Obwieszczenie Marszałka Sejmu Rzeczypospolitej Polskiejz dnia 8 października 2010 r.w sprawie ogłoszenia jednolitego tekstu ustawy o obrocie instrumentami finansowymi
Spis treści
- Treść obwieszczenia
- Załącznik - Tekst jednolity ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi
- Dział I - Przepisy ogólne
- Dział II - Wtórny obrót instrumentami finansowymi
- Dział III - System depozytowo-rozliczeniowy
- Dział IV - Uczestnictwo w obrocie instrumentami finansowymi
- Dział V - Zabezpieczanie interesów inwestorów. System rekompensat
- Dział VI - Dostęp do informacji o szczególnym charakterze
- Dział VII - Opłaty
- Dział VIII - Sankcje administracyjne za naruszenie przepisów
- Dział IX - Odpowiedzialność cywilna
- Dział X - Przepisy karne
- Dział XI - Zmiany w przepisach obowiązujących
- Dział XII - Przepisy przejściowe i końcowe
Treść obwieszczenia
1.
Na podstawie art. 16 ust. 1 zdanie pierwsze ustawy z dnia 20 lipca 2000 r. o ogłaszaniu aktów normatywnych
i niektórych innych aktów prawnych ogłasza się w załączniku do niniejszego obwieszczenia jednolity tekst ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi , z uwzględnieniem zmian wprowadzonych:
1)
ustawą z dnia 9 czerwca 2006 r. o Centralnym Biurze Antykorupcyjnym ,
2)
ustawą z dnia 21 lipca 2006 r. o nadzorze nad rynkiem finansowym ,
3)
ustawą z dnia 4 września 2008 r. o zmianie ustaw w celu ujednolicenia terminologii
informatycznej ,
4)
ustawą z dnia 4 września 2008 r. o zmianie ustawy o obrocie instrumentami finansowymi
oraz niektórych innych ustaw ,
5)
ustawą z dnia 5 grudnia 2008 r. o zmianie ustawy - Kodeks spółek handlowych oraz ustawy
o obrocie instrumentami finansowymi ,
6)
ustawą z dnia 13 lutego 2009 r. o zmianie ustawy o działalności ubezpieczeniowej oraz
niektórych innych ustaw ,
7)
ustawą z dnia 7 maja 2009 r. o biegłych rewidentach i ich samorządzie, podmiotach
uprawnionych do badania sprawozdań finansowych oraz o nadzorze publicznym ,
8)
ustawą z dnia 25 czerwca 2009 r. o zmianie ustawy o przeciwdziałaniu wprowadzaniu
do obrotu finansowego wartości majątkowych pochodzących z nielegalnych lub nieujawnionych
źródeł oraz o przeciwdziałaniu finansowaniu terroryzmu oraz o zmianie niektórych innych
ustaw ,
9)
ustawą z dnia 27 sierpnia 2009 r. o Służbie Celnej ,
10)
ustawą z dnia 19 listopada 2009 r. o grach hazardowych ,
11)
ustawą z dnia 20 listopada 2009 r. o zmianie ustawy o autostradach płatnych oraz o
Krajowym Funduszu Drogowym oraz ustawy o obrocie instrumentami finansowymi ,
12)
ustawą z dnia 22 stycznia 2010 r. o zmianie ustawy o obrocie instrumentami finansowymi ,
13)
ustawą z dnia 9 kwietnia 2010 r. o udostępnianiu informacji gospodarczych i wymianie
danych gospodarczych ,
14)
ustawą z dnia 25 czerwca 2010 r. o zmianie ustawy - Prawo bankowe, ustawy o działalności
ubezpieczeniowej, ustawy o funduszach inwestycyjnych, ustawy o obrocie instrumentami
finansowymi oraz ustawy o nadzorze nad rynkiem finansowym ,
15)
ustawą z dnia 5 sierpnia 2010 r. o ochronie informacji niejawnych
oraz zmian wynikających z przepisów ogłoszonych przed dniem 5 października 2010 r.
2.
Podany w załączniku do niniejszego obwieszczenia tekst jednolity ustawy nie obejmuje:
1)
art. 185-213 ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi , które stanowią:
„
Art. 185.
W ustawie z dnia 24 marca 1920 r. o nabywaniu nieruchomości przez cudzoziemców w art. 3e ust. 3 otrzymuje brzmienie:
„
3.
Przepisy ust. 1 i 2 nie dotyczą przypadków, gdy akcje spółki są dopuszczone do obrotu
na rynku regulowanym albo spółka jest właścicielem lub wieczystym użytkownikiem nieruchomości
określonej w art. 8 ust. 1 pkt 1, 1a i 5, z zastrzeżeniem art. 8 ust. 3.
”
.
Art. 186.
W ustawie z dnia 17 listopada 1964 r. - Kodeks postępowania cywilnego wprowadza się następujące zmiany:
1)
art. 7521 otrzymuje brzmienie:
„
Art. 7521.
W razie udzielenia zabezpieczenia przez zajęcie praw z instrumentów finansowych zapisanych
na rachunku papierów wartościowych lub innym rachunku w rozumieniu przepisów o obrocie
instrumentami finansowymi, obowiązany w terminie trzech miesięcy od dnia zajęcia może
zlecić ich sprzedaż. Sumę uzyskaną ze sprzedaży umieszcza się na rachunku depozytowym
sądu. Obowiązany może także zlecić, by znajdujące się na rachunku sumy pieniężne zostały
wpłacone na rachunek depozytowy sądu. Przepis art. 752 stosuje się odpowiednio.
”
;
2)
w art. 901 § 4 otrzymuje brzmienie:
„
§ 4.
Zajęte papiery wartościowe niezapisane na rachunku papierów wartościowych komornik
może sprzedać za pośrednictwem firmy inwestycyjnej w rozumieniu przepisów, o których
mowa w art. 7521. Sprzedaż w tym trybie może nastąpić w okresie miesiąca od dnia zajęcia. Za zgodą
dłużnika sprzedaż może nastąpić także po tym terminie. Do ustalenia ceny sprzedaży
należy powołać biegłego. Na wniosek dłużnika sprzedaż może nastąpić po cenie przez
niego wskazanej.
”
;
3)
art. 9118 otrzymuje brzmienie:
„
Art. 9118.
§ 1.
Do egzekucji z instrumentów finansowych zapisanych na rachunku papierów wartościowych
lub innym rachunku, komornik przystąpi przez ich zajęcie. W tym celu komornik:
1)
zawiadamia dłużnika, że nie wolno mu odbierać żadnego świadczenia, jak również rozporządzać,
z wyjątkiem zleceń, o których mowa w § 2, zajętymi instrumentami finansowymi czy wartościami
zebranymi na rachunku;
2)
wezwie podmiot prowadzący działalność maklerską, w którym dłużnik ma rachunek, by
nie wykonywał dyspozycji dłużnika, z wyjątkiem zleceń, o których mowa w § 2, ani też
nie wypłacał dłużnikowi pieniędzy ulokowanych na jego rachunku, lecz zajęte sumy pieniężne
do wysokości egzekwowanej należności wydał komornikowi lub złożył na rachunek depozytowy
sądu.
§ 2.
Jeżeli znajdujące się na rachunku dłużnika sumy pieniężne nie wystarczają na pokrycie
egzekwowanego roszczenia, podmiot prowadzący działalność maklerską, w którym dłużnik
ma rachunek, niezwłocznie wzywa dłużnika, aby w terminie trzech dni złożył zlecenie
sprzedaży celem zaspokojenia wierzyciela przez okres miesiąca, wskazując, które ze
zdeponowanych instrumentów finansowych mają być przedmiotem zlecenia sprzedaży. Jeżeli
zajęto instrumenty finansowe, które wcześniej były zajęte na podstawie postanowienia
o zabezpieczeniu, dyspozycja dłużnika dotycząca zlecenia ich sprzedaży będzie wykonana
po zajęciu dokonanym w egzekucji, jeżeli samo zlecenie sprzedaży dłużnik złożył w
terminie określonym w art. 7521.
§ 3.
Jeżeli dłużnik nie dokona czynności, o której mowa w § 2, albo pomimo wykonania czynności
nie dojdzie do sprzedaży instrumentów finansowych, prowadzący rachunek w terminie
trzech dni powiadamia wierzyciela, za pośrednictwem komornika, jakie instrumenty finansowe
umieszczone są na rachunku. Wierzyciel składa zlecenie dokonania sprzedaży wybranych
instrumentów finansowych.
§ 4.
W razie niezłożenia przez wierzyciela w terminie dwóch tygodni zlecenia, o którym
mowa w § 3, albo gdy sprzedaż na zlecenie wierzyciela nie doszła do skutku przez okres
roku, egzekucję umarza się.
§ 5.
Jeżeli zajęcia dokonano na rzecz dwu lub więcej wierzycieli, zlecenie, o którym mowa
w § 3, składa kurator ustanowiony w trybie art. 908, chyba że wierzyciele złożą zgodny
wniosek o sprzedaży instrumentów finansowych. W razie ustanowienia kuratora termin
dwutygodniowy liczy się od dnia powołania kuratora.
”
.
Art. 187.
W ustawie z dnia 17 czerwca 1966 r. o postępowaniu egzekucyjnym w administracji wprowadza się następujące zmiany:
1)
w art. 1a w pkt 12 lit. a otrzymuje brzmienie:
„
a)
w postępowaniu egzekucyjnym dotyczącym należności pieniężnych, egzekucję:
-
-z pieniędzy,
-
-z wynagrodzenia za pracę,
-
-ze świadczeń z zaopatrzenia emerytalnego oraz ubezpieczenia społecznego, a także z renty socjalnej,
-
-z rachunków bankowych,
-
-z innych wierzytelności pieniężnych,
-
-z praw z instrumentów finansowych w rozumieniu przepisów o obrocie instrumentami finansowymi, zapisanych na rachunku papierów wartościowych lub innym rachunku, oraz z wierzytelności z rachunku pieniężnego służącego do obsługi takich rachunków,
-
-z papierów wartościowych niezapisanych na rachunku papierów wartościowych,
-
-z weksla,
-
-z autorskich praw majątkowych i praw pokrewnych oraz z praw własności przemysłowej,
-
-z udziału w spółce z ograniczoną odpowiedzialnością,
-
-z pozostałych praw majątkowych,
-
-z ruchomości,
-
-z nieruchomości,
”
;
2)
w dziale 2 w rozdziale 5 oddział 2 otrzymuje brzmienie:
„
Oddział 2
Egzekucja z praw z instrumentów finansowych zapisanych na rachunkach papierów wartościowych lub innych rachunkach oraz z wierzytelności z rachunków pieniężnych
Art. 93.
§ 1.
Organ egzekucyjny dokonuje zajęcia praw z instrumentów finansowych w rozumieniu przepisów
o obrocie instrumentami finansowymi, zapisanych na rachunku papierów wartościowych
lub innym rachunku, oraz wierzytelności z rachunku pieniężnego zobowiązanego przez
przesłanie do podmiotu prowadzącego te rachunki, zwanego dalej „prowadzącym rachunki”,
zawiadomienia o zajęciu praw z instrumentów finansowych oraz wierzytelności z rachunku
pieniężnego zobowiązanego do wysokości dochodzonych należności, o których mowa w §
2.
§ 2.
Organ egzekucyjny wzywa prowadzącego rachunki, aby przekazał organowi egzekucyjnemu
z rachunku pieniężnego zobowiązanego środki do wysokości egzekwowanej należności wraz
z odsetkami z tytułu niezapłacenia należności w terminie i kosztami egzekucyjnymi,
a jeżeli środki na rachunku pieniężnym nie są wystarczające do pokrycia egzekwowanych
kwot, aby dokonał na żądanie organu egzekucyjnego sprzedaży zajętych instrumentów
finansowych i uzyskaną ze sprzedaży kwotę wpłacił organowi egzekucyjnemu albo zawiadomił
ten organ w terminie 7 dni od dnia doręczenia zawiadomienia o przeszkodzie w dokonaniu
realizacji zajęcia, w tym również o nieprowadzeniu rachunku pieniężnego, rachunku
papierów wartościowych lub innego rachunku zobowiązanego.
§ 3.
Zajęcie praw z instrumentów finansowych oraz wierzytelności z rachunku pieniężnego
jest dokonane z chwilą doręczenia prowadzącemu rachunki zawiadomienia o zajęciu tych
praw i obejmuje również prawa i wierzytelności, które nie zostały zapisane lub nie
znajdowały się na rachunkach zobowiązanego w chwili zajęcia.
§ 4.
Zajęcie praw z instrumentów finansowych oraz wierzytelności z rachunku pieniężnego
jest skuteczne także wtedy, gdy zawiadomienie, o którym mowa w § 1, zawiera tylko
imię i nazwisko lub firmę oraz adres zobowiązanego.
§ 5.
Jednocześnie z przesłaniem zawiadomienia, o którym mowa w § 1, organ egzekucyjny:
1)
zawiadamia zobowiązanego o zajęciu jego praw z instrumentów finansowych i wierzytelności
z rachunku pieniężnego, doręczając mu odpis tytułu wykonawczego, o ile nie został
wcześniej doręczony, i odpis zawiadomienia skierowanego do prowadzącego rachunki o
zajęciu praw z instrumentów finansowych i wierzytelności z rachunku pieniężnego, jak
również zawiadamia zobowiązanego, że nie wolno mu zajętymi prawami rozporządzać,
2)
wzywa zobowiązanego, aby w terminie 7 dni od dnia doręczenia zawiadomienia, o którym
mowa w pkt 1, poinformował organ egzekucyjny, w jakiej kolejności i po jakiej cenie
instrumenty finansowe mają być zbywane.
§ 6.
W przypadku, o którym mowa w § 5 pkt 2, organ egzekucyjny, stosownie do dyspozycji
zobowiązanego, wystawia zlecenie sprzedaży instrumentów finansowych będących przedmiotem
obrotu zorganizowanego w rozumieniu przepisów o obrocie instrumentami finansowymi.
§ 7.
Jeżeli zobowiązany w wyznaczonym terminie nie wskazał ceny lub kolejności zbycia instrumentów
finansowych lub jeżeli w terminie 5 kolejnych dni transakcyjnych sprzedaż instrumentów
finansowych zgodnie z dyspozycją zobowiązanego nie dojdzie do skutku, organ egzekucyjny
wystawia zlecenie sprzedaży instrumentów finansowych po cenie umożliwiającej realizację
zlecenia w obrocie zorganizowanym.
§ 8.
Organ egzekucyjny ustala zakres i kolejność sprzedaży instrumentów finansowych na
podstawie notowań z dnia poprzedzającego dzień zlecenia ich sprzedaży w obrocie zorganizowanym.
§ 9.
W pierwszej kolejności sprzedaży podlegają instrumenty finansowe, których ceny w dniu
poprzedzającym dzień zlecenia sprzedaży zapewniały najwyższy dochód lub najniższą
stratę liczoną w stosunku do wartości nominalnej tych instrumentów.
§ 10.
Jeżeli w pierwszym dniu transakcyjnym po upływie okresu, o którym mowa w § 7, sprzedaż
instrumentów finansowych nie dojdzie do skutku lub uzyskana ze sprzedaży kwota nie
wystarcza na pokrycie dochodzonych należności, organ egzekucyjny zleca dokonanie sprzedaży
uzupełniających, stosując zasady określone w § 8 i 9.
Art. 94.
§ 1.
Do zajęcia instrumentów finansowych zapisanych na rachunku papierów wartościowych
lub innym rachunku, lecz niebędących przedmiotem obrotu zorganizowanego, stosuje się
odpowiednio przepisy art. 93 § 1, 3, 4 i § 5 pkt 1.
§ 2.
Po otrzymaniu zawiadomienia o zajęciu instrumentów finansowych, o których mowa w §
1, prowadzący rachunki niezwłocznie przesyła organowi egzekucyjnemu wyciąg z rachunków
zobowiązanego.
§ 3.
Sprzedaż instrumentów finansowych, o których mowa w § 1, następuje na rzecz osób fizycznych
w trybie przepisów działu II rozdziału 6 oddziału 2.
Art. 94a.
Prowadzący rachunki dokonuje zapisu instrumentów finansowych nabywcy na jego rachunku
na podstawie postanowienia, o którym mowa w art. 68b.
Art. 94b.
W przypadku dokonania przez prowadzącego rachunki wypłaty zobowiązanemu zajętych kwot
lub kwot uzyskanych ze sprzedaży zajętych praw z instrumentów finansowych albo wykonania
rozporządzeń zobowiązanego powodujących nieskuteczność prowadzonej egzekucji, stosuje
się odpowiednio przepis art. 71b.
Art. 94c.
Jeżeli zajęte prawa z instrumentów finansowych zobowiązanego i wierzytelności z rachunku
pieniężnego zostały uprzednio zajęte przez inny organ egzekucyjny, prowadzący rachunki
niezwłocznie zawiadamia o tym właściwe organy egzekucyjne.
”
.
Art. 188.
W ustawie z dnia 26 lipca 1991 r. o podatku dochodowym od osób fizycznych wprowadza się następujące zmiany:
1)
w art. 5a:
a)
pkt 11 otrzymuje brzmienie:
„
11)
papierach wartościowych - oznacza to papiery wartościowe, o których mowa w art. 3 pkt 1 ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi .
”
,
b)
pkt 13 otrzymuje brzmienie:
„
13)
pochodnych instrumentach finansowych - oznacza to instrumenty finansowe, o których
mowa w art. 2 ust. 1 pkt 2 ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi,
”
,
c)
pkt 14 otrzymuje brzmienie:
„
14)
funduszach kapitałowych - oznacza to fundusze inwestycyjne oraz fundusze zagraniczne,
o których mowa w przepisach o funduszach inwestycyjnych, oraz ubezpieczeniowe fundusze
kapitałowe działające na podstawie przepisów ustawy o działalności ubezpieczeniowej, z wyjątkiem funduszy emerytalnych, o których mowa w przepisach o organizacji i funkcjonowaniu
funduszy emerytalnych,
”
;
2)
w art. 17:
a)
w ust. 1:
-
-pkt 5 otrzymuje brzmienie:„
5)
przychody z tytułu udziału w funduszach kapitałowych, z zastrzeżeniem ust. 1c,”, -
-w pkt 6 lit. b otrzymuje brzmienie:„
b)
realizacji praw wynikających z papierów wartościowych, o których mowa w art. 3 pkt 1 lit. b ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi,”,
b)
po ust. 1b dodaje się ust. 1c w brzmieniu:
„
1c.
Nie ustala się przychodu z tytułu umorzenia jednostek uczestnictwa subfunduszu funduszu
inwestycyjnego z wydzielonymi subfunduszami, w przypadku zamiany jednostek uczestnictwa
subfunduszu na jednostki uczestnictwa innego subfunduszu tego samego funduszu inwestycyjnego,
dokonanej na podstawie ustawy z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych .
”
;
3)
w art. 23:
a)
w ust. 1 pkt 38 otrzymuje brzmienie:
„
38)
wydatków na objęcie lub nabycie udziałów albo wkładów w spółdzielni, udziałów (akcji)
w spółce mającej osobowość prawną oraz innych papierów wartościowych, a także wydatków
na nabycie tytułów uczestnictwa lub jednostek uczestnictwa w funduszach kapitałowych;
wydatki takie są jednak kosztem uzyskania przychodu z odpłatnego zbycia tych udziałów
(akcji), wkładów oraz innych papierów wartościowych, w tym z tytułu wykupu przez emitenta
papierów wartościowych, a także z odkupienia tytułów uczestnictwa lub jednostek uczestnictwa
w funduszach kapitałowych, albo umorzenia jednostek uczestnictwa, tytułów uczestnictwa
oraz certyfikatów inwestycyjnych w funduszach kapitałowych, z zastrzeżeniem ust. 3e,
”
,
b)
po ust. 3d dodaje się ust. 3e w brzmieniu:
„
3e.
Przepisu ust. 1 pkt 38 zdanie po średniku nie stosuje się przy zamianie jednostek
uczestnictwa subfunduszu na jednostki uczestnictwa innego subfunduszu tego samego
funduszu inwestycyjnego z wydzielonymi subfunduszami dokonanej na podstawie ustawy z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych.
”
;
4)
w art. 30a:
a)
w ust. 1 pkt 5 otrzymuje brzmienie:
„
5)
od dochodu z tytułu udziału w funduszach kapitałowych,
”
,
b)
ust. 5 otrzymuje brzmienie:
„
5.
Dochodu, o którym mowa w ust. 1 pkt 5, nie pomniejsza się o straty z tytułu udziału
w funduszach kapitałowych oraz inne straty z kapitałów pieniężnych i praw majątkowych,
poniesione w roku podatkowym oraz w latach poprzednich.
”
;
5)
w art. 30b w ust. 2 pkt 2 otrzymuje brzmienie:
„
2)
różnica między sumą przychodów uzyskanych z realizacji praw wynikających z papierów
wartościowych, o których mowa w art. 3 pkt 1 lit. b ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi, a kosztami uzyskania przychodów, określonymi na podstawie art. 23 ust. 1 pkt 38a,
”
.
Art. 189.
W ustawie z dnia 15 lutego 1992 r. o podatku dochodowym od osób prawnych wprowadza się następujące zmiany:
1)
w art. 12 w ust. 4 dodaje się pkt 20 w brzmieniu:
„
20)
przychodów z tytułu umorzenia jednostek uczestnictwa subfunduszu funduszu inwestycyjnego
z wydzielonymi subfunduszami, w przypadku zamiany jednostek uczestnictwa subfunduszu
na jednostki uczestnictwa innego subfunduszu tego samego funduszu inwestycyjnego,
dokonanej zgodnie z ustawą z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych .
”
;
2)
w art. 16:
a)
w ust. 1 pkt 8 otrzymuje brzmienie:
„
8)
wydatków na objęcie lub nabycie udziałów albo wkładów w spółdzielni, udziałów albo
akcji w spółce oraz innych papierów wartościowych, a także wydatków na nabycie tytułów
uczestnictwa lub jednostek uczestnictwa w funduszach kapitałowych; wydatki takie są
jednak kosztem uzyskania przychodu z odpłatnego zbycia tych wkładów, udziałów, akcji
oraz innych papierów wartościowych, w tym z tytułu wykupu przez emitenta papierów
wartościowych, a także z odkupienia tytułów uczestnictwa lub jednostek uczestnictwa
w funduszach kapitałowych albo umorzenia jednostek uczestnictwa, tytułów uczestnictwa
oraz certyfikatów inwestycyjnych w funduszach kapitałowych, z zastrzeżeniem ust. 7e,
”
,
b)
po ust. 7d dodaje się ust. 7e i 7f w brzmieniu:
„
7e.
Przepisu ust. 1 pkt 8 zdanie po średniku nie stosuje się przy zamianie jednostek uczestnictwa
subfunduszu na jednostki uczestnictwa innego subfunduszu tego samego funduszu inwestycyjnego
z wydzielonymi subfunduszami, dokonanej zgodnie z ustawą z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych.
7f.
Przez fundusze kapitałowe, o których mowa w ust. 1 pkt 8, rozumie się fundusze inwestycyjne
oraz fundusze zagraniczne, o których mowa w ustawie z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych.
”
;
3)
w art. 17 w ust. 1e pkt 2 otrzymuje brzmienie:
„
2)
papierów wartościowych lub niebędących papierami wartościowymi instrumentów finansowych,
o których mowa w art. 2 ust. 1 pkt 2 lit. c i d ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami
finansowymi , o ile nabycie takie nastąpiło w ramach zarządzania portfelem, o którym mowa w art.
75 tej ustawy, pod warunkiem zdeponowania tych papierów wartościowych lub instrumentów
finansowych na odrębnym rachunku prowadzonym przez uprawniony podmiot w rozumieniu
powołanej ustawy,
”
;
4)
w załączniku nr 3 dodaje się lp. 25 w brzmieniu:
„
25.
spółdzielnie zawiązane na podstawie rozporządzenia nr 1435/2003/WE z dnia 22 lipca 2003 r. w sprawie statutu spółdzielni
europejskiej (SCE) .
”
.
Art. 190.
W ustawie z dnia 14 grudnia 1994 r. o Bankowym Funduszu Gwarancyjnym wprowadza się następujące zmiany:
1)
w art. 2 w pkt 1 lit. c otrzymuje brzmienie:
„
c)
podmiotów działających na podstawie ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi ,
”
;
2)
w art. 16 ust. 4a otrzymuje brzmienie:
„
4a.
Fundusz może uczestniczyć w obrocie skarbowymi papierami wartościowymi także za pośrednictwem
firmy inwestycyjnej i posiadać rachunek bankowy do przeprowadzania tych rozliczeń.
”
.
Art. 191.
W ustawie z dnia 29 czerwca 1995 r. o obligacjach w art. 31 w ust. 2 po pkt 2 dodaje się pkt 2a w brzmieniu:
„
2a)
z którym emitent zawarł umowę o oferowanie papierów wartościowych, o której mowa w
art. 72 ust. 1 ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi ,
”
.
Art. 192.
W ustawie z dnia 21 czerwca 1996 r. o urzędach i izbach skarbowych w art. 5 w ust. 9b pkt 4 otrzymuje brzmienie:
„
4)
jednostek działających na podstawie przepisów ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi oraz przepisów o funduszach inwestycyjnych;
”
.
Art. 193.
W ustawie z dnia 8 sierpnia 1996 r. o zasadach wykonywania uprawnień przysługujących
Skarbowi Państwa w art. 5a w ust. 3 pkt 3 otrzymuje brzmienie:
„
3)
w zakresie rozporządzenia akcjami i obligacjami dopuszczonymi do obrotu na rynku regulowanym
w rozumieniu przepisów ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi ,
”
.
Art. 194.
W ustawie z dnia 6 grudnia 1996 r. o zastawie rejestrowym i rejestrze zastawów wprowadza się następujące zmiany:
1)
w art. 7 w ust. 2 dodaje się pkt 7 w brzmieniu:
„
7)
prawa z niebędących papierami wartościowymi instrumentów finansowych w rozumieniu
ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi .
”
;
2)
w art. 22:
a)
w ust. 1 pkt 1 otrzymuje brzmienie:
„
1)
zastaw rejestrowy ustanowiony został na instrumentach finansowych zapisanych na rachunku
papierów wartościowych lub na innym rachunku w rozumieniu ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi,
”
,
b)
ust. 2 otrzymuje brzmienie:
„
2.
Przejęcie na własność przedmiotu zastawu rejestrowego następuje po upływie terminu
wykonania zobowiązania, które zostało zabezpieczone tym zastawem, z dniem:
1)
zapisania instrumentów finansowych odpowiednio na rachunku papierów wartościowych
lub innym rachunku
- w przypadku określonym w ust. 1 pkt 1,
2)
złożenia przez zastawnika oświadczenia o przejęciu tego przedmiotu na własność
- w przypadku określonym w ust. 1 pkt 2 i 3.
”
;
3)
w art. 23 ust. 1 otrzymuje brzmienie:
„
1.
Jeżeli umowa zastawnicza przewiduje zaspokojenie zastawnika w drodze przejęcia na
własność przedmiotu zastawu rejestrowego, a zastaw ten ustanowiono na dopuszczonych
do obrotu zorganizowanego, w rozumieniu ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi, instrumentach finansowych, o których mowa w art. 22 ust. 1 pkt 1, wartość przejętych
instrumentów finansowych ustala się po kursie notowań z końca dnia przejęcia. Jeżeli
w tym dniu nie notowano tych instrumentów finansowych, wartość tę ustala się po kursie
z końca dnia ostatniego ich notowania.
”
.
Art. 195.
W ustawie z dnia 8 maja 1997 r. o poręczeniach i gwarancjach udzielanych przez Skarb
Państwa oraz niektóre osoby prawne wprowadza się następujące zmiany:
1)
w art. 26 ust. 3 otrzymuje brzmienie:
„
3.
Dla potrzeb wyodrębnienia, o którym mowa w ust. 1, wartość akcji ustala się na podstawie
ich wartości rynkowej; wartość akcji niebędących przedmiotem obrotu zorganizowanego
w rozumieniu przepisów ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi oraz udziałów ustala się na podstawie wartości księgowej spółki.
”
;
2)
w art. 28 ust. 1a otrzymuje brzmienie:
„
1a.
Akcje składające się na zasób, dopuszczone do obrotu na rynku regulowanym, zbywa minister
właściwy do spraw Skarbu Państwa na wniosek ministra właściwego do spraw finansów
publicznych.
”
.
Art. 196.
W ustawie z dnia 28 sierpnia 1997 r. o organizacji i funkcjonowaniu funduszy emerytalnych wprowadza się następujące zmiany:
1)
w art. 41 ust. 2 otrzymuje brzmienie:
„
2.
Przynajmniej jedna trzecia składu zarządu powinna legitymować się wyższym wykształceniem
prawniczym, ekonomicznym lub być wpisana na listę doradców inwestycyjnych w rozumieniu
ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi .
”
;
2)
w art. 42 w ust. 1 pkt 6 otrzymuje brzmienie:
„
6)
podmiotu prowadzącego działalność maklerską w rozumieniu ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi lub inną działalność w zakresie obrotu maklerskimi instrumentami finansowymi w rozumieniu
tej ustawy;
”
;
3)
w art. 49 ust. 2 otrzymuje brzmienie:
„
2.
Tajemnica zawodowa, w rozumieniu ust. 1, obejmuje informacje związane z lokatami funduszu,
rejestrem członków funduszu, rozporządzeniami członków funduszu na wypadek śmierci
oraz oświadczeniami, o których mowa w art. 83, których ujawnienie mogłoby naruszyć
interes członków funduszu lub interes uczestników obrotu na rynku regulowanym w rozumieniu
ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi.
”
;
4)
w art. 50 w ust. 2 w pkt 2 lit. b otrzymuje brzmienie:
„
b)
w spółce rozliczającej transakcje zawierane na rynku kapitałowym w ilości niepowodującej
powstania stosunku dominacji w rozumieniu ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów
finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych ,
”
;
5)
w art. 54 w ust. 1 pkt 3 otrzymuje brzmienie:
„
3)
regulamin organizacyjny towarzystwa określający w szczególności sposób zapobiegania
ujawnianiu informacji, których wykorzystanie mogłoby naruszać interes członków funduszu,
lub która po takim ujawnieniu mogłaby w istotny sposób wpłynąć na cenę instrumentów
finansowych lub powiązanych z nimi pochodnych instrumentów finansowych w rozumieniu
ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi;
”
;
6)
w art. 64 ust. 2 otrzymuje brzmienie:
„
2.
Depozytariusz, za zgodą organu nadzoru, może powierzyć zarządzanie aktywami funduszu
uprawnionemu podmiotowi zewnętrznemu w zakresie, o którym mowa w art. 69 ust. 2 pkt 4 ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi, jeżeli jest to zgodne z interesem członków funduszu.
”
;
7)
w art. 93 w ust. 1 pkt 3 otrzymuje brzmienie:
„
3)
firmy inwestycyjne w rozumieniu ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi;
”
;
8)
w art. 102 ust. 8 otrzymuje brzmienie:
„
8.
Do przeniesienia akcji spółek publicznych, złożonych na rachunkach ilościowych, do
aktywów pracowniczego funduszu nie stosuje się przepisów art. 38 ust. 3 i 4 ustawy z dnia 30 sierpnia 1996 r. o komercjalizacji i prywatyzacji .
”
;
9)
w art. 141 w ust. 1:
a)
pkt 4 i 5 otrzymują brzmienie:
„
4)
akcjach spółek notowanych na regulowanym rynku giełdowym, a także notowanych na regulowanym
rynku giełdowym prawach poboru, prawach do akcji oraz obligacjach zamiennych na akcje
tych spółek;
5)
akcjach spółek notowanych na regulowanym rynku pozagiełdowym lub zdematerializowanych
zgodnie z przepisami ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi akcjach spółek niebędących przedmiotem obrotu na rynku regulowanym, a także notowanych
na regulowanym rynku pozagiełdowym lub zdematerializowanych, lecz nienotowanych na
rynku regulowanym, prawach poboru, prawach do akcji oraz obligacjach zamiennych na
akcje tych spółek;
”
,
b)
pkt 9 i 10 otrzymują brzmienie:
„
9)
obligacjach i innych dłużnych papierach wartościowych emitowanych przez jednostki
samorządu terytorialnego, ich związki lub miasto stołeczne Warszawa, zdematerializowanych
zgodnie z przepisami ustawy, o której mowa w pkt 5;
10)
innych niż zdematerializowane obligacjach i innych dłużnych papierach wartościowych
emitowanych przez jednostki samorządu terytorialnego, ich związki lub miasto stołeczne
Warszawa;
”
,
c)
pkt 11 i 12 otrzymują brzmienie:
„
11)
zdematerializowanych zgodnie z przepisami ustawy, o której mowa w pkt 5, obligacjach
emitowanych przez inne podmioty niż jednostki samorządu terytorialnego, ich związki,
miasto stołeczne Warszawa, które zostały zabezpieczone w wysokości odpowiadającej
pełnej wartości nominalnej i ewentualnemu oprocentowaniu;
12)
innych niż zdematerializowane obligacjach i innych dłużnych papierach wartościowych
emitowanych przez inne podmioty niż jednostki samorządu terytorialnego, ich związki,
miasto stołeczne Warszawa, które zostały zabezpieczone w wysokości odpowiadającej
wartości nominalnej wraz z ewentualnym oprocentowaniem;
”
,
d)
pkt 13a otrzymuje brzmienie:
„
13a)
zdematerializowanych zgodnie z przepisami ustawy, o której mowa w pkt 5, obligacjach
i innych dłużnych papierach wartościowych, innych niż w pkt 9 i 11;
”
,
e)
pkt 13c otrzymuje brzmienie:
„
13c)
kwitach depozytowych, w rozumieniu ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi, dopuszczonych do obrotu na rynku regulowanym na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej.
”
;
10)
w art. 151 ust. 2 otrzymuje brzmienie:
„
2.
Fundusz może udzielać pożyczek papierów wartościowych będących przedmiotem obrotu
na rynku regulowanym, zgodnie z przepisami ustawy z dnia 29 lipca
2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi oraz przepisami wydanymi na jej podstawie.
”
;
11)
w art. 152 ust. 1 otrzymuje brzmienie:
„
1.
Pracowniczy fundusz może powierzyć, w zakresie i na zasadach określonych w ustawie z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi, zarządzanie aktywami funduszu podmiotowi, który na podstawie tych przepisów jest
uprawniony do prowadzenia działalności w zakresie zarządzania portfelami, w skład
których wchodzi jeden lub większa liczba maklerskich instrumentów finansowych, i posiada
na wykonywanie tej działalności zezwolenie Komisji Papierów Wartościowych i Giełd.
”
.
Art. 197.
W ustawie z dnia 29 sierpnia 1997 r. o komornikach sądowych i egzekucji w art. 2 ust. 5 otrzymuje brzmienie:
„
5.
Organy administracji publicznej, urzędy skarbowe, organy rentowe, o których mowa w
art. 476 § 4 Kodeksu postępowania cywilnego, banki, spółdzielcze kasy oszczędnościowo-kredytowe i podmioty prowadzące działalność
maklerską na podstawie przepisów ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi , zobowiązane są na pisemne żądanie komornika udzielić mu informacji niezbędnych dla
prawidłowego prowadzenia postępowania egzekucyjnego. Przepisy art. 762 Kodeksu postępowania cywilnego stosuje się odpowiednio. W sprawach o egzekucję świadczeń alimentacyjnych lub rent
mających charakter alimentów informacje, o których mowa w niniejszym ustępie, udzielane
są nieodpłatnie.
”
.
Art. 198.
W ustawie z dnia 29 sierpnia 1997 r. - Prawo bankowe wprowadza się następujące zmiany:
1)
w art. 4 w ust. 1 w pkt 8 lit. a otrzymuje brzmienie:
„
a)
podmiot dominujący w rozumieniu art. 4 pkt 14 ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania
instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych lub
”
;
2)
art. 28 otrzymuje brzmienie:
„
Art. 28.
1.
Akcje banków, z wyłączeniem akcji zdematerializowanych zgodnie z przepisami ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi , są akcjami imiennymi. W okresie roku, licząc od daty wpisania banku do rejestru
przedsiębiorców, zbycie akcji imiennych przez akcjonariuszy wymaga zezwolenia Komisji
Nadzoru Bankowego.
2.
W razie wykluczenia akcji banku z obrotu na rynku regulowanym lub zniesienia dematerializacji
akcji banku zgodnie z przepisami, o których mowa w ust. 1, akcje na okaziciela podlegają
zamianie na akcje imienne.
”
;
3)
w art. 79b ust. 2 otrzymuje brzmienie:
„
2.
Przepis ust. 1 nie ma zastosowania do akcjonariusza posiadającego wyłącznie akcje
dopuszczone do obrotu na rynku regulowanym w ilości uprawniającej do wykonywania nie
więcej niż 5% głosów na walnym zgromadzeniu.
”
;
4)
w art. 90 ust. 4-7 otrzymują brzmienie:
„
4.
Banki mogą emitować bankowe papiery wartościowe, niemające formy dokumentu, które
są rejestrowane w depozycie prowadzonym przez bank emitujący te papiery, Krajowy Depozyt
Papierów Wartościowych S.A. lub firmę inwestycyjną.
5.
Jeżeli bankowy papier wartościowy nie ma formy dokumentu, wszystkie dane określone
w ust. 1 powinny być zamieszczone w treści świadectwa depozytowego albo innego dokumentu
wydanego przez bank osobie uprawnionej.
6.
Prawa z bankowych papierów wartościowych niemających formy dokumentu powstają z chwilą
zapisania ich po raz pierwszy na rachunku bankowych papierów wartościowych i przysługują
posiadaczowi tego rachunku.
7.
Przeniesienie praw z bankowego papieru wartościowego emitowanego niemającego formy
dokumentu następuje z chwilą dokonania odpowiedniego zapisu na rachunku bankowych
papierów wartościowych w wyniku zawarcia umowy. Pożytki z bankowych papierów wartościowych
uzyskane przed dokonaniem zapisu przypadają nabywcy, chyba że umowa stanowi inaczej.
”
;
5)
uchyla się art. 184.
Art. 199.
W ustawie z dnia 13 października 1998 r. o systemie ubezpieczeń społecznych w art. 65 w ust. 2 pkt 4 otrzymuje brzmienie:
„
4)
akcjach i obligacjach zdematerializowanych zgodnie z przepisami ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi ,
”
.
Art. 200.
W ustawie z dnia 15 września 2000 r. - Kodeks spółek handlowych wprowadza się następujące zmiany:
1)
art. 88 otrzymuje brzmienie:
„
Art. 88.
Partnerami w spółce mogą być osoby uprawnione do wykonywania następujących zawodów:
adwokata, aptekarza, architekta, inżyniera budownictwa, biegłego rewidenta, brokera
ubezpieczeniowego, doradcy podatkowego, maklera papierów wartościowych, doradcy inwestycyjnego,
księgowego, lekarza, lekarza dentysty, lekarza weterynarii, notariusza, pielęgniarki,
położnej, radcy prawnego, rzecznika patentowego, rzeczoznawcy majątkowego i tłumacza
przysięgłego.
”
;
2)
w art. 315 § 1 otrzymuje brzmienie:
„
§ 1.
Wpłaty na akcje powinny być dokonane bezpośrednio lub za pośrednictwem firmy inwestycyjnej,
na rachunek spółki w organizacji prowadzony przez bank na terytorium Unii Europejskiej
lub państwa będącego stroną umowy o Europejskim Obszarze Gospodarczym.
”
;
3)
w art. 320 w § 1 pkt 4 otrzymuje brzmienie:
„
4)
potwierdzony przez bank lub firmę inwestycyjną dowód wpłaty na akcje, dokonanej na
rachunek spółki w organizacji; w przypadku gdy statut przewiduje pokrycie kapitału
zakładowego wkładami niepieniężnymi po dokonaniu rejestracji, należy dołączyć oświadczenie
wszystkich członków zarządu, że wniesienie tych wkładów do spółki jest zapewnione
zgodnie z postanowieniami statutu przed upływem terminu określonego w art. 309 § 3,
”
;
4)
w art. 328 § 6 otrzymuje brzmienie:
„
§ 6.
Akcjonariuszowi spółki publicznej posiadającemu akcje zdematerializowane przysługuje
uprawnienie do imiennego świadectwa depozytowego wystawionego przez podmiot prowadzący
rachunek papierów wartościowych zgodnie z przepisami o obrocie instrumentami finansowymi.
”
;
5)
w art. 329 § 3 otrzymuje brzmienie:
„
§ 3.
Wpłaty na akcje powinny być dokonane, bezpośrednio lub za pośrednictwem firmy inwestycyjnej,
na rachunek spółki prowadzony przez bank na terytorium Unii Europejskiej lub państwa
będącego stroną umowy o Europejskim Obszarze Gospodarczym.
”
;
6)
w art. 331 § 3 otrzymuje brzmienie:
„
§ 3.
Po ogłoszeniu numerów unieważnionych dokumentów akcji lub świadectw tymczasowych spółka
powinna wydać nowe dokumenty akcji lub świadectwa tymczasowe pod dawnymi numerami
i sprzedać je za pośrednictwem notariusza, firmy inwestycyjnej lub banku.
”
;
7)
w art. 336 § 3 otrzymuje brzmienie:
„
§ 3.
Przepisów § 1 i § 2 nie stosuje się do akcji obejmowanych w razie podwyższenia kapitału,
które w związku z ubieganiem się spółki o ich dopuszczenie do obrotu na rynku regulowanym
podlegają dematerializacji zgodnie z przepisami o obrocie instrumentami finansowymi,
oraz akcji wydawanych w przypadku łączenia, podziału i przekształcania spółek.
”
;
8)
w art. 340 § 3 otrzymuje brzmienie:
„
§ 3.
W okresie, gdy akcje spółki publicznej, na których ustanowiono zastaw lub użytkowanie,
są zapisane na rachunkach papierów wartościowych w domu maklerskim lub w banku prowadzącym
rachunki papierów wartościowych, prawo głosu z tych akcji przysługuje akcjonariuszowi.
”
;
9)
w art. 343 § 1 otrzymuje brzmienie:
„
§ 1.
Wobec spółki uważa się za akcjonariusza tylko tę osobę, która jest wpisana do księgi
akcyjnej, lub posiadacza akcji na okaziciela, z uwzględnieniem przepisów o obrocie
instrumentami finansowymi.
”
;
10)
w art. 362 w § 1 po pkt 2 dodaje się pkt 2a w brzmieniu:
„
2a)
spółki publicznej, nabywającej akcje w celu wypełnienia zobowiązań wynikających z
instrumentów dłużnych zamiennych na akcje,
”
;
11)
art. 403 otrzymuje brzmienie:
„
Art. 403.
Walne zgromadzenie odbywa się w siedzibie spółki. Walne zgromadzenie spółki publicznej
może odbyć się także w miejscowości będącej siedzibą spółki prowadzącej giełdę, na
której akcje tej spółki są przedmiotem obrotu. Statut może zawierać odmienne postanowienia
dotyczące miejsca zwołania walnego zgromadzenia, jednakże zgromadzenia mogą odbywać
się wyłącznie na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej.
”
;
12)
w art. 406:
a)
w § 2 zdanie drugie otrzymuje brzmienie:
„
Zamiast akcji mogą być złożone zaświadczenia wydane na dowód złożenia akcji u notariusza,
w banku lub firmie inwestycyjnej mających siedzibę lub oddział na terytorium Unii
Europejskiej lub państwa będącego stroną umowy o Europejskim Obszarze Gospodarczym,
wskazanym w ogłoszeniu o zwołaniu walnego zgromadzenia.
”
,
b)
§ 3 otrzymuje brzmienie:
„
§ 3.
Akcjonariusze spółek publicznych posiadający akcje zdematerializowane powinni złożyć
w spółce imienne świadectwa depozytowe wystawione przez podmiot prowadzący rachunek
papierów wartościowych zgodnie z przepisami o obrocie instrumentami finansowymi.
”
;
13)
w art. 451 w § 2 zdanie drugie otrzymuje brzmienie:
„
W przypadku zdematerializowanych akcji spółki publicznej, za wydanie dokumentów akcji
uważa się zapisanie ich na rachunku papierów wartościowych zgodnie z przepisami o
obrocie instrumentami finansowymi.
”
.
Art. 201.
W ustawie z dnia 26 października 2000 r. o giełdach towarowych wprowadza się następujące zmiany:
1)
w art. 2:
a)
w pkt 9 lit. c otrzymuje brzmienie:
„
c)
zagraniczne firmy inwestycyjne lub zagraniczne osoby prawne, o których mowa w przepisach
ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi , prowadzące działalność maklerską na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej
”
,
b)
pkt 11 otrzymuje brzmienie:
„
11)
podmiocie dominującym - rozumie się przez to podmiot dominujący w rozumieniu art. 4 pkt 14 ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania
instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych ;
”
;
2)
w art. 3 dodaje się ust. 4 w brzmieniu:
„
4.
Proponowanie nabycia lub nabywanie praw majątkowych, których cena zależy bezpośrednio
lub pośrednio od kursów walut i stóp procentowych, odbywa się na podstawie przepisów
ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów
finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych, a także aktów wykonawczych wydanych na podstawie tej ustawy.
”
;
3)
w art. 5:
a)
ust. 2 otrzymuje brzmienie:
„
2.
Z zastrzeżeniem ust. 3 i przepisów ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi, przedmiotem przedsiębiorstwa spółki, o której mowa w ust. 1, może być wyłącznie
prowadzenie giełdy.
”
,
b)
ust. 4 otrzymuje brzmienie:
„
4.
Uprawnienie, o którym mowa w ust. 3, nie dotyczy spółki prowadzącej giełdę, na której
przedmiotem obrotu są prawa majątkowe, o których mowa w art. 2 pkt 2 lit. e; spółka
ta jest obowiązana spełnić warunek, o którym mowa w art. 14 ust. 1.
”
;
4)
w art. 6 ust. 6 otrzymuje brzmienie:
„
6.
Przepisu ust. 1 nie stosuje się w przypadku, gdy spółka prowadząca giełdę jest spółką
publiczną w rozumieniu przepisów ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów
finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych.
”
;
5)
w art. 9 ust. 2 otrzymuje brzmienie:
„
2.
Z zastrzeżeniem art. 5 ust. 3a, stronami transakcji giełdowych mogą być wyłącznie
podmioty, o których mowa w art. 2 pkt 3, oraz giełdowa izba rozrachunkowa i Krajowy
Depozyt Papierów Wartościowych S.A. - w zakresie, w jakim jest to niezbędne do wykonywania
zadań związanych z wykorzystaniem środków systemu, o którym mowa w art. 15 ust. 5
pkt 2, zgodnie z jego celem.
”
;
6)
w art. 11 w ust. 2 pkt 16 otrzymuje brzmienie:
„
16)
wskazanie sposobu rozliczania transakcji, w tym wskazanie giełdowej izby rozrachunkowej
właściwej do rozliczania transakcji dokonywanych na danej giełdzie, dotyczących towarów,
o których mowa w art. 2 pkt 2 lit. e.
”
;
7)
w art. 14:
a)
ust. 1 i 2 otrzymują brzmienie:
„
1.
Zezwolenie na prowadzenie giełdy, na której przedmiotem obrotu są prawa majątkowe,
o których mowa w art. 2 pkt 2 lit. e, bądź zezwolenie na dopuszczenie do obrotu na
istniejącej giełdzie praw majątkowych, o których mowa w art. 2 pkt 2 lit. e, wydaje
się z zastrzeżeniem warunku utworzenia z udziałem wnioskodawcy, jako założyciela i
akcjonariusza, giełdowej izby rozrachunkowej i podjęcia przez tę izbę działalności
w określonym terminie.
2.
Z zastrzeżeniem ust. 2a, giełdową izbę rozrachunkową tworzy się wyłącznie w formie
spółki akcyjnej, w celu obsługi finansowej transakcji giełdowych, których przedmiotem
są prawa, o których mowa w art. 2 pkt 2 lit. e, zawieranych na danej giełdzie oraz
w celu realizacji zadań określonych w art. 15 ust. 5 i 6.
”
,
b)
ust. 2a otrzymuje brzmienie:
„
2a.
Giełdowa izba rozrachunkowa może także dokonywać obsługi finansowej transakcji giełdowych,
których przedmiotem są towary giełdowe, o których mowa w art. 2 pkt 2 lit. b, c i
d.
”
;
8)
w art. 15 w ust. 5 pkt 2 otrzymuje brzmienie:
„
2)
organizowanie i zarządzanie systemem gwarantującym prawidłowe wykonanie zobowiązań
wynikających z transakcji,
”
;
9)
w art. 17 ust. 1 otrzymuje brzmienie:
„
1.
Wniosek o wydanie zezwolenia na prowadzenie giełdy, na której przedmiotem obrotu są
prawa, o których mowa w art. 2 pkt 2 lit. e, oprócz danych wymaganych dla wydania
zezwolenia na prowadzenie giełdy, powinien zawierać dane, o których mowa w art. 7
ust. 2 pkt 1-6, odnoszące się odpowiednio do spółki będącej giełdową izbą rozrachunkową.
”
;
10)
w art. 18:
a)
ust. 2 otrzymuje brzmienie:
„
2.
W przypadku gdy przedmiotem obrotu na danej giełdzie będą prawa, o których mowa w
art. 2 pkt 2 lit. e, a funkcję giełdowej izby rozrachunkowej pełni Krajowy Depozyt,
zezwolenie na prowadzenie giełdy, o którym mowa w art. 14 ust. 1, może być wydane,
jeżeli wnioskodawca dołączy do wniosku umowę z Krajowym Depozytem w przedmiocie rozliczania
transakcji giełdowych wraz z regulaminem, o którym mowa w ust. 4.
”
,
b)
ust. 3 otrzymuje brzmienie:
„
3.
Do rozliczania przez Krajowy Depozyt transakcji giełdowych w ramach wykonywania funkcji
giełdowej izby rozrachunkowej stosuje się odpowiednio art. 15 i 17, a w pozostałym
zakresie - przepisy ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi.
”
;
11)
w art. 27 w ust. 1 pkt 3 otrzymuje brzmienie:
„
3)
nie była uznana prawomocnym orzeczeniem za winnego przestępstwa skarbowego, przestępstwa
przeciwko mieniu lub dokumentom, przestępstwa gospodarczego, fałszowania pieniędzy,
papierów wartościowych, znaków urzędowych, znaków towarowych, przestępstwa określonego
w ustawie z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi, przestępstwa określonego w ustawie z dnia 29 lipca 2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów
finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych, przestępstwa określonego w ustawie z dnia 29 lipca 2005 r. o nadzorze nad rynkiem kapitałowym, przestępstwa określonego w niniejszej ustawie lub przestępstwa określonego w ustawie
o domach składowych,
”
;
12)
w art. 37 ust. 2 i 3 otrzymują brzmienie:
„
2.
Akcje towarowego domu maklerskiego, z wyłączeniem akcji zdematerializowanych zgodnie
z przepisami ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi, są akcjami imiennymi.
3.
Zapłata za obejmowane lub nabywane udziały albo akcje towarowego domu maklerskiego,
które nie są zdematerializowane, nie może pochodzić z pożyczek, kredytów ani z nieudokumentowanych
źródeł.
”
;
13)
w art. 38 ust. 3 otrzymuje brzmienie:
„
3.
Towarowy dom maklerski może prowadzić działalność w zakresie towarów giełdowych, o
których mowa w art. 2 pkt 2 lit. e, pod warunkiem uzyskania zezwolenia i spełnienia
warunków finansowych oraz na zasadach określonych w przepisach ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi. Do postępowań w sprawie o udzielenie zezwolenia, cofnięcie zezwolenia oraz do jego
wygaśnięcia stosuje się przepisy art. 82, 85, 89 i 167 tej ustawy.
”
;
14)
uchyla się art. 47.
Art. 202.
W ustawie z dnia 16 listopada 2000 r. o domach składowych oraz o zmianie Kodeksu cywilnego,
Kodeksu postępowania cywilnego i innych ustaw w art. 3 ust. 3 otrzymuje brzmienie:
„
3.
Działalnością przedsiębiorcy mogą kierować osoby, które nie są skazane prawomocnym
wyrokiem za przestępstwo przeciwko wiarygodności dokumentów, mieniu, obrotowi gospodarczemu,
obrotowi pieniędzmi i papierami wartościowymi, przestępstwo skarbowe oraz za przestępstwa
określone w przepisach ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów
finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych , ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi , ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o nadzorze nad rynkiem kapitałowym lub za przestępstwa określone w ustawie.
”
.
Art. 203.
W ustawie z dnia 16 listopada 2000 r. o przeciwdziałaniu wprowadzaniu do obrotu finansowego
wartości majątkowych pochodzących z nielegalnych lub nieujawnionych źródeł oraz o
przeciwdziałaniu finansowaniu terroryzmu wprowadza się następujące zmiany:
1)
w art. 2:
a)
pkt 1 otrzymuje brzmienie:
„
1)
instytucji obowiązanej - rozumie się przez to banki, Narodowy Bank Polski - w zakresie,
w jakim prowadzi rachunki bankowe dla osób prawnych, sprzedaż numizmatów, skup złota
i wymianę zniszczonych środków płatniczych na podstawie przepisów ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. o Narodowym Banku Polskim , oddziały banków zagranicznych, instytucje pieniądza elektronicznego, oddziały zagranicznych
instytucji pieniądza elektronicznego oraz agentów rozliczeniowych, prowadzących działalność
na podstawie ustawy z dnia 12 września 2002 r. o elektronicznych instrumentach płatniczych , firmy inwestycyjne i banki powiernicze w rozumieniu ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi oraz podmioty, o których mowa w art. 71 ust. 1 ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi, zagraniczne osoby prawne prowadzące na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej działalność
maklerską w zakresie obrotu towarami giełdowymi i towarowe domy maklerskie w rozumieniu
ustawy z dnia 26 października 2000 r. o giełdach towarowych oraz spółki handlowe, o których mowa w art. 50a ustawy z dnia 26 października 2000 r. o giełdach towarowych, Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych S.A. w zakresie - w jakim prowadzi rachunki
papierów wartościowych, podmioty prowadzące działalność w zakresie gier losowych,
zakładów wzajemnych i gier na automatach oraz gier na automatach o niskich wygranych,
zakłady ubezpieczeń, główne oddziały zagranicznych zakładów ubezpieczeń, fundusze
inwestycyjne, towarzystwa funduszy inwestycyjnych, spółdzielcze kasy oszczędnościowo-kredytowe,
państwowe przedsiębiorstwo użyteczności publicznej Poczta Polska, notariuszy w zakresie
czynności notarialnych dotyczących obrotu wartościami majątkowymi, adwokatów wykonujących
zawód, radców prawnych wykonujących zawód poza stosunkiem pracy, prawników zagranicznych
świadczących pomoc prawną poza stosunkiem pracy, biegłych rewidentów wykonujących
zawód, doradców podatkowych wykonujących zawód, podmioty prowadzące działalność kantorową,
przedsiębiorców prowadzących: domy aukcyjne, antykwariaty, działalność leasingowa
lub factoringową, działalność w zakresie: obrotu metalami lub kamieniami szlachetnymi
i półszlachetnymi, sprzedaży komisowej, udzielania pożyczek pod zastaw (lombardy)
lub pośrednictwa w obrocie nieruchomościami oraz fundacje;
”
,
b)
pkt 3 otrzymuje brzmienie:
„
3)
wartościach majątkowych - rozumie się przez to środki płatnicze, instrumenty finansowe
w rozumieniu art. 2 ust. 1 ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi, a także inne papiery wartościowe lub wartości dewizowe, prawa majątkowe, rzeczy
ruchome oraz nieruchomości;
”
;
2)
w art. 12 ust. 3 otrzymuje brzmienie:
„
3.
Przepisu ust. 1 pkt 6 nie stosuje się w przypadku transakcji zawartych na rynku regulowanym
w rozumieniu przepisów ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi.
”
;
3)
w art. 21 w ust. 3 pkt 3 otrzymuje brzmienie:
„
3)
Komisja Papierów Wartościowych i Giełd w stosunku do firm inwestycyjnych i banków
powierniczych w rozumieniu ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi oraz podmiotów, o których mowa w art. 71 ust. 1 ustawy o obrocie instrumentami finansowymi,
zagranicznych osób prawnych prowadzących na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej działalność
maklerską w zakresie obrotu towarami giełdowymi, towarowych domów maklerskich w rozumieniu
ustawy z dnia 26 października 2000 r. o giełdach towarowych, jak również w stosunku do funduszy inwestycyjnych, towarzystw funduszy inwestycyjnych
i Krajowego Depozytu Papierów Wartościowych S.A.;
”
;
4)
w art. 33 w ust. 2 pkt 8 otrzymuje brzmienie:
„
8)
Przewodniczącego Komisji Papierów Wartościowych i Giełd lub osób przez niego upoważnionych
- w stosunku do firm inwestycyjnych i banków powierniczych w rozumieniu ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi oraz podmiotów, o których mowa w art. 71 ust. 1 ustawy z dnia 29 lipca
2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi, zagranicznych osób prawnych prowadzących
na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej działalność maklerską w zakresie obrotu towarami
giełdowymi, towarowych domów maklerskich w rozumieniu ustawy z dnia 26 października 2000 r. o giełdach towarowych oraz w stosunku do funduszy inwestycyjnych, towarzystw funduszy inwestycyjnych i
Krajowego Depozytu Papierów Wartościowych S.A.;
”
.
Art. 204.
W ustawie z dnia 24 sierpnia 2001 r. o ostateczności rozrachunku w systemach płatności
i systemach rozrachunku papierów wartościowych oraz zasadach nadzoru nad tymi systemami wprowadza się następujące zmiany:
1)
w art. 1:
a)
w pkt 5 lit. d-f otrzymują brzmienie:
„
d)
dom maklerski w rozumieniu ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi ,
e)
zagraniczna osoba prawna, o której mowa w art. 115 ustawy wskazanej w lit. d), prowadząca
działalność maklerską na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej,
f)
zagraniczna firma inwestycyjna w rozumieniu ustawy wskazanej w lit. d), prowadząca
działalność maklerską na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej,
”
,
b)
pkt 11 otrzymuje brzmienie:
„
11)
papiery wartościowe - maklerskie instrumenty finansowe w rozumieniu art. 2 ustawy,
o której mowa w pkt 5 lit. d),
”
;
2)
w art. 15 ust. 1 otrzymuje brzmienie:
„
1.
Przepisy art. 4-7 i art. 11 - 14 ustawy oraz art. 22 ust. 1 pkt 4, art. 66 i 67, art. 80 i art. 135-137 ustawy z dnia 28 lutego
2003 r. - Prawo upadłościowe i naprawcze stosuje się do systemów rozrachunku papierów wartościowych prowadzonych przez Krajowy
Depozyt Papierów Wartościowych S.A., zwany dalej „Krajowym Depozytem”, giełdową izbę
rozrachunkową, o której mowa w przepisach ustawy z dnia 26 października 2000 r. o giełdach towarowych, oraz do systemów prowadzonych przez NBP.
”
;
3)
w art. 16 ust. 2 otrzymuje brzmienie:
„
2.
Prowadzenie systemów rozrachunku papierów wartościowych, z wyjątkiem systemów prowadzonych
przez NBP, Krajowy Depozyt i giełdową izbę rozrachunkową, o której mowa w przepisach
ustawy z dnia 26 października 2000 r. o giełdach towarowych, wymaga zgody KPWiG, wydanej po zasięgnięciu opinii Prezesa NBP.
”
.
Art. 205.
W ustawie z dnia 28 października 2002 r. o odpowiedzialności podmiotów zbiorowych za
czyny zabronione pod groźbą kary w art. 16 w ust. 1 w pkt 2:
a)
lit. b otrzymuje brzmienie:
„
b)
art. 178-180 ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi ,
”
,
b)
dodaje się lit. d w brzmieniu:
„
d)
art. 99-101 ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania
instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych ;
”
.
Art. 206.
W ustawie z dnia 28 lutego 2003 r. - Prawo upadłościowe i naprawcze wprowadza się następujące zmiany:
1)
w art. 326 ust. 2 otrzymuje brzmienie:
„
2.
Jeżeli przedmiotem sprzedaży są instrumenty finansowe dopuszczone do obrotu na rynku
regulowanym w rozumieniu ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi , sędzia-komisarz może zezwolić, by sprzedaż była dokonana przez firmę inwestycyjną.
W takim przypadku sędzia-komisarz może wyznaczyć giełdę lub polecić dokonanie wyboru
giełdy syndykowi oraz wyznaczyć cenę minimalną sprzedaży.
”
;
2)
art. 466 otrzymuje brzmienie:
„
Art. 466.
Z zastrzeżeniem art. 464, do umów zawieranych w ramach transakcji na rynku regulowanym
w rozumieniu przepisów ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi stosuje się prawo właściwe dla zobowiązań umownych, mające zastosowanie do transakcji
zawieranych na tym rynku.
”
.
Art. 207.
W ustawie z dnia 22 maja 2003 r. o działalności ubezpieczeniowej wprowadza się następujące zmiany:
1)
w art. 29 pkt 3 otrzymuje brzmienie:
„
3)
podmiotu prowadzącego działalność maklerską w rozumieniu ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi lub inną działalność w zakresie obrotu maklerskimi instrumentami finansowymi w rozumieniu
tej ustawy;
”
;
2)
w art. 34:
a)
ust. 1 otrzymuje brzmienie:
„
1.
Akcje zakładu ubezpieczeń, z wyłączeniem akcji zdematerializowanych zgodnie z przepisami
ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi, mogą być tylko akcjami imiennymi.
”
,
b)
ust. 4-6 otrzymują brzmienie:
„
4.
W celu ustalenia składu akcjonariuszy zakładu ubezpieczeń, Krajowy Depozyt Papierów
Wartościowych S.A. oraz firmy inwestycyjne i banki powiernicze w rozumieniu ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi mają obowiązek, na żądanie zakładu ubezpieczeń będącego spółką publiczną i na jego
koszt, w terminie 30 dni od dnia zgłoszenia żądania, przekazać zakładowi ubezpieczeń
informację o posiadaniu przez poszczególnych akcjonariuszy akcji tego zakładu ubezpieczeń
w liczbie zapewniającej co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu.
5.
Przekazanie zakładowi ubezpieczeń informacji, o których mowa w ust. 4, nie narusza
obowiązku zachowania tajemnicy zawodowej określonej w przepisach ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi.
6.
W przypadku wykluczenia akcji zakładu ubezpieczeń z obrotu na rynku regulowanym lub
zniesienia dematerializacji jego akcji zgodnie z przepisami, o których mowa w ust.
5, zakład ubezpieczeń jest obowiązany, w terminie 3 miesięcy od dnia doręczenia decyzji,
dokonać zamiany akcji na okaziciela na akcje imienne. W okresie od dnia doręczenia
decyzji do dnia dokonania zamiany nie można dokonywać obrotu akcjami na okaziciela.
”
;
3)
w art. 35 ust. 9 otrzymuje brzmienie:
„
9.
Przepisy ust. 1-7 nie naruszają przepisów ustawy, o której mowa w ust. 2, oraz przepisów ustawy o ochronie konkurencji i konsumentów.
”
;
4)
w art. 36 ust. 4 otrzymuje brzmienie:
„
4.
Przepisy ust. 1-3 nie naruszają przepisów ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o ofercie publicznej
i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu
oraz o spółkach publicznych oraz przepisów ustawy o ochronie konkurencji i konsumentów.
”
;
5)
w art. 155 w ust. 1:
a)
pkt 1 otrzymuje brzmienie:
„
1)
40% wartości rezerw techniczno-ubezpieczeniowych w papierach wartościowych dopuszczonych
do obrotu na rynku regulowanym i jednostkach uczestnictwa w funduszach inwestycyjnych;
”
,
b)
pkt 3 otrzymuje brzmienie:
„
3)
10% wartości rezerw techniczno-ubezpieczeniowych w listach zastawnych, udziałach,
akcjach niedopuszczonych do obrotu na rynku regulowanym i innych papierach wartościowych
o stałej lub zmiennej stopie dochodu, z zastrzeżeniem, że udział zakładu ubezpieczeń
w przedsiębiorstwie, które jestem emitentem tych papierów wartościowych, nie przekracza
10% jego kapitału podstawowego;
”
;
6)
w art. 239 ust. 11 otrzymuje brzmienie:
„
11.
Przepisy ust. 1 - 10 nie naruszają przepisów ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o ofercie publicznej
i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu
oraz o spółkach publicznych oraz przepisów ustawy o ochronie konkurencji i konsumentów.
”
.
Art. 208.
W ustawie z dnia 22 maja 2003 r. o pośrednictwie ubezpieczeniowym w art. 24 w ust. 1 pkt 4 otrzymuje brzmienie:
„
4)
posiadać akcji zakładu ubezpieczeń, z wyjątkiem akcji dopuszczonych do obrotu na rynku
regulowanym.
”
.
Art. 209.
W ustawie z dnia 2 kwietnia 2004 r. o niektórych zabezpieczeniach finansowych wprowadza się następujące zmiany:
1)
w art. 2 w ust. 1 pkt 5 otrzymuje brzmienie:
„
5)
firma inwestycyjna w rozumieniu ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi ;
”
;
2)
w art. 3:
a)
pkt 2 otrzymuje brzmienie:
„
2)
instrumenty finansowe - papiery wartościowe, instrumenty rynku pieniężnego, tytuły
uczestnictwa w instytucjach zbiorowego inwestowania oraz inne instrumenty finansowe
niebędace papierami wartościowymi, w rozumieniu ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi, a także bankowe papiery wartościowe i udziały w spółkach;
”
,
b)
pkt 7 otrzymuje brzmienie:
„
7)
zabezpieczenie na niematerialnych instrumentach finansowych - zabezpieczenie finansowe
na instrumentach finansowych niemających formy dokumentu, odnotowane na rachunku papierów
wartościowych, na innym rachunku, na którym zapisywane są instrumenty finansowe niebędace
papierami wartościowymi, na koncie depozytowym, lub w innej ewidencji papierów wartościowych
prowadzonej przez właściwe podmioty.
”
;
3)
w art. 5 w ust. 1 pkt 3 otrzymuje brzmienie:
„
3)
ustanowieniu blokady na rachunku papierów wartościowych lub na innym rachunku, na
którym zapisywane są instrumenty finansowe niebędące papierami wartościowymi, albo
na koncie depozytowym papierów wartościowych, zgodnie z odrębnymi przepisami;
”
;
4)
art. 6 otrzymuje brzmienie:
„
Art. 6.1 orzeczenie
Do zabezpieczenia wierzytelności finansowych polegającego na ustanowieniu blokady,
o której mowa w art. 5 ust. 1 pkt 3, stosuje się odpowiednio przepisy o zastawie finansowym.
”
;
5)
w art. 7 ust. 2 otrzymuje brzmienie:
„
2.
Zabezpieczenie na środkach pieniężnych odnotowuje się na rachunku środków pieniężnych
będących przedmiotem zabezpieczenia, zaś zabezpieczenie na instrumentach finansowych
odnotowuje się na rachunku papierów wartościowych, na innym rachunku, na którym zapisywane
są instrumenty finansowe niebędące papierami wartościowymi, na koncie depozytowym
lub w innej ewidencji papierów wartościowych prowadzonej przez właściwe podmioty.
”
;
6)
w art. 11 ust. 1 otrzymuje brzmienie:
„
1.
Jeżeli umowa przewiduje zaspokojenie zastawnika w drodze przejęcia przedmiotu zastawu,
a zastaw ten ustanowiono na instrumentach finansowych dopuszczonych do obrotu na rynku
regulowanym, wartość przejętych instrumentów finansowych ustala się po kursie z końca
dnia przejęcia. Jeżeli w dniu przejęcia nie notowano tych instrumentów finansowych,
ich wartość ustala się po kursie z końca dnia ostatniego notowania tych papierów.
”
;
7)
art. 13 otrzymuje brzmienie:
„
Art. 13.
Umowa o ustanowienie zabezpieczenia finansowego na niematerialnych instrumentach finansowych,
prawa wynikające z tego zabezpieczenia, pierwszeństwo praw, a także zaspokajanie się
z takiego zabezpieczenia podlega wyłącznie prawu państwa, w którym jest prowadzony
rachunek papierów wartościowych, inny rachunek, na którym zapisywane są instrumenty
finansowe niebędące papierami wartościowymi, konto depozytowe lub inna ewidencja papierów
wartościowych, w której zabezpieczenie to zostało odnotowane. Prawu temu podlega również
nabycie w dobrej wierze niematerialnych instrumentów finansowych.
”
.
Art. 210.
W ustawie z dnia 20 kwietnia 2004 r. o indywidualnych kontach emerytalnych wprowadza się następujące zmiany:
1)
w art. 2:
a)
pkt 1 otrzymuje brzmienie:
„
1)
IKE - wyodrębniony zapis w rejestrze uczestników funduszu inwestycyjnego, wyodrębniony
rachunek papierów wartościowych lub inny rachunek, na którym zapisywane są instrumenty
finansowe niebędące papierami wartościowymi oraz rachunek pieniężny służący do obsługi
takich rachunków w podmiocie prowadzącym działalność maklerską, lub wyodrębniony rachunek
w ubezpieczeniowym funduszu kapitałowym, wyodrębniony rachunek bankowy w banku, prowadzone
na zasadach określonych ustawą, a w zakresie w niej nieuregulowanym - na zasadach
określonych w przepisach właściwych dla tych rachunków i rejestrów;
”
,
b)
pkt 5 otrzymuje brzmienie:
„
5)
środki - środki pieniężne, jednostki ubezpieczeniowego funduszu kapitałowego, jednostki
uczestnictwa funduszy inwestycyjnych, papiery wartościowe oraz niebędące papierami
wartościowymi instrumenty finansowe, o których mowa w art. 2 ust. 1 pkt 2 lit. c i d ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami
finansowymi , zapisane na IKE;
”
,
c)
pkt 7 otrzymuje brzmienie:
„
7)
podmiot prowadzący działalność maklerską - dom maklerski lub bank prowadzący działalność
maklerską w rozumieniu ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi;
”
;
2)
w art. 27 ust. 1 i 2 otrzymują brzmienie:
„
1.
Umowy, o których mowa w art. 8 ust. 1 pkt 2, przewidują lokowanie środków w papiery
wartościowe zdematerializowane zgodnie z przepisami ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi, z zastrzeżeniem ust. 2.
2.
Umowy, o których mowa w art. 8 ust. 1 pkt 2, mogą dopuszczać możliwość składania,
wyłącznie w celu ograniczenia ryzyka inwestycyjnego, zleceń mających za przedmiot
niebędące papierami wartościowymi instrumenty finansowe, o których mowa w art. 2 ust.
1 pkt 2 lit. c i d ustawy, o której mowa w ust. 1, jeżeli ich cena zależy od ceny
papierów wartościowych zapisanych na IKE oszczędzającego, i pod warunkiem że są one
przedmiotem obrotu na rynku regulowanym.
”
;
3)
art. 28 otrzymuje brzmienie:
„
Art. 28.
1.
W przypadku wydania przez organ nadzoru decyzji nakazującej przeniesienie papierów
wartościowych, instrumentów finansowych niebędących papierami wartościowymi i środków
pieniężnych oraz dokumentów związanych z prowadzeniem rachunków papierów wartościowych,
innych rachunków, na których zapisywane są takie instrumenty finansowe i rachunków
pieniężnych do innego podmiotu prowadzącego działalność maklerską, w sytuacji wygaśnięcia
lub cofnięcia zezwolenia na prowadzenie działalności maklerskiej, podmiot prowadzący
działalność maklerską, do którego przenoszone są te papiery wartościowe, instrumenty
finansowe i środki pieniężne, jest obowiązany zachować identyfikację środków zgromadzonych
na IKE.
2.
Podmiot prowadzący działalność maklerską wraz z dokonaniem przeniesienia środków zgromadzonych
na IKE, o którym mowa w ust. 1, przekazuje podmiotowi prowadzącemu działalność maklerską
wskazanemu przez organ nadzoru informacje, o których mowa w art. 21 ust. 2.
3.
Podmiot prowadzący działalność maklerską, do którego zostały przeniesione środki zgromadzone
na IKE, o których mowa w ust. 1, jest obowiązany, w terminie 14 dni od dnia ich przeniesienia,
wezwać oszczędzającego do zawarcia umowy o prowadzenie IKE lub dokonania wypłaty transferowej.
4.
Oszczędzający w przypadku, o którym mowa w ust. 1, jest obowiązany w terminie 45 dni
od daty otrzymania wezwania zawrzeć umowę o prowadzenie IKE z podmiotem, do którego
zostały przeniesione jego papiery wartościowe, instrumenty finansowe niebędące papierami
wartościowymi i środki pieniężne, albo dokonać wypłaty transferowej do innej instytucji
finansowej lub do programu emerytalnego, do którego oszczędzający przystąpił.
5.
W przypadku gdy podmiot prowadzący działalność maklerską, do którego zostały przeniesione
papiery wartościowe, instrumenty finansowe niebędące papierami wartościowymi i środki
pieniężne oraz dokumenty związane z prowadzeniem rachunków papierów wartościowych,
innych rachunków, na których zapisywane są takie instrumenty finansowe i rachunków
pieniężnych, nie prowadzi IKE, przeniesienie tych środków do innej instytucji finansowej
traktuje się jak dokonanie wypłaty transferowej.
6.
W przypadku niedotrzymania przez oszczędzającego terminu, o którym mowa w ust. 4,
środki zgromadzone na IKE podlegają zwrotowi.
”
;
4)
w art. 39 ust. 3 otrzymuje brzmienie:
„
3.
Po upływie okresu, o którym mowa w ust. 1, podmiot prowadzący działalność maklerską,
dokonując wypłaty transferowej środków zgromadzonych na IKE, może pobrać opłatę z
tytułu przeniesienia papierów wartościowych, instrumentów finansowych niebędących
papierami wartościowymi i środków pieniężnych, jednak nie wyższą niż opłata pobierana
od tego podmiotu przez Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych S.A., określona w regulaminie,
o którym mowa w art. 50 ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi.
”
.
Art. 211.
W ustawie z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych wprowadza się następujące zmiany:
1)
w art. 2:
a)
uchyla się pkt 1,
b)
po pkt 1 dodaje się pkt 1a w brzmieniu:
„
1a)
ustawie o obrocie instrumentami finansowymi - rozumie się przez to ustawę z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi ;
”
,
c)
pkt 14 otrzymuje brzmienie:
„
14)
firmie inwestycyjnej - rozumie się przez to firmę inwestycyjną w rozumieniu ustawy o obrocie instrumentami finansowymi;
”
,
d)
pkt 18 otrzymuje brzmienie:
„
18)
instrumentach pochodnych - rozumie się przez to prawa majątkowe, których cena rynkowa
zależy bezpośrednio lub pośrednio od ceny lub wartości papierów wartościowych, o których
mowa w art. 3 pkt 1 lit. a ustawy o obrocie instrumentami finansowymi, oraz inne prawa majątkowe, których cena rynkowa bezpośrednio lub pośrednio zależy
od kształtowania się ceny rynkowej walut obcych lub od zmiany wysokości stóp procentowych;
”
,
e)
pkt 22 otrzymuje brzmienie:
„
22)
rynku zorganizowanym - rozumie się przez to wyodrębniony pod względem organizacyjnym
i finansowym system obrotu działający regularnie i zapewniający jednakowe warunki
zawierania transakcji oraz powszechny i równy dostęp do informacji o transakcjach,
zgodnie z zasadami określonymi przez właściwe przepisy kraju, w którym obrót ten jest
dokonywany, a w szczególności obrót zorganizowany, o którym mowa w ustawie o obrocie instrumentami finansowymi;
”
,
f)
po pkt 22 dodaje się pkt 22a w brzmieniu:
„
22a)
rynku regulowanym - rozumie się przez to rynek, o którym mowa w art. 14 ustawy o obrocie instrumentami finansowymi;
”
,
g)
pkt 27 i 28 otrzymują brzmienie:
„
27)
zarządzaniu cudzym pakietem papierów wartościowych na zlecenie - rozumie się przez
to zarządzanie portfelem w rozumieniu art. 75 ust. 1 ustawy o obrocie instrumentami finansowymi;
28)
doradztwie w zakresie obrotu papierami wartościowymi - rozumie się przez to doradztwo
inwestycyjne w zakresie instrumentów finansowych w rozumieniu art. 76 ustawy o obrocie instrumentami finansowymi;
”
,
h)
pkt 34 otrzymuje brzmienie:
„
34)
papierach wartościowych - rozumie się przez to papiery wartościowe, o których mowa
w art. 3 pkt 1 ustawy o obrocie instrumentami finansowymi, z wyłączeniem instrumentów pochodnych;
”
,
i)
dodaje się pkt 35 w brzmieniu:
„
35)
zdematerializowanych papierach wartościowych - rozumie się przez to papiery wartościowe,
o których mowa w art. 5 ust. 1 zdanie pierwsze ustawy o obrocie instrumentami finansowymi;
”
;
2)
w art. 6 ust. 1 otrzymuje brzmienie:
„
1.
Uczestnikami funduszu inwestycyjnego są osoby fizyczne, osoby prawne i jednostki organizacyjne
nieposiadające osobowości prawnej:
1)
na rzecz których w rejestrze uczestników funduszu są zapisane jednostki uczestnictwa
lub ich ułamkowe części albo
2)
będące posiadaczami rachunku papierów wartościowych, na którym są zapisane publiczne
certyfikaty inwestycyjne, albo
3)
w przypadku niepublicznych certyfikatów inwestycyjnych funduszu inwestycyjnego zamkniętego:
a)
osoby uprawnione z certyfikatów inwestycyjnych w formie dokumentu,
b)
osoby wskazane w ewidencji uczestników funduszu jako posiadacze certyfikatów inwestycyjnych,
które nie mają formy dokumentu.
”
;
3)
w art. 7:
a)
ust. 2 otrzymuje brzmienie:
„
2.
Do funduszu inwestycyjnego mogą być wniesione:
1)
zdematerializowane papiery wartościowe - jeżeli statut funduszu tak stanowi lub
2)
inne niż zdematerializowane papiery wartościowe, lub udziały w spółkach z ograniczoną
odpowiedzialnością - jeżeli ustawa oraz statut funduszu tak stanowią.
”
,
b)
uchyla się ust. 3;
4)
w art. 15 ust. 4 otrzymuje brzmienie:
„
4.
W przypadku funduszu inwestycyjnego zamkniętego, który emituje niepubliczne certyfikaty
inwestycyjne, łączną minimalną wysokość wpłat do funduszu oraz sposób zbierania wpłat
określa statut tego funduszu.
”
;
5)
w art. 18 w ust. 2 pkt 8 i 9 otrzymują brzmienie:
„
8)
typy zdematerializowanych papierów wartościowych oraz ich rodzaje, które mogą być
przedmiotem wpłat, a jeżeli przedmiotem tych wpłat mogą być wyłącznie papiery wartościowe
określonego emitenta - także nazwę (firmę) tego emitenta, terminy przyjmowania wpłat
papierami wartościowymi oraz zasady wyceny papierów wartościowych będących przedmiotem
wpłat;
9)
typy innych niż zdematerializowane papierów wartościowych oraz ich rodzaje, a także
udziały w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością, które mogą być przedmiotem wpłat
na objęcie certyfikatów inwestycyjnych - w przypadku funduszu inwestycyjnego zamkniętego;
”
;
6)
art. 27 otrzymuje brzmienie:
„
Art. 27.
1.
Towarzystwo prowadzi zapisy na jednostki uczestnictwa oraz na niepubliczne certyfikaty
inwestycyjne, bezpośrednio lub za pośrednictwem podmiotu prowadzącego działalność
maklerską.
2.
Przy prowadzeniu zapisów na jednostki uczestnictwa towarzystwo udostępnia bezpłatnie
prospekt informacyjny funduszu inwestycyjnego i skrót tego prospektu.
3.
Za zgodą Komisji towarzystwo może prowadzić zapisy na jednostki uczestnictwa oraz
na niepubliczne certyfikaty inwestycyjne za pośrednictwem podmiotu innego niż wymieniony
w ust. 1. W takim przypadku do wniosku, o którym mowa w art. 22, towarzystwo załącza
umowę zawartą z tym podmiotem oraz dokumenty, o których mowa w art. 32 ust. 4, dotyczące
tego podmiotu.
4.
Komisja odmawia zgody, o której mowa w ust. 3, jeżeli z analizy umowy i dokumentów,
o których mowa w ust. 3, wynika, że podmiot pośredniczący w prowadzeniu zapisów może
wykonywać te czynności z naruszeniem zasad uczciwego obrotu lub w sposób nienależycie
zabezpieczający interesy osób zapisujących się na jednostki uczestnictwa oraz na niepubliczne
certyfikaty inwestycyjne.
”
;
7)
w art. 28 ust. 2 otrzymuje brzmienie:
„
2.
W przypadku wpłat do funduszu inwestycyjnego, dokonywanych w innych niż zdematerializowane
papierach wartościowych lub w udziałach w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością,
osoba zapisująca się na certyfikaty inwestycyjne przenosi, w drodze umowy, zgodnie
z odrębnymi przepisami, prawa z tych papierów lub udziałów na towarzystwo oraz składa
u depozytariusza kopię tej umowy, a w przypadku papierów wartościowych, także te papiery
lub, jeżeli papiery wartościowe nie mają formy dokumentu, dokument potwierdzający
ich posiadanie wydany na podstawie właściwych przepisów.
”
;
8)
w art. 33:
a)
ust. 1 otrzymuje brzmienie:
„
1.
Oświadczenia woli związane z nabywaniem i żądaniem odkupienia jednostek uczestnictwa
funduszu inwestycyjnego lub tytułów uczestnictwa funduszu zagranicznego, funduszu
inwestycyjnego otwartego z siedzibą w państwie należącym do EEA oraz funduszu inwestycyjnego
otwartego z siedzibą w państwie należącym do OECD innym niż państwo członkowskie lub
państwo należące do EEA, w tym zlecenia nabycia lub odkupienia jednostek uczestnictwa
lub tytułów uczestnictwa, mogą być składane za pośrednictwem osób fizycznych pozostających
z towarzystwem, podmiotem prowadzącym działalność maklerską lub podmiotem, o którym
mowa w art. 32 ust. 2, w stosunku zlecenia lub innym stosunku prawnym o podobnym charakterze.
Osoba fizyczna nie może przyjmować wpłat na nabycie jednostek uczestnictwa lub tytułów
uczestnictwa lub otrzymywać i przekazywać wypłat z tytułu ich odkupienia.
”
,
b)
w ust. 2 pkt 2 otrzymuje brzmienie:
„
2)
podmiot prowadzący działalność maklerską - w trybie art. 170 ustawy o obrocie instrumentami finansowymi;
”
,
c)
ust. 3 otrzymuje brzmienie:
„
3.
Za szkody poniesione przez osoby nabywające lub odkupujące jednostki uczestnictwa
funduszu inwestycyjnego za pośrednictwem podmiotu prowadzącego działalność maklerską
lub podmiotu, o którym mowa w art. 32 ust. 2, odpowiadają solidarnie towarzystwo i
ten podmiot, chyba że szkoda jest wynikiem okoliczności, za które ten podmiot nie
ponosi odpowiedzialności.
”
,
d)
dodaje się ust. 5 w brzmieniu:
„
5.
Odpowiedzialność podmiotu prowadzącego działalność maklerską lub podmiotu, o którym
mowa w art. 32 ust. 2, jak również banku krajowego lub instytucji kredytowej nie może
być wyłączona, ograniczona lub w inny sposób zmieniona w drodze umowy. Umowy wyłączające
odpowiedzialność są nieważne.
”
;
9)
w art. 35 ust. 1 otrzymuje brzmienie:
„
1.
Oświadczenia woli składane w związku z nabywaniem i żądaniem odkupienia przez fundusz
inwestycyjny jednostek uczestnictwa mogą być wyrażone za pomocą elektronicznych nośników
informacji z zachowaniem wymogów gwarantujących autentyczność i wiarygodność oświadczenia
woli.
”
;
10)
w art. 37 dodaje się ust. 3 w brzmieniu:
„
3.
Półroczne sprawozdania finansowe funduszy inwestycyjnych, w tym półroczne połączone
sprawozdania finansowe funduszy inwestycyjnych z wydzielonymi subfunduszami oraz półroczne
sprawozdania jednostkowe subfunduszy podlegają przeglądowi.
”
;
11)
w art. 46:
a)
ust. 1 otrzymuje brzmienie:
„
1.
Towarzystwo może, na podstawie umowy, zlecić zarządzanie portfelem inwestycyjnym funduszu
lub jego częścią wyłącznie:
1)
podmiotowi prowadzącemu działalność maklerską w zakresie wynikającym z ustawy o obrocie instrumentami finansowymi,
2)
podmiotowi prowadzącemu działalność maklerską mającemu siedzibę w innym państwie członkowskim,
3)
podmiotowi prowadzącemu działalność maklerską z siedzibą w państwie należącym do OECD
niebędącym państwem członkowskim
- jeżeli:
a)
do portfela inwestycyjnego funduszu lub jego części, zgodnie ze statutem funduszu,
będą nabywane papiery wartościowe lub instrumenty rynku pieniężnego notowane na rynku
regulowanym w państwie należącym do OECD,
b)
podmiot prowadzący działalność maklerską podlega nadzorowi właściwego organu nadzoru
nad rynkiem kapitałowym w tym państwie,
c)
jest zapewniona, na zasadzie wzajemności, współpraca Komisji z tym organem nadzoru.
”
,
b)
ust. 4 i 5 otrzymują brzmienie:
„
4.
W skład przekazanego do zarządzania przez podmioty, o których mowa w ust. 3, portfela
inwestycyjnego funduszu lub części tego portfela nie mogą wchodzić zdematerializowane
papiery wartościowe, o których mowa w art. 5 ust. 1 zdanie pierwsze ustawy o obrocie instrumentami finansowymi.
5.
Przepis ust. 4 nie wyłącza możliwości zlecenia podmiotom, o których mowa w ust. 3,
w drodze umowy, podejmowania decyzji co do sposobu głosowania na walnym zgromadzeniu
akcjonariuszy, jak również zbywania i nabywania akcji spółki, której akcje wchodziły
w skład przekazanego do zarządzania portfela inwestycyjnego funduszu lub części tego
portfela przed dniem rozpoczęcia oferty publicznej dotyczącej tych papierów wartościowych
lub dopuszczenia do obrotu na rynku regulowanym.
”
;
12)
w art. 47 ust. 4 otrzymuje brzmienie:
„
4.
Towarzystwo, które prowadzi działalność, o której mowa w ust. 1, podlega obowiązkowi
uczestnictwa w systemie rekompensat, o którym mowa w ustawie o obrocie instrumentami finansowymi, w takim samym zakresie co dom maklerski prowadzący działalność wyłącznie w zakresie
zarządzania cudzym pakietem papierów wartościowych na zlecenie lub doradztwa w zakresie
obrotu papierami wartościowymi. Przepisy ustawy o obrocie instrumentami finansowymi o obowiązkowym systemie rekompensat stosuje się odpowiednio.
”
;
13)
w art. 50 ust. 9 otrzymuje brzmienie:
„
9.
Przepisu ust. 3 nie stosuje się do towarzystwa zarządzającego wyłącznie funduszami
sekurytyzacyjnymi lub funduszami aktywów niepublicznych, pod warunkiem że certyfikaty
inwestycyjne emitowane przez te fundusze nie są certyfikatami publicznymi.
”
;
14)
art. 53 otrzymuje brzmienie:
„
Art. 53.
Akcje towarzystwa mogą być wyłącznie imienne, chyba że są zdematerializowane.
”
;
15)
w art. 58 w ust. 1 pkt 2 otrzymuje brzmienie:
„
2)
schemat organizacji towarzystwa oraz regulamin zapobiegania ujawnianiu informacji,
których wykorzystanie mogłoby naruszać interes uczestników funduszu inwestycyjnego
lub interes nabywców papierów wartościowych będących przedmiotem oferty publicznej
lub papierów wartościowych będących przedmiotem obrotu na rynku regulowanym;
”
;
16)
w art. 65 w ust. 2 pkt 7 otrzymuje brzmienie:
„
7)
akcji spółek prowadzących giełdę lub rynek pozagiełdowy w rozumieniu przepisów ustawy o obrocie instrumentami finansowymi;
”
;
17)
w art. 101:
a)
ust. 2 otrzymuje brzmienie:
„
2.
Fundusz inwestycyjny otwarty nie może lokować więcej niż 20% wartości swoich aktywów
w jednostki uczestnictwa jednego funduszu inwestycyjnego otwartego lub tytułów uczestnictwa
funduszu zagranicznego lub tytułów uczestnictwa instytucji wspólnego inwestowania,
o której mowa w ust. 1, a jeżeli ten fundusz inwestycyjny otwarty, fundusz zagraniczny
lub instytucja wspólnego inwestowania jest funduszem z wydzielonymi subfunduszami
lub funduszem lub instytucją składającą się z subfunduszy i każdy z subfunduszy stosuje
inną politykę inwestycyjną - więcej niż 20% wartości swoich aktywów w jednostki uczestnictwa
lub tytuły uczestnictwa jednego subfunduszu. W przypadku lokat w jednostki uczestnictwa
lub tytuły uczestnictwa jednego subfunduszu, o których mowa w zdaniu poprzednim, prospekt
informacyjny funduszu powinien zawierać informację o dodatkowym ryzyku związanym z
takimi lokatami funduszu.
”
,
b)
ust. 4 otrzymuje brzmienie:
„
4.
Jeżeli fundusz inwestycyjny otwarty lokuje swoje aktywa w jednostki uczestnictwa lub
certyfikaty inwestycyjne innego funduszu inwestycyjnego lub tytuły uczestnictwa funduszu
zagranicznego lub instytucji wspólnego inwestowania, o której mowa w ust. 1 pkt 3,
zarządzanych przez to samo towarzystwo lub podmiot z grupy kapitałowej towarzystwa,
towarzystwo lub podmiot z grupy kapitałowej towarzystwa nie może pobierać opłat za
zbywanie lub odkupywanie tych jednostek uczestnictwa, certyfikatów inwestycyjnych
lub tytułów uczestnictwa.
”
,
c)
dodaje się ust. 5 w brzmieniu:
„
5.
Fundusz inwestycyjny otwarty, który lokuje powyżej 50% swoich aktywów w jednostki
uczestnictwa, certyfikaty inwestycyjne lub tytuły uczestnictwa, o których mowa w ust.
4, ma obowiązek ujawnić maksymalny poziom wynagrodzenia za zarządzanie funduszem inwestycyjnym
otwartym, funduszem zagranicznym lub instytucją zbiorowego inwestowania, o których
mowa w ust. 4, w prospekcie informacyjnym oraz w rocznym i półrocznym sprawozdaniu
finansowym, połączonym sprawozdaniu finansowym funduszu z wydzielonymi subfunduszami
oraz w sprawozdaniach jednostkowych subfunduszy.
”
;
18)
w art. 102 ust. 1 otrzymuje brzmienie:
„
1.
Fundusz inwestycyjny otwarty może udzielać innym podmiotom pożyczek, których przedmiotem
są zdematerializowane papiery wartościowe wyłącznie w trybie określonym przepisami
wydanymi na podstawie art. 94 ust. 1 pkt 3 ustawy o obrocie instrumentami finansowymi, pod warunkiem że:
1)
fundusz otrzyma zabezpieczenie w środkach pieniężnych lub papierach wartościowych,
w które fundusz może lokować zgodnie z polityką inwestycyjną określoną w statucie;
2)
wartość zabezpieczenia będzie co najmniej równa wartości pożyczonych papierów wartościowych
w każdym dniu wyceny aktywów funduszu do dnia zwrotu pożyczonych papierów wartościowych;
3)
pożyczka zostanie udzielona na okres nie dłuższy niż 6 miesięcy.
”
;
19)
art. 116 otrzymuje brzmienie:
„
Art. 116.
Statut specjalistycznego funduszu inwestycyjnego otwartego może zezwolić na dokonywanie
wpłat zdematerializowanymi papierami wartościowymi, które uczestnicy nabyli na zasadach
preferencyjnych lub nieodpłatnie, zgodnie z odrębnymi przepisami. W takim przypadku
przepisu art. 38 ust. 3 ustawy z dnia 30 sierpnia 1996 r. o komercjalizacji i prywatyzacji nie stosuje się.
”
;
20)
w art. 120:
a)
ust. 1 otrzymuje brzmienie:
„
1.
Fundusz inwestycyjny zamknięty emitujący publiczne certyfikaty inwestycyjne jest obowiązany,
w terminie 7 dni od dnia wpisania funduszu do rejestru funduszy inwestycyjnych oraz
od dnia zamknięcia każdej kolejnej emisji certyfikatów, do złożenia wniosku o dopuszczenie
certyfikatów inwestycyjnych do obrotu na rynku regulowanym.
”
,
b)
ust. 3 otrzymuje brzmienie:
„
3.
W przypadku odmowy dopuszczenia certyfikatów inwestycyjnych do obrotu na rynku regulowanym,
obrót nimi może być prowadzony w alternatywnym systemie obrotu, o którym mowa w ustawie o obrocie instrumentami finansowymi.
”
;
21)
w art. 121 ust. 1 otrzymuje brzmienie:
„
1.
Certyfikaty inwestycyjne funduszu inwestycyjnego zamkniętego mogą być papierami wartościowymi
imiennymi lub na okaziciela, z tym że publiczne certyfikaty inwestycyjne mogą być
wyłącznie na okaziciela.
”
;
22)
w art. 122 ust. 1 otrzymuje brzmienie:
„
1.
Niepubliczny certyfikat inwestycyjny w formie dokumentu powinien zawierać:
1)
nazwę funduszu inwestycyjnego zamkniętego oraz wskazanie siedziby funduszu;
2)
numer wpisu funduszu do rejestru funduszy inwestycyjnych;
3)
datę zarejestrowania funduszu i datę wyemitowania certyfikatu inwestycyjnego;
4)
czas trwania funduszu, jeżeli jest ograniczony;
5)
serię i numer certyfikatu inwestycyjnego;
6)
oznaczenie, czy certyfikat inwestycyjny jest na okaziciela czy imienny;
7)
wskazanie, czy certyfikat inwestycyjny imienny jest uprzywilejowany w zakresie prawa
głosu, z określeniem zakresu tego uprzywilejowania;
8)
wskazanie ograniczeń zbywalności certyfikatu inwestycyjnego.
”
;
23)
w art. 123 ust. 1 otrzymuje brzmienie:
„
1.
Jeżeli statut funduszu inwestycyjnego zamkniętego tak stanowi, niepubliczne certyfikaty
inwestycyjne mogą nie mieć formy dokumentu; w takim przypadku wszystkie certyfikaty
inwestycyjne funduszu nie mają formy dokumentu.
”
;
24)
uchyla się art. 124 i art. 125;
25)
w art. 126:
a)
w ust. 1 zdanie wstępne otrzymuje brzmienie:
„
Do propozycji nabycia niepublicznych certyfikatów inwestycyjnych należy dołączyć:
”
,
b)
ust. 3 otrzymuje brzmienie:
„
3.
Rada Ministrów określa, w drodze rozporządzenia, szczegółową treść warunków emisji
niepublicznych certyfikatów inwestycyjnych, w celu udostępnienia nabywcom certyfikatów
informacji niezbędnych do oceny ryzyka związanego z inwestowaniem w te certyfikaty.
”
;
26)
art. 127 otrzymuje brzmienie:
„
Art. 127.
Statut funduszu inwestycyjnego zamkniętego może dopuszczać możliwość jednoczesnego
przeprowadzania kilku emisji niepublicznych certyfikatów inwestycyjnych.
”
;
27)
w art. 130 ust. 2 otrzymuje brzmienie:
„
2.
W przypadku wpłat do funduszu dokonywanych w innych niż zdematerializowane papierach
wartościowych lub udziałach w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością, osoba zapisująca
się na certyfikaty inwestycyjne przenosi, w drodze umowy, zgodnie z odrębnymi przepisami,
prawa z tych papierów lub udziałów na fundusz oraz składa u depozytariusza kopię tej
umowy, a w przypadku papierów wartościowych - także te papiery, jeżeli papiery wartościowe
nie mają formy dokumentu, dokument potwierdzający ich posiadanie wydany na podstawie
właściwych przepisów.
”
;
28)
w art. 136 ust. 2 otrzymuje brzmienie:
„
2.
Wydanie, o którym mowa w ust. 1, następuje:
1)
w chwili wpisania certyfikatu na rachunku papierów wartościowych uczestnika - w przypadku
publicznych certyfikatów inwestycyjnych;
2)
w przypadku niepublicznego certyfikatu inwestycyjnego:
a)
przez wręczenie dokumentu w przypadku certyfikatu w formie dokumentu albo
b)
z chwilą wpisania certyfikatu w ewidencji uczestników funduszu w przypadku certyfikatu
niemającego formy dokumentu.
”
;
29)
w art. 137 ust. 1 otrzymuje brzmienie:
„
1.
Niepubliczny certyfikat inwestycyjny imienny funduszu inwestycyjnego zamkniętego może
być wydany uczestnikowi, który nie opłacił w całości ceny emisyjnej certyfikatu, jeżeli
statut funduszu tak stanowi.
”
;
30)
w art. 140 ust. 7 otrzymuje brzmienie:
„
7.
Statut funduszu, o którym mowa w art. 196, emitującego niepubliczne certyfikaty inwestycyjne
albo publiczne certyfikaty inwestycyjne o cenie emisyjnej jednego certyfikatu tego
funduszu nie mniejszej niż równowartość w złotych kwoty 40 000 euro, może przewidywać,
że w przypadku, o którym mowa w ust. 6, towarzystwo zarządzające tym funduszem będzie
uprawnione do pobrania opłaty dodatkowej celem pokrycia kosztów organizacji funduszu
i utraconych zysków.
”
;
31)
w art. 141 ust. 1 otrzymuje brzmienie:
„
1.
Członkiem rady inwestorów może być wyłącznie uczestnik funduszu inwestycyjnego zamkniętego
reprezentujący ponad 5% ogólnej liczby certyfikatów inwestycyjnych w danym funduszu,
który wyraził pisemną zgodę na udział w radzie oraz:
1)
dokonał blokady certyfikatów inwestycyjnych w liczbie stanowiącej ponad 5% ogólnej
liczby certyfikatów:
a)
na rachunku papierów wartościowych - w przypadku publicznych certyfikatów inwestycyjnych,
b)
w ewidencji uczestników - w przypadku niepublicznych certyfikatów inwestycyjnych niemających
formy dokumentów albo
2)
złożył u depozytariusza niepubliczne certyfikaty inwestycyjne w formie dokumentu w
liczbie stanowiącej ponad 5% ogólnej liczby certyfikatów.
”
;
32)
w art. 143 w ust. 1 pkt 1 otrzymuje brzmienie:
„
1)
uczestnicy funduszu, o których mowa w art. 6 ust. 1 pkt 2, którzy nie później niż
na 7 dni przed dniem odbycia zgromadzenia złożą towarzystwu świadectwo depozytowe
wydane zgodnie z przepisami ustawy o obrocie instrumentami finansowymi;
”
;
33)
w art. 162 dodaje się ust. 3 w brzmieniu:
„
3.
Przez zamianę, o której mowa w ust. 1 pkt 5, rozumie się jednoczesne umorzenie jednostek
uczestnictwa subfunduszu funduszu inwestycyjnego z wydzielonymi subfunduszami i nabycie,
za środki pieniężne uzyskane z tego umorzenia, jednostek uczestnictwa innego subfunduszu
tego funduszu inwestycyjnego.
”
;
34)
w art. 181 ust. 7 otrzymuje brzmienie:
„
7.
Do świadectwa depozytowego stosuje się przepisy ustawy o obrocie instrumentami finansowymi.
”
;
35)
art. 196 otrzymuje brzmienie:
„
Art. 196.
Fundusz inwestycyjny zamknięty lub specjalistyczny fundusz inwestycyjny otwarty stosujący
zasady i ograniczenia inwestycyjne funduszu zamkniętego może być utworzony jako fundusz
aktywów niepublicznych lokujący co najmniej 80% wartości swoich aktywów w aktywa inne
niż:
1)
papiery wartościowe będące przedmiotem publicznej oferty lub papiery wartościowe dopuszczone
do obrotu na rynku regulowanym, chyba że papiery wartościowe stały się przedmiotem
publicznej oferty lub zostały dopuszczone do obrotu na rynku regulowanym po ich nabyciu
przez fundusz;
2)
instrumenty rynku pieniężnego, chyba że zostały wyemitowane przez spółki niepubliczne,
których akcje lub udziały wchodzą w skład portfela inwestycyjnego funduszu.
”
;
36)
w art. 280 ust. 2 i 3 otrzymują brzmienie:
„
2.
Tajemnicą zawodową w rozumieniu ust. 1 jest tajemnica obejmująca informację uzyskaną
przez osobę wymienioną w ust. 1 w związku z podejmowanymi czynnościami służbowymi
w ramach zatrudnienia, stosunku zlecenia lub innego stosunku prawnego o podobnym charakterze,
dotyczącą chronionych prawem interesów podmiotów dokonujących czynności związanych
z działalnością funduszu inwestycyjnego lub zbiorczego portfela papierów wartościowych,
w szczególności z lokatami oraz rejestrem uczestników funduszu lub zbiorczego portfela
papierów wartościowych, lub innych czynności w ramach regulowanej ustawą działalności
objętej nadzorem Komisji lub zagranicznego organu nadzoru, jak również dotyczącą czynności
podejmowanych w ramach wykonywania tego nadzoru.
3.
Wykonywane przez towarzystwo usługi zarządzania cudzym pakietem papierów wartościowych
na zlecenie lub doradztwa w zakresie obrotu papierami wartościowymi są objęte tajemnicą
zawodową w rozumieniu art. 149 ustawy o obrocie instrumentami finansowymi.
”
.
Art. 212.
W ustawie z dnia 2 lipca 2004 r. o swobodzie działalności gospodarczej wprowadza się następujące zmiany:
1)
w art. 75 w ust. 1:
a)
pkt 7 otrzymuje brzmienie:
„
7)
ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi ;
”
,
b)
po pkt 7 dodaje się pkt 7a w brzmieniu:
„
7a)
ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów
finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych ;
”
;
2)
w art. 84 pkt 2 otrzymuje brzmienie:
„
2)
nadzorem nad rynkiem kapitałowym, na podstawie ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o nadzorze nad rynkiem kapitałowym , ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi, ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów
finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych, ustawy z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych oraz ustawy z dnia 26 października 2000 r. o giełdach towarowych;
”
.
Art. 213.
W ustawie z dnia 4 marca 2005 r. o europejskim zgrupowaniu interesów gospodarczych i
spółce europejskiej wprowadza się następujące zmiany:
1)
w art. 2 pkt 7 otrzymuje brzmienie:
„
7)
spółka publiczna - spółkę w rozumieniu art. 4 pkt 20 ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania
instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych ;
”
;
2)
w art. 17 ust. 3 otrzymuje brzmienie:
„
3.
Akcjonariusze spółki publicznej wraz z żądaniem, o którym mowa w ust. 2, składają
imienne świadectwo depozytowe wystawione zgodnie z przepisami ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi
(Dz. U. Nr 183, poz. 1538).
”
;
3)
w art. 18 ust. 7 otrzymuje brzmienie:
„
7.
W przypadku gdy przedmiotem wykupu są akcje dopuszczone do publicznego obrotu papierami
wartościowymi, przeniesienie tych akcji następuje na podstawie umowy zawartej między
akcjonariuszem żądającym wykupu i nabywcą, z chwilą dokonania odpowiedniego zapisu
na rachunku papierów wartościowych nabywcy zgodnie z przepisami ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi.”.
”
;
”
;
2)
art. 216 ustawy z dnia 9 czerwca 2006 r. o Centralnym Biurze Antykorupcyjnym , który stanowi:
„
Art. 216.
Ustawa wchodzi w życie po upływie 30 dni od dnia ogłoszenia, z wyjątkiem art. 197
pkt 1, który wchodzi w życie po upływie 18 miesięcy od dnia ogłoszenia, oraz art.
214, który wchodzi w życie po upływie 7 dni od dnia ogłoszenia.
”
;
3)
art. 82 ustawy z dnia 21 lipca 2006 r. o nadzorze nad rynkiem finansowym , który stanowi:
„
Art. 82.
Ustawa wchodzi w życie po upływie 14 dni od dnia ogłoszenia, z wyjątkiem:
1)
art. 79, który wchodzi w życie z dniem ogłoszenia;
2)
art. 25 pkt 1 lit. c i pkt 3 lit. a, art. 27-30, art. 33 pkt 1 i 5-10, art. 34, art.
35 pkt 1, 2 i 4-7, art. 41 pkt 1, art. 42, art. 45, art. 47, art. 49, art. 50 pkt
2 i art. 51, które wchodzą w życie z dniem 1 stycznia 2008 r.
”
;
4)
art. 35 ustawy z dnia 4 września 2008 r. o zmianie ustaw w celu ujednolicenia terminologii
informatycznej , który stanowi:
„
Art. 35.
Ustawa wchodzi w życie po upływie 14 dni od dnia ogłoszenia, z wyjątkiem art. 12 pkt
5, art. 13, art. 17 pkt 2 oraz art. 28, które wchodzą w życie po upływie 6 miesięcy
od dnia ogłoszenia.
”
;
5)
art. 18, 20-25, 27 i 28 ustawy z dnia 4 września 2008 r. o zmianie ustawy o obrocie
instrumentami finansowymi oraz niektórych innych ustaw , które stanowią:
„
Art. 18.
Przepis art. 5 ust. 9 ustawy, o której mowa w art. 1, w brzmieniu nadanym niniejszą
ustawą, stosuje się również do umów o rejestrację akcji w depozycie papierów wartościowych
zawartych przed dniem wejścia w życie niniejszej ustawy, chyba że emitent, w terminie
miesiąca od dnia wejścia w życie niniejszej ustawy, złoży oświadczenie wobec Krajowego
Depozytu Papierów Wartościowych S.A., że zawarta przez niego umowa o rejestrację akcji
nie może stanowić podstawy do rejestracji praw poboru z tych akcji.
”
„
Art. 20.
1.
Spółki prowadzące rynek regulowany w dniu wejścia w życie niniejszej ustawy są zobowiązane
do dostosowania prowadzonej działalności do przepisów ustawy, o której mowa w art.
1, w brzmieniu nadanym niniejszą ustawą, w terminie miesiąca od dnia wejścia w życie
niniejszej ustawy, z zastrzeżeniem ust. 2.
2.
Spółki prowadzące rynek regulowany zobowiązane są do dostosowania treści regulaminu,
w zakresie o którym mowa w art. 28 ust. 2 pkt 13 ustawy, o której mowa w art. 1, w
brzmieniu nadanym niniejszą ustawą, w zakresie warunków uznania informacji za równoważne
informacjom bieżącym i okresowym, w przypadku emitentów z siedzibą w państwie niebędącym
państwem członkowskim, dla których Rzeczpospolita Polska jest państwem macierzystym
w rozumieniu art. 55a ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania
instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych , w terminie 9 miesięcy od dnia wejścia w życie niniejszej ustawy.
3.
Do osób wchodzących w dniu wejścia w życie niniejszej ustawy w skład zarządu spółki
prowadzącej rynek regulowany nie stosuje się przepisu art. 25a ust. 1 ustawy, o której
mowa w art. 1.
4.
Spółki prowadzące rynek regulowany w dniu wejścia w życie niniejszej ustawy:
1)
wykonują obowiązek, o którym mowa odpowiednio w art. 22 ust. 4 lub w art. 34 ust.
4 ustawy, o której mowa w art. 1, w brzmieniu nadanym niniejszą ustawą oraz
2)
przekazują Komisji Nadzoru Finansowego informacje, o których mowa odpowiednio w art.
22 ust. 4 i 5 lub w art. 34 ust. 4 ustawy, o której mowa w art. 1, w brzmieniu nadanym
niniejszą ustawą
- w terminie miesiąca od dnia wejścia w życie niniejszej ustawy.
5.
Spółki prowadzące w dniu wejścia w życie niniejszej ustawy giełdę towarową są obowiązane,
z zastrzeżeniem ust. 6, dostosować działalność do przepisów ustawy, o której mowa
w art. 10, w brzmieniu nadanym niniejszą ustawą, w terminie 6 miesięcy od dnia wejścia
w życie niniejszej ustawy.
6.
Spółki prowadzące w dniu wejścia w życie niniejszej ustawy giełdę towarową w zakresie
obrotu instrumentami finansowymi w rozumieniu art. 2 ust. 1 ustawy, o której mowa
w art. 1, w brzmieniu nadanym niniejszą ustawą, w celu prowadzenia rynku pozagiełdowego
są obowiązane uzyskać zezwolenie na prowadzenie rynku pozagiełdowego, w terminie 6
miesięcy od dnia wejścia w życie niniejszej ustawy. Prowadzenie giełdy towarowej w
zakresie obrotu tymi instrumentami finansowymi, bez zezwolenia na prowadzenie rynku
pozagiełdowego, w okresie 6 miesięcy od dnia wejścia w życie niniejszej ustawy nie
stanowi naruszenia przepisów ustawy, o której mowa w art. 1.
Art. 21.
1.
W przypadku zaistnienia przed dniem wejścia w życie niniejszej ustawy jednej z okoliczności
określonych w art. 133 ust. 2 ustawy, o której mowa w art. 1, do ustalenia i sposobu
wypłaty rekompensat stosuje się przepisy ustawy, o której mowa w art. 1, w brzmieniu
dotychczasowym.
2.
W odniesieniu do rat wnoszonych po dniu wejścia wżycie niniejszej ustawy, stawki wpłat
do systemu rekompensat określone przez Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych S.A.
na rok 2008 zgodnie z art. 137 ust. 7 ustawy, o której mowa w art. 1, w zakresie,
w jakim odnoszą się do średniej wartości maklerskich instrumentów finansowych, należy
stosować do średniej wartości instrumentów finansowych.
Art. 22.
1.
Zezwolenia na prowadzenie działalności maklerskiej lub powierniczej udzielone przed
dniem wejścia w życie niniejszej ustawy uprawniają, z zastrzeżeniem ust. 2, do prowadzenia
działalności maklerskiej lub powierniczej w zakresie, w jakim jest ona prowadzona
w dniu wejścia w życie niniejszej ustawy.
2.
Zawiadomienia złożone do Komisji Nadzoru Finansowego zgodnie z art. 87 ustawy, o której
mowa w art. 1, w terminie krótszym niż 30 dni przed dniem wejścia w życie niniejszej
ustawy wywołują skutki określone przepisami ustawy, o której mowa w art. 1, w brzmieniu
dotychczasowym, o ile Komisja Nadzoru Finansowego nie zgłosi sprzeciwu w terminie
7 dni od dnia wejścia w życie niniejszej ustawy. W przypadku zgłoszenia sprzeciwu
do zmiany zakresu działalności stosuje się przepisy ustawy, o której mowa w art. 1,
w brzmieniu nadanym niniejszą ustawą.
3.
Firmy inwestycyjne oraz banki powiernicze prowadzące działalność na podstawie zezwolenia
udzielonego przed dniem wejścia w życie niniejszej ustawy są zobowiązane do dostosowania
prowadzonej działalności do przepisów ustawy, o której mowa w art. 1, w brzmieniu
nadanym niniejszą ustawą, w terminie 2 miesięcy od dnia wejścia w życie niniejszej
ustawy, z zastrzeżeniem ust. 9.
4.
Firmy inwestycyjne oraz banki powiernicze prowadzące działalność na podstawie zezwolenia
udzielonego przed dniem wejścia w życie niniejszej ustawy są zobowiązane do przekazania
Komisji Nadzoru Finansowego informacji dotyczących ich podmiotów dominujących, podmiotów
zależnych i grupy kapitałowej w rozumieniu art. 3 pkt 16-18 ustawy, o której mowa
w art. 1, w brzmieniu nadanym niniejszą ustawą, w terminie 3 miesięcy od dnia wejścia
w życie niniejszej ustawy.
5.
W przypadku gdy z informacji, o których mowa w ust. 4, przekazanych przez dom maklerski
wynika, że istnieje uzasadnione podejrzenie, że podmiot dominujący wobec tego domu
maklerskiego mógłby wywierać niekorzystny wpływ na zarządzanie tym domem maklerskim,
Komisja Nadzoru Finansowego może, w drodze decyzji, nakazać podjęcie działań mających
na celu doprowadzenie do utraty przez ten podmiot statusu podmiotu dominującego wobec
tego domu maklerskiego, wskazując termin, w którym działania te powinny zostać podjęte.
Przepisy art. 167 ust. 7 i 8 ustawy, o której mowa w art. 1, stosuje się odpowiednio.
6.
Na podmiot, który wbrew decyzji, o której mowa w ust. 5, nie podejmuje działań mających
na celu doprowadzenie do utraty przez ten podmiot statusu podmiotu dominującego wobec
domu maklerskiego we wskazanym terminie, Komisja Nadzoru Finansowego może nałożyć,
w drodze decyzji, karę pieniężną do wysokości 500 000 zł. Przepisy art. 167 ust. 7
i 8 ustawy, o której mowa w art. 1, stosuje się odpowiednio.
7.
Zawiadomienia złożone do Komisji Nadzoru Finansowego zgodnie z art. 104 ustawy, o
której mowa w art. 1, przed dniem wejścia w życie niniejszej ustawy, wywołują skutki
określone przepisami ustawy, o której mowa w art. 1, w brzmieniu nadanym niniejszą
ustawą pod warunkiem dostosowania prowadzonej działalności do przepisów ustawy, o
której mowa w art. 1, w brzmieniu nadanym niniejszą ustawą, w terminie miesiąca od
dnia wejścia w życie niniejszej ustawy.
8.
Z dniem wejścia w życie niniejszej ustawy, zawarte umowy o świadczenie usług brokerskich,
o których mowa w art. 73 ust. 1 ustawy, o której mowa w art. 1, w brzmieniu dotychczasowym,
ulegają przekształceniu w umowy o wykonywanie zleceń nabycia lub zbycia instrumentów
finansowych dopuszczonych do obrotu zorganizowanego.
9.
Domy maklerskie prowadzące działalność na podstawie zezwolenia udzielonego przed dniem
wejścia w życie niniejszej ustawy są obowiązane do dostosowania prowadzonej działalności
do wymogów określonych w art. 98 ustawy, o której mowa w art. 1, w brzmieniu nadanym
niniejszą ustawą, w terminie 6 miesięcy od dnia jej wejścia w życie.
10.
Przedsiębiorcy, którzy w dniu wejścia w życie niniejszej ustawy wykonywali działalność
gospodarczą niewymagającą dotychczas uzyskania zezwolenia na prowadzenie działalności
maklerskiej i polegającą na wykonywaniu czynności określonych w art. 69 ust. 2 ustawy,
o której mowa w art. 1, w brzmieniu nadanym niniejszą ustawą, są obowiązani, w terminie
2 miesięcy od dnia wejścia w życie niniejszej ustawy, złożyć w Komisji Nadzoru Finansowego
wniosek o udzielenie zezwolenia na prowadzenie działalności maklerskiej, a w przypadku
niezłożenia wniosku w tym terminie - zaprzestać wykonywania tej działalności.
11.
W terminie 2 miesięcy od dnia wejścia w życie niniejszej ustawy lub do czasu wydania
przez Komisję Nadzoru Finansowego rozstrzygnięcia w przedmiocie złożonego przez przedsiębiorcę
wniosku, zgodnie z ust. 10, wykonywanie przez przedsiębiorcę czynności przewidzianych
w art. 69 ust. 2 ustawy, o której mowa w art. 1, w brzmieniu nadanym niniejszą ustawą
nie stanowi naruszenia przepisów ustawy, o której mowa w art. 1.
12.
Banki wykonujące w dniu wejścia w życie niniejszej ustawy czynności, o których mowa
w art. 69 ust. 2 pkt 1-7, zgodnie z art. 70 ust. 2 ustawy, o której mowa w art. 1,
w brzmieniu nadanym niniejszą ustawą, są obowiązane do dostosowania prowadzonej działalności
do przepisów ustawy, o której mowa w art. 1, w brzmieniu nadanym niniejszą ustawą
oraz przekazania Komisji Nadzoru Finansowego dokumentów określonych w art. 82 ust.
2 pkt 2-5 i 7 ustawy, o której mowa w art. 1, w brzmieniu nadanym niniejszą ustawą,
w terminie 6 miesięcy od dnia jej wejścia w życie.
Art. 23.
Finansowa spółka holdingowa będąca podmiotem dominującym wobec domu maklerskiego w
dniu wejścia w życie niniejszej ustawy jest obowiązana dostosować się do wymogu określonego
w art. 103 ust. 1 ustawy, o której mowa w art. 1, w terminie 6 miesięcy od dnia wejścia
w życie niniejszej ustawy.
Art. 24.
Pozostają w mocy, udzielone przed dniem wejścia w życie niniejszej ustawy, na podstawie
ustawy, o której mowa w art. 10, zezwolenia na prowadzenie rachunków lub rejestrów
towarów giełdowych będących energią elektryczną, limitami wielkości produkcji i emisji
zanieczyszczeń lub prawami majątkowymi, których cena zależy bezpośrednio lub pośrednio
od energii elektrycznej.
Art. 25.
1.
Do postępowań wszczętych i niezakończonych przed dniem wejścia w życie niniejszej
ustawy stosuje się przepisy dotychczasowe, z zastrzeżeniem ust. 3.
2.
Za zachowania zaistniałe przed dniem wejścia w życie niniejszej ustawy, stanowiące
naruszenie przepisów ustawy wymienionej w art. 1, art. 8 lub art. 10, w brzmieniu
dotychczasowym, sankcję administracyjną wymierza się według przepisów dotychczasowych,
chyba że sankcja administracyjna wymierzona według ustawy wymienionej w art. 1, art.
8 lub art. 10, w brzmieniu nadanym niniejszą ustawą byłaby względniejsza dla strony
postępowania.
3.
W przypadku postępowań wszczętych na podstawie wniosku o udzielenie zezwolenia, o
którym mowa w art. 69 ust. 1, art. 111 ust. 1 oraz art. 119 ust. 1 ustawy, o której
mowa w art. 1, wnioskodawca jest obowiązany do dostosowania wniosku do przepisów ustawy,
o której mowa w art. 1, w brzmieniu nadanym niniejszą ustawą, w terminie miesiąca
od dnia wejścia w życie niniejszej ustawy.
4.
Wydanie rozstrzygnięcia w przedmiocie wniosku, o którym mowa w ust. 3, następuje na
zasadach określonych w przepisach ustawy, o której mowa w art. 1, w brzmieniu nadanym
niniejszą ustawą.
5.
W przypadku, o którym mowa w ust. 3, termin określony w art. 84 ust. 1 ustawy, o której
mowa w art. 1, biegnie od momentu dostosowania wniosku do przepisów ustawy, o której
mowa w art. 1, w brzmieniu nadanym niniejszą ustawą.
”
„
Art. 27.
Do czasu wejścia w życie przepisów wykonawczych na podstawie art. 17 ust. 1, art.
94 i art. 98 ust. 11, art. 105 ust. 2 oraz art. 128 ust. 11 ustawy, o której mowa
w art. 1, art. 81 ust. 2 pkt 2 ustawy, o której mowa w art. 4, oraz art. 13 ust. 1
ustawy, o której mowa w art. 10, w brzmieniu nadanym niniejszą ustawą, nie dłużej
jednak niż przez 6 miesięcy od dnia jej wejścia w życie, pozostają w mocy przepisy
wykonawcze wydane na podstawie przepisów dotychczasowych, z wyjątkiem przepisów wykonawczych
wydanych na podstawie art. 94 ust. 1 pkt 3, 6 i 7 ustawy, o której mowa w art. 1.
Art. 28.
Ustawa wchodzi w życie po upływie 14 dni od dnia ogłoszenia, z wyjątkiem przepisów
art. 46a ustawy, o której mowa w art. 1, w brzmieniu nadanym niniejszą ustawą, które
wchodzą w życie w terminie 18 miesięcy od dnia ogłoszenia.
”
;
6)
art. 3 ustawy z dnia 5 grudnia 2008 r. o zmianie ustawy - Kodeks spółek handlowych
oraz ustawy o obrocie instrumentami finansowymi , który stanowi:
„
Art. 3.
Ustawa wchodzi w życie z dniem 3 sierpnia 2009 r., z wyjątkiem przepisów art. 1 pkt
17-19, które wchodzą w życie po upływie 30 dni od dnia ogłoszenia.
”
;
7)
art. 22 ustawy z dnia 13 lutego 2009 r. o zmianie ustawy o działalności ubezpieczeniowej
oraz niektórych innych ustaw , który stanowi:
„
Art. 22.
Ustawa wchodzi w życie po upływie 3 miesięcy od dnia ogłoszenia.
”
;
8)
art. 122 ustawy z dnia 7 maja 2009 r. o biegłych rewidentach i ich samorządzie, podmiotach
uprawnionych do badania sprawozdań finansowych oraz o nadzorze publicznym , który stanowi:
„
Art. 122.
Ustawa wchodzi w życie po upływie 14 dni od dnia ogłoszenia.
”
;
9)
art. 20 ustawy z dnia 25 czerwca 2009 r. o zmianie ustawy o przeciwdziałaniu wprowadzaniu
do obrotu finansowego wartości majątkowych pochodzących z nielegalnych lub nieujawnionych
źródeł oraz o przeciwdziałaniu finansowaniu terroryzmu oraz o zmianie niektórych innych
ustaw , który stanowi:
„
Art. 20.
Ustawa wchodzi w życie po upływie 14 dni od dnia ogłoszenia, z wyjątkiem art. 1 pkt
21, który wchodzi w życie po upływie 12 miesięcy od dnia ogłoszenia.
”
;
10)
art. 244 ustawy z dnia 27 sierpnia 2009 r. o Służbie Celnej , który stanowi:
„
Art. 244.
Ustawa wchodzi w życie po upływie 21 dni od dnia ogłoszenia, z wyjątkiem art. 148
ust. 1 pkt 3, który wchodzi w życie z dniem 1 stycznia 2011 r.
”
;
11)
art. 145 ustawy z dnia 19 listopada 2009 r. o grach hazardowych , który stanowi:
„
Art. 145.
Ustawa wchodzi w życie pierwszego dnia miesiąca następującego po upływie miesiąca
od dnia ogłoszenia, z wyjątkiem:
1)
art. 95, w zakresie art. 21 ust. 1 pkt 6,
2)
art. 102, art. 106 pkt 1 i pkt 4 lit. a, art. 111 oraz art. 116 pkt 4
- które wchodzą w życie po upływie 6 lat od pierwszego dnia miesiąca następującego
po upływie miesiąca od dnia ogłoszenia.
”
;
12)
art. 3 ustawy z dnia 20 listopada 2009 r. o zmianie ustawy o autostradach płatnych
oraz o Krajowym Funduszu Drogowym oraz ustawy o obrocie instrumentami finansowymi , który stanowi:
„
Art. 3.
Ustawa wchodzi w życie z dniem 1 stycznia 2010 r.
”
;
13)
art. 2 ustawy z dnia 22 stycznia 2010 r. o zmianie ustawy o obrocie instrumentami
finansowymi , który stanowi:
„
Art. 2.
Ustawa wchodzi w życie po upływie 14 dni od dnia ogłoszenia.
”
;
14)
art. 70 ustawy z dnia 9 kwietnia 2010 r. o udostępnianiu informacji gospodarczych
i wymianie danych gospodarczych , który stanowi:
„
Art. 70.
Ustawa wchodzi w życie po upływie 30 dni od dnia ogłoszenia.
”
;
15)
art. 6 i 9 ustawy z dnia 25 czerwca 2010 r. o zmianie ustawy - Prawo bankowe, ustawy
o działalności ubezpieczeniowej, ustawy o funduszach inwestycyjnych, ustawy o obrocie
instrumentami finansowymi oraz ustawy o nadzorze nad rynkiem finansowym , które stanowią:
„
Art. 6.1 orzeczenie
1.
Do postępowań wszczętych odpowiednio na podstawie przepisów:
1)
art. 25 i 26a ustawy wymienionej w art. 1, w brzmieniu dotychczasowym,
2)
art. 35 i 36 ustawy wymienionej w art. 2, w brzmieniu dotychczasowym,
3)
art. 54, 56 i 57 ustawy wymienionej w art. 3, w brzmieniu dotychczasowym,
4)
art. 106 i 107 ustawy wymienionej w art. 4, w brzmieniu dotychczasowym
- i niezakończonych do dnia wejścia w życie niniejszej ustawy stosuje się przepisy
dotychczasowe.
2.
Postępowania, o których mowa w ust. 1, umarza się, w przypadku gdy na podstawie przepisów
ustaw wymienionych w art. 1-4 w brzmieniu nadanym niniejszą ustawą nie jest wymagane
zawiadomienie Komisji Nadzoru Finansowego.
”
„
Art. 9.
Ustawa wchodzi w życie po upływie 30 dni od dnia ogłoszenia.
”
;
16)
art. 191 ustawy z dnia 5 sierpnia 2010 r. o ochronie informacji niejawnych , który stanowi:
„
Art. 191.
Ustawa wchodzi w życie po upływie 3 miesięcy od dnia ogłoszenia z wyjątkiem art. 131,
który wchodzi w życie z dniem 1 stycznia 2013 r.
”
.
a)
Zmiany wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 1965 r. Nr 15, poz. 113, z
1974 r. Nr 27, poz. 157 i Nr 39, poz. 231, z 1975 r. Nr 45, poz. 234, z 1982 r. Nr
11, poz. 82 i Nr 30, poz. 210, z 1983 r. Nr 5, poz. 33, z 1984 r. Nr 45, poz. 241
i 242, z 1985 r. Nr 20, poz. 86, z 1987 r. Nr 21, poz. 123, z 1988 r. Nr 41, poz.
324, z 1989 r. Nr 4, poz. 21 i Nr 33, poz. 175, z 1990 r. Nr 14, poz. 88, Nr 34, poz.
198, Nr 53, poz. 306, Nr 55, poz. 318 i Nr 79, poz. 464, z 1991 r. Nr 7, poz. 24,
Nr 22, poz. 92 i Nr 115, poz. 496, z 1993 r. Nr 12, poz. 53, z 1994 r. Nr 105, poz.
509, z 1995 r. Nr 83, poz. 417, z 1996 r. Nr 24, poz. 110, Nr 43, poz. 189, Nr 73,
poz. 350 i Nr 149, poz. 703, z 1997 r. Nr 43, poz. 270, Nr 54, poz. 348, Nr 75, poz.
471, Nr 102, poz. 643, Nr 117, poz. 752, Nr 121, poz. 769 i 770, Nr 133, poz. 882,
Nr 139, poz. 934, Nr 140, poz. 940 i Nr 141, poz. 944, z 1998 r. Nr 106, poz. 668
i Nr 117, poz. 757, z 1999 r. Nr 52, poz. 532, z 2000 r. Nr 22, poz. 269 i 271, Nr
48, poz. 552 i 554, Nr 55, poz. 665, Nr 73, poz. 852, Nr 94, poz. 1037, Nr 114, poz.
1191 i 1193 i Nr 122, poz. 1314, 1319 i 1322, z 2001 r. Nr 4, poz. 27, Nr 49, poz.
508, Nr 63, poz. 635, Nr 98, poz. 1069, 1070 i 1071, Nr 123, poz. 1353, Nr 125, poz.
1368 i Nr 138, poz. 1546, z 2002 r. Nr 25, poz. 253, Nr 26, poz. 265, Nr 74, poz.
676, Nr 84, poz. 764, Nr 126, poz. 1069 i 1070, Nr 129, poz. 1102, Nr 153, poz. 1271,
Nr 219, poz. 1849 i Nr 240, poz. 2058, z 2003 r. Nr 41, poz. 360, Nr 42, poz. 363,
Nr 60, poz. 535, Nr 109, poz. 1035, Nr 119, poz. 1121, Nr 130, poz. 1188, Nr 139,
poz. 1323, Nr 199, poz. 1939 i Nr 228, poz. 2255, z 2004 r. Nr 9, poz. 75, Nr 11,
poz. 101, Nr 68, poz. 623, Nr 91, poz. 871, Nr 93, poz. 891, Nr 121, poz. 1264, Nr
162, poz. 1691, Nr 169, poz. 1783, Nr 172, poz. 1804, Nr 204, poz. 2091, Nr 210, poz.
2135, Nr 236, poz. 2356 i Nr 273, poz. 2384 oraz z 2005 r. Nr 13, poz. 98, Nr 22,
poz. 185, Nr 86, poz. 732, Nr 122, poz. 1024, Nr 143, poz. 1199, Nr 150, poz. 1239,
Nr 167, poz. 1398, Nr 169, poz. 1413 i 1417, Nr 172, poz. 1438 i Nr 178, poz. 1478.
b)
Zmiany tekstu jednolitego wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2002 r.
Nr 113, poz. 984, Nr 127, poz. 1090, Nr 141, poz. 1178, Nr 153, poz. 1271, Nr 169,
poz. 1387, Nr 199, poz. 1672, Nr 200, poz. 1679 i Nr 216, poz. 1824, z 2003 r. Nr
80, poz. 718, Nr 135, poz. 1268, Nr 137, poz. 1302, Nr 193, poz. 1884, Nr 217, poz.
2124 i Nr 228, poz. 2255, z 2004 r. Nr 68, poz. 623, Nr 91, poz. 870 i 871, Nr 96,
poz. 959 i Nr 116, poz. 1203 oraz z 2005 r. Nr 86, poz. 732 i Nr 172, poz. 1438.
c)
Zmiany tekstu jednolitego wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2000 r.
Nr 22, poz. 270, Nr 60, poz. 703, Nr 70, poz. 816, Nr 104, poz. 1104, Nr 117, poz.
1228 i Nr 122, poz. 1324, z 2001 r. Nr 4, poz. 27, Nr 8, poz. 64, Nr 52, poz. 539,
Nr 73, poz. 764, Nr 74, poz. 784, Nr 88, poz. 961, Nr 89, poz. 968, Nr 102, poz. 1117,
Nr 106, poz. 1150, Nr 110, poz. 1190, Nr 125, poz. 1363 i 1370 i Nr 134, poz. 1509,
z 2002 r. Nr 19, poz. 199, Nr 25, poz. 253, Nr 74, poz. 676, Nr 78, poz. 715, Nr 89,
poz. 804, Nr 135, poz. 1146, Nr 141, poz. 1182, Nr 169, poz. 1384, Nr 181, poz. 1515,
Nr 200, poz. 1679 i Nr 240, poz. 2058, z 2003 r. Nr 7, poz. 79, Nr 45, poz. 391, Nr
65, poz. 595, Nr 84, poz. 774, Nr 90, poz. 844, Nr 96, poz. 874, Nr 122, poz. 1143,
Nr 135, poz. 1268, Nr 137, poz. 1302, Nr 166, poz. 1608, Nr 202, poz. 1956, Nr 223,
poz. 2217 i Nr 228, poz. 2255, z 2004 r. Nr 29, poz. 257, Nr 54, poz. 535, Nr 93,
poz. 894, Nr 99, poz. 1001, Nr 109, poz. 1163, Nr 116, poz. 1203, 1205 i 1207, Nr
120, poz. 1252, Nr 123, poz. 1291, Nr 162, poz. 1691, Nr 210, poz. 2135, Nr 263, poz.
2619 i Nr 281, poz. 2779 i 2781 oraz z 2005 r. Nr 25, poz. 202, Nr 30, poz. 262, Nr
85, poz. 725, Nr 86, poz. 732, Nr 90, poz. 757, Nr 102, poz. 852, Nr 143, poz. 1199
i 1202, Nr 155, poz. 1298, Nr 164, poz. 1365 i 1366, Nr 169, poz. 1418 i 1420, Nr
177, poz. 1468, Nr 179, poz. 1484 i Nr 180, poz. 1495.
d)
Zmiany tekstu jednolitego ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2000 r. Nr 60, poz.
700 i 703, Nr 86, poz. 958, Nr 103, poz. 1100, Nr 117, poz. 1228 i Nr 122, poz. 1315
i 1324, z 2001 r. Nr 106, poz. 1150, Nr 110, poz. 1190 i Nr 125, poz. 1363, z 2002 r.
Nr 25, poz. 253, Nr 74, poz. 676, Nr 93, poz. 820, Nr 141, poz. 1179, Nr 169, poz.
1384, Nr 199, poz. 1672, Nr 200, poz. 1684 i Nr 230, poz. 1922, z 2003 r. Nr 45, poz.
391, Nr 96, poz. 874, Nr 137, poz. 1302, Nr 180, poz. 1759, Nr 202, poz. 1957, Nr
217, poz. 2124 i Nr 223, poz. 2218, z 2004 r. Nr 6, poz. 39, Nr 29, poz. 257, Nr 54,
poz. 535, Nr 93, poz. 894, Nr 121, poz. 1262, Nr 123, poz. 1291, Nr 146, poz. 1546,
Nr 171, poz. 1800, Nr 210, poz. 2135 i Nr 254, poz. 2533 oraz z 2005 r. Nr 25, poz.
202, Nr 57, poz. 491, Nr 78, poz. 684, Nr 143, poz. 1199, Nr 155, poz. 1298, Nr 169,
poz. 1419 i 1420, Nr 179, poz. 1484 i Nr 180, poz. 1495.
e)
Zmiany tekstu jednolitego wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2000 r.
Nr 86, poz. 958, Nr 119, poz. 1252 i Nr 122, poz. 1316, z 2001 r. Nr 154, poz. 1802,
z 2003 r. Nr 60, poz. 535, Nr 217, poz. 2124 i Nr 223, poz. 2218, z 2004 r. Nr 91,
poz. 870, Nr 121, poz. 1262 i Nr 146, poz. 1546 oraz z 2005 r. Nr 179, poz. 1484.
f)
Zmiany wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 1996 r. Nr 156, poz. 775, z
1997 r. Nr 106, poz. 673, Nr 115, poz. 741 i Nr 141, poz. 943, z 1998 r. Nr 155, poz.
1014, z 2000 r. Nr 48, poz. 550, z 2001 r. Nr 4, poz. 26, z 2002 r. Nr 25, poz. 253
i Nr 240, poz. 2055, z 2004 r. Nr 99, poz. 1001, Nr 123, poz. 1291 i Nr 273, poz.
2703 oraz z 2005 r. Nr 169, poz. 1417.
g)
Zmiany wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 1997 r. Nr 121, poz. 769, z
1998 r. Nr 106, poz. 668, z 2000 r. Nr 48, poz. 554, Nr 60, poz. 702 i Nr 114, poz.
1193, z 2003 r. Nr 228, poz. 2256 oraz z 2004 r. Nr 146, poz. 1546 i Nr 273, poz.
2703.
h)
Zmiany tekstu jednolitego wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2004 r.
Nr 123, poz. 1291, Nr 145, poz. 1537 i Nr 281, poz. 2785 oraz z 2005 r. Nr 78, poz.
684.
i)
Zmiany tekstu jednolitego wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2002 r.
Nr 240, poz. 2055, z 2003 r. Nr 60, poz. 535 i Nr 90, poz. 844, z 2004 r. Nr 6, poz.
39, Nr 116, poz. 1207, Nr 123, poz. 1291 i Nr 273, poz. 2703 i 2722 oraz z 2005 r.
Nr 167, poz. 1400, Nr 169, poz. 1418 i Nr 178, poz. 1479.
j)
Zmiany wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 1999 r. Nr 110, poz. 1255,
z 2000 r. Nr 48, poz. 554, z 2001 r. Nr 98, poz. 1069 i 1070 i Nr 130, poz. 1452,
z 2003 r. Nr 41, poz. 361 i Nr 124, poz. 1152 oraz z 2004 r. Nr 173, poz. 1808, Nr
202, poz. 2067 i Nr 236, poz. 2356.
k)
Zmiany tekstu jednolitego wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2002 r.
Nr 126, poz. 1070, Nr 141, poz. 1178, Nr 144, poz. 1208, Nr 153, poz. 1271, Nr 169,
poz. 1385 i 1387 i Nr 241, poz. 2074, z 2003 r. Nr 50, poz. 424, Nr 60, poz. 535,
Nr 65, poz. 594, Nr 228, poz. 2260 i Nr 229, poz. 2276, z 2004 r. Nr 64, poz. 594,
Nr 68, poz. 623, Nr 91, poz. 870, Nr 96, poz. 959, Nr 121, poz. 1264, Nr 146, poz.
1546 i Nr 173, poz. 1808 oraz z 2005 r. Nr 83, poz. 719, Nr 85, poz. 727 i Nr 167,
poz. 1398.
l)
Zmiany wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 1998 r. Nr 162, poz. 1118 i
1126, z 1999 r. Nr 26, poz. 228, Nr 60, poz. 636, Nr 72, poz. 802, Nr 78, poz. 875
i Nr 110, poz. 1256, z 2000 r. Nr 9, poz. 118, Nr 95, poz. 1041, Nr 104, poz. 1104
i Nr 119, poz. 1249, z 2001 r. Nr 8, poz. 64, Nr 27, poz. 298, Nr 39, poz. 459, Nr
72, poz. 748, Nr 100, poz. 1080, Nr 110, poz. 1189, Nr 111, poz. 1194, Nr 130, poz.
1452 i Nr 154, poz. 1792, z 2002 r. Nr 25, poz. 253, Nr 41, poz. 365, Nr 74, poz.
676, Nr 155, poz. 1287, Nr 169, poz. 1387, Nr 199, poz. 1673, Nr 200, poz. 1679 i
Nr 241, poz. 2074, z 2003 r. Nr 56, poz. 498, Nr 65, poz. 595, Nr 135, poz. 1268,
Nr 149, poz. 1450, Nr 166, poz. 1609, Nr 170, poz. 1651, Nr 190, poz. 1864, Nr 210,
poz. 2037, Nr 223, poz. 2217 i Nr 228, poz. 2255, z 2004 r. Nr 19, poz. 177, Nr 64,
poz. 593, Nr 99, poz. 1001, Nr 121, poz. 1264, Nr 146, poz. 1546, Nr 173, poz. 1808,
Nr 187, poz. 1925 i Nr 210, poz. 2135 oraz z 2005 r. Nr 64, poz. 565, Nr 86, poz.
732, Nr 132, poz. 1110, Nr 143, poz. 1199 i 1202, Nr 150, poz. 1248, Nr 163, poz.
1362, Nr 164, poz. 1366 i Nr 169, poz. 1412.
m)
Zmiany wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2001 r. Nr 102, poz. 1117,
z 2003 r. Nr 49, poz. 408 i Nr 229, poz. 2276 oraz z 2005 r. Nr 132, poz. 1108.
n)
Zmiany wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2003 r. Nr 60, poz. 535, Nr
223, poz. 2216, z 2004 r. Nr 64, poz. 594 i Nr 96, poz. 959 oraz z 2005 r. Nr 83,
poz. 719.
o)
Zmiany wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2003 r. Nr 217, poz. 2125,
z 2004 r. Nr 91, poz. 870 i 871, Nr 96, poz. 959, Nr 121, poz. 1264, Nr 146, poz.
1546, Nr 173, poz. 1808 i Nr 210, poz. 2135 oraz z 2005 r. Nr 94, poz. 785.
p)
Zmiany wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2004 r. Nr 93, poz. 889, Nr
191, poz. 1956 i Nr 243, poz. 2442 oraz z 2005 r. Nr 157, poz. 1316, Nr 178, poz.
1479 i Nr 180, poz. 1492.
r)
Zmiany wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2003 r. Nr 217, poz. 2125,
z 2004 r. Nr 91, poz. 870 i 871, Nr 96, poz. 959, Nr 121, poz. 1264, Nr 146, poz.
1546, Nr 173, poz. 1808 i Nr 210, poz. 2135 oraz z 2005 r. Nr 94, poz. 785.
s)
Zmiany wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2004 r. Nr 91, poz. 870 i Nr
96, poz. 959 oraz z 2005 r. Nr 83, poz. 719, Nr 143, poz. 1204 i Nr 167, poz. 1396.
t)
Zmiany tekstu jednolitego wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2002 r.
Nr 240, poz. 2055, z 2003 r. Nr 60, poz. 535 i Nr 90, poz. 844, z 2004 r. Nr 6, poz.
39, Nr 116, poz. 1207, Nr 123, poz. 1291 i Nr 273, poz. 2703 i 2722 oraz z 2005 r.
Nr 168, poz. 1400, Nr 169, poz. 1418 i Nr 178, poz. 1479.
u)
Zmiany wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2004 r. Nr 281, poz. 2777 oraz
z 2005 r. Nr 33, poz. 289 i Nr 94, poz. 788, Nr 143, poz. 1199, Nr 175, poz. 1450,
Nr 177, poz. 1468, Nr 178, poz. 1480, Nr 179, poz. 1485 i Nr 180, poz. 1494.
v)
Zmiany wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2006 r. Nr 157, poz. 1119,
z 2007 r. Nr 235, poz. 1734.
Załącznik
-
Tekst jednolity ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi1)Niniejsza ustawa dokonuje w zakresie swojej regulacji wdrożenia następujących dyrektyw:
1)
dyrektywy Rady 93/6/EWG z dnia 15 marca 1993 r. w sprawie adekwatności kapitałowej
przedsiębiorstw inwestycyjnych i instytucji kredytowych ;
2)
dyrektywy Rady 93/22/EWG z dnia 10 maja 1993 r. w sprawie usług inwestycyjnych w zakresie
papierów wartościowych ;
3)
dyrektywy 97/9/WE Parlamentu Europejskiego i Rady z dnia 3 marca 1997 r. w sprawie
systemów rekompensat dla inwestorów ;
4)
dyrektywy 2001/34/WE Parlamentu Europejskiego i Rady z dnia 28 maja 2001 r. w sprawie
dopuszczenia papierów wartościowych do publicznego obrotu giełdowego oraz informacji
dotyczących tych papierów wartościowych, które podlegają publikacji ;
5)
dyrektywy 2002/87/WE Parlamentu Europejskiego i Rady z dnia 16 grudnia 2002 r. w sprawie
dodatkowego nadzoru nad instytucjami kredytowymi, zakładami ubezpieczeń oraz przedsiębiorstwami
inwestycyjnymi konglomeratu finansowego i zmieniającej dyrektywy Rady 73/239/EWG,
79/267/EWG, 92/49/EWG, 92/96/EWG, 93/6/EWG i 93/22/EWG oraz dyrektywy 98/78/WE i 2000/12/WE
Parlamentu Europejskiego i Rady ;
6)
dyrektywy 2003/6/WE Parlamentu Europejskiego i Rady z dnia 28 stycznia 2003 r. w sprawie
wykorzystywania poufnych informacji i manipulacji na rynku (nadużyć na rynku) ;
7)
dyrektywy Komisji 2003/124/WE z dnia 22 grudnia 2003 r. wykonującej dyrektywę 2003/6/WE
Parlamentu Europejskiego i Rady w zakresie definicji i publicznego ujawniania informacji
wewnętrznych oraz definicji manipulacji na rynku ;
8)
dyrektywy Komisji 2003/125/WE z dnia 22 grudnia 2003 r. wykonującej dyrektywę 2003/6/WE
Parlamentu Europejskiego i Rady w zakresie uczciwego przedstawiania zaleceń inwestycyjnych
oraz ujawniania konfliktów interesów ;
9)
dyrektywy Komisji WE 2004/72/WE z dnia 29 kwietnia 2004 r. wykonującej dyrektywę 2003/6/WE
Parlamentu Europejskiego i Rady w zakresie dopuszczalnych praktyk rynkowych, definicji
informacji wewnętrznej w odniesieniu do towarowych instrumentów pochodnych, sporządzania
list osób, mających dostęp do informacji wewnętrznych, powiadamiania o transakcjach
związanych z zarządem oraz powiadamiania o podejrzanych transakcjach .
Dane dotyczące ogłoszenia aktów prawa Unii Europejskiej, zamieszczone w niniejszej
ustawie - z dniem uzyskania przez Rzeczpospolitą Polską członkostwa w Unii Europejskiej
- dotyczą ogłoszenia tych aktów w Dzienniku Urzędowym Unii Europejskiej - wydanie
specjalne.
1)
dyrektywy Rady 93/6/EWG z dnia 15 marca 1993 r. w sprawie adekwatności kapitałowej
przedsiębiorstw inwestycyjnych i instytucji kredytowych ;
2)
dyrektywy Rady 93/22/EWG z dnia 10 maja 1993 r. w sprawie usług inwestycyjnych w zakresie
papierów wartościowych ;
3)
dyrektywy 97/9/WE Parlamentu Europejskiego i Rady z dnia 3 marca 1997 r. w sprawie
systemów rekompensat dla inwestorów ;
4)
dyrektywy 2001/34/WE Parlamentu Europejskiego i Rady z dnia 28 maja 2001 r. w sprawie
dopuszczenia papierów wartościowych do publicznego obrotu giełdowego oraz informacji
dotyczących tych papierów wartościowych, które podlegają publikacji ;
5)
dyrektywy 2002/87/WE Parlamentu Europejskiego i Rady z dnia 16 grudnia 2002 r. w sprawie
dodatkowego nadzoru nad instytucjami kredytowymi, zakładami ubezpieczeń oraz przedsiębiorstwami
inwestycyjnymi konglomeratu finansowego i zmieniającej dyrektywy Rady 73/239/EWG,
79/267/EWG, 92/49/EWG, 92/96/EWG, 93/6/EWG i 93/22/EWG oraz dyrektywy 98/78/WE i 2000/12/WE
Parlamentu Europejskiego i Rady ;
6)
dyrektywy 2003/6/WE Parlamentu Europejskiego i Rady z dnia 28 stycznia 2003 r. w sprawie
wykorzystywania poufnych informacji i manipulacji na rynku (nadużyć na rynku) ;
7)
dyrektywy Komisji 2003/124/WE z dnia 22 grudnia 2003 r. wykonującej dyrektywę 2003/6/WE
Parlamentu Europejskiego i Rady w zakresie definicji i publicznego ujawniania informacji
wewnętrznych oraz definicji manipulacji na rynku ;
8)
dyrektywy Komisji 2003/125/WE z dnia 22 grudnia 2003 r. wykonującej dyrektywę 2003/6/WE
Parlamentu Europejskiego i Rady w zakresie uczciwego przedstawiania zaleceń inwestycyjnych
oraz ujawniania konfliktów interesów ;
9)
dyrektywy Komisji WE 2004/72/WE z dnia 29 kwietnia 2004 r. wykonującej dyrektywę 2003/6/WE
Parlamentu Europejskiego i Rady w zakresie dopuszczalnych praktyk rynkowych, definicji
informacji wewnętrznej w odniesieniu do towarowych instrumentów pochodnych, sporządzania
list osób, mających dostęp do informacji wewnętrznych, powiadamiania o transakcjach
związanych z zarządem oraz powiadamiania o podejrzanych transakcjach .
Dział I
Przepisy ogólne
Art. 1.
1.
Ustawa reguluje zasady, tryb i warunki podejmowania i prowadzenia działalności w zakresie
obrotu papierami wartościowymi i innymi instrumentami finansowymi, prawa i obowiązki
podmiotów uczestniczących w tym obrocie oraz wykonywanie nadzoru w tym zakresie.
2.
Przepisów ustawy nie stosuje się do weksli i czeków w rozumieniu przepisów prawa wekslowego i czekowego.
Art. 22)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 1 ustawy z dnia 4 września 2008 r. o zmianie ustawy o obrocie instrumentami finansowymi oraz niektórych innych ustaw (Dz. U. z 2009 r. Nr 165, poz. 1316), która weszła w życie z dniem 21 października 2009 r..
1.
Instrumentami finansowymi w rozumieniu ustawy są:
1)
papiery wartościowe;
2)
niebędące papierami wartościowymi:
a)
tytuły uczestnictwa w instytucjach wspólnego inwestowania,
b)
instrumenty rynku pieniężnego,
c)
opcje, kontrakty terminowe, swapy, umowy forward na stopę procentową, inne instrumenty
pochodne, których instrumentem bazowym jest papier wartościowy, waluta, stopa procentowa,
wskaźnik rentowności lub inny instrument pochodny, indeks finansowy lub wskaźnik finansowy,
które są wykonywane przez dostawę lub rozliczenie pieniężne,
d)
opcje, kontrakty terminowe, swapy, umowy forward na stopę procentową oraz inne instrumenty
pochodne, których instrumentem bazowym jest towar i które są wykonywane przez rozliczenie
pieniężne lub mogą być wykonane przez rozliczenie pieniężne według wyboru jednej ze
stron,
e)
opcje, kontrakty terminowe, swapy oraz inne instrumenty pochodne, których instrumentem
bazowym jest towar i które są wykonywane przez dostawę, pod warunkiem, że są dopuszczone
do obrotu na rynku regulowanym lub w alternatywnym systemie obrotu,
f)
niedopuszczone do obrotu na rynku regulowanym ani w alternatywnym systemie obrotu
opcje, kontrakty terminowe, swapy, umowy forward oraz inne instrumenty pochodne, których
instrumentem bazowym jest towar, które mogą być wykonane przez dostawę, które nie
są przeznaczone do celów handlowych i wykazują właściwości innych pochodnych instrumentów
finansowych,
g)
instrumenty pochodne dotyczące przenoszenia ryzyka kredytowego,
h)
kontrakty na różnicę,
i)
opcje, kontrakty terminowe, swapy, umowy forward dotyczące stóp procentowych oraz
inne instrumenty pochodne odnoszące się do zmian klimatycznych, stawek frachtowych,
uprawnień do emisji oraz stawek inflacji lub innych oficjalnych danych statystycznych,
które są wykonywane przez rozliczenie pieniężne albo mogą być wykonane przez rozliczenie
pieniężne według wyboru jednej ze stron, a także wszelkiego rodzaju inne instrumenty
pochodne odnoszące się do aktywów, praw, zobowiązań, indeksów oraz innych wskaźników,
które wykazują właściwości innych pochodnych instrumentów finansowych.
2.
Przez wykazywanie właściwości innych pochodnych instrumentów finansowych, o którym
mowa w ust. 1 pkt 2 lit. f oraz i, rozumie się spełnianie warunków określonych w art. 38 rozporządzenia Komisji (WE) nr 1287/2006 z dnia 10 sierpnia 2006 r. wprowadzającego
środki wykonawcze do dyrektywy 2004/39/WE Parlamentu Europejskiego i Rady w odniesieniu
do zobowiązań przedsiębiorstw inwestycyjnych w zakresie prowadzenia rejestrów, sprawozdań
z transakcji, przejrzystości rynkowej, dopuszczania instrumentów finansowych do obrotu
oraz pojęć zdefiniowanych na potrzeby tejże dyrektywy , zwanego dalej „rozporządzeniem 1287/2006”.
3.
W rozumieniu przepisów ustawy nie jest rozliczeniem pieniężnym według wyboru jednej
ze stron spełnienie świadczenia pieniężnego powstałego na skutek niewykonania lub
nienależytego wykonania zobowiązania wynikającego z umowy przez jedną ze stron lub
na skutek innego zdarzenia powodującego rozwiązanie umowy.
4.
Przez przeznaczenie do celów handlowych, o którym mowa w ust. 1 pkt 2 lit. f, rozumie
się spełnienie kryteriów określonych w art. 38 ust. 4 rozporządzenia 1287/2006.
Art. 3.
Ilekroć w ustawie jest mowa o:
1)
papierach wartościowych - rozumie się przez to:
a)
akcje, prawa poboru w rozumieniu przepisów ustawy z dnia 15 września 2000 r. - Kodeks spółek handlowych , prawa do akcji, warranty subskrypcyjne, kwity depozytowe, obligacje, listy zastawne,
certyfikaty inwestycyjne i inne zbywalne papiery wartościowe, w tym inkorporujące
prawa majątkowe odpowiadające prawom wynikającym z akcji lub z zaciągnięcia długu,
wyemitowane na podstawie właściwych przepisów prawa polskiego lub obcego,
b)
inne zbywalne prawa majątkowe, które powstają w wyniku emisji, inkorporujące uprawnienie
do nabycia lub objęcia papierów wartościowych określonych w lit. a, lub wykonywane
poprzez dokonanie rozliczenia pieniężnego (prawa pochodne);
24)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 2 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
alternatywnym systemie obrotu - rozumie się przez to organizowany przez firmę inwestycyjną
lub podmiot prowadzący rynek regulowany, poza rynkiem regulowanym, wielostronny system
kojarzący oferty kupna i sprzedaży instrumentów finansowych w taki sposób, że do zawarcia
transakcji dochodzi w ramach tego systemu, zgodnie z określonymi zasadami; nie stanowi
alternatywnego systemu obrotu rynek organizowany przez Narodowy Bank Polski, jak również
organy publiczne, którym powierzono zarządzanie długiem publicznym lub które uczestniczą
w takim zarządzaniu, w tym lokując środki pochodzące z tego długu;
34)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 2 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
tytułach uczestnictwa w instytucjach wspólnego inwestowania - rozumie się przez to
wyemitowane na podstawie właściwych przepisów prawa polskiego lub obcego papiery wartościowe
lub niebędące papierami wartościowymi instrumenty finansowe reprezentujące prawa majątkowe
przysługujące uczestnikom instytucji wspólnego inwestowania, w tym w szczególności
jednostki uczestnictwa funduszy inwestycyjnych;
4)
ustawie o ofercie publicznej - rozumie się przez to ustawę z dnia 29 lipca 2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów
finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych ;
5)
ofercie publicznej - rozumie się przez to ofertę publiczną w rozumieniu ustawy o ofercie
publicznej obejmującą papiery wartościowe, do których stosuje się przepisy tej ustawy;
6)
obrocie pierwotnym - rozumie się przez to obrót pierwotny w rozumieniu przepisów ustawy
o ofercie publicznej;
7)
obrocie wtórnym - rozumie się przez to:
a)
dokonywanie oferty publicznej przez podmiot inny niż emitent lub subemitent usługowy,
lub nabywanie papierów wartościowych od tego podmiotu, albo
b5)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 2 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
proponowanie, w sposób określony w art. 3 ustawy o ofercie publicznej, przez podmiot
inny niż wystawca, nabycia instrumentów finansowych niebędących papierami wartościowymi
lub nabywanie ich od tego innego podmiotu;
8)
pierwszej ofercie publicznej - rozumie się przez to pierwszą ofertę publiczną w rozumieniu
przepisów ustawy o ofercie publicznej;
9)
obrocie zorganizowanym - rozumie się przez to obrót papierami wartościowymi lub innymi
instrumentami finansowymi dokonywany na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej na rynku
regulowanym albo w alternatywnym systemie obrotu;
106)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 2 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
giełdzie - rozumie się przez to giełdę papierów wartościowych lub innych instrumentów
finansowych;
11)
emitencie - rozumie się przez to emitenta w rozumieniu ustawy o ofercie publicznej;
12)
wystawcy - rozumie się przez to podmiot wystawiający we własnym imieniu instrumenty
finansowe niebędące papierami wartościowymi i uprawniony lub zobowiązany z tych instrumentów
finansowych;
13)
wprowadzającym - rozumie się przez to wprowadzającego w rozumieniu ustawy o ofercie
publicznej;
14)
subemisji inwestycyjnej - rozumie się przez to umowę o subemisję inwestycyjną w rozumieniu
przepisów ustawy o ofercie publicznej;
15)
subemisji usługowej - rozumie się przez to umowę o subemisję usługową w rozumieniu
przepisów ustawy o ofercie publicznej;
167)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 2 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
podmiocie dominującym - rozumie się przez to jednostkę dominującą w rozumieniu art. 3 ust. 1 pkt 37 ustawy z dnia 29 września 1994 r. o rachunkowości ;
177)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 2 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
podmiocie zależnym - rozumie się przez to jednostkę zależną w rozumieniu art. 3 ust. 1 pkt 39 ustawy z dnia 29 września 1994 r. o rachunkowości;
187)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 2 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
grupie kapitałowej - rozumie się przez to grupę kapitałową w rozumieniu art. 3 ust. 1 pkt 44 ustawy z dnia 29 września 1994 r. o rachunkowości;
19)
ogólnej liczbie głosów - rozumie się przez to ogólną liczbę głosów w rozumieniu ustawy
o ofercie publicznej albo sumę głosów przypadających na wszystkie udziały w spółce
z ograniczoną odpowiedzialnością;
20)
Krajowym Depozycie - rozumie się przez to Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych S.A.;
218)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 2 lit. e ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
depozycie papierów wartościowych - rozumie się przez to prowadzony przez Krajowy Depozyt
lub spółkę, której Krajowy Depozyt przekazał wykonywanie czynności z zakresu zadań,
o których mowa w art. 48 ust. 1 pkt 1, system rejestracji zdematerializowanych papierów
wartościowych, obejmujący rachunki papierów wartościowych i konta depozytowe prowadzone
przez podmioty upoważnione do tego przepisami ustawy;
22)
państwie członkowskim - rozumie się przez to państwo, które jest członkiem Unii Europejskiej
lub stroną umowy o Europejskim Obszarze Gospodarczym;
23)
innym państwie członkowskim - rozumie się przez to państwo członkowskie niebędące
Rzecząpospolitą Polską;
24)
państwach należących do OECD - rozumie się przez to państwa należące do Organizacji
Współpracy Gospodarczej i Rozwoju, z wyłączeniem państw członkowskich;
25)
państwach należących do WTO - rozumie się przez to państwa należące do Światowej Organizacji
Handlu, z wyłączeniem państw członkowskich;
26)
spółce publicznej - rozumie się przez to spółkę publiczną w rozumieniu ustawy o ofercie
publicznej;
27)
rynku pieniężnym - rozumie się przez to system obrotu instrumentami finansowymi opiewającymi
wyłącznie na wierzytelności pieniężne, o terminie realizacji praw, liczonym od dnia
ich wystawienia albo nabycia w obrocie pierwotnym, nie dłuższym niż rok;
28)
instrumentach rynku pieniężnego - rozumie się przez to papiery wartościowe lub niebędące
papierami wartościowymi instrumenty finansowe, wyemitowane lub wystawione na podstawie
właściwych przepisów prawa polskiego lub obcego, które mogą być przedmiotem obrotu
na rynku pieniężnym;
28a9)Dodany przez art. 1 pkt 2 lit. f ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
instrumentach pochodnych - rozumie się przez to opcje, kontrakty terminowe, swapy,
umowy forward oraz inne prawa majątkowe, których cena zależy bezpośrednio lub pośrednio
od ceny lub wartości instrumentów finansowych, walut, stóp procentowych, rentowności,
indeksów finansowych, wskaźników finansowych, towarów, zmian klimatycznych, stawek
frachtowych, poziomów emisji, stawek inflacji lub innych oficjalnych danych statystycznych,
a także innych aktywów, praw, zobowiązań, indeksów lub wskaźników (instrumentów bazowych)
oraz instrumenty pochodne dotyczące przenoszenia ryzyka kredytowego;
28b9)Dodany przez art. 1 pkt 2 lit. f ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
kapitale własnym - rozumie się przez to sumę wartości kapitału zakładowego, kapitału
zapasowego, kapitału z aktualizacji wyceny, pozostałych kapitałów rezerwowych, niepodzielonego
zysku z lat ubiegłych i zysku netto z bieżącej działalności, pomniejszoną o sumę wartości
należnych wpłat na kapitał zakładowy, akcji własnych, niepokrytej straty z lat ubiegłych,
straty netto z bieżącej działalności i odpisów z zysku netto w ciągu roku obrotowego;
29)
prawie do akcji - rozumie się przez to papier wartościowy, z którego wynika uprawnienie
do otrzymania, niemających formy dokumentu, akcji nowej emisji spółki publicznej,
powstające z chwilą dokonania przydziału tych akcji i wygasające z chwilą zarejestrowania
akcji w depozycie papierów wartościowych albo z dniem uprawomocnienia się postanowienia
sądu rejestrowego odmawiającego wpisu podwyższenia kapitału zakładowego do rejestru
przedsiębiorców;
3010)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 2 lit. g ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
kwicie depozytowym - rozumie się przez to papier wartościowy wyemitowany przez instytucję
finansową z siedzibą na terytorium państwa członkowskiego lub innego państwa należącego
do OECD:
a)
poza terytorium Rzeczypospolitej Polskiej w związku z papierami wartościowymi dopuszczonymi
do obrotu na rynku regulowanym na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej albo papierami
wartościowymi wyemitowanymi poza tym terytorium, albo
b)
na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej w związku z papierami wartościowymi wyemitowanymi
poza tym terytorium
- w którym inkorporowane jest prawo do zamiany tego papieru wartościowego na określone
papiery wartościowe we wskazanej w warunkach emisji proporcji, przejście na właściciela
tego papieru wartościowego praw majątkowych stanowiących pożytki z papierów wartościowych
lub ich równowartości oraz, w przypadku akcji - możliwość wydania przez właściciela
tego papieru wartościowego jego emitentowi wiążącej dyspozycji co do sposobu głosowania
na walnym zgromadzeniu;
31)
zagranicznej instytucji kredytowej - rozumie się przez to instytucję kredytową, o
której mowa w art. 4 ust. 1 pkt 17 ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. - Prawo bankowe , prowadzącą na podstawie zezwolenia właściwego organu nadzoru na terytorium innego
państwa członkowskiego działalność maklerską, lub prowadzący na podstawie zezwolenia
właściwego organu nadzoru na terytorium innego państwa członkowskiego rachunki, na
których rejestrowane są papiery wartościowe dopuszczone do obrotu na zagranicznym
rynku regulowanym;
32)
zagranicznej firmie inwestycyjnej - rozumie się przez to osobę prawną lub jednostkę
organizacyjną nieposiadającą osobowości prawnej z siedzibą na terytorium innego państwa
członkowskiego, a w przypadku gdy przepisy danego państwa nie wymagają ustanowienia
siedziby - z centralą na terytorium innego państwa członkowskiego, albo osobę fizyczną
z miejscem zamieszkania na terytorium innego państwa członkowskiego, prowadzącą na
podstawie zezwolenia właściwego organu nadzoru działalność maklerską na terytorium
innego państwa członkowskiego, jak również zagraniczną instytucję kredytową;
33)
firmie inwestycyjnej - rozumie się przez to dom maklerski, bank prowadzący działalność
maklerską, zagraniczną firmę inwestycyjną prowadzącą działalność maklerską na terytorium
Rzeczypospolitej Polskiej oraz zagraniczną osobę prawną z siedzibą na terytorium państwa
należącego do OECD lub WTO, prowadzącą na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej działalność
maklerską;
34)
ustawie o nadzorze - rozumie się przez to ustawę z dnia 29 lipca 2005 r. o nadzorze nad rynkiem kapitałowym ;
3513)W brzmieniu ustalonym przez art. 63 pkt 1 lit. a ustawy z dnia 21 lipca 2006 r. o nadzorze nad rynkiem finansowym (Dz. U. Nr 157, poz. 1119), która weszła w życie z dniem 19 września 2006 r.)
Komisji - rozumie się przez to Komisję Nadzoru Finansowego, o której mowa w ustawie z dnia 21 lipca 2006 r. o nadzorze nad rynkiem finansowym ;
36)
banku powierniczym - rozumie się przez to bank krajowy posiadający zezwolenie Komisji
na prowadzenie rachunków papierów wartościowych;
37)
podmiocie nadzorowanym - rozumie się przez to podmiot nadzorowany w rozumieniu ustawy
o nadzorze;
38)
banku zagranicznym - rozumie się przez to bank mający siedzibę poza terytorium Rzeczypospolitej
Polskiej, z wyłączeniem zagranicznej instytucji kredytowej;
3915)W brzmieniu ustalonym przez art. 15 ustawy z dnia 13 lutego 2009 r. o zmianie ustawy o działalności ubezpieczeniowej oraz niektórych innych ustaw (Dz. U. Nr 42, poz. 341), która weszła w życie z dniem 18 czerwca 2009 r.)
zakładzie ubezpieczeń - rozumie się przez to krajowy zakład ubezpieczeń, o którym
mowa w art. 2 ust. 1 pkt 5 ustawy z dnia 22 maja 2003 r. o działalności ubezpieczeniowej , zagraniczny zakład ubezpieczeń, o którym mowa w art. 2 ust. 1 pkt 16 tej ustawy,
prowadzący działalność na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej, krajowy zakład reasekuracji,
o którym mowa w art. 2 ust. 1 pkt 16a tej ustawy, oraz zagraniczny zakład reasekuracji,
o którym mowa w art. 2 ust. 1 pkt 16b tej ustawy, prowadzący działalność na terytorium
Rzeczypospolitej Polskiej;
39a16)Dodany przez art. 1 pkt 2 lit. h ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
spółce zarządzającej - rozumie się przez to podmiot lub spółkę, o której mowa w art. 2 pkt 10 ustawy z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych ;
39b16)Dodany przez art. 1 pkt 2 lit. h ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
kliencie profesjonalnym - rozumie się przez to podmiot, na którego rzecz jest lub
ma być świadczona co najmniej jedna z usług, o których mowa w art. 69 ust. 2 lub 4,
który posiada doświadczenie i wiedzę pozwalające na podejmowanie właściwych decyzji
inwestycyjnych, jak również na właściwą ocenę ryzyka związanego z tymi decyzjami,
który jest:
a)
bankiem,
b)
firmą inwestycyjną,
c)
zakładem ubezpieczeń,
d)
funduszem inwestycyjnym lub towarzystwem funduszy inwestycyjnych w rozumieniu ustawy z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych,
e)
funduszem emerytalnym lub towarzystwem emerytalnym w rozumieniu ustawy z dnia 28 sierpnia 1997 r. o organizacji i funkcjonowaniu funduszy emerytalnych ,
f)
towarowym domem maklerskim,
g)
podmiotem, o którym mowa w art. 70 ust. 1 pkt 13,
h)
inną niż wskazane w lit. a-g instytucją finansową,
i)
inwestorem instytucjonalnym innym niż wskazany w lit. a -h prowadzącym regulowaną
działalność na rynku finansowym,
j)
podmiotem prowadzącym poza granicami Rzeczypospolitej Polskiej działalność równoważną
do działalności prowadzonej przez podmioty wskazane w lit. a -i,
k)
przedsiębiorcą spełniającym co najmniej dwa z poniższych wymogów, przy czym równowartość
kwot wskazanych w euro jest obliczana przy zastosowaniu średniego kursu euro ustalanego
przez Narodowy Bank Polski na dzień sporządzenia przez danego przedsiębiorcę sprawozdania
finansowego:
-
-suma bilansowa tego przedsiębiorcy wynosi co najmniej 20 000 000 euro,
-
-osiągnięta przez tego przedsiębiorcę wartość przychodów ze sprzedaży wynosi co najmniej 40 000 000 euro,
-
-kapitał własny lub fundusz własny tego przedsiębiorcy wynosi co najmniej 2 000 000 euro,
l)
jednostką administracji rządowej lub samorządowej, organem publicznym, który zarządza
długiem publicznym, bankiem centralnym, Bankiem Światowym, Międzynarodowym Funduszem
Walutowym, Europejskim Bankiem Centralnym, Europejskim Bankiem Inwestycyjnym lub inną
organizacją międzynarodową pełniącą podobne funkcje,
m)
innym inwestorem instytucjonalnym, którego głównym przedmiotem działalności jest inwestowanie
w instrumenty finansowe, w tym podmioty zajmujące się sekurytyzacją aktywów lub zawieraniem
innego rodzaju transakcji finansowych,
n)
podmiotem innym niż wskazane w lit. a -m, który na swój wniosek został przez firmę
inwestycyjną uznany za klienta profesjonalnego na podstawie art. 3a ust. 1;
39c16)Dodany przez art. 1 pkt 2 lit. h ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
kliencie detalicznym - rozumie się przez to podmiot niebędący klientem profesjonalnym,
na którego rzecz jest lub ma być świadczona co najmniej jedna z usług, o których mowa
w art. 69 ust. 2 lub 4;
40)
umowie ubezpieczenia odpowiedzialności cywilnej - rozumie się przez to umowę, o której
mowa w art. 822 ustawy z dnia 23 kwietnia 1964 r. - Kodeks cywilny ;
4119)W brzmieniu ustalonym przez art. 63 pkt 1 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 13.)
Przewodniczącym Komisji - rozumie się przez to Przewodniczącego Komisji, o której
mowa w ustawie z dnia 21 lipca 2006 r. o nadzorze nad rynkiem finansowym;
4220)Dodany przez art. 1 pkt 2 lit. i ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
ustawie o ostateczności rozrachunku - rozumie się przez to ustawę z dnia 24 sierpnia 2001 r. o ostateczności rozrachunku w systemach płatności
i systemach rozrachunku papierów wartościowych oraz zasadach nadzoru nad tymi systemami ;
4320)Dodany przez art. 1 pkt 2 lit. i ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
systemie rozrachunku - rozumie się przez to system, o którym mowa w art. 1 pkt 2 ustawy
o ostateczności rozrachunku;
4420)Dodany przez art. 1 pkt 2 lit. i ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
zleceniu rozrachunku - rozumie się przez to zlecenie, o którym mowa w art. 1 pkt 12
lit. b ustawy o ostateczności rozrachunku;
4520)Dodany przez art. 1 pkt 2 lit. i ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
przedsiębiorcy - rozumie się przez to przedsiębiorcę, o którym mowa w art. 4 ust. 1 ustawy z dnia 2 lipca 2004 r. o swobodzie działalności gospodarczej ;
4620)Dodany przez art. 1 pkt 2 lit. i ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
przedsiębiorcy zagranicznym - rozumie się przez to przedsiębiorcę zagranicznego w
rozumieniu art. 5 pkt 3 ustawy z dnia 2 lipca 2004 r. o swobodzie działalności gospodarczej;
4720)Dodany przez art. 1 pkt 2 lit. i ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
krótkiej sprzedaży - rozumie się przez to zobowiązanie się do zbycia papierów wartościowych
mimo ich braku w chwili zaciągania tego zobowiązania na rachunku papierów wartościowych
zbywcy, jeżeli nie zostały spełnione warunki, o których mowa w art. 7 ust. 5;
4820)Dodany przez art. 1 pkt 2 lit. i ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
towarze - rozumie się przez to towar, o którym mowa w art. 2 pkt 1 rozporządzenia
1287/2006.
Art. 3a22)Dodany przez art. 1 pkt 3 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Firma inwestycyjna na pisemne żądanie podmiotu innego niż określony w art. 3 pkt 39b
lit. a -m i w zakresie określonym w takim żądaniu może uznać go za klienta profesjonalnego,
pod warunkiem że posiada on wiedzę i doświadczenie pozwalające na podejmowanie właściwych
decyzji inwestycyjnych, jak również na właściwą ocenę ryzyka związanego z tymi decyzjami.
Firma inwestycyjna przed uwzględnieniem żądania jest obowiązana ustalić wiedzę klienta
o zasadach traktowania klientów profesjonalnych przy świadczeniu usług o których mowa
w art. 69 ust. 2 lub 4, których żądanie dotyczy.
2.
Firma inwestycyjna na pisemne żądanie klienta profesjonalnego i w zakresie określonym
w tym żądaniu może uznać go za klienta detalicznego. Firma inwestycyjna może także
uznać klienta profesjonalnego za klienta detalicznego pomimo braku takiego żądania.
Art. 4.
1.
Rachunkami papierów wartościowych są rachunki, na których zapisywane są zdematerializowane
papiery wartościowe, prowadzone wyłącznie przez:
123)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 4 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
domy maklerskie i banki prowadzące działalność maklerską, banki powiernicze, zagraniczne
firmy inwestycyjne i zagraniczne osoby prawne prowadzące działalność maklerską na
terytorium Rzeczypospolitej Polskiej w formie oddziału, Krajowy Depozyt, spółkę, której
Krajowy Depozyt przekazał wykonywanie czynności z zakresu zadań, o których mowa w
art. 48 ust. 1 pkt 1, oraz Narodowy Bank Polski - jeżeli oznaczenie tych rachunków
pozwala na identyfikację osób, którym przysługują prawa z papierów wartościowych;
2)
inne podmioty będące uczestnikami depozytu papierów wartościowych lub systemu rejestracji
papierów wartościowych prowadzonego przez Narodowy Bank Polski, pośredniczące w zbywaniu
papierów wartościowych emitowanych przez Skarb Państwa lub Narodowy Bank Polski -
jeżeli dokonywane przez nie zapisy dotyczą tych papierów i pozwalają na identyfikację
osób, którym przysługują prawa z papierów wartościowych.
2.
Od chwili zarejestrowania papierów wartościowych, na podstawie umowy, której przedmiotem
jest rejestracja tych papierów wartościowych w depozycie papierów wartościowych, za
rachunki papierów wartościowych uważa się również zapisy dotyczące tych papierów,
dokonywane w związku z ich subskrypcją lub sprzedażą w obrocie pierwotnym lub w pierwszej
ofercie publicznej, przez:24)Zdanie wstępne w brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 4 lit. b ustawy, o której mowa
w odnośniku 2.
1)
podmioty prowadzące działalność maklerską lub
2)
banki powiernicze
- o ile identyfikują one osoby, którym przysługują prawa z papierów wartościowych.
325)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 4 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Ilekroć w ustawie jest mowa o rachunkach papierów wartościowych, rozumie się przez
to również rachunki, na których są zapisywane niebędące papierami wartościowymi instrumenty
finansowe dopuszczone do obrotu zorganizowanego.
Art. 526)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 5 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..1 orzeczenie
1.
Papiery wartościowe:
1)
będące przedmiotem oferty publicznej lub
2)
dopuszczone do obrotu na rynku regulowanym, lub,
3)
wprowadzone do alternatywnego systemu obrotu, lub
4)
emitowane przez Skarb Państwa lub Narodowy Bank Polski
- nie mają formy dokumentu od chwili ich zarejestrowania na podstawie umowy, której
przedmiotem jest rejestracja tych papierów wartościowych w depozycie papierów wartościowych
(dematerializacja).
2.
Papiery wartościowe mogą nie mieć formy dokumentu również w przypadku, gdy przewidują
to odrębne przepisy dotyczące emisji tych papierów.
3.
Papiery wartościowe:
1)
będące przedmiotem oferty publicznej, które nie będą podlegać dopuszczeniu do obrotu
na rynku regulowanym, albo
2)
wprowadzone wyłącznie do alternatywnego systemu obrotu
- mogą nie podlegać dematerializacji, o której mowa w ust. 1, jeżeli emitent tak postanowi.
W takim przypadku ust. 4 i 6 nie stosuje się.
4.
Emitent papierów wartościowych, o których mowa w ust. 1, jest zobowiązany do zawarcia
z Krajowym Depozytem umowy, której przedmiotem jest rejestracja tych papierów wartościowych
w depozycie papierów wartościowych.
5.
Przed złożeniem wniosku o dopuszczenie instrumentów finansowych niebędących papierami
wartościowymi do obrotu na rynku regulowanym, podmiot ubiegający się o dopuszczenie
do obrotu tych instrumentów jest zobowiązany do zawarcia z Krajowym Depozytem umowy,
której przedmiotem jest rejestracja tych instrumentów w depozycie papierów wartościowych.
6.
Jeżeli system rejestracji papierów wartościowych emitowanych przez Skarb Państwa lub
opiewających na wynikające z nich zbywalne prawa majątkowe będzie prowadzony przez
Narodowy Bank Polski, emitent będący Skarbem Państwa jest zobowiązany, przed złożeniem
wniosku o dopuszczenie papierów wartościowych do obrotu na rynku regulowanym albo
o ich wprowadzenie do alternatywnego systemu obrotu, do zawarcia z Narodowym Bankiem
Polskim umowy, której przedmiotem jest rejestracja papierów wartościowych w takim
systemie.
7.
W przypadku papierów wartościowych wyemitowanych poza terytorium Rzeczypospolitej
Polskiej, przedmiotem rejestracji może być ta część papierów wartościowych, która
stanowi przedmiot oferty publicznej, lub które mają być przedmiotem obrotu na rynku
regulowanym albo w alternatywnym systemie obrotu na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej.
8.
Zawarcie przez spółkę niebędącą spółką publiczną umowy o rejestrację praw do akcji
oraz akcji w depozycie papierów wartościowych wymaga upoważnienia zawartego w uchwale
walnego zgromadzenia tej spółki, a w przypadku emitenta z siedzibą poza terytorium
Rzeczypospolitej Polskiej w uchwale właściwego organu stanowiącego tego emitenta.
Upoważnienie do zawarcia umowy o rejestrację akcji w depozycie papierów wartościowych
jest równoznaczne z upoważnieniem do zawarcia umowy o rejestrację w depozycie papierów
wartościowych praw do akcji, z których wynika uprawnienie do otrzymania tych akcji.
9.
Umowa o rejestrację akcji w depozycie papierów wartościowych stanowi także podstawę
do rejestrowania w depozycie papierów wartościowych praw poboru z tych akcji.
10.
W przypadku przekazania przez Krajowy Depozyt wykonywania czynności z zakresu zadań,
o których mowa w art. 48 ust. 1 pkt 1, spółce zależnej od Krajowego Depozytu, umowa
o rejestrację papierów wartościowych lub innych instrumentów finansowych w depozycie
papierów wartościowych jest zawierana z tą spółką.
Art. 5a27)Dodany przez art. 1 pkt 6 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Na podstawie umowy zawartej przez emitenta z Krajowym Depozytem lub spółką, której
Krajowy Depozyt przekazał wykonywanie czynności z zakresu zadań, o których mowa w
art. 48 ust. 1 pkt 1, w depozycie papierów wartościowych mogą być również rejestrowane
papiery wartościowe, które zgodnie z odrębnymi przepisami dotyczącymi emisji tych
papierów, mogą nie mieć formy dokumentu.
2.
W depozycie papierów wartościowych mogą być również rejestrowane papiery wartościowe,
inne niż wskazane w art. 5 ust. 1, wyemitowane przez podmioty z siedzibą poza terytorium
Rzeczypospolitej Polskiej nabywane przez:
1)
uczestników Krajowego Depozytu lub ich klientów, lub
2)
uczestników spółki, której Krajowy Depozyt przekazał wykonywanie czynności z zakresu
zadań, o których mowa w art. 48 ust. 1 pkt 1, lub ich klientów.
3.
Do papierów wartościowych rejestrowanych zgodnie z ust. 1 i 2 stosuje się przepisy
ustawy dotyczące zdematerializowanych papierów wartościowych, w tym dotyczące nabywania
oraz przenoszenia praw z takich papierów.
Art. 6.1 orzeczenie
128)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 7 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W przypadku papierów wartościowych wydanych w formie dokumentu, emitent jest obowiązany,
przed zawarciem umowy, której przedmiotem jest rejestracja tych papierów wartościowych
w depozycie papierów wartościowych, złożyć te papiery do depozytu prowadzonego na
terytorium Rzeczypospolitej Polskiej przez firmę inwestycyjną, Krajowy Depozyt lub
spółkę, której Krajowy Depozyt przekazał wykonywanie czynności z zakresu zadań, o
których mowa w art. 48 ust. 1 pkt 1. Podmioty te są obowiązane utworzyć rejestr osób
uprawnionych z tych papierów.
2.
W przypadku papierów wartościowych wydanych w formie dokumentu, zapisy w rejestrze,
o którym mowa w ust. 1, uzyskują znaczenie prawne zapisów na rachunkach papierów wartościowych,
a dokumenty złożone do depozytu zostają pozbawione mocy prawnej z chwilą zarejestrowania
tych papierów w depozycie papierów wartościowych.
329)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 7 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W przypadku papierów wartościowych wydanych w formie dokumentu poza terytorium Rzeczypospolitej
Polskiej, obowiązek określony w ust. 1 uznaje się za spełniony przez zarejestrowanie
tych papierów wartościowych, przed zawarciem umowy, której przedmiotem jest rejestracja
tych papierów wartościowych w depozycie papierów wartościowych, przez osobę prawną
lub inną jednostkę organizacyjną wykonującą poza terytorium Rzeczypospolitej Polskiej
zadania w zakresie centralnej rejestracji papierów wartościowych lub rozliczania transakcji
zawieranych w obrocie papierami wartościowymi.
4.
Dokumenty, w formie których wydane zostały papiery wartościowe zarejestrowane przez
podmiot, o którym mowa w ust. 3, tracą moc prawną na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej
z chwilą zarejestrowania tych papierów w depozycie papierów wartościowych.
Art. 7.
1.
Prawa ze zdematerializowanych papierów wartościowych powstają z chwilą zapisania ich
po raz pierwszy na rachunku papierów wartościowych i przysługują osobie będącej posiadaczem
tego rachunku.
2.
Umowa zobowiązująca do przeniesienia zdematerializowanych papierów wartościowych przenosi
te papiery z chwilą dokonania odpowiedniego zapisu na rachunku papierów wartościowych.
W przypadku gdy ustalenie prawa do pożytków ze zdematerializowanych papierów wartościowych
nastąpiło w dniu, w którym w depozycie papierów wartościowych powinno zostać przeprowadzone
rozliczenie transakcji, lub później, a papiery te są nadal zapisane na rachunku zbywcy,
pożytki przypadają nabywcy w chwili dokonania zapisu na jego rachunku papierów wartościowych.
3.
W przypadku gdy nabycie zdematerializowanych papierów wartościowych nastąpiło na podstawie
zdarzenia prawnego powodującego z mocy ustawy przeniesienie tych papierów, zapis na
rachunku papierów wartościowych nabywcy jest dokonywany na jego żądanie.
4.
Dokonanie zapisu na rachunku papierów wartościowych na podstawie umowy, o której mowa
w ust. 2, następuje po dokonaniu zarejestrowania przeniesienia papierów wartościowych
pomiędzy odpowiednimi kontami depozytowymi, o których mowa w art. 57 ust. 1 pkt 1.
530)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 8 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Zobowiązanie się do zbycia papierów wartościowych w transakcji zawartej w obrocie
zorganizowanym, przed dokonaniem ich zapisu na rachunku papierów wartościowych zbywcy
jest dopuszczalne, o ile:
1)
zostały one uprzednio nabyte w wyniku transakcji, której rozliczenie jest zabezpieczone
przez fundusz, o którym mowa w art. 65, art. 68 lub art. 68d, lub
2)
następuje w ramach tej samej transakcji, w której zbywca zobowiązał się i stał się
uprawniony do nabycia tej samej liczby takich samych papierów wartościowych, a rozrachunek
nabycia nastąpi nie później niż rozrachunek zbycia, lub
3)
zostały one uprzednio nabyte w wyniku transakcji zawartej na zagranicznym rynku regulowanym.
5a31)Dodany przez art. 1 pkt 8 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Na rynku regulowanym zawieranie transakcji krótkiej sprzedaży jest dopuszczalne, o
ile:
1)
pomiędzy zbywcą lub podmiotem, o którym mowa w art. 121 ust. 2 pkt 2, a wykonującym
zlecenie została zawarta umowa, która:
a)
ustanawia obowiązek i określa zasady pozyskania i termin dostarczenia przez zbywcę
lub podmiot, o którym mowa w art. 121 ust. 2 pkt 2, papierów wartościowych niezbędnych
do dokonania rozrachunku transakcji w terminie określonym przez Krajowy Depozyt lub
inny podmiot prowadzący rozrachunek, oraz
b)
uprawnia wykonującego zlecenie do zawarcia na rachunek zbywcy lub podmiotu, o którym
mowa w art. 121 ust. 2 pkt 2, umowy pożyczki papierów wartościowych na wypadek niewywiązania
się przez zbywcę lub podmiot, o którym mowa w art. 121 ust. 2 pkt 2, z obowiązku terminowego
dostarczenia papierów wartościowych, albo
2)
zbywcą jest podmiot będący uczestnikiem Krajowego Depozytu lub innego podmiotu prowadzącego
rozliczenia transakcji, odpowiedzialny za wykonanie obowiązków związanych z rozliczeniem
tej transakcji, albo
3)
zbywcą jest podmiot niebędący uczestnikiem Krajowego Depozytu lub innego podmiotu
prowadzącego rozliczenia transakcji, odpowiedzialnym za wykonanie obowiązków związanych
z rozliczeniem tej transakcji, o ile umowa pomiędzy zbywcą a podmiotem będącym uczestnikiem
Krajowego Depozytu lub innego podmiotu prowadzącego rozliczenia transakcji, odpowiedzialnym
za wykonanie obowiązków związanych z rozliczeniem tej transakcji:
a)
ustanawia obowiązek i określa zasady pozyskania i termin dostarczenia przez zbywcę
papierów wartościowych niezbędnych do dokonania rozrachunku transakcji w terminie
określonym przez Krajowy Depozyt lub inny podmiot prowadzący rozrachunek, oraz
b)
uprawnia tego uczestnika do zawarcia na rachunek zbywcy umowy pożyczki papierów wartościowych
na wypadek niewywiązania się przez zbywcę z obowiązku terminowego dostarczenia papierów
wartościowych.
5b31)Dodany przez art. 1 pkt 8 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Przepisy ust. 1-5a nie wyłączają prawa do zobowiązania się do zbycia papierów wartościowych
poza obrotem zorganizowanym przed dokonaniem ich zapisu na rachunku papierów wartościowych
zbywcy.
632)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 8 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Przepisy ust. 1 - 5b stosuje się również do wyemitowanych poza terytorium Rzeczypospolitej
Polskiej papierów wartościowych będących przedmiotem oferty publicznej lub dopuszczonych
do obrotu na rynku regulowanym albo wprowadzonych do alternatywnego systemu obrotu,
od chwili zawarcia umowy o zarejestrowanie tych papierów wartościowych w depozycie
papierów wartościowych.
Art. 833)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 9 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Przepisy art. 7 stosuje się odpowiednio do niebędących papierami wartościowymi instrumentów
finansowych będących przedmiotem obrotu zorganizowanego.
Art. 934)W brzmieniu ustalonym przez art. 2 pkt 1 ustawy z dnia 5 grudnia 2008 r. o zmianie ustawy - Kodeks spółek handlowych oraz ustawy o obrocie instrumentami finansowymi (Dz. U. z 2009 r. Nr 13, poz. 69), która weszła w życie z dniem 3 sierpnia 2009 r..
1.
Na żądanie posiadacza rachunku papierów wartościowych podmiot prowadzący ten rachunek,
zwany „wystawiającym”, wystawia mu na piśmie, oddzielnie dla każdego rodzaju papierów
wartościowych, imienne świadectwo depozytowe, zwane dalej „świadectwem”. Na żądanie
posiadacza rachunku w treści wystawianego świadectwa może zostać wskazana część lub
wszystkie papiery wartościowe zapisane na tym rachunku.
2.
Świadectwo potwierdza legitymację do realizacji uprawnień wynikających z papierów
wartościowych wskazanych w jego treści, które nie są lub nie mogą być realizowane
wyłącznie na podstawie zapisów na rachunku papierów wartościowych, z wyłączeniem prawa
uczestnictwa w walnym zgromadzeniu.
Art. 10.
1.
Świadectwo zawiera:
1)
firmę (nazwę), siedzibę i adres wystawiającego oraz numer świadectwa;
2)
liczbę papierów wartościowych;
3)
rodzaj i kod papieru wartościowego;
4)
firmę (nazwę), siedzibę i adres emitenta;
5)
wartość nominalną papieru wartościowego;
6)
imię i nazwisko lub nazwę (firmę) i siedzibę oraz adres posiadacza rachunku papierów
wartościowych;
7)
informację o istniejących ograniczeniach przenoszenia papierów wartościowych lub o
ustanowionych na nich obciążeniach;
8)
datę i miejsce wystawienia świadectwa;
9)
cel wystawienia świadectwa;
10)
termin ważności świadectwa;
11)
w przypadku gdy poprzednio wystawione świadectwo, dotyczące tych samych papierów wartościowych,
było nieważne albo zostało zniszczone lub utracone przed upływem terminu swojej ważności
- wskazanie, że jest to nowy dokument świadectwa;
12)
podpis osoby upoważnionej do wystawienia w imieniu wystawiającego świadectwa, opatrzony
pieczęcią wystawiającego.
1a35)Dodany przez art. 1 pkt 10 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Świadectwo dotyczące, rejestrowanych w depozycie papierów wartościowych zgodnie z
art. 5a:
1)
hipotecznych listów zastawnych - powinno również spełniać wymogi określone w art. 6 ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. o listach zastawnych i bankach hipotecznych ;
2)
bankowych papierów wartościowych - powinno również spełniać wymogi określone w art. 90 ust. 1 ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. - Prawo bankowe.
237)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 10 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W odniesieniu do papierów wartościowych emitenta z siedzibą na terytorium Rzeczypospolitej
Polskiej, zarejestrowanych na koncie depozytowym prowadzonym przez Krajowy Depozyt
lub spółkę, której Krajowy Depozyt przekazał wykonywanie czynności z zakresu zadań,
o których mowa w art. 48 ust. 1 pkt 1, dla osoby prawnej lub innej jednostki organizacyjnej
wykonującej poza terytorium Rzeczypospolitej Polskiej zadania w zakresie centralnej
rejestracji papierów wartościowych lub rozliczania transakcji zawieranych w obrocie
papierami wartościowymi, będącej uczestnikiem Krajowego Depozytu lub tej spółki zgodnie
z art. 51 ust. 3 i 4, za świadectwo uważa się również dokument o treści wskazanej
w ust. 1, wystawiony przez podmiot wskazany Krajowemu Depozytowi lub tej spółce przez
tego uczestnika.
3.
Dokument świadectwa sporządzony lub wystawiony z naruszeniem ust. 1 pkt 1-3, 6, 8,
10, 12 lub ust. 2 jest nieważny.
Art. 10a38)Dodany przez art. 2 pkt 2 ustawy, o której mowa w odnośniku 34..
Do zaświadczenia o prawie uczestnictwa w walnym zgromadzeniu, o którym mowa w art. 4063 § 2 ustawy z dnia 15 września 2000 r. - Kodeks spółek handlowych, przepis art. 10 ust. 2 stosuje się odpowiednio.
Art. 11.
1.
Od chwili wystawienia świadectwa, papiery wartościowe w liczbie wskazanej w treści
świadectwa nie mogą być przedmiotem obrotu do chwili utraty jego ważności albo zwrotu
świadectwa wystawiającemu przed upływem terminu jego ważności. Na okres ten wystawiający
dokonuje blokady odpowiedniej liczby papierów wartościowych na tym rachunku.
2.
W okresie, o którym mowa w ust. 1, te same papiery wartościowe mogą być wskazane w
treści kilku świadectw, pod warunkiem że cel wystawienia każdego ze świadectw jest
odmienny. W takim przypadku w kolejnych świadectwach zamieszcza się również, zgodnie
z art. 10 ust. 1 pkt 7, informację o dokonaniu blokady papierów wartościowych w związku
z wcześniejszym wystawieniem innych świadectw.
Art. 12.
1.
Utratę ważności świadectwa powoduje:
1)
upływ terminu jego ważności;
2)
przeniesienie papierów wartościowych obciążonych zastawem w celu zaspokojenia zastawnika
- w przypadku świadectwa dotyczącego tych papierów wartościowych, wystawionego zastawcy;
3)
przeniesienie papierów wartościowych w trybie postępowania egzekucyjnego na podstawie
odrębnych przepisów - w przypadku świadectwa dotyczącego papierów wartościowych objętych
egzekucją, wystawionego dłużnikowi;
3a39)Dodany przez art. 1 pkt 11 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
dokonanie przymusowego wykupu akcji zgodnie z przepisami ustawy o ofercie publicznej
- w przypadku świadectwa dotyczącego akcji objętych przymusowym wykupem;
4)
zniszczenie lub utrata świadectwa.
2.
Utrata ważności świadectwa lub zwrot świadectwa wystawiającemu, dokonany przed upływem
terminu jego ważności, wyłącza możliwość realizacji, przy jego użyciu, uprawnienia
wynikającego z celu wystawienia tego świadectwa.
340)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 11 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
O utracie ważności świadectwa z przyczyny określonej w ust. 1 pkt 2, 3 lub 3a, wystawionego
w celu uczestnictwa w walnym zgromadzeniu spółki publicznej, wystawiający niezwłocznie
zawiadamia tę spółkę.
4.
W przypadku utraty ważności świadectwa z przyczyny określonej w ust. 1 pkt 4, wystawiający,
na żądanie posiadacza rachunku zgłoszone przed upływem terminu ważności tego świadectwa,
wystawia nowy dokument świadectwa, po złożeniu przez posiadacza rachunku pisemnego
oświadczenia o fakcie posiadania świadectwa oraz okoliczności jego zniszczenia lub
utraty.
Art. 13.
1.
Oświadczenia woli w związku z dokonywaniem czynności dotyczących obrotu papierami
wartościowymi lub innymi instrumentami finansowymi na podstawie ustawy oraz innych
czynności wykonywanych w ramach działalności podmiotów nadzorowanych w zakresie regulowanym
ustawą, mogą być składane w postaci elektronicznej, jeżeli strony w umowie tak postanowiły.
241)W brzmieniu ustalonym przez art. 30 pkt 1 ustawy z dnia 4 września 2008 r. o zmianie ustaw w celu ujednolicenia terminologii informatycznej (Dz. U. Nr 171, poz. 1056), która weszła w życie z dniem 8 października 2008 r..
Dokumenty związane z czynnościami, o których mowa w ust. 1, mogą być sporządzane w
formie dokumentu elektronicznego, jeżeli dokumenty te będą w sposób należyty utworzone,
utrwalone, przekazane, przechowywane i zabezpieczone.
3.
Oświadczenie woli złożone w postaci elektronicznej, zawarte w dokumencie związanym
z czynnościami, o których mowa w ust. 2, spełnia wymagania formy pisemnej także wtedy,
gdy forma pisemna została zastrzeżona pod rygorem nieważności.
4.
Minister właściwy do spraw instytucji finansowych określa, w drodze rozporządzenia,
sposób tworzenia, utrwalania, przekazywania, przechowywania i zabezpieczania dokumentów
związanych z czynnościami, o których mowa w ust. 1, z uwzględnieniem zapewnienia bezpieczeństwa
obrotu oraz ochrony interesów inwestorów.
Dział II
Wtórny obrót instrumentami finansowymi
Rozdział 1
Przepisy ogólne
Art. 14.
142)Oznaczenie ust. 1 nadane przez art. 1 pkt 12 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Rynkiem regulowanym, w rozumieniu ustawy, jest działający w sposób stały system obrotu
instrumentami finansowymi dopuszczonymi do tego obrotu, zapewniający inwestorom powszechny
i równy dostęp do informacji rynkowej w tym samym czasie przy kojarzeniu ofert nabycia
i zbycia instrumentów finansowych, oraz jednakowe warunki nabywania i zbywania tych
instrumentów, zorganizowany i podlegający nadzorowi właściwego organu na zasadach
określonych w przepisach ustawy, jak również uznany przez państwo członkowskie za
spełniający te warunki, i wskazany Komisji Europejskiej jako rynek regulowany.
243)Dodany przez art. 1 pkt 12 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Przez zagraniczny rynek regulowany rozumie się rynek regulowany działający na terytorium
innego państwa członkowskiego.
343)Dodany przez art. 1 pkt 12 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Do podmiotu prowadzącego zagraniczny rynek regulowany organizującego w innym państwie
członkowskim alternatywny system obrotu stosuje się odpowiednio art. 117a.
Art. 14844)Dodany przez art. 1 pkt 13 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Podmiot prowadzący zagraniczny rynek regulowany może bez zezwolenia Komisji instalować
na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej systemy informatyczne i urządzenia techniczne
umożliwiające dostęp do tego rynku podmiotom prowadzącym działalność na terytorium
Rzeczypospolitej Polskiej.
2.
Warunkiem podjęcia czynności, o których mowa w ust. 1, jest poinformowanie Komisji
przez właściwy organ nadzoru, który udzielił danemu podmiotowi zezwolenia na prowadzenie
rynku regulowanego, o zamiarze ich podjęcia.
3.
Komisja może zwrócić się do organu nadzoru, o którym mowa w ust. 2, o wskazanie uczestników
rynku, o którym mowa w ust. 1.
4.
W przypadkach gdy, zgodnie z art. 16 rozporządzenia 1287/2006, działalność podmiotu,
o którym mowa w ust. 1, uzyska istotne znaczenie dla funkcjonowania rynku papierów
wartościowych na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej oraz dla ochrony inwestorów,
Komisja podejmuje współpracę z organem nadzoru, który udzielił temu podmiotowi zezwolenia
na prowadzenie rynku regulowanego.
Art. 15.
1.
Rynek regulowany na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej obejmuje:
1)
rynek giełdowy;
2)
rynek pozagiełdowy;
2.
Rynek regulowany określony w:
1)
ust. 1 pkt 1 - jest organizowany przez spółkę prowadzącą giełdę;
2)
ust. 1 pkt 2 - jest organizowany przez spółkę prowadzącą rynek pozagiełdowy;
Art. 16.
1.
Spółka prowadząca giełdę lub spółka prowadząca rynek pozagiełdowy może organizować
rynki wyodrębnione pod względem rodzaju papierów wartościowych lub innych instrumentów
finansowych, jak również rodzaju ich emitentów.
2.
Spółka prowadząca giełdę może, w ramach organizowania rynku giełdowego, wyodrębnić
rynek oficjalnych notowań giełdowych, zwany dalej „rynkiem oficjalnych notowań”, spełniający
dodatkowe, w stosunku do minimalnych wymogów określonych dla rynku regulowanego, wymogi
dotyczące emitentów papierów wartościowych oraz papierów wartościowych będących przedmiotem
obrotu na tym rynku.
348)Dodany przez art. 1 pkt 15 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Spółka prowadząca giełdę lub spółka prowadząca rynek pozagiełdowy może organizować
alternatywny system obrotu. Do spółki prowadzącej rynek regulowany, która organizuje
alternatywny system obrotu, stosuje się odpowiednio art. 78, art. 78a, art. 81a-81g
i art. 104a oraz przepisy wydane na podstawie art. 94 ust. 1 pkt 3 oraz pkt 5 - w
zakresie, w jakim przepisy wydane na podstawie art. 94 ust. 1 pkt 5 określają warunki
techniczne i organizacyjne wymagane do prowadzenia działalności.
448)Dodany przez art. 1 pkt 15 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Spółka prowadząca giełdę lub spółka prowadząca rynek pozagiełdowy jest obowiązana
zawiadomić Komisję o zamiarze organizowania alternatywnego systemu obrotu co najmniej
na 30 dni przed rozpoczęciem organizowania tego systemu. Zawiadomienie powinno zawierać
informacje potwierdzające spełnienie przez tę spółkę warunków organizowania alternatywnego
systemu obrotu.
Art. 1749)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 16 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Minister właściwy do spraw instytucji finansowych określa, w drodze rozporządzenia:
1)
szczegółowe warunki, jakie musi spełniać rynek regulowany,
2)
szczegółowe warunki, jakie musi spełniać rynek oficjalnych notowań oraz emitenci papierów
wartościowych dopuszczonych do obrotu na tym rynku
- przy uwzględnieniu konieczności zapewnienia bezpieczeństwa obrotu oraz ochrony interesów
inwestorów uczestniczących w obrocie na tym rynku, w zakresie nieuregulowanym przepisami
art. 17-20 i art. 27-37 rozporządzenia 1287/2006.
2.
Komisja przekazuje Komisji Europejskiej oraz innym państwom członkowskim listę rynków
regulowanych prowadzonych na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej.
Art. 18.
1.
Spółka prowadząca giełdę oraz spółka prowadząca rynek pozagiełdowy zapewnia:
1)
koncentrację podaży i popytu na instrumenty finansowe, będące przedmiotem obrotu na
danym rynku, w celu kształtowania ich powszechnego kursu;
2)
bezpieczny i sprawny przebieg transakcji;
350)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 17 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
upowszechnianie jednolitych informacji o kursach i obrotach instrumentami finansowymi,
które są przedmiotem obrotu na danym rynku organizowanym przez tę spółkę, w tym -
w przypadku organizowania obrotu akcjami - w sposób i w zakresie określonym w art.
12, art. 13, art. 17-20 oraz art. 27-32 rozporządzenia 1287/2006.
1a51)Dodany przez art. 1 pkt 17 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Spółka prowadząca giełdę oraz spółka prowadząca rynek pozagiełdowy zapewnia sprawny
i prawidłowy rozrachunek oraz rozliczanie transakcji zawartych na rynku regulowanym
prowadzonym przez tę spółkę, przez zawarcie umowy z podmiotem uprawnionym do dokonywania
rozrachunku oraz rozliczania transakcji.
1b51)Dodany przez art. 1 pkt 17 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Podmiot uprawniony do dokonywania rozrachunku oraz rozliczania transakcji powinien
spełniać następujące warunki:
1)
wykorzystywać rozwiązania zapewniające sprawne i prawidłowe wykonywanie powierzonych
mu czynności, w tym spełniać warunki techniczne dokonywania odpowiednio rozrachunku
lub rozliczeń transakcji;
2)
zapewniać wykonywanie powierzonych mu czynności w sposób niezagrażający bezpieczeństwu
obrotu i nienaruszający interesów uczestników tego obrotu.
1c51)Dodany przez art. 1 pkt 17 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Warunki, o których mowa w ust. 1b pkt 1, w zakresie spełniania warunków technicznych,
uważa się za spełnione w przypadku Krajowego Depozytu oraz w przypadku:
1)
spółki, której Krajowy Depozyt przekazał wykonywanie czynności z zakresu zadań, o
których mowa w art. 48 ust. 1 pkt 6, oraz spółki prowadzącej izbę rozrachunkową -
w zakresie powierzenia dokonywania rozrachunku transakcji;
2)
spółki, której Krajowy Depozyt przekazał wykonywanie czynności z zakresu zadań, o
których mowa w art. 48 ust. 2 pkt 1 i 3, oraz spółki prowadzącej izbę rozliczeniową
- w zakresie powierzenia dokonywania rozliczenia transakcji.
252)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 17 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Spółka prowadząca giełdę oraz spółka prowadząca rynek pozagiełdowy upowszechnia aktualne
ceny kupna i ceny sprzedaży dla akcji dopuszczonych do obrotu na danej giełdzie lub
na danym rynku pozagiełdowym, ze wskazaniem łącznego wolumenu zleceń dla każdego z
poziomów cenowych zgodnie z art. 17, art. 29, art. 30 i art. 32 rozporządzenia 1287/2006.
2a53)Dodany przez art. 1 pkt 17 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Informacje, o których mowa w ust. 2, są upowszechniane niezwłocznie w ciągu normalnych
godzin handlu w rozumieniu art. 2 pkt 5 rozporządzenia 1287/2006.
2b53)Dodany przez art. 1 pkt 17 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Komisja może zwolnić spółkę prowadzącą giełdę lub spółkę prowadzącą rynek pozagiełdowy,
na wniosek tej spółki, z obowiązku upowszechniania informacji, o których mowa w ust.
2, jeżeli jest to uzasadnione ze względu na przyjęty sposób organizowania obrotu albo
rodzaj lub wielkość zleceń, zgodnie z art. 18 rozporządzenia 1287/2006. Komisja może
również zwolnić spółkę prowadzącą giełdę lub spółkę prowadzącą rynek pozagiełdowy
z obowiązku upowszechniania informacji, o których mowa w ust. 2, w odniesieniu do
zleceń na dużą skalę w porównaniu ze standardową wielkością rynkową dla danych akcji
w rozumieniu art. 20 rozporządzenia 1287/2006.
2c53)Dodany przez art. 1 pkt 17 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Spółka prowadząca giełdę oraz spółka prowadząca rynek pozagiełdowy upowszechnia w
odniesieniu do zawieranych na danym rynku transakcji, których przedmiotem są akcje
dopuszczone do obrotu na danej giełdzie lub na danym rynku pozagiełdowym, dane obejmujące
cenę, wielkość oraz czas zawarcia każdej transakcji, zgodnie z art. 27, art. 29, art.
30 i art. 32 rozporządzenia 1287/2006. Upowszechnienie informacji następuje niezwłocznie
po zawarciu transakcji.
2d53)Dodany przez art. 1 pkt 17 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Komisja może udzielić spółce prowadzącej giełdę lub spółce prowadzącej rynek pozagiełdowy,
na wniosek tej spółki, zgody na odroczone upowszechnianie informacji, o których mowa
w ust. 2c, jeżeli jest to uzasadnione ze względu na rodzaj lub, zgodnie z art. 28
rozporządzenia 1287/2006, ze względu na wielkość transakcji.
2e53)Dodany przez art. 1 pkt 17 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Do wniosku o udzielenie zgody, o której mowa w ust. 2d, spółka prowadząca giełdę lub
spółka prowadząca rynek pozagiełdowy dołącza zasady, na jakich będzie dokonywane odroczone
upowszechnianie informacji, o których mowa w ust. 2c, po uzyskaniu zgody Komisji.
2f53)Dodany przez art. 1 pkt 17 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Spółka prowadząca giełdę oraz spółka prowadząca rynek pozagiełdowy po uzyskaniu zgody,
o której mowa w ust. 2d, jest obowiązana upowszechnić zasady, na jakich będzie dokonywane
odroczone upowszechnianie informacji, o których mowa w ust. 2c.
Art. 1955)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 18 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Jeżeli ustawa nie stanowi inaczej:
1)
papiery wartościowe objęte zatwierdzonym prospektem emisyjnym mogą być przedmiotem
obrotu na rynku regulowanym wyłącznie po ich dopuszczeniu do tego obrotu;
2)
dokonywanie oferty publicznej i zbywanie papierów wartościowych na podstawie tej oferty,
z wyjątkiem oferty publicznej, o której mowa w art. 7 ust. 3 pkt 4 i pkt 5 lit. c-e
ustawy o ofercie publicznej, wymaga pośrednictwa firmy inwestycyjnej;
3)
proponowanie w sposób, o którym mowa w art. 3 ust. 1 ustawy o ofercie publicznej,
nabycia instrumentów pochodnych inkorporujących uprawnienie do nabycia papierów wartościowych
określonych w art. 3 pkt 1 lit. a, może być dokonywane wyłącznie na rynku regulowanym
lub w alternatywnym systemie obrotu;
4)
instrumenty pochodne inkorporujące uprawnienie do nabycia papierów wartościowych określonych
w art. 3 pkt 1 lit. a, mogą być przedmiotem proponowania nabycia w sposób, o którym
mowa w art. 3 ust. 1 ustawy o ofercie publicznej, wyłącznie w przypadku gdy te papiery
wartościowe są dopuszczone do obrotu na rynku regulowanym lub do alternatywnego systemu
obrotu;
5)
przedmiotem obrotu zorganizowanego nie mogą być papiery wartościowe emitowane przez
instytucje wspólnego inwestowania typu otwartego inne niż fundusze wpisane do rejestru,
o którym mowa w art. 263 ustawy z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych;
6)
przedmiotem obrotu wyłącznie na rynku regulowanym mogą być papiery wartościowe emitowane
przez fundusze wpisane do rejestru, o którym mowa w art. 263 ustawy z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych.
256)W brzmieniu ustalonym przez art. 115 ustawy z dnia 19 listopada 2009 r. o grach hazardowych (Dz. U. Nr 201, poz. 1540), która weszła w życie z dniem 1 stycznia 2010 r..
Transakcja, której przedmiotem jest nabycie lub zbycie niebędących papierami wartościowymi
instrumentów finansowych dopuszczonych do obrotu zorganizowanego, lub która prowadzi
do powstania takich instrumentów, nie stanowi gry ani zakładu w rozumieniu przepisów
ustawy z dnia 23 kwietnia 1964 r. - Kodeks cywilny, ani też gry losowej lub zakładu wzajemnego w rozumieniu przepisów o grach hazardowych,
nawet jeżeli według wyraźnej lub dorozumianej woli stron rzeczywiste spełnienie wzajemnych
świadczeń jest wyłączone, a tylko jedna ze stron jest obowiązana zapłacić różnicę
między umówioną ceną sprzedaży a ceną rynkową w czasie wykonania umowy.
Art. 20.
1.
W przypadku gdy wymaga tego bezpieczeństwo obrotu na rynku regulowanym lub jest zagrożony
interes inwestorów, spółka prowadząca rynek regulowany, na żądanie Komisji, wstrzymuje
dopuszczenie do obrotu na tym rynku lub rozpoczęcie notowań wskazanymi przez Komisję
papierami wartościowymi lub innymi instrumentami finansowymi, na okres nie dłuższy
niż 10 dni.
2.
W przypadku gdy obrót określonymi papierami wartościowymi lub innymi instrumentami
finansowymi jest dokonywany w okolicznościach wskazujących na możliwość zagrożenia
prawidłowego funkcjonowania rynku regulowanego lub bezpieczeństwa obrotu na tym rynku,
albo naruszenia interesów inwestorów, na żądanie Komisji, spółka prowadząca rynek
regulowany zawiesza obrót tymi papierami lub instrumentami, na okres nie dłuższy niż
miesiąc.
3.
Na żądanie Komisji, spółka prowadząca rynek regulowany wyklucza z obrotu wskazane
przez Komisję papiery wartościowe lub inne instrumenty finansowe, w przypadku gdy
obrót nimi zagraża w sposób istotny prawidłowemu funkcjonowaniu rynku regulowanego
lub bezpieczeństwu obrotu na tym rynku, albo powoduje naruszenie interesów inwestorów.
4.
Żądanie, o którym mowa w ust. 1-3, powinno wskazywać szczegółowe przyczyny, które
je uzasadniają.
4a57)Dodany przez art. 1 pkt 19 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Spółka prowadząca rynek regulowany, na wniosek emitenta, może zawiesić obrót danymi
papierami wartościowymi lub powiązanymi z nimi instrumentami pochodnymi w celu zapewnienia
inwestorom powszechnego i równego dostępu do informacji.
4b57)Dodany przez art. 1 pkt 19 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Spółka prowadząca rynek regulowany może podjąć decyzję o zawieszeniu lub wykluczeniu
papierów wartościowych lub instrumentów finansowych niebędących papierami wartościowymi
z obrotu w przypadku, gdy instrumenty te przestały spełniać warunki obowiązujące na
tym rynku, pod warunkiem, że nie spowoduje to znaczącego naruszenia interesów inwestorów
lub zagrożenia prawidłowego funkcjonowania rynku. Spółka prowadząca rynek regulowany
niezwłocznie informuje Komisję o podjęciu decyzji o zawieszeniu lub wykluczeniu instrumentów
finansowych z obrotu.
4c57)Dodany przez art. 1 pkt 19 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Komisja, w przypadku otrzymania od organu nadzoru nad rynkiem regulowanym w innym
państwie członkowskim informacji o wystąpieniu przez ten organ z żądaniem wstrzymania,
zawieszenia lub wykluczenia z obrotu określonego instrumentu finansowego, występuje
do spółek prowadzących rynek regulowany oraz podmiotów organizujących alternatywny
system obrotu z żądaniem odpowiednio wstrzymania, zawieszenia lub wykluczenia z obrotu
tego instrumentu finansowego, o ile nie spowoduje to znaczącego naruszenia interesów
inwestorów ani nie zagrozi bezpieczeństwu obrotu.
5.
Spółka prowadząca rynek regulowany przekazuje niezwłocznie do publicznej wiadomości,
za pośrednictwem agencji informacyjnej, o której mowa w art. 58 ust. 1 ustawy o ofercie
publicznej, informację o wstrzymaniu, zawieszeniu lub wykluczeniu z obrotu określonych
papierów wartościowych lub instrumentów finansowych niebędących papierami wartościowymi.
Przepisy art. 19 ustawy o ofercie publicznej stosuje się odpowiednio.
5a58)Dodany przez art. 1 pkt 19 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Komisja podaje niezwłocznie do publicznej wiadomości informację o wystąpieniu z żądaniem,
o którym mowa w ust. 1 -3, oraz przekazuje ją organom nadzoru nad rynkami regulowanymi
w innych państwach członkowskich.
5b58)Dodany przez art. 1 pkt 19 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Komisja niezwłocznie przekazuje informację, o której mowa w ust. 4b, organom nadzoru
nad rynkami regulowanymi w innych państwach członkowskich.
6.
W przypadku gdy dane instrumenty finansowe są również przedmiotem alternatywnego systemu
obrotu, organizator tego systemu po powzięciu informacji opublikowanej zgodnie z ust.
5 jest obowiązany podjąć działania mające na celu wypełnienie w odniesieniu do tych
instrumentów finansowych żądania Komisji, o którym mowa w ust. 1, 2 lub 3.
7.
Spółka prowadząca rynek regulowany nie ponosi opłat za czynności agencji informacyjnej
wynikające z przekazywania informacji, o których mowa w ust. 5.
Rozdział 2
Rynek regulowany
Oddział 1
Rynek giełdowy
Art. 21.
1.
Giełda może być prowadzona wyłącznie przez spółkę akcyjną.
259)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 20 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Przedmiotem działalności spółki prowadzącej giełdę może być wyłącznie prowadzenie
giełdy, organizowanie alternatywnego systemu obrotu lub prowadzenie innej działalności
w zakresie organizowania obrotu instrumentami finansowymi oraz działalności związanej
z tym obrotem, z zastrzeżeniem ust. 3 i 3a.
3.
Spółka prowadząca giełdę może prowadzić działalność w zakresie edukacji, promocji
i informacji związanej z funkcjonowaniem rynku kapitałowego.
3a60)Dodany przez art. 1 pkt 20 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Spółka prowadząca giełdę, po uprzednim zawiadomieniu Komisji, może organizować obrót
towarami giełdowymi w rozumieniu ustawy z dnia 26 października 2000 r. o giełdach towarowych . Do spółki prowadzącej giełdę, która organizuje obrót towarami giełdowymi, oraz do
tego obrotu stosuje się odpowiednio przepisy ustawy z dnia 26 października 2000 r. o giełdach towarowych dotyczące giełdy towarowej, z wyłączeniem art. 5 ust. 2 i ust. 5-7, art. 6-8, art.
9 ust. 1 i art. 12 tej ustawy.
3b60)Dodany przez art. 1 pkt 20 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Do zawiadomienia, o którym mowa w ust. 3a, spółka prowadząca giełdę dołącza regulamin
obrotu towarami giełdowymi, do którego stosuje się art. 11 ustawy z dnia 26 października 2000 r. o giełdach towarowych. O każdej zmianie regulaminu obrotu towarami giełdowymi spółka prowadząca giełdę
informuje Komisję.
3c60)Dodany przez art. 1 pkt 20 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Komisja może, w terminie 30 dni odpowiednio od dnia otrzymania zawiadomienia, o którym
mowa w ust. 3a, albo od dnia otrzymania informacji o zmianie regulaminu obrotu towarami
giełdowymi, zgłosić sprzeciw wobec rozpoczęcia organizowania przez spółkę prowadzącą
giełdę obrotu towarami giełdowymi albo jego kontynuowania, jeżeli mogłoby to naruszyć
bezpieczeństwo obrotu instrumentami finansowymi lub obrotu towarami giełdowymi.
562)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 20 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Spółka prowadząca giełdę ma wyłączne prawo zamieszczania w firmie spółki wyrazów „giełda
instrumentów finansowych” lub, w przypadku gdy organizuje obrót papierami wartościowymi,
wyrazów „giełda papierów wartościowych”.
764)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 20 lit. f ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Kapitał własny spółki prowadzącej giełdę wynosi co najmniej 10 000 000 zł.
Art. 22.
1.
Akcje spółki prowadzącej giełdę mogą być wyłącznie imienne.
2.
Akcje spółki prowadzącej giełdę mogą nabywać wyłącznie Skarb Państwa, firmy inwestycyjne,
banki, towarzystwa funduszy inwestycyjnych, zakłady ubezpieczeń, powszechne towarzystwa
emerytalne oraz emitenci papierów wartościowych notowanych na tej giełdzie. Za zgodą
Komisji akcje spółki prowadzącej giełdę mogą nabywać inne krajowe i zagraniczne osoby
prawne.
365)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 21 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Przepisów ust. 1 i 2 nie stosuje się w przypadku, gdy:
1)
spółka prowadząca giełdę jest spółką publiczną;
2)
przedmiotem obrotu na giełdzie prowadzonej przez daną spółkę nie są papiery wartościowe.
466)Dodany przez art. 1 pkt 21 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Spółka prowadząca giełdę niezwłocznie po uzyskaniu zezwolenia na prowadzenie giełdy
jest obowiązana podać do publicznej wiadomości listę akcjonariuszy spółki ze wskazaniem:
1)
imienia, nazwiska oraz miejsca zamieszkania
- w przypadku osób fizycznych,
2)
nazwy albo firmy oraz miejsca siedziby
- w przypadku osób prawnych i jednostek nieposiadających osobowości prawnej oraz
3)
liczby posiadanych przez poszczególnych akcjonariuszy akcji oraz wynikającego z nich
udziału w ogólnej liczbie głosów oraz w kapitale zakładowym spółki prowadzącej giełdę.
566)Dodany przez art. 1 pkt 21 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Obowiązek, o którym mowa w ust. 4, dotyczy akcjonariuszy posiadających akcje w liczbie
uprawniającej do wykonywania co najmniej 5% ogólnej liczby głosów lub stanowiącej
co najmniej 5% kapitału zakładowego spółki prowadzącej giełdę.
666)Dodany przez art. 1 pkt 21 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W przypadku zmiany danych zawartych na liście, o której mowa w ust. 4, spółka prowadząca
giełdę niezwłocznie podaje treść tych zmian do publicznej wiadomości.
Art. 23.
Art. 24.
168)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 23 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Zawiadomienia Komisji wymaga zamiar bezpośredniego lub pośredniego nabycia lub objęcia
akcji spółki prowadzącej giełdę w liczbie:
1)
stanowiącej co najmniej 5% ogólnej liczby głosów lub kapitału zakładowego lub
2)
powodującej osiągnięcie lub przekroczenie 5%, 10%, 15%, 20%, 25%, 33% lub 50% ogólnej
liczby głosów lub kapitału zakładowego
- przy czym posiadanie akcji spółki prowadzącej giełdę przez podmioty pozostające
w tej samej grupie kapitałowej uważa się za ich posiadanie przez jeden podmiot.
2.
Przez pośrednie nabycie akcji spółki prowadzącej giełdę rozumie się nabycie lub objęcie
akcji lub udziałów podmiotu posiadającego bezpośrednio lub pośrednio akcje spółki
prowadzącej giełdę, jeżeli w wyniku nabycia lub objęcia dojdzie do osiągnięcia lub
przekroczenia 50% ogólnej liczby głosów lub 50% kapitału zakładowego tego podmiotu.
369)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 23 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Komisji przysługuje prawo zgłoszenia sprzeciwu wobec planowanego bezpośredniego lub
pośredniego nabycia lub objęcia akcji spółki prowadzącej giełdę w liczbie nabycia
w terminie 3 miesięcy od dnia dokonania zawiadomienia, o którym mowa w ust. 1, w przypadku
gdy podmiot zamierzający nabyć lub objąć akcje spółki prowadzącej giełdę mógłby wywierać
niekorzystny wpływ na prawidłowe i stabilne zarządzanie giełdą. W przypadku niezgłoszenia
sprzeciwu Komisja może wyznaczyć termin, w ciągu którego nabycie lub objęcie akcji
spółki prowadzącej giełdę może zostać dokonane.
3a70)Dodany przez art. 1 pkt 23 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Nabycie lub objęcie akcji na warunkach wskazanych w zawiadomieniu może nastąpić:
1)
po upływie terminu, o którym mowa w ust. 3 - w przypadku niezgłoszenia sprzeciwu przez
Komisję albo
2)
w terminie wyznaczonym przez Komisję - w przypadku niezgłoszenia sprzeciwu przez Komisję
i wyznaczenia terminu, w ciągu którego nabycie lub objęcie akcji spółki prowadzącej
giełdę może zostać dokonane.
471)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 23 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Wykonywanie prawa głosu z akcji spółki prowadzącej giełdę nabytych lub objętych bez
zawiadomienia Komisji, po dokonaniu zawiadomienia lecz przed upływem terminu, o którym
mowa w ust. 3, pomimo zgłoszenia przez Komisję sprzeciwu lub z naruszeniem wyznaczonego
przez Komisję terminu, w którym nabycie lub objęcie akcji może zostać dokonane, jest
bezskuteczne.
5.
W przypadku gdy podmiotem nabywającym akcje spółki prowadzącej giełdę jest zagraniczna
firma inwestycyjna, bank zagraniczny albo zagraniczny zakład ubezpieczeń posiadający
zezwolenie na prowadzenie działalności wydane przez właściwy organ nadzoru innego
państwa członkowskiego, Komisja zasięga opinii o tym podmiocie od organu nadzoru,
który udzielił mu zezwolenia na prowadzenie działalności.
6.
Przepis ust. 5 stosuje się odpowiednio w przypadku gdy podmiotem nabywającym akcje
spółki prowadzącej giełdę jest podmiot dominujący wobec podmiotu, o którym mowa w
ust. 5, lub podmiot wywierający znaczny wpływ w rozumieniu art. 96 ust. 3 na podmiot,
o którym mowa w ust. 5, a także w przypadku jeżeli w wyniku pośredniego nabycia podmiot,
którego akcje są przedmiotem nabycia, stałby się podmiotem zależnym od nabywcy albo
podmiotem, na który nabywca zacznie wywierać znaczny wpływ w rozumieniu art. 96 ust.
3.
7.
Zawiadomienie, o którym mowa w ust. 1, zawiera wskazanie liczby akcji, które nabywca
zamierza nabyć, ich udział w kapitale zakładowym oraz liczbę głosów, jaką nabywca
osiągnie na walnym zgromadzeniu, oraz składane pod rygorem odpowiedzialności karnej
oświadczenie o źródle pochodzenia środków pieniężnych przeznaczonych na zapłatę za
obejmowane lub nabywane akcje spółki prowadzącej giełdę.
8.
Niezgłoszenie przez Komisję sprzeciwu w terminie, o którym mowa w ust. 3, oznacza
zgodę na nabycie akcji spółki prowadzącej giełdę, na warunkach wskazanych w zawiadomieniu.
Art. 25.
1.
Z zastrzeżeniem ust. 4, prowadzenie giełdy wymaga zezwolenia, które wydaje minister
właściwy do spraw instytucji finansowych, na wniosek zainteresowanego, zaopiniowany
przez Komisję.
272)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 24 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W celu uzyskania zezwolenia spółka składa za pośrednictwem Komisji wniosek zawierający:
1)
firmę oraz siedzibę spółki;
2)
dane osobowe członków zarządu i rady nadzorczej spółki prowadzącej giełdę, zwanych
dalej odpowiednio „zarządem giełdy” i „radą giełdy”, oraz innych osób, które odpowiadają
za rozpoczęcie działalności giełdy lub będą nią kierować;
3)
przewidywaną wysokość środków własnych i kredytów, przeznaczoną na uruchomienie giełdy,
oraz określenie sposobu finansowania działalności;
4)
dane o wysokości i strukturze kapitału własnego oraz źródłach jego pochodzenia;
5)
wskazanie podmiotu lub podmiotów, które będą dokonywać, na podstawie umowy ze spółką,
rozliczenia oraz rozrachunku transakcji zawieranych na giełdzie prowadzonej przez
spółkę oraz zasad, na jakich ma być dokonywany rozrachunek oraz rozliczenie transakcji
przez ten podmiot lub podmioty;
6)
dane o przewidywanej lokalizacji giełdy oraz środkach technicznych umożliwiających
funkcjonowanie giełdy, w szczególności zapewniających stałą łączność z podmiotami,
o których mowa w pkt 5;
7)
zobowiązanie co najmniej 6 firm inwestycyjnych do prowadzenia działalności na danej
giełdzie;
8)
listę akcjonariuszy spółki posiadających akcje uprawniające do wykonywania co najmniej
5% ogólnej liczby głosów lub stanowiących co najmniej 5% kapitału zakładowego spółki
ze wskazaniem posiadanych przez nich udziałów w ogólnej liczbie głosów oraz w kapitale
zakładowym spółki.
3.
Do wniosku należy dołączyć statut spółki, regulamin giełdy oraz analizę ekonomiczno-finansową
możliwości prowadzenia giełdy. W przypadku gdy spółka zamierza również organizować
alternatywny system obrotu, do wniosku należy dołączyć również regulamin tego systemu.
4.
W przypadku stwierdzenia braków formalnych Komisja wydaje decyzję o pozostawieniu
wniosku bez rozpoznania.
5.
Wydając zezwolenie, minister właściwy do spraw instytucji finansowych zatwierdza statut
spółki i regulamin giełdy.
Art. 25a73)Dodany przez art. 1 pkt 25 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
W skład zarządu giełdy powinny wchodzić osoby posiadające wykształcenie wyższe, co
najmniej trzyletni staż pracy w instytucjach rynku finansowego oraz nieposzlakowaną
opinię w związku ze sprawowanymi funkcjami.
2.
W przypadku gdy spółka prowadząca giełdę organizuje alternatywny system obrotu, warunki,
o których mowa w ust. 1, powinny spełniać osoby kierujące tą działalnością.
3.
Przepisu ust. 2 nie stosuje się w przypadku, gdy organizowaniem alternatywnego systemu
obrotu kierują członkowie zarządu giełdy.
Art. 25b73)Dodany przez art. 1 pkt 25 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Zezwolenie na prowadzenie giełdy uprawnia spółkę prowadzącą giełdę do instalowania
na terytorium innego państwa członkowskiego systemów informatycznych i urządzeń technicznych,
umożliwiających dostęp do giełdy podmiotom prowadzącym działalność na terytorium innego
państwa członkowskiego.
2.
Spółka prowadząca giełdę jest obowiązana zawiadomić Komisję o zamiarze podjęcia czynności,
o których mowa w ust. 1.
3.
Komisja przekazuje informację, o której mowa w ust. 2, w terminie miesiąca właściwemu
organowi nadzoru innego państwa członkowskiego, na terytorium którego czynności określone
w ust. 1 mają być podjęte.
Art. 26.
Minister właściwy do spraw instytucji finansowych odmawia wydania zezwolenia na prowadzenie
giełdy, jeżeli z analizy wniosku i dołączonych do niego dokumentów wynika, że podmiot
występujący z wnioskiem nie zapewni prowadzenia działalności w sposób niezagrażający
bezpieczeństwu obrotu instrumentami finansowymi lub należycie zabezpieczający interesy
uczestników tego obrotu.
Art. 27.
174)Oznaczenie ust. 1 nadane przez art. 1 pkt 26 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Dokonanie zmian w składzie zarządu giełdy wymaga zgody Komisji, udzielanej na wniosek
organu uprawnionego do powoływania i odwoływania członków zarządu giełdy. Komisja
odmawia udzielenia zgody, jeżeli proponowane zmiany nie zapewniają prowadzenia działalności
w sposób niezagrażający bezpieczeństwu obrotu papierami wartościowymi lub należycie
zabezpieczający interesy uczestników tego obrotu.
275)Dodany przez art. 1 pkt 26 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Zamiar zawarcia przez spółkę prowadzącą giełdę umowy skutkującej zmianą podmiotu dokonującego
rozrachunku lub rozliczania transakcji wymaga zawiadomienia Komisji.
375)Dodany przez art. 1 pkt 26 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Podmiot uprawniony do zawierania transakcji na rynku giełdowym może powierzyć dokonywanie
rozrachunku zawieranych przez niego transakcji podmiotowi innemu niż ten, który na
podstawie umowy ze spółką prowadzącą giełdę dokonuje rozrachunku transakcji zawieranych
na tym rynku. Zamiar powierzenia dokonywania rozrachunku wymaga zawiadomienia Komisji.
475)Dodany przez art. 1 pkt 26 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Komisja w terminie 3 miesięcy od dnia otrzymania zawiadomienia, zgłasza sprzeciw wobec
planowanego zawarcia umowy skutkującej zmianą podmiotu dokonującego rozrachunku lub
rozliczania transakcji lub wobec planowanego powierzenia dokonywania rozrachunku transakcji
podmiotowi innemu niż ten, który na podstawie umowy ze spółką prowadzącą giełdę dokonuje
rozrachunku transakcji zawieranych na rynku giełdowym, w przypadku gdy podmiot, z
którym ma zostać zawarta umowa, albo podmiot wskazany zgodnie z ust. 3 nie spełnia
warunków, o których mowa w art. 18 ust. 1b.
575)Dodany przez art. 1 pkt 26 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W przypadku gdy podmiot dokonujący rozrachunku lub rozliczania transakcji nie spełnia
warunków, o których mowa w art. 18 ust. 1b, Komisja może, w drodze decyzji, nakazać
spółce prowadzącej giełdę rozwiązanie umowy zawartej z tym podmiotem. Komisja może
wyznaczyć termin, w ciągu którego rozwiązanie umowy powinno zostać dokonane.
675)Dodany przez art. 1 pkt 26 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W przypadku gdy podmiot, któremu podmiot uprawniony do zawierania transakcji na rynku
giełdowym powierzył dokonywanie rozrachunku transakcji, nie spełnia warunków, o których
mowa w art. 18 ust. 1b, Komisja może, w drodze decyzji, nakazać zmianę podmiotu dokonującego
rozrachunku transakcji. Komisja może wyznaczyć termin, w ciągu którego zmiana podmiotu
powinna zostać dokonana.
Art. 28.
1.
Rada giełdy, na wniosek zarządu giełdy, uchwala regulamin giełdy, a także zmiany tego
regulaminu.
2.
Regulamin giełdy określa w szczególności:
1)
kryteria i warunki dopuszczania papierów wartościowych i innych instrumentów finansowych
do obrotu na poszczególnych rynkach giełdowych, w tym papierów wartościowych dopuszczonych
do obrotu na rynku regulowanym w innym państwie członkowskim;
2)
sposób i tryb rozstrzygania sporów dotyczących przebiegu transakcji giełdowych;
3)
rodzaje transakcji zawieranych na giełdzie;
4)
porządek obrotu papierami wartościowymi i innymi instrumentami finansowymi na giełdzie;
5)
warunki i tryb notowania, zawieszania i zaprzestania notowania papierów wartościowych
i innych instrumentów finansowych na giełdzie;
6)
sposób ustalania i ogłaszania kursów;
7)
dni sesyjne i godziny sesji;
8)
zasady anulowania transakcji;
9)
sposób klasyfikowania papierów wartościowych i innych instrumentów finansowych notowanych
na giełdzie;
10)
system informacyjny giełdy;
11)
wysokość stałej opłaty rocznej za korzystanie z urządzeń giełdy;
12)
wysokość opłat transakcyjnych i sposoby ich naliczania;
1376)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 27 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
obowiązki informacyjne emitentów papierów wartościowych dopuszczonych do obrotu wyłącznie
na rynku giełdowym niebędącym rynkiem oficjalnych notowań giełdowych, a także warunki
uznania informacji za równoważne informacjom bieżącym i okresowym, w przypadku emitentów
z siedzibą w państwie niebędącym państwem członkowskim, dla których Rzeczpospolita
Polska jest państwem macierzystym w rozumieniu art. 55a ustawy o ofercie publicznej
- w zakresie określonym w art. 61 tej ustawy;
14)
sposób postępowania w przypadku naruszenia przez emitentów obowiązków informacyjnych
określonych w regulaminie;
15)
postanowienia służące przeciwdziałaniu i ujawnianiu przypadków manipulacji, o której
mowa w art. 39.
1677)Dodany przez art. 1 pkt 27 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
zasady kwalifikowania papierów wartościowych jako przedmiotu transakcji, o których
mowa w art. 7 ust. 5a, oraz pozyskiwania i przetwarzania informacji o tych transakcjach;
1777)Dodany przez art. 1 pkt 27 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
warunki i tryb zawierania oraz zasady monitorowania i limitowania transakcji, o których
mowa w art. 7 ust. 5a.
3.
Regulamin giełdy może określać dodatkowe warunki dopuszczania papierów wartościowych
do obrotu stosowane wyłącznie w celu ochrony interesu inwestorów. W takim przypadku
podmiot składający wniosek o dopuszczenie danych papierów wartościowych do obrotu
powinien zostać powiadomiony o tych warunkach przed jego złożeniem.
Art. 29.
1.
Dokonywanie zmian w statucie spółki prowadzącej giełdę i regulaminie giełdy wymaga
zgody Komisji. Komisja odmawia udzielenia zgody na dokonanie zmian w statucie i regulaminie,
jeżeli proponowane zmiany są sprzeczne z przepisami prawa lub mogłyby naruszyć bezpieczeństwo
obrotu.
2.
Spółka prowadząca giełdę jest obowiązana informować Komisję o wszelkich zmianach danych,
o których mowa w art. 25 ust. 2.
3.
Spółka prowadząca giełdę udostępnia uczestnikom obrotu regulamin giełdy i jego zmiany
oraz inne ustanowione przez spółkę regulacje obowiązujące na prowadzonym przez nią
rynku, co najmniej na 2 tygodnie przed dniem ich wejścia w życie.
Art. 30.
1.
Przewodniczący Komisji lub osoba przez niego upoważniona ma prawo:
1)
wstępu do siedziby i do lokalu spółki prowadzącej giełdę celem wglądu do ksiąg, dokumentów
i innych nośników informacji;
2)
uczestniczyć w posiedzeniach rady giełdy oraz w walnych zgromadzeniach.
2.
Na żądanie Przewodniczącego Komisji lub osoby przez niego upoważnionej, osoby uprawnione
do reprezentowania spółki prowadzącej giełdę lub wchodzące w skład jej organów zarządzających
i nadzorczych albo pozostające z tą spółką w stosunku pracy są obowiązane do niezwłocznego
sporządzenia i przekazania, na koszt spółki, kopii dokumentów i innych nośników informacji
oraz do udzielenia pisemnych lub ustnych wyjaśnień.
378)W brzmieniu ustalonym przez art. 107 pkt 1 ustawy z dnia 7 maja 2009 r. o biegłych rewidentach i ich samorządzie, podmiotach uprawnionych do badania sprawozdań finansowych oraz o nadzorze publicznym (Dz. U. Nr 77, poz. 649), która weszła w życie z dniem 6 czerwca 2009 r..
Obowiązek, o którym mowa w ust. 2, spoczywa również na biegłym rewidencie oraz osobach
uprawnionych do reprezentowania podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych
lub pozostających z tym podmiotem w stosunku pracy - w zakresie dotyczącym czynności
podejmowanych przez te osoby lub podmiot, w związku z badaniem sprawozdań finansowych
spółki prowadzącej giełdę lub świadczeniem na rzecz spółki prowadzącej giełdę innych
usług wymienionych w art. 48 ust. 2 ustawy z dnia 7 maja 2009 r. o biegłych rewidentach i ich samorządzie,
podmiotach uprawnionych do badania sprawozdań finansowych oraz o nadzorze publicznym . Nie narusza to obowiązku zachowania tajemnicy, o której mowa w art. 59 tej ustawy.
4.
Na pisemne żądanie Komisji zarząd spółki prowadzącej giełdę jest obowiązany do:
1)
zwołania nadzwyczajnego walnego zgromadzenia lub
2)
umieszczenia spraw wskazanych przez Komisję w porządku obrad walnego zgromadzenia.
5.
W przypadku niewykonania obowiązków, o których mowa w ust. 4, do żądania Komisji stosuje
się odpowiednio przepisy art. 401 § 1 i 3 ustawy z dnia 15 września 2000 r. - Kodeks spółek handlowych.
6.
Komisja może nakazać radzie giełdy niezwłoczne podjęcie, jednak nie później niż w
terminie 10 dni roboczych, uchwały w określonej sprawie.
7.
Komisja może zaskarżyć do sądu uchwałę walnego zgromadzenia lub rady giełdy, w terminie
30 dni od dnia powzięcia wiadomości o uchwale, w drodze powództwa o jej uchylenie,
jeżeli uchwała narusza przepisy prawa, postanowienia statutu, regulaminu lub zasady
bezpieczeństwa obrotu albo jeżeli została podjęta z naruszeniem przepisów prawa, postanowień
statutu lub regulaminu.
8.
W razie powzięcia wątpliwości co do prawidłowości lub rzetelności sprawozdań finansowych
albo innych informacji finansowych, których obowiązek sporządzenia wynika z odrębnych
przepisów lub prawidłowości prowadzenia ksiąg rachunkowych, Komisja może zlecić kontrolę
tych sprawozdań, informacji i ksiąg rachunkowych podmiotowi uprawnionemu do badania
sprawozdań finansowych. W przypadku gdy kontrola wykaże istnienie istotnych nieprawidłowości,
spółka prowadząca giełdę zwraca Komisji koszty przeprowadzenia kontroli.
Art. 31.
179)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 28 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Stronami transakcji zawieranych na rynku giełdowym mogą być wyłącznie:
1)
firmy inwestycyjne;
2)
zagraniczne firmy inwestycyjne nieprowadzące działalności maklerskiej na terytorium
Rzeczypospolitej Polskiej;
3)
Krajowy Depozyt albo spółka, której Krajowy Depozyt przekazał wykonywanie czynności
z zakresu zadań, o których mowa w art. 48 ust. 2 pkt 1 i 3 - w przypadku, o którym
mowa w art. 59 ust. 3;
4)
spółka prowadząca izbę rozliczeniową - w przypadku, o którym mowa w art. 68c ust.
3.
279)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 28 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Stronami transakcji zawieranych na rynku giełdowym mogą być również, na warunkach
określonych w regulaminie giełdy, inne podmioty nabywające i zbywające instrumenty
finansowe we własnym imieniu i na własny rachunek:
1)
będące uczestnikami Krajowego Depozytu lub spółki, której Krajowy Depozyt przekazał
wykonywanie czynności z zakresu zadań, o których mowa w art. 48 ust. 1 pkt 1 lub 2,
lub spółki prowadzącej izbę rozliczeniową i izbę rozrachunkową, o której mowa w art.
68a;
2)
niebędące uczestnikami podmiotu, o którym mowa w pkt 1, pod warunkiem wskazania podmiotu
będącego uczestnikiem podmiotu, o którym mowa w pkt 1, który zobowiązał się do wypełniania
obowiązków w związku z rozliczaniem zawartych transakcji.
3.
Czynność prawna mająca za przedmiot transakcję zawieraną na rynku giełdowym dokonana
przez podmioty inne niż określone w ust. 1 i 2 jest nieważna.
Art. 32.
1.
Uchwałę w sprawie dopuszczenia instrumentów finansowych do obrotu na rynku giełdowym
podejmuje zarząd giełdy w terminie 14 dni od dnia złożenia wniosku.
2.
W przypadku gdy złożony wniosek jest niekompletny lub konieczne jest uzyskanie dodatkowych
informacji, odpowiednio zarząd giełdy lub rada giełdy może - w zakresie niezbędnym
do stwierdzenia, czy instrumenty finansowe będące przedmiotem wniosku spełniają kryteria
i warunki, o których mowa w art. 28 ust. 2 pkt 1 - żądać uzupełnienia wniosku lub
przedstawienia tych informacji. W takim przypadku bieg terminów, o których mowa w
ust. 1 i 3, zaczyna się w momencie spełnienia żądania przez wnioskodawcę.
3.
Zarząd giełdy odmawia dopuszczenia instrumentów finansowych do obrotu na rynku giełdowym,
jeżeli nie są spełnione kryteria i warunki, o których mowa w art. 28 ust. 2 pkt 1.
W przypadku odmowy, wnioskodawcy przysługuje odwołanie do rady giełdy, w terminie
określonym w regulaminie giełdy. Rozpatrzenie odwołania następuje w terminie miesiąca
od dnia jego złożenia.
4.
Uchwałę rady giełdy nieuwzględniającą odwołania wnioskodawca może zaskarżyć do sądu
właściwego miejscowo dla siedziby spółki prowadzącej rynek giełdowy, w terminie 14
dni od dnia powzięcia wiadomości o uchwale, jeżeli odmowa dopuszczenia narusza postanowienia
regulaminu giełdy. Wyrok sądu uwzględniający powództwo zastępuje uchwałę o dopuszczeniu
instrumentów finansowych do obrotu na rynku giełdowym.
580)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 29 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Obligacje zamienne, obligacje z prawem pierwszeństwa lub warranty subskrypcyjne mogą
być dopuszczone do obrotu na rynku oficjalnych notowań, pod warunkiem, że akcje emitowane
w celu realizacji uprawnień wynikających z tych papierów wartościowych są jednocześnie
objęte wnioskiem o dopuszczenie do obrotu na tym rynku albo są już notowane na tym
samym lub na innym rynku oficjalnych notowań lub na rynku regulowanym w innym państwie
członkowskim.
6.
Spółka, której akcje są dopuszczone do obrotu na danym rynku oficjalnych notowań,
ma obowiązek złożyć wniosek o dopuszczenie do obrotu na tym rynku akcji tego samego
rodzaju nowej emisji, będących przedmiotem oferty publicznej, nie później niż w terminie
12 miesięcy od dnia zakończenia subskrypcji, albo ustania ograniczenia ich zbywalności
- jeżeli takie ograniczenie było ustanowione.
Oddział 2
Rynek pozagiełdowy
Art. 33.
1.
Rynek pozagiełdowy może być prowadzony wyłącznie przez spółkę akcyjną.
281)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 30 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Przedmiotem działalności spółki prowadzącej rynek pozagiełdowy może być wyłącznie
organizowanie rynku pozagiełdowego, organizowanie alternatywnego systemu obrotu lub
prowadzenie innej działalności w zakresie organizowania obrotu instrumentami finansowymi
oraz działalności związanej z tym obrotem, z zastrzeżeniem ust. 3 i 3a.
3.
Spółka prowadząca rynek pozagiełdowy może prowadzić działalność w zakresie edukacji,
promocji i informacji związanej z funkcjonowaniem rynku kapitałowego.
3a82)Dodany przez art. 1 pkt 30 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Spółka prowadząca rynek pozagiełdowy, po uprzednim zawiadomieniu Komisji, może organizować
obrót towarami giełdowymi w rozumieniu ustawy z dnia 26 października 2000 r. o giełdach towarowych. Do spółki prowadzącej rynek pozagiełdowy, która organizuje obrót towarami giełdowymi,
oraz do tego obrotu stosuje się odpowiednio przepisy ustawy z dnia 26 października 2000 r. o giełdach towarowych dotyczące giełdy towarowej, z wyłączeniem art. 5 ust. 2 i ust. 5-7, art. 6-8, art.
9 ust. 1 i art. 12 tej ustawy.
3b82)Dodany przez art. 1 pkt 30 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Do zawiadomienia, o którym mowa w ust. 3a, spółka prowadząca rynek pozagiełdowy dołącza
regulamin obrotu towarami giełdowymi, do którego stosuje się art. 11 ustawy z dnia 26 października 2000 r. o giełdach towarowych. O każdej zmianie regulaminu obrotu towarami giełdowymi spółka prowadząca rynek pozagiełdowy
informuje Komisję.
3c82)Dodany przez art. 1 pkt 30 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Komisja może, w terminie 30 dni odpowiednio od dnia otrzymania zawiadomienia, o którym
mowa w ust. 3a, albo od dnia otrzymania informacji o zmianie regulaminu obrotu towarami
giełdowymi, zgłosić sprzeciw wobec rozpoczęcia organizowania przez spółkę prowadzącą
rynek pozagiełdowy obrotu towarami giełdowymi albo jego kontynuowania, jeżeli mogłoby
to naruszyć bezpieczeństwo obrotu instrumentami finansowymi lub obrotu towarami giełdowymi.
684)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 30 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Kapitał własny spółki prowadzącej rynek pozagiełdowy wynosi co najmniej 5 000 000
zł.
Art. 34.
1.
Akcje spółki prowadzącej rynek pozagiełdowy mogą być wyłącznie imienne.
2.
Akcje spółki prowadzącej rynek pozagiełdowy mogą nabywać wyłącznie firmy inwestycyjne,
banki, towarzystwa funduszy inwestycyjnych, zakłady ubezpieczeń, powszechne towarzystwa
emerytalne oraz emitenci papierów wartościowych notowanych w obrocie na tym rynku.
Za zgodą Komisji akcje spółki mogą nabywać inne krajowe i zagraniczne osoby prawne.
385)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 31 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Przepisów ust. 1 i 2 nie stosuje się w przypadku, gdy:
1)
spółka prowadząca rynek pozagiełdowy jest spółką publiczną;
2)
przedmiotem obrotu na rynku pozagiełdowym prowadzonym przez daną spółkę nie są papiery
wartościowe.
486)Dodany przez art. 1 pkt 31 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Spółka prowadząca rynek pozagiełdowy niezwłocznie po uzyskaniu zezwolenia na prowadzenie
rynku pozagiełdowego jest obowiązana podać do publicznej wiadomości listę akcjonariuszy
spółki ze wskazaniem:
1)
imienia, nazwiska oraz miejsca zamieszkania
- w przypadku osób fizycznych,
2)
nazwy albo firmy oraz miejsca siedziby
- w przypadku osób prawnych i jednostek nieposiadających osobowości prawnej oraz
3)
liczby posiadanych przez poszczególnych akcjonariuszy akcji oraz wynikającego z nich
udziału w ogólnej liczbie głosów oraz w kapitale zakładowym spółki prowadzącej rynek
pozagiełdowy
- przy czym obowiązek ten dotyczy akcjonariuszy posiadających akcje w liczbie uprawniającej
do wykonywania co najmniej 5% ogólnej liczby głosów lub stanowiącej co najmniej 5%
kapitału zakładowego spółki prowadzącej rynek pozagiełdowy.
586)Dodany przez art. 1 pkt 31 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W przypadku zmiany danych zawartych na liście, o której mowa w ust. 4, spółka prowadząca
rynek pozagiełdowy niezwłocznie podaje treść tych zmian do publicznej wiadomości.
Art. 35.
Art. 36.
1.
Prowadzenie rynku pozagiełdowego wymaga zezwolenia Komisji, wydanego na wniosek zainteresowanego
podmiotu. Przepisy art. 25 ust. 2 i 3 stosuje się odpowiednio.
2.
Komisja rozpoznaje wniosek w terminie 2 miesięcy od dnia jego złożenia.
3.
Komisja odmawia udzielenia zezwolenia na prowadzenie rynku pozagiełdowego, w przypadku
gdy wniosek o wydanie zezwolenia nie spełnia określonych dla niego warunków lub gdy
z przedstawionych danych wynika, że podmiot występujący z wnioskiem nie zapewni prowadzenia
działalności w sposób niezagrażający bezpieczeństwu obrotu instrumentami finansowymi
lub należycie zabezpieczający interesy uczestników tego obrotu.
Art. 37.
1.
Rada nadzorcza spółki prowadzącej rynek pozagiełdowy, na wniosek zarządu, uchwala
regulamin obrotu na tym rynku.
2.
Udzielając zezwolenia, o którym mowa w art. 36 ust. 1, Komisja zatwierdza statut spółki
prowadzącej rynek pozagiełdowy i regulamin obrotu na tym rynku.
388)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 33 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Do spółki prowadzącej rynek pozagiełdowy oraz do wykonywania nadzoru nad taką spółką
stosuje się odpowiednio przepisy art. 24, art. 25a i 25b, art. 27-30 i art. 32 ust.
1 -4.
Art. 38.
1.
Do zawierania transakcji na rynku pozagiełdowym stosuje się odpowiednio przepisy art.
31.
2.
Firmy inwestycyjne będące stronami transakcji zawieranych na rynku pozagiełdowym,
wykonujące zadania związane z organizacją rynku regulowanego, określone regulaminem,
o którym mowa w art. 37 ust. 1, mogą zawierać transakcje kupna lub sprzedaży papierów
wartościowych bezpośrednio z dającym zlecenie.
Oddział 3
Zakaz manipulacji
Art. 39.1 orzeczenie
1.
Zakazana jest manipulacja instrumentem finansowym, zwana dalej „manipulacją”.
2.
Manipulację stanowi:
1)
składanie zleceń lub zawieranie transakcji wprowadzających lub mogących wprowadzić
w błąd co do rzeczywistego popytu, podaży lub ceny instrumentu finansowego, chyba
że powody tych działań były uprawnione, a złożone zlecenia lub zawarte transakcje
nie naruszyły przyjętych praktyk rynkowych na danym rynku regulowanym;
2)
składanie zleceń lub zawieranie transakcji powodujących nienaturalne lub sztuczne
ustalenie się ceny jednego lub kilku instrumentów finansowych, chyba że powody tych
działań były uprawnione, a złożone zlecenia lub zawarte transakcje nie naruszyły przyjętych
praktyk rynkowych na danym rynku regulowanym;
3)
składanie zleceń lub zawieranie transakcji, z zamiarem wywołania innych skutków prawnych
niż te, dla osiągnięcia których faktycznie jest dokonywana dana czynność prawna;
4)
rozpowszechnianie za pomocą środków masowego przekazu, w tym internetu, lub w inny
sposób fałszywych lub nierzetelnych informacji albo pogłosek, które wprowadzają lub
mogą wprowadzać w błąd w zakresie instrumentów finansowych:
a)
przez dziennikarza - jeżeli nie działał z zachowaniem należytej staranności zawodowej
albo jeżeli uzyskał z rozpowszechniania takich informacji bezpośrednią lub pośrednią
korzyść majątkową lub osobistą dla siebie lub innej osoby, nawet działając z zachowaniem
tej staranności,
b)
przez inną osobę - jeżeli wiedziała lub przy dołożeniu należytej staranności mogła
się dowiedzieć, że są to informacje nieprawdziwe lub wprowadzające w błąd;
5)
składanie zleceń lub zawieranie transakcji przy jednoczesnym wprowadzeniu uczestników
rynku w błąd albo wykorzystanie ich błędu, co do ceny instrumentów finansowych;
6)
zapewnianie kontroli nad popytem lub podażą instrumentu finansowego z naruszeniem
zasad uczciwego obrotu lub w sposób powodujący bezpośrednie lub pośrednie ustalanie
cen nabycia lub zbycia instrumentów finansowych;
7)
nabywanie lub zbywanie instrumentów finansowych na zakończenie notowań powodujące
wprowadzenie w błąd inwestorów dokonujących czynności na podstawie ceny ustalonej
na tym etapie notowań;
8)
uzyskiwanie korzyści majątkowej z wpływu opinii dotyczących instrumentów finansowych
lub ich emitentów wyrażanych w środkach masowego przekazu w sposób okazjonalny lub
regularny, na cenę posiadanych instrumentów finansowych, jeśli nie został publicznie
ujawniony w sposób pełny i rzetelny występujący konflikt interesu.
3.
Przepisów ust. 2 nie stosuje się do:
1)
nabywania akcji własnych przez spółkę publiczną lub podmiot działający na jej rachunek
lub w jej imieniu, pod warunkiem że nabywanie to odbywać się będzie w trybie, terminie
i na warunkach określonych w przepisach rozporządzenia Komisji (WE) nr 2273/2003 z dnia 22 grudnia 2003 r. wykonującego dyrektywę
2003/6/WE Parlamentu Europejskiego i Rady w odniesieniu do zwolnień dla programów
odkupu i stabilizacji instrumentów finansowych ;
2)
transakcji służących realizacji ustawowych zadań w zakresie polityki pieniężnej lub
dewizowej państwa albo zarządzania długiem publicznym, zawieranych przez osoby uprawnione
do reprezentowania właściwych organów państwowych lub Narodowego Banku Polskiego,
a także przez Europejski System Banków Centralnych;
3)
nabywania instrumentów finansowych w celu stabilizacji ich ceny w obrocie na rynku
regulowanym, pod warunkiem że nabywanie to odbywać się będzie w trybie, terminie i
na warunkach określonych w przepisach, o których mowa w pkt 1.
4.
Zakazy i wymogi, o których mowa w ust. 1-3, mają zastosowanie do:
1)
zachowań zaistniałych na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej lub innego państwa członkowskiego,
dotyczących instrumentów finansowych dopuszczonych lub będących przedmiotem ubiegania
się o dopuszczenie do obrotu na rynku regulowanym na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej;
2)
zachowań zaistniałych na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej dotyczących instrumentów
finansowych dopuszczonych lub będących przedmiotem ubiegania się o dopuszczenie do
obrotu na rynku regulowanym na terytorium któregokolwiek z innych państw członkowskich;
3)
instrumentów finansowych wprowadzonych do alternatywnego systemu obrotu na terytorium
Rzeczypospolitej Polskiej.
Art. 40.
1.
Podmioty nadzorowane, o których mowa w art. 5 pkt 1 i 2 oraz pkt 12 i 13 ustawy o
nadzorze, są zobowiązane do niezwłocznego przekazania Komisji - jeżeli jest właściwa
ze względu na udzielone temu podmiotowi zezwolenie na prowadzenie działalności podlegającej
nadzorowi, siedzibę podmiotu lub siedzibę jego oddziału - informacji o każdym uzasadnionym
podejrzeniu manipulacji, zawierającej, z zastrzeżeniem ust. 2:89)Zdanie wstępne w brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 34 lit. a tiret pierwsze ustawy,
o której mowa w odnośniku 2.
1)
szczegółowe dane dotyczące podejrzanej transakcji, ze wskazaniem:
a)
instrumentu finansowego będącego przedmiotem transakcji,
b)
rodzaju transakcji i trybu jej zawarcia,
c)
daty i miejsca transakcji,
d)
ceny i wolumenu transakcji,
e)
rodzaju rynku i systemu notowań instrumentów finansowych, których dotyczy transakcja,
f)
opisu zlecenia dotyczącego instrumentów finansowych, których dotyczy transakcja, w
tym jego typu i wielkości,
g)
osoby, która złożyła zlecenie lub zawarła transakcję, z określeniem w szczególności,
czy działała ona na rachunek własny czy na rzecz osoby trzeciej;
2)
powody uzasadniające podejrzenie;
3)
informacje pozwalające na identyfikację osób, na rachunek których zlecenie zostało
złożone lub transakcja zawarta, oraz innych osób mających związek z zawieraną transakcją;
4)
określenie związku podmiotu nadzorowanego z podejrzaną transakcją i osobami, o których
mowa w pkt 3, wynikającego z charakteru wykonywanych przez ten podmiot czynności,
w szczególności określonych w art. 69 ust. 2 pkt 2 lub 3;
590)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 34 lit. a tiret drugie ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
inne informacje, które w ocenie podmiotu nadzorowanego, o którym mowa w art. 5 pkt
1, 2, 12 lub 13 ustawy o nadzorze, mogą mieć istotne znaczenie dla weryfikacji podejrzenia;
6)
datę i miejsce sporządzenia informacji oraz podpis osoby przekazującej informację.
2.
W przypadku gdy wykonując obowiązek, o którym mowa w ust. 1, podmiot nadzorowany nie
posiada wszystkich informacji, przekazuje te informacje, które są mu znane, co najmniej
ze wskazaniem powodu powzięcia podejrzenia manipulacji. Pozostałe informacje, w posiadanie
których podmiot nadzorowany wszedł później, podmiot ten przekazuje niezwłocznie po
ich uzyskaniu.
3.
Informacje, o których mowa w ust. 1 i 2, mogą być sporządzane i przekazywane przez
podmiot nadzorowany w inny sposób niż na piśmie, w szczególności w formie elektronicznej
lub przy użyciu środków porozumiewania się na odległość, z zachowaniem poufności tych
informacji.91)Zdanie pierwsze w brzmieniu ustalonym przez art. 30 pkt 2 ustawy, o której mowa w
odnośniku 41. W takim przypadku podmiot nadzorowany, na żądanie Komisji, przedstawia dokument potwierdzający
na piśmie fakt przekazania informacji.
4.
Po otrzymaniu informacji, o których mowa w ust. 1 i 2, Komisja niezwłocznie przekazuje
je właściwemu organowi nadzoru w innym państwie członkowskim, właściwemu dla rynku
regulowanego, z funkcjonowaniem którego informacja ta ma związek.
592)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 34 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Obowiązek, o którym mowa w ust. 1, spoczywa również na:
1)
innych, niebędących podmiotami nadzorowanymi, bankach krajowych i oddziałach instytucji
kredytowych, w rozumieniu przepisów ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. - Prawo bankowe, wykonujących czynności, o których mowa w art. 69 ust. 2 pkt 1-7;
2)
podmiotach, o których mowa w art. 70 ust. 1 pkt 2, 3 i 10.
6.
Podmiot wykonujący obowiązek, o którym mowa w ust. 1, zarówno o fakcie dokonania notyfikacji
jak i jej treści nie może informować podmiotów innych niż Komisja, w szczególności
osób, na których rachunek transakcje przeprowadzono, lub podmiotów powiązanych z tymi
osobami, z wyłączeniem przypadków, w których obowiązek przekazania tych informacji
wynika z przepisów innych ustaw.
Art. 41.
1.
Komisja oraz uczestnicy rynku rozważając, czy składanie danych zleceń lub zawieranie
danych transakcji może stanowić manipulację, o której mowa w art. 39 ust. 2 pkt 1
i 2, biorą pod uwagę w szczególności:
1)
jak znaczący udział w dziennym obrocie określonym instrumentem finansowym na danym
rynku regulowanym mają dane zlecenia lub transakcje, a w szczególności, czy powodują
one istotną zmianę ceny instrumentu finansowego;
2)
na ile zlecenia, które mają znaczący udział w ofertach kupna lub sprzedaży, albo transakcje,
które mają znaczący udział w kupnie lub sprzedaży określonego instrumentu finansowego,
powodują istotną zmianę ceny:
a)
tego instrumentu finansowego lub
b)
instrumentu pochodnego od instrumentu, o którym mowa w lit. a, lub
c)
określonego prawa będącego podstawą wystawienia instrumentu finansowego, które jest
dopuszczone do obrotu na danym rynku regulowanym;
3)
czy dane transakcje wpływają na zmianę faktycznego stanu posiadania określonego instrumentu
finansowego dopuszczonego do obrotu na danym rynku regulowanym;
4)
na ile zmieniający się w krótkich odstępach czasu udział zleceń lub transakcji w ofertach
kupna lub w kupnie na udział w ofertach sprzedaży lub w sprzedaży albo odwrotnie,
które to zlecenia lub transakcje mają znaczący udział w dziennym obrocie określonym
instrumentem finansowym na danym rynku regulowanym, powoduje w sposób bezpośredni
lub pośredni istotną zmianę ceny tego instrumentu finansowego;
5)
na ile składanie w krótkich odstępach czasu zleceń lub zawieranie w ten sam sposób
transakcji wywołuje krótkotrwałą zmianę ceny instrumentu finansowego, która następnie
powraca do poziomu sprzed jej zmiany;
6)
na ile dane zlecenia odwołane przed ich realizacją powodują zmianę w zakresie najlepszych
pod względem ceny ofert kupna lub sprzedaży albo pozostałych ofert kupna lub sprzedaży
instrumentu finansowego dopuszczonego do obrotu na danym rynku regulowanym;
7)
na ile zlecenia składane w okresie, który stanowi podstawę do określenia ceny rozliczeniowej,
ceny wykonania, ceny odniesienia lub wyceny wartości danego instrumentu finansowego,
lub w czasie poprzedzającym ten okres albo transakcje zawierane w tym samym czasie
wpływają na cenę danego instrumentu finansowego, na podstawie której ustala się cenę
rozliczeniową, cenę wykonania, cenę odniesienia lub dokonuje wyceny.
2.
Przy rozważaniu, czy składanie zleceń lub zawieranie transakcji następuje przy jednoczesnym
wprowadzeniu uczestników rynku w błąd albo wyzyskaniu ich błędu, co do ceny instrumentów
finansowych Komisja oraz uczestnicy rynku biorą pod uwagę w szczególności:
1)
czy składanie zleceń lub zawieranie transakcji przez określone osoby następuje w okresie
poprzedzającym lub następującym po rozpowszechnieniu przez te osoby lub osoby z nimi
powiązane fałszywych lub wprowadzających w błąd informacji;
2)
czy składanie zleceń lub zawieranie transakcji przez określone osoby następuje w okresie
poprzedzającym lub następującym po sporządzeniu lub rozpowszechnieniu przez te osoby
lub osoby z nimi powiązane błędnych, stronniczych lub w sposób wyraźny podyktowanych
zamiarem osiągnięcia korzyści majątkowej lub osobistej rekomendacji.
Art. 42.
1.
Osoby sporządzające rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych, ich emitentów
lub wystawców, przeznaczone do rozpowszechniania wśród inwestorów, oraz osoby zajmujące
się rozpowszechnianiem takich rekomendacji są obowiązane do zachowania należytej staranności,
zapewnienia rzetelności sporządzanych rekomendacji oraz ujawnienia słusznego interesu,
a także konfliktów interesów istniejących w chwili ich sporządzania lub rozpowszechniania.
2.
Minister właściwy do spraw instytucji finansowych może określić, w drodze rozporządzenia,
rodzaje informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych, ich
emitentów lub wystawców, sposób sporządzania i rozpowszechniania takich rekomendacji
oraz szczegółowe warunki, jakim powinny odpowiadać te rekomendacje, przy uwzględnieniu
konieczności zapewnienia ich rzetelnej prezentacji i ujawniania słusznego interesu
oraz istnienia konfliktu interesów oraz bezpieczeństwa obrotu na rynku i zapobieżenia
naruszeniu interesu jego uczestników.
3.
Zakazy i wymogi, o których mowa w ust. 1, oraz wynikające z przepisów wydanych na
podstawie ust. 2 mają zastosowanie w przypadkach określonych w art. 39 ust. 4.
Art. 43.
1.
Przepisy niniejszego oddziału mają zastosowanie do instrumentów finansowych dopuszczonych
do obrotu na rynku regulowanym na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej lub któregokolwiek
z innych państw członkowskich lub będących przedmiotem ubiegania się o dopuszczenie
do obrotu na takim rynku, niezależnie od tego, czy transakcje, których przedmiotem
jest dany instrument, są dokonywane na tym rynku, z uwzględnieniem ust. 2.
2.
Przepis art. 39 ust. 2 pkt 4 lit. b stosuje się również do papierów wartościowych
będących przedmiotem oferty publicznej, które mają podlegać dopuszczeniu do obrotu
na rynku regulowanym lub wprowadzeniu do alternatywnego systemu obrotu.
Oddział 4
Przyjęte praktyki rynkowe
Art. 44.1 orzeczenie
1.
Przyjętymi praktykami rynkowymi są zachowania, których zasadnie można oczekiwać na
jednym lub wielu rynkach finansowych i które są, w drodze uchwały, akceptowane przez
Komisję zgodnie z wytycznymi określonymi w art. 45 ust. 1.
2.
Uchwała, o której mowa w ust. 1, podlega ogłoszeniu w Dzienniku Urzędowym Komisji
Nadzoru Finansowego93)Ze zmianą wprowadzoną przez art. 63 pkt 6 ustawy, o której mowa w odnośniku 13..
Art. 45.1 orzeczenie
1.
Komisja uznając, czy określone zachowanie stanowi przyjętą praktykę rynkową, bierze
pod uwagę w szczególności:
1)
przejrzystość i zrozumiałość praktyki rynkowej dla uczestników rynku;
2)
potrzebę ochrony prawidłowego funkcjonowania rynku i właściwego oddziaływania popytu
i podaży;
3)
wpływ określonej praktyki rynkowej na płynność i efektywność działania rynku;
4)
stopień uwzględnienia zasad obrotu występujących na danym rynku oraz umożliwienie
uczestnikom rynku podjęcia w odpowiednim czasie właściwych czynności w związku z wywołaną
przez tę praktykę zmianą sytuacji rynkowej;
5)
ryzyko, jakie w odniesieniu do instrumentów finansowych niesie ze sobą określona praktyka
rynkowa dla prawidłowego funkcjonowania powiązanych pośrednio lub bezpośrednio rynków
regulowanych lub nieregulowanych któregokolwiek z państw członkowskich;
6)
wyniki postępowań prowadzonych przez właściwy organ nadzoru i inne organy uprawnione
do prowadzenia postępowań w zakresie nadużyć dokonywanych w obrocie instrumentami
finansowymi, dotyczące określonej praktyki rynkowej, w szczególności jeżeli praktyka
ta naruszała przepisy wprowadzone w celu przeciwdziałania nadużyciom na danym rynku
lub rynkach bezpośrednio lub pośrednio związanych z którymkolwiek rynkiem państwa
członkowskiego lub naruszała postanowienia zawarte w regulacjach określających zasady
postępowania na tych rynkach;
7)
charakterystykę określonego rynku regulowanego lub nieregulowanego, rodzaje instrumentów
finansowych będących w obrocie, rodzaje uczestników rynku, włączając w to wielkość
udziału inwestorów indywidualnych w obrocie na danym rynku.
2.
Komisja regularnie weryfikuje przyjęte praktyki rynkowe, biorąc przy tym pod uwagę
istotne zmiany w funkcjonowaniu rynku, takie jak zmiany zasad obrotu lub zasad organizacji
rynku.
3.
Biorąc pod uwagę potrzebę ochrony zasad uczciwego obrotu i właściwego oddziaływania
sił popytu i podaży, należy w szczególności analizować wpływ określonej praktyki rynkowej
na główne parametry rynku, takie jak:
1)
warunki występujące na danym rynku;
2)
średnią cenę na sesji;
3)
cenę ustalaną na zakończenie notowań.
4.
Określona, w szczególności nowa lub kształtująca się, praktyka rynkowa może być stosowana,
nawet jeżeli nie została zaakceptowana przez Komisję.
5.
Przed zaakceptowaniem danego zachowania, jako przyjętej praktyki rynkowej, Komisja
przeprowadza konsultacje celem zasięgnięcia opinii:
1)
właściwych podmiotów będących uczestnikami odpowiednio rynku papierów wartościowych
lub innych instrumentów finansowych, towarów giełdowych lub usług funduszy inwestycyjnych
oraz stowarzyszeń i organizacji zrzeszających uczestników tych rynków;
2)
właściwego organu nadzoru w innym państwie członkowskim, w którym rynek regulowany
posiada podobne cechy, w szczególności pod względem organizacji, wielkości i rodzajów
transakcji.
6.
Wprowadzenie zmiany przyjętej praktyki rynkowej wymaga uprzedniego przeprowadzenia
konsultacji z podmiotami i organizacjami, o których mowa w ust. 5.
7.
Komisja przekazuje Komitetowi Europejskich Regulatorów Papierów Wartościowych oraz
do publicznej wiadomości treść uchwały, o której mowa w art. 44 ust. 1, wskazując
jednocześnie wytyczne, które wzięła pod uwagę akceptując dane zachowanie jako przyjętą
praktykę rynkową.
8.
W przypadku wszczęcia postępowania administracyjnego, wyjaśniającego lub karnego w
sprawie związanej z wykonywaniem nadzoru przez Komisję dotyczącej zachowań będących
przedmiotem opinii, o której mowa w ust. 5, Komisja może zawiesić prowadzenie konsultacji
do chwili zakończenia tego postępowania.
Dział III
System depozytowo-rozliczeniowy
Art. 45a95)Dodany przez art. 1 pkt 36 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Na zasadach określonych w niniejszym dziale, z zastrzeżeniem art. 18 ust. 1a i 1b,
jest prowadzony depozyt papierów wartościowych i rejestracja instrumentów finansowych
niebędących papierami wartościowymi, rozliczanie i rozrachunek transakcji mających
za przedmiot instrumenty finansowe oraz wykonywanie innych czynności związanych z
systemem depozytowo-rozliczeniowym.
2.
Ilekroć w niniejszym dziale jest mowa o uczestniku rozumie się przez to podmiot będący
uczestnikiem odpowiednio Krajowego Depozytu, spółki, której Krajowy Depozyt przekazał
wykonywanie czynności z zakresu zadań, o których mowa w art. 48 ust. 1 pkt 1-6 lub
ust. 2, izby rozliczeniowej lub izby rozrachunkowej.
Art. 45b95)Dodany przez art. 1 pkt 36 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Rozliczeniem transakcji mających za przedmiot instrumenty finansowe jest ustalenie
wysokości świadczeń pieniężnych i niepieniężnych wynikających z zawartych transakcji,
do spełnienia których są zobowiązani uczestnicy będący stronami tych transakcji lub
inni uczestnicy, którzy zobowiązali się do wypełniania obowiązków w związku z takimi
rozliczeniami (strony rozliczenia).
2.
Rozrachunkiem transakcji mających za przedmiot instrumenty finansowe jest obciążenie
lub uznanie konta depozytowego lub rachunku papierów wartościowych prowadzonego przez
Krajowy Depozyt, spółkę, której Krajowy Depozyt przekazał wykonywanie czynności z
zakresu zadań, o których mowa w art. 48 ust. 1 pkt 1 albo przez izbę rozrachunkową,
odpowiednio w związku z transakcją zbycia lub nabycia instrumentów finansowych, a
także, odpowiednio do ustalonych w trakcie rozliczenia kwot świadczeń, uznanie lub
obciążenie rachunku bankowego lub rachunku pieniężnego wskazanego przez uczestnika
będącego stroną rozliczenia.
Art. 45c95)Dodany przez art. 1 pkt 36 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Rozliczanie i rozrachunek transakcji oraz rejestracja w zakresie papierów wartościowych:
1)
emitowanych przez Skarb Państwa lub Narodowy Bank Polski,
2)
opiewających na zbywalne prawa majątkowe wynikające z papierów wartościowych emitowanych
przez Skarb Państwa lub Narodowy Bank Polski
- mogą być dokonane w odrębnym systemie prowadzonym przez Narodowy Bank Polski.
Art. 45d95)Dodany przez art. 1 pkt 36 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Jeżeli sposób rozliczenia transakcji polega na spełnieniu przez stronę transakcji
albo stronę rozliczenia świadczenia w wysokości stanowiącej nadwyżkę ponad wartość
należnego jej świadczenia pieniężnego lub niepieniężnego, obowiązek spełnienia przez
uczestnika świadczenia w tej wysokości powstaje z chwilą zawarcia transakcji. Nie
wyłącza to możliwości ustalenia innej wysokości świadczenia w przypadkach określonych
w art. 45f.
Art. 45e95)Dodany przez art. 1 pkt 36 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Wszczęcie postępowania upadłościowego, naprawczego, egzekucyjnego lub otwarcie likwidacji,
a także podjęcie innych środków prawnych względem uczestnika lub innego podmiotu działającego
bezpośrednio na rynku regulowanym, skutkujących zawieszeniem lub zaprzestaniem dokonywania
przez niego spłaty zadłużeń albo ograniczających jego zdolność w zakresie swobodnego
rozporządzania mieniem, w tym zawieszenie działalności banku w trybie określonym przepisami
ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. - Prawo bankowe, nie wywołuje skutków prawnych wobec środków znajdujących się na koncie depozytowym,
rachunku papierów wartościowych, rachunku pieniężnym lub rachunku bankowym tego uczestnika
lub innego podmiotu działającego na rynku regulowanym służącym do realizacji rozliczeń
transakcji w zakresie, w jakim środki te są potrzebne do przeprowadzenia rozrachunku
transakcji w Krajowym Depozycie, spółce, której Krajowy Depozyt przekazał wykonywanie
czynności z zakresu zadań, o których mowa w art. 48 ust. 1 pkt 6, lub w izbie rozrachunkowej,
chociażby postępowanie zostało wszczęte, likwidacja otwarta lub inny środek prawny
został podjęty przed przeprowadzeniem jej rozrachunku.
2.
Środki prawne, o których mowa w ust. 1, nie wywołują skutków prawnych wobec przedmiotu
zabezpieczenia ustanowionego przez uczestnika lub przez inny podmiot bezpośrednio
działający na rynku regulowanym na rzecz innego uczestnika lub na rzecz Krajowego
Depozytu, spółki, której Krajowy Depozyt przekazał wykonywanie czynności z zakresu
zadań, o których mowa w art. 48 ust. 2, lub izby rozliczeniowej, w ramach systemu
zabezpieczania płynności rozliczania transakcji, na zasadach określonych w regulaminie
Krajowego Depozytu, spółki, której Krajowy Depozyt przekazał wykonywanie czynności
z zakresu zadań, o których mowa w art. 48 ust. 2, lub izby rozliczeniowej.
3.
Przepis ust. 1 stosuje się także w przypadku, gdy system rejestracji papierów wartościowych
jest prowadzony przez Narodowy Bank Polski.
Art. 45f95)Dodany przez art. 1 pkt 36 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
W przypadku braku środków na koncie depozytowym, rachunku bankowym wskazanym przez
stronę rozliczenia, rachunku papierów wartościowych lub rachunku pieniężnym uczestnika
będącego stroną transakcji albo stroną rozliczenia potrzebnych do przeprowadzenia
rozrachunku transakcji, Krajowy Depozyt, spółka, której Krajowy Depozyt przekazał
wykonywanie czynności z zakresu zadań, o których mowa w art. 48 ust. 1 pkt 6, lub
izba rozrachunkowa, określa transakcje, których rozrachunek ulega zawieszeniu.
2.
System gwarantowania, o którym mowa w art. 59 ust. 2, lub system zabezpieczania, o
którym mowa w art. 68c ust. 2, może przewidywać niespełnienie świadczeń na rzecz uczestnika,
który spowodował zawieszenie rozrachunku transakcji.
Art. 46.
1.
Krajowy Depozyt działa w formie spółki akcyjnej.
2.
Akcje Krajowego Depozytu mogą być wyłącznie imienne.
396)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 37 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Akcjonariuszami Krajowego Depozytu mogą być: spółki prowadzące giełdę, spółki prowadzące
rynek pozagiełdowy, firmy inwestycyjne, banki, Skarb Państwa, Narodowy Bank Polski,
międzynarodowe instytucje finansowe, których członkiem jest Rzeczpospolita Polska,
a także osoby prawne lub inne jednostki organizacyjne, które prowadzą działalność
w zakresie rejestrowania papierów wartościowych, rozliczania lub rozrachunku transakcji
zawieranych w obrocie papierami wartościowymi lub organizowania rynku regulowanego,
posiadające siedzibę na terytorium państwa członkowskiego lub państwa należącego do
OECD i podlegające nadzorowi właściwego organu nadzoru tego państwa.
5.
W sprawach dotyczących sprawozdań zarządu Krajowego Depozytu z działalności spółki,
planów działalności i planów finansowych Krajowego Depozytu, sprawozdania z działalności
systemu rekompensat, o którym mowa w art. 146 ust. 1, regulaminów, o których mowa
w art. 50 ust. 1, art. 66 ust. 2, art. 134 ust. 1, oraz innych regulacji Krajowego
Depozytu wydawanych na podstawie tych regulaminów, zarząd lub rada nadzorcza Krajowego
Depozytu zasięga opinii zespołu doradczego, składającego się z:
198)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 37 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
2 przedstawicieli reprezentatywnych stowarzyszeń lub organizacji zrzeszających emitentów
zdematerializowanych papierów wartościowych;
298)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 37 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
2 przedstawicieli reprezentatywnych stowarzyszeń lub organizacji zrzeszających banki
powiernicze;
3)
2 przedstawicieli izb gospodarczych, o których mowa w art. 92 ust. 1;
4)
2 przedstawicieli podmiotów, o których mowa w art. 51 ust. 3 i 4;
5)
1 przedstawiciela każdej ze spółek prowadzących rynek regulowany.
6.
Zespół doradczy może, z własnej inicjatywy, wydawać i przedstawiać zarządowi lub radzie
nadzorczej Krajowego Depozytu opinie w sprawach, o których mowa w ust. 5.
Art. 46a99)Dodany przez art. 1 pkt 38 ustawy, o której mowa w odnośniku 2; wejdzie w życie z dniem 7 kwietnia 2011 r..
1.
Akcjonariusz Krajowego Depozytu jest uprawniony do wykonywania nie więcej niż 40%
ogólnej liczby głosów.
2.
Akcjonariusze Krajowego Depozytu pozostający w tej samej grupie kapitałowej są uprawnieni
do wykonywania łącznie nie więcej niż 40% ogólnej liczby głosów.
Art. 47.
1.
Zawiadomienia Komisji wymaga zamiar bezpośredniego lub pośredniego nabycia lub objęcia
akcji Krajowego Depozytu w liczbie:
1)
stanowiącej co najmniej 10% ogólnej liczby głosów lub kapitału zakładowego lub
2)
powodującej osiągnięcie lub przekroczenie 10%, 20%, 33% lub 50% ogólnej liczby głosów
lub kapitału zakładowego
- przy czym posiadanie akcji Krajowego Depozytu przez podmioty pozostające w tej samej
grupie kapitałowej uważa się za ich posiadanie przez jeden podmiot.
2.
Przez pośrednie nabycie akcji Krajowego Depozytu rozumie się nabycie lub objęcie akcji
lub udziałów podmiotu posiadającego bezpośrednio lub pośrednio akcje Krajowego Depozytu,
jeżeli w wyniku nabycia lub objęcia dojdzie do osiągnięcia lub przekroczenia 50% ogólnej
liczby głosów lub 50% kapitału zakładowego tego podmiotu.
3.
Komisji przysługuje prawo zgłoszenia sprzeciwu wobec planowanego bezpośredniego lub
pośredniego nabycia lub objęcia akcji Krajowego Depozytu w terminie 3 miesięcy od
dnia dokonania zawiadomienia, o którym mowa w ust. 1, w przypadku gdy istnieje uzasadnione
podejrzenie, że podmiot zamierzający nabyć akcje Krajowego Depozytu mógłby wywierać
niekorzystny wpływ na zarządzanie tą spółką. W przypadku niezgłoszenia sprzeciwu Komisja
może wyznaczyć termin, w ciągu którego nabycie akcji Krajowego Depozytu może zostać
dokonane.
3a100)Dodany przez art. 1 pkt 39 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Nabycie lub objęcie akcji na warunkach wskazanych w zawiadomieniu może nastąpić:
1)
po upływie terminu, o którym mowa w ust. 3 - w przypadku niezgłoszenia sprzeciwu przez
Komisję albo
2)
w terminie wyznaczonym przez Komisję - w przypadku niezgłoszenia sprzeciwu przez Komisję
i wyznaczenia terminu, w ciągu którego nabycie akcji Krajowego Depozytu może zostać
dokonane.
4101)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 39 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Wykonywanie prawa głosu z akcji Krajowego Depozytu nabytych lub objętych bez zawiadomienia
Komisji, po dokonaniu zawiadomienia lecz przed upływem terminu, o którym mowa w ust.
3, pomimo zgłoszenia przez Komisję sprzeciwu lub z naruszeniem wyznaczonego przez
Komisję terminu, w którym nabycie lub objęcie akcji może zostać dokonane, jest bezskuteczne.
5.
W przypadku gdy podmiotem nabywającym akcje Krajowego Depozytu jest zagraniczna firma
inwestycyjna, bank zagraniczny albo zagraniczny zakład ubezpieczeń posiadający zezwolenie
na prowadzenie działalności wydane przez właściwy organ nadzoru innego państwa członkowskiego,
Komisja zasięga opinii organu nadzoru, który udzielił zezwolenia na prowadzenie działalności
przez te podmioty.
6.
Przepis ust. 5 stosuje się odpowiednio w przypadku, gdy podmiotem nabywającym akcje
Krajowego Depozytu jest podmiot dominujący wobec podmiotu, o którym mowa w ust. 5,
lub podmiot wywierający znaczny wpływ w rozumieniu art. 96 ust. 3 na podmiot, o którym
mowa w ust. 5, a także w przypadku jeżeli w wyniku pośredniego nabycia podmiot, którego
akcje są przedmiotem nabycia, stałby się podmiotem zależnym od nabywcy albo podmiotem,
na który nabywca zacznie wywierać znaczny wpływ w rozumieniu art. 96 ust. 3.
7.
Zawiadomienie, o którym mowa w ust. 1, zawiera wskazanie liczby akcji, które nabywca
zamierza nabyć, ich udział w kapitale zakładowym oraz liczbę głosów, jaką nabywca
osiągnie na walnym zgromadzeniu, oraz składane pod rygorem odpowiedzialności karnej
oświadczenie o źródle pochodzenia środków pieniężnych przeznaczonych na zapłatę za
obejmowane lub nabywane akcje.
8.
Niezgłoszenie przez Komisję sprzeciwu w terminie, o którym mowa w ust. 3, oznacza
zgodę na nabycie akcji Krajowego Depozytu, na warunkach wskazanych w zawiadomieniu.
Art. 48102)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 40 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Do zadań Krajowego Depozytu należy:
1)
prowadzenie depozytu papierów wartościowych;
2)
wykonywanie czynności w zakresie prowadzenia systemu rejestracji instrumentów finansowych
niebędących papierami wartościowymi, które zostały dopuszczone do obrotu na rynku
regulowanym lub wprowadzone do alternatywnego systemu obrotu;
3)
nadzorowanie zgodności wielkości emisji z liczbą papierów wartościowych, zarejestrowanych
w depozycie papierów wartościowych, znajdujących się w obrocie;
4)
obsługa realizacji zobowiązań emitentów wobec uprawnionych z papierów wartościowych
zarejestrowanych w depozycie papierów wartościowych;
5)
wykonywanie czynności związanych z wycofywaniem papierów wartościowych z depozytu
papierów wartościowych;
6)
dokonywanie rozrachunku w instrumentach finansowych i środkach pieniężnych w związku
z transakcjami zawieranymi na rynku regulowanym oraz transakcjami zawieranymi w alternatywnym
systemie obrotu w zakresie instrumentów finansowych zarejestrowanych w Krajowym Depozycie;
7)
zapewnienie prawidłowego funkcjonowania obowiązkowego systemu rekompensat, o którym
mowa w art. 133 ust. 1.
2.
Do zadań Krajowego Depozytu może należeć również:
1)
rozliczanie transakcji zawieranych na rynku regulowanym;
2)
rozliczanie transakcji zawieranych w alternatywnym systemie obrotu w zakresie zdematerializowanych
papierów wartościowych;
3)
prowadzenie systemu zabezpieczania płynności rozliczeń, w tym systemu gwarantowania
rozliczeń transakcji zawartych na rynku regulowanym.
3.
Krajowy Depozyt może również:
1)
rejestrować inne instrumenty finansowe niż określone w ust. 1;
2)
dokonywać rozliczenia i rozrachunku transakcji innych niż zawierane w obrocie zorganizowanym;
3)
prowadzić system zabezpieczania płynności rozliczeń transakcji, o których mowa w pkt
2.
4.
Krajowy Depozyt może obsługiwać obrót papierami wartościowymi innymi niż zdematerializowane.
Do obsługi tej stosuje się odpowiednio przepisy dotyczące prowadzenia depozytu papierów
wartościowych, chyba że ustawa stanowi inaczej.
5.
Krajowy Depozyt może prowadzić rachunki pieniężne, dokonywać rozliczeń pieniężnych,
udzielać pożyczek oraz uczestniczyć w rozrachunkach dokonywanych przez Narodowy Bank
Polski na zasadach stosowanych w przypadku rozrachunków międzybankowych, w zakresie
niezbędnym do realizacji zadań określonych w ust. 1-3.
6.
Minimalna wysokość kapitału własnego Krajowego Depozytu wynosi:
1)
20 000 000 zł - w przypadku gdy pełni on wyłącznie funkcje, o których mowa w ust.
1 oraz ust. 3 pkt 1;
2)
30 000 000 zł - w przypadku gdy pełni on także co najmniej jedną z funkcji, o których
mowa w ust. 2 oraz ust. 3 pkt 2 i 3.
7.
Zadania, o których mowa w ust. 1 pkt 1 -6 oraz w ust. 2, mogą być wykonywane także
przez spółkę akcyjną będącą podmiotem zależnym od Krajowego Depozytu, której Krajowy
Depozyt przekazał w drodze pisemnej umowy wykonywanie czynności z zakresu tych zadań.
Krajowy Depozyt niezwłocznie informuje Komisję o zawarciu takiej umowy, wskazując
podmiot, któremu jest przekazywane wykonywanie czynności oraz zakres tych czynności,
jak również niezwłocznie informuje Komisję o zmianie lub rozwiązaniu takiej umowy.
8.
Przekazanie przez Krajowy Depozyt wykonywania czynności z zakresu zadań, o których
mowa w ust. 2 pkt 1, musi obejmować również przekazanie czynności z zakresu zadań,
o których mowa w ust. 2 pkt 3.
9.
Minimalna wysokość kapitału własnego spółki, o której mowa w ust. 7, wynosi:
1)
20 000 000 zł - w przypadku gdy wykonuje ona wyłącznie czynności z zakresu zadań,
o których mowa w ust. 1 pkt 1 -6;
2)
10 000 000 zł - w przypadku gdy wykonuje ona wyłącznie czynności z zakresu zadań,
o których mowa w ust. 2;
3)
30 000 000 zł - w przypadku gdy wykonuje ona czynności z zakresu zadań, o których
mowa w ust. 1 pkt 1-6 i ust. 2.
10.
Spółka, której Krajowy Depozyt przekazał wykonywanie czynności z zakresu zadań, o
których mowa w:
1)
ust. 1 pkt 1-6 - może również rejestrować inne instrumenty finansowe niż określone
w ust. 1 pkt 1 oraz dokonywać rozrachunku transakcji zawieranych poza obrotem zorganizowanym;
2)
ust. 2 - może również rozliczać transakcje zawierane poza obrotem zorganizowanym oraz
prowadzić system zabezpieczania płynności rozliczeń takich transakcji.
11.
Prawa i obowiązki Krajowego Depozytu wynikające z umów, których przedmiotem jest rejestracja
papierów wartościowych lub innych instrumentów finansowych w depozycie papierów wartościowych,
zawartych z emitentami lub wystawcami, przejmuje spółka, której Krajowy Depozyt przekazał
wykonywanie czynności z zakresu zadań, o których mowa w ust. 1 pkt 1-6, która staje
się stroną tych umów w miejsce Krajowego Depozytu.
12.
Prawa i obowiązki Krajowego Depozytu wynikające z umów o uczestnictwo, o których mowa
w art. 52 ust. 1:
1)
w zakresie dotyczącym rozliczeń transakcji i organizowania systemu zabezpieczania
płynności rozliczeń - przejmuje spółka, której Krajowy Depozyt przekazał wykonywanie
czynności z zakresu zadań, o których mowa w ust. 2, która w tym zakresie staje się
stroną tych umów w miejsce Krajowego Depozytu oraz podmiotem tworzącym i prowadzącym
fundusz rozliczeniowy, o którym mowa w art. 65 i 68;
2)
w zakresie dotyczącym prowadzenia kont depozytowych i rachunków papierów wartościowych
dla uczestników - przejmuje spółka, której Krajowy Depozyt przekazał wykonywanie czynności
z zakresu zadań, o których mowa w ust. 1 pkt 1-6, która w tym zakresie staje się stroną
tych umów w miejsce Krajowego Depozytu.
13.
W przypadku zawarcia umowy, o której mowa w ust. 7, której przedmiotem jest przekazanie
wykonywania czynności z zakresu zadań, o których mowa w ust. 1 pkt 1-6, papiery wartościowe
i inne instrumenty finansowe są przenoszone z kont depozytowych i rachunków papierów
wartościowych prowadzonych przez Krajowy Depozyt na konta i rachunki prowadzone przez
spółkę, której zostało przekazane wykonywanie tych czynności.
14.
W przypadku zawarcia umowy, o której mowa w ust. 7, której przedmiotem jest przekazanie
wykonywania czynności z zakresu zadań, o których mowa w ust. 2, Krajowy Depozyt stawia
do dyspozycji spółce, której zostało przekazane wykonywanie tych czynności, aktywa
wchodzące w skład funduszu rozliczeniowego, o którym mowa w art. 65, oraz w skład
funduszu, o którym mowa w art. 68 - w przypadku jego utworzenia przez Krajowy Depozyt.
15.
Rada nadzorcza spółki, której zostało przekazane wykonywanie czynności z zakresu zadań,
o których mowa w ust. 1 pkt 1 -6 lub ust. 2, na wniosek zarządu tej spółki, uchwala
regulamin wykonywanych czynności, do którego stosuje się odpowiednio art. 50 ust.
4-6.
16.
Regulamin, o którym mowa w ust. 15, oraz jego zmiany są zatwierdzane przez Komisję.
Zatwierdzenie regulaminu i jego zmian, w zakresie wskazanym w art. 50 ust. 4 pkt 1,
4, 5, 11, 12 i 14 następuje po zasięgnięciu opinii Prezesa Narodowego Banku Polskiego.
Przepis art. 50 ust. 3 stosuje się odpowiednio.
Art. 49.
Art. 50.
1.
Rada nadzorcza Krajowego Depozytu, na wniosek zarządu, uchwala regulamin Krajowego
Depozytu.
2104)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 42 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Regulamin Krajowego Depozytu i jego zmiany są zatwierdzane przez Komisję. Zatwierdzenie
regulaminu i jego zmian, w zakresie wskazanym w ust. 4 pkt 1, 4, 5, 11, 12 i 14 następuje
po zasięgnięciu opinii Prezesa Narodowego Banku Polskiego.
3.
Komisja odmawia zatwierdzenia zmian regulaminu Krajowego Depozytu, jeżeli proponowane
zmiany są sprzeczne z przepisami prawa lub mogłyby naruszyć bezpieczeństwo obrotu.
4.
W zakresie czynności wykonywanych przez Krajowy Depozyt, regulamin określa w szczególności:105)Zdanie wstępne w brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 42 lit. b tiret pierwsze ustawy,
o której mowa w od nośniku 2.
1)
prawa i obowiązki uczestników, tryb i szczegółowe zasady postępowania w związku z
nabywaniem lub utratą statusu uczestnika;
2)
sposób rejestracji instrumentów finansowych w Krajowym Depozycie, jak również prowadzenia
przez uczestników rachunków papierów wartościowych i innych rachunków związanych z
obsługą rachunków papierów wartościowych;
3)
zasady dokonywania redukcji wartości lub liczby akcji oraz tryb dokonywania przez
emitenta zwrotu wartości akcji w zakresie przeprowadzonej redukcji, w przypadku o
którym mowa w art. 56;
4)
sposób i tryb rozliczania transakcji;
4a106)Dodany przez art. 1 pkt 42 lit. b tiret drugie ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
sposób i tryb rozliczania transakcji, o których mowa w art. 7 ust. 5 i 5a, szczególne
obowiązki uczestników ponoszących odpowiedzialność za wykonywanie obowiązków wynikających
z rozliczeń tych transakcji oraz środki dyscyplinujące, które mogą być podejmowane
wobec takich uczestników;
5)
sposób obsługi rachunków pieniężnych uczestników;
6)
sposób obsługi realizacji zobowiązań emitentów wobec uprawnionych z papierów wartościowych;
7107)W brzmieniu ustalonym przez art. 2 pkt 3 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 34.)
tryb wystawiania przez Krajowy Depozyt świadectw oraz zaświadczeń, o których mowa
w art. 4063 § 2 ustawy z dnia 15 września 2000 r. - Kodeks spółek handlowych;
7a108)Dodany przez art. 2 pkt 3 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 34.)
sposób i formę sporządzania, przekazywania oraz udostępniania wykazów, o których mowa
w art. 4063 § 6 i 7 ustawy z dnia 15 września 2000 r. - Kodeks spółek handlowych;
8109)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 42 lit. b tiret trzecie ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
sposób naliczania i wysokość opłat, o których mowa w art. 63, z zastrzeżeniem ust.
4a;
9)
środki dyscyplinujące i porządkowe, które mogą być stosowane wobec uczestników naruszających
obowiązki wynikające z uczestnictwa, oraz zasady i tryb ich stosowania;
10)
sposób postępowania i środki stosowane w związku z:
a)
nadzorem nad zgodnością wielkości emisji rejestrowanej przez Krajowy Depozyt z liczbą
papierów wartościowych znajdujących się w obrocie,
b)
kontrolą uczestników w zakresie podejmowanych przez nich czynności w obrocie papierami
wartościowymi;
11)
sposób funkcjonowania systemu rozliczeń i rozrachunku;
12)
sposób organizacji systemu zabezpieczenia płynności rozliczania transakcji, w szczególności
określający system gwarantowania rozliczeń transakcji zawieranych na rynku regulowanym
giełdowym i pozagiełdowym;
13)
zasady funkcjonowania zespołu doradczego, o którym mowa w art. 46 ust. 5;
14110)Dodany przez art. 1 pkt 42 lit. b tiret czwarte ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
moment wprowadzenia zlecenia rozrachunku do systemu rozrachunku oraz moment, od którego
zlecenie rozrachunku nie może zostać odwołane przez uczestnika lub osobę trzecią.
4a111)Dodany przez art. 1 pkt 42 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Regulamin Krajowego Depozytu może stanowić, że wysokość opłat pobieranych przez Krajowy
Depozyt za czynności, których przedmiotem są papiery wartościowe rejestrowane w depozycie
papierów wartościowych za pośrednictwem podmiotu wykonującego poza terytorium Rzeczypospolitej
Polskiej zadania w zakresie centralnej rejestracji papierów wartościowych lub rozliczania
transakcji zawieranych w obrocie papierami wartościowymi albo uprawnionego do prowadzenia
poza terytorium Rzeczypospolitej Polskiej rachunków, na których są rejestrowane papiery
wartościowe, a także za czynności związane z obsługą realizacji praw wynikających
z papierów wartościowych rejestrowanych w ten sposób, podlega powiększeniu o koszty
usług obcych ponoszone przez Krajowy Depozyt w związku z wykonywaniem tych czynności
przy udziale tego podmiotu. W takim przypadku zarząd Krajowego Depozytu podaje do
wiadomości uczestników, z co najmniej dwutygodniowym wyprzedzeniem, informację o wysokości
kosztów, o które powiększane są poszczególne opłaty określone w regulaminie Krajowego
Depozytu.
5.
Regulamin Krajowego Depozytu, jego zmiany oraz inne, wydane na podstawie regulaminu
regulacje dotyczące praw i obowiązków uczestników, Krajowy Depozyt udostępnia do wiadomości
uczestników co najmniej na 2 tygodnie przed dniem ich wejścia w życie.
6.
W przypadku, jeżeli zmiany regulaminu Krajowego Depozytu nie ograniczają praw ani
nie zwiększają obowiązków uczestników, Komisja może zezwolić na skrócenie czasu ich
wejścia w życie.
Art. 51.
1112)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 43 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Zadania, o których mowa w art. 48 ust. 1 i 2, Krajowy Depozyt oraz spółka, której
Krajowy Depozyt przekazał wykonywanie czynności z zakresu tych zadań, wykonują współdziałając
z uczestnikami.
2112)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 43 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Uczestnikami mogą być wyłącznie podmioty, których przedmiot przedsiębiorstwa obejmuje
prowadzenie rachunków papierów wartościowych, emitenci zdematerializowanych papierów
wartościowych, jak również inne instytucje finansowe, jeżeli ich uczestnictwo ma na
celu współdziałanie z Krajowym Depozytem lub spółką, o której mowa w ust. 1, w zakresie
wykonywania zadań, o których mowa w art. 48 ust. 1 i 2.
3.
Uczestnikami mogą być również osoby prawne lub inne jednostki organizacyjne z siedzibą
poza terytorium Rzeczypospolitej Polskiej, wykonujące zadania w zakresie centralnej
rejestracji papierów wartościowych lub rozliczania transakcji zawieranych w obrocie
papierami wartościowymi, z zastrzeżeniem że podmioty, których działalność nie podlega
nadzorowi właściwego organu sprawującego nadzór nad instytucjami finansowymi w państwie
członkowskim albo w państwie należącym do OECD, mogą być uczestnikami za zgodą i na
warunkach określonych przez Komisję.
4.
Uczestnikami mogą być także zagraniczne firmy inwestycyjne oraz zagraniczne osoby
prawne prowadzące działalność maklerską na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej.
Art. 52.
1.
Uczestnictwo powstaje przez zawarcie z Krajowym Depozytem umowy o uczestnictwo w depozycie
papierów wartościowych, zwanej dalej „umową o uczestnictwo”.
2113)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 44 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Podmiotowi, który uzyskał zezwolenie Komisji na prowadzenie rachunków papierów wartościowych,
lub który zamierza prowadzić rachunki papierów wartościowych na podstawie art. 117
i spełnia wymogi określone w regulaminie Krajowego Depozytu, przysługuje roszczenie
o zawarcie umowy o uczestnictwo.
3.
Zawarcie umowy o uczestnictwo następuje przez złożenie oświadczenia o zamiarze jej
zawarcia przez podmiot uprawniony, w terminie 2 tygodni od dnia złożenia tego oświadczenia,
chyba że zarząd Krajowego Depozytu podejmie w tym terminie uchwałę o odmowie jej zawarcia.
4.
Od uchwały zarządu odmawiającej zawarcia umowy o uczestnictwo przysługuje odwołanie
do rady nadzorczej Krajowego Depozytu. Rada nadzorcza rozpatruje odwołanie w terminie
2 tygodni od dnia jego złożenia.
5114)Dodany przez art. 1 pkt 44 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Przepisy ust. 1-4 stosuje się odpowiednio, z zastrzeżeniem art. 48 ust. 12, do uczestnictwa
w spółce, której Krajowy Depozyt przekazał wykonywanie czynności z zakresu zadań,
o których mowa w art. 48 ust. 1 pkt 1.
Art. 53.
1.
W razie ograniczenia albo pozbawienia uczestnictwa danego podmiotu w Krajowym Depozycie,
w przypadkach określonych w regulaminie Krajowego Depozytu, spółka prowadząca giełdę
oraz spółka prowadząca rynek pozagiełdowy są obowiązane do ograniczenia albo zawieszenia
działania uczestnika na rynku regulowanym, chyba że inny uczestnik będzie wykonywał
zadania związane z rozliczaniem transakcji.
2.
O ograniczeniu albo pozbawieniu uczestnictwa Krajowy Depozyt informuje niezwłocznie
spółkę prowadzącą giełdę oraz spółkę prowadzącą rynek pozagiełdowy.
3115)Dodany przez art. 1 pkt 45 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Przepisy ust. 1 i 2 stosuje się odpowiednio do spółki, której Krajowy Depozyt przekazał
wykonywanie czynności z zakresu zadań, o których mowa w art. 48 ust. 1 pkt 6 lub ust.
2 pkt 1, oraz do uczestnictwa w tej spółce.
Art. 54116)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 46 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Krajowy Depozyt w związku z wykonywaniem zadań, o których mowa w art. 48 ust. 1 pkt
4 i 5, może otrzymywać od uczestników dane umożliwiające identyfikację ich klientów
uprawnionych z określonych papierów wartościowych oraz wskazujące stany ich posiadania
w tych papierach wartościowych, według stanu na dany dzień, a w związku z wykonywaniem
zadań, o których mowa w art. 48 ust. 1 pkt 7 i ust. 2 pkt 3, Krajowy Depozyt może
żądać od uczestnika przekazania tych danych oraz tych stanów.
2.
Krajowy Depozyt może przekazać informacje umożliwiające identyfikację osób uprawnionych
z papierów wartościowych oraz wskazujące stany ich posiadania w tych papierach wartościowych,
według stanu na dany dzień, jeżeli na podstawie właściwego prawa obcego informacji
takich może żądać od Krajowego Depozytu emitent papierów wartościowych, podmiot wykonujący
poza terytorium Rzeczypospolitej Polskiej zadania w zakresie centralnej rejestracji
papierów wartościowych lub rozliczania transakcji zawieranych w obrocie papierami
wartościowymi albo uprawniony do prowadzenia poza terytorium Rzeczypospolitej Polskiej
rachunków, na których rejestrowane są papiery wartościowe, za pośrednictwem którego
papiery wartościowe, których dotyczą te informacje, są rejestrowane w depozycie papierów
wartościowych.
3.
W przypadku, o którym mowa w ust. 2, Krajowy Depozyt może żądać od uczestnika przekazania
informacji umożliwiających identyfikację osób uprawnionych z papierów wartościowych
oraz wskazujących stany ich posiadania w tych papierach wartościowych, według stanu
na dany dzień.
4.
Przepisy ust. 1-3 stosuje się odpowiednio do spółki, której Krajowy Depozyt przekazał
wykonywanie czynności z zakresu zadań, o których mowa w art. 48 ust. 1 pkt 4 lub 5
oraz ust. 2 pkt 3, w zakresie zadań, które zostały przekazane tej spółce.
Art. 55.
1.
Papierom wartościowym danej emisji dającym te same uprawnienia i posiadającym ten
sam status w obrocie Krajowy Depozyt nadaje odrębne oznaczenie, zwane dalej „kodem”.
2.
Na wniosek emitenta papierom wartościowym różnych emisji dającym te same uprawnienia
ich posiadaczom i posiadającym ten sam status w obrocie Krajowy Depozyt może nadać
jeden kod, jeżeli uprzednio zawiadomił o tym spółkę prowadzącą rynek regulowany, na
którym papiery te są przedmiotem obrotu, lub podmiot organizujący dla nich alternatywny
system obrotu.
2a117)Dodany przez art. 1 pkt 47 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Przepisy ust. 1 i 2 stosuje się odpowiednio do spółki, której Krajowy Depozyt przekazał
wykonywanie tych czynności w przypadku, gdy papiery wartościowe są rejestrowane w
depozycie papierów wartościowych prowadzonym przez tę spółkę.
3.
Emitent nie może różnicować praw z papierów wartościowych oznaczonych tym samym kodem.
Zmiana praw z papierów wartościowych oznaczonych tym samym kodem wymaga nadania odrębnego
kodu.
Art. 56.
1.
W przypadku gdy:
1)
zostało uchylone postanowienie sądu o wpisie podwyższenia kapitału zakładowego spółki
publicznej do rejestru przedsiębiorców lub
2)
uchwała walnego zgromadzenia o podwyższeniu tego kapitału została uchylona albo stwierdzono
jej nieważność
- a akcje wyemitowane w wyniku podwyższenia zostały uprzednio objęte tym samym kodem
razem z innymi akcjami tej spółki, w depozycie papierów wartościowych przeprowadzana
jest redukcja wartości nominalnej wszystkich akcji oznaczonych tym kodem.
2.
Jeżeli nie jest możliwe przeprowadzenie redukcji, o której mowa w ust. 1, w depozycie
papierów wartościowych przeprowadzana jest redukcja ogólnej liczby akcji oznaczonych
danym kodem.
3118)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 48 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Na podstawie zawiadomienia o przeprowadzeniu redukcji złożonego przez Krajowy Depozyt
lub spółkę, której Krajowy Depozyt przekazał wykonywanie czynności z zakresu zadań,
o których mowa w art. 48 ust. 1 pkt 1, właściwy sąd rejestrowy dokonuje odpowiedniej
zmiany w rejestrze przedsiębiorców, a następnie wzywa właściwą spółkę do dostosowania
w określonym terminie brzmienia statutu do zmienionego stanu prawnego.
4.
Spółka publiczna jest obowiązana do zwrotu akcjonariuszom środków uzyskanych w wyniku
emisji akcji, które są zapisane na rachunkach akcjonariuszy i zostały objęte redukcją,
o której mowa w ust. 1 i 2. Udział poszczególnych akcjonariuszy w wartości środków
zwracanych przez emitenta jest wyznaczony odpowiednio stosunkiem zredukowanej wartości
nominalnej akcji zapisanych na ich rachunkach papierów wartościowych do wartości nominalnej
wszystkich akcji będących przedmiotem redukcji albo stosunkiem liczby akcji zapisanych
na ich rachunkach papierów wartościowych, które zostały objęte redukcją, do łącznej
liczby zredukowanych akcji.
Art. 57.
1.
Rejestracja papierów wartościowych jest prowadzona przez Krajowy Depozyt na:
1)
kontach depozytowych, które nie pozwalają na identyfikację posiadacza rachunku, na
którym te papiery zostały zapisane;
2)
rachunkach papierów wartościowych.
2.
Stany na rachunkach papierów wartościowych prowadzonych przez uczestników powinny
być zgodne ze stanem na odpowiednim koncie depozytowym prowadzonym w Krajowym Depozycie.
3119)Dodany przez art. 1 pkt 49 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Przepisy ust. 1 i 2 stosuje się odpowiednio do spółki, której Krajowy Depozyt przekazał
wykonywanie czynności z zakresu zadań, o których mowa w art. 48 ust. 1 pkt 1, i do
kont depozytowych prowadzonych przez tę spółkę w przypadku, gdy papiery wartościowe
są rejestrowane w depozycie papierów wartościowych prowadzonym przez tę spółkę.
Art. 58.
Zobowiązanie emitenta opiewające na papiery wartościowe jest wykonane z chwilą otrzymania
świadczenia przez uczestnika prowadzącego rachunek papierów wartościowych dla osoby
uprawnionej do tego świadczenia, zaś opiewające na pieniądze - z chwilą dokonania
przeniesienia środków pieniężnych na rachunek bankowy wskazany przez tego uczestnika.
Art. 59.
1120)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 50 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Organizując i prowadząc rozliczanie transakcji, o których mowa w art. 48 ust. 2 pkt
1, Krajowy Depozyt określa w szczególności zakres obowiązków stron transakcji lub
stron rozliczenia w przypadku, gdy strony transakcji wykonują swoje zobowiązania poprzez
inne podmioty, w celu prawidłowego spełnienia przez strony świadczeń pieniężnych lub
niepieniężnych, wynikających z zawartych transakcji.
2.
Krajowy Depozyt organizuje i zarządza systemem gwarantującym prawidłowe wykonanie
zobowiązań wynikających z transakcji.
3121)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 50 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Krajowy Depozyt może wystąpić jako strona transakcji zawartej na rynku regulowanym
wyłącznie w związku z funkcjonowaniem systemu, o którym mowa w ust. 2, zgodnie z jego
celem.
4122)Dodany przez art. 1 pkt 50 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Przepisy ust. 1-3 stosuje się odpowiednio do spółki, której Krajowy Depozyt przekazał
wykonywanie czynności z zakresu zadań, o których mowa w art. 48 ust. 2 pkt 1.
Art. 60.
Art. 61.
Art. 62.
Art. 63124)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 52 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Krajowy Depozyt oraz spółka, której Krajowy Depozyt przekazał wykonywanie czynności
z zakresu zadań, o których mowa w art. 48 ust. 1 pkt 1-6 lub ust. 2, pobierają opłaty
za czynności dokonywane na rzecz uczestników.
Art. 64.
1.
Przewodniczący Komisji lub osoba przez niego upoważniona ma prawo:
1)
wstępu do siedziby Krajowego Depozytu celem wglądu do ksiąg, dokumentów i innych nośników
informacji;
2)
uczestniczyć w posiedzeniach rady nadzorczej Krajowego Depozytu oraz w walnych zgromadzeniach.
2.
Na żądanie Przewodniczącego Komisji lub osoby przez niego upoważnionej, osoby uprawnione
do reprezentowania Krajowego Depozytu lub wchodzące w skład jego zarządu i rady nadzorczej
albo pozostające z nim w stosunku pracy są obowiązane do niezwłocznego sporządzenia
i przekazania, na koszt spółki, kopii dokumentów i innych nośników informacji oraz
do udzielenia pisemnych lub ustnych wyjaśnień.
3125)W brzmieniu ustalonym przez art. 107 pkt 2 ustawy, o której mowa w odnośniku 78..
Obowiązek, o którym mowa w ust. 2, spoczywa również na biegłym rewidencie oraz osobach
uprawnionych do reprezentowania podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych
lub pozostających z tym podmiotem w stosunku pracy - w zakresie dotyczącym czynności
podejmowanych przez te osoby lub podmiot, w związku z badaniem sprawozdań finansowych
Krajowego Depozytu lub świadczeniem na jego rzecz innych usług wymienionych w art. 48 ust. 2 ustawy z dnia 7 maja 2009 r. o biegłych rewidentach i ich samorządzie,
podmiotach uprawnionych do badania sprawozdań finansowych oraz o nadzorze publicznym. Nie narusza to obowiązku zachowania tajemnicy, o której mowa w art. 59 tej ustawy.
4.
Na pisemne żądanie Komisji zarząd Krajowego Depozytu jest obowiązany do:
1)
zwołania nadzwyczajnego walnego zgromadzenia lub
2)
umieszczenia spraw wskazanych przez Komisję w porządku obrad walnego zgromadzenia.
5.
W przypadku niewykonania obowiązków, o których mowa w ust. 4, do żądania Komisji stosuje
się odpowiednio przepisy art. 401 § 1 i 3 ustawy z dnia 15 września 2000 r. - Kodeks spółek handlowych.
6.
Komisja może nakazać radzie nadzorczej Krajowego Depozytu niezwłoczne podjęcie, jednak
nie później niż w terminie 10 dni roboczych, uchwały w określonej sprawie.
7.
Komisja może zaskarżyć do sądu uchwałę walnego zgromadzenia lub rady nadzorczej Krajowego
Depozytu, w terminie 30 dni od dnia powzięcia wiadomości o uchwale, w drodze powództwa
o jej uchylenie, jeżeli uchwała narusza przepisy prawa, postanowienia statutu, regulaminu
lub zasady bezpieczeństwa obrotu albo jeżeli została podjęta z naruszeniem przepisów
prawa, postanowień statutu lub regulaminu.
8.
W razie powzięcia wątpliwości co do prawidłowości lub rzetelności sprawozdań finansowych
albo innych informacji finansowych, których obowiązek sporządzenia wynika z odrębnych
przepisów, lub prawidłowości prowadzenia ksiąg rachunkowych, Komisja może zlecić kontrolę
tych sprawozdań, informacji i ksiąg rachunkowych podmiotowi uprawnionemu do badania
sprawozdań finansowych. W przypadku gdy kontrola wykaże istnienie istotnych nieprawidłowości,
Krajowy Depozyt zwraca Komisji koszty przeprowadzenia kontroli.
9126)Dodany przez art. 1 pkt 53 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Przepisy ust. 1-8 stosuje się odpowiednio do nadzoru sprawowanego przez Komisję nad
spółką, której Krajowy Depozyt przekazał wykonywanie czynności z zakresu zadań, o
których mowa w art. 48 ust. 1 pkt 1-6 lub ust. 2.
Art. 64a127)Dodany przez art. 1 pkt 54 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Na żądanie Prezesa Narodowego Banku Polskiego osoby wchodzące w skład zarządu Krajowego
Depozytu lub pozostające z Krajowym Depozytem w stosunku pracy są obowiązane do udzielenia
pisemnych informacji w sprawach dotyczących działalności Krajowego Depozytu w zakresie
dokonywania rozrachunku lub rozliczania transakcji, których przedmiotem są instrumenty
finansowe.
2.
W przypadku gdy w opinii Prezesa Narodowego Banku Polskiego działalność Krajowego
Depozytu w zakresie dokonywania rozrachunku lub rozliczania transakcji, których przedmiotem
są instrumenty finansowe, nie zapewnia bezpiecznego i sprawnego funkcjonowania systemów
rozrachunku prowadzonych przez Krajowy Depozyt, Prezes Narodowego Banku Polskiego
zawiadamia o tym Przewodniczącego Komisji.
Art. 65.
1128)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 55 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W przypadku rozliczania przez Krajowy Depozyt transakcji zawieranych na rynku regulowanym,
uczestnicy są zobowiązani do wnoszenia do Krajowego Depozytu wpłat, z których tworzy
się fundusz zabezpieczający prawidłowe wykonanie zobowiązań wynikających z tych transakcji,
zwany dalej „funduszem rozliczeniowym”.
2.
Fundusz rozliczeniowy zapewnia rozliczanie transakcji zawieranych na rynku regulowanym,
w zakresie określonym w regulaminie funduszu rozliczeniowego.
3.
Krajowy Depozyt może zarządzać środkami funduszu rozliczeniowego.
4129)Dodany przez art. 1 pkt 55 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Przepisy ust. 1-3 stosuje się odpowiednio do spółki, której Krajowy Depozyt przekazał
wykonywanie czynności z zakresu zadań, o których mowa w art. 48 ust. 2 pkt 1, oraz
uczestników tej spółki.
Art. 66.
1.
Wysokość wpłat na fundusz rozliczeniowy określa Krajowy Depozyt w zależności od poziomu
zobowiązań, które mogą powstać w wyniku rozliczanej przez niego działalności uczestnika
w zakresie wskazanym w art. 65 ust. 2. Wysokość wpłat może być również uzależniona
od sytuacji finansowej uczestnika.
2130)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 56 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Rada nadzorcza Krajowego Depozytu, na wniosek zarządu, uchwala regulamin określający
sposób tworzenia i wykorzystywania funduszu rozliczeniowego. Regulamin i jego zmiany
podlegają zatwierdzeniu przez Komisję po zasięgnięciu opinii Prezesa Narodowego Banku
Polskiego.
3131)Dodany przez art. 1 pkt 56 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Przepisy ust. 1 i 2 stosuje się odpowiednio do spółki, której Krajowy Depozyt przekazał
wykonywanie czynności z zakresu zadań, o których mowa w art. 48 ust. 2 pkt 1.
Art. 67.
1.
Masa majątkowa funduszu rozliczeniowego stanowi współwłasność łączną uczestników.
Nie wyłącza to możliwości indywidualnego określania obowiązków uczestnika w związku
z wykorzystaniem funduszu rozliczeniowego, spowodowanym przez działania tego uczestnika.
2.
Fundusz rozliczeniowy może składać się z wyodrębnionych funkcjonalnie części, z których
każda zawiera środki przeznaczone na zabezpieczenie rozliczenia transakcji zawieranych
na poszczególnych rynkach lub na zabezpieczenie rozliczenia określonych rodzajów transakcji.
3132)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 57 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Do środków funduszu rozliczeniowego stosuje się odpowiednio art. 45e.
Art. 68133)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 58 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Krajowy Depozyt lub spółka, której Krajowy Depozyt przekazał wykonywanie czynności
z zakresu zadań, o których mowa w art. 48 ust. 2 pkt 2, może również na podstawie
umowy z podmiotem organizującym alternatywny system obrotu prowadzić fundusz zabezpieczający
prawidłowe rozliczanie transakcji w tym obrocie.
Art. 68a134)Dodany przez art. 1 pkt 59 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Przez izbę rozliczeniową rozumie się zespół osób, urządzeń i środków technicznych
utworzony w celu organizacji i prowadzenia rozliczeń transakcji zawieranych w obrocie
zorganizowanym, których przedmiotem są instrumenty finansowe.
2.
Przez izbę rozrachunkową rozumie się zespół osób, urządzeń i środków technicznych
utworzony w celu organizacji i prowadzenia rozrachunku transakcji zawieranych w obrocie
zorganizowanym, których przedmiotem są instrumenty finansowe.
3.
Izba rozliczeniowa lub izba rozrachunkowa mogą być prowadzone wyłącznie przez spółkę
akcyjną.
4.
Przedmiotem działalności spółki prowadzącej izbę rozliczeniową lub rozrachunkową może
być wyłącznie prowadzenie izby lub wykonywanie innych czynności związanych z organizowaniem
i prowadzeniem odpowiednio rozliczeń lub rozrachunku transakcji, o których mowa w
ust. 1 i 2.
5.
Prowadzenie izby rozliczeniowej lub izby rozrachunkowej wymaga zezwolenia Komisji,
wydanego po zasięgnięciu opinii Prezesa Narodowego Banku Polskiego. Komisja odmawia
wydania zezwolenia na prowadzenie izby rozliczeniowej lub izby rozrachunkowej, jeżeli
z analizy wniosku i dołączonych do niego dokumentów wynika, że wnioskodawca nie zapewni
prowadzenia działalności w sposób niezagrażający bezpieczeństwu obrotu instrumentami
finansowymi lub należycie zabezpieczający interesy uczestników tego obrotu.
6.
Wniosek o udzielenie zezwolenia, o którym mowa w ust. 5, powinien zawierać:
1)
firmę, siedzibę i adres wnioskodawcy;
2)
dane osobowe członków zarządu, rady nadzorczej, komisji rewizyjnej, o ile jest przewidziana,
jak również innych osób, które odpowiadają za rozpoczęcie działalności izby lub będą
nią kierować;
3)
informacje o kwalifikacjach zawodowych oraz dotychczasowym przebiegu pracy zawodowej
osób, o których mowa w pkt 2;
4)
przewidywaną wysokość kapitału własnego, pożyczek i kredytów przeznaczonych na uruchomienie
izby oraz określenie sposobu finansowania działalności;
5)
dane o wysokości i strukturze kapitałów wnioskodawcy oraz źródłach ich pochodzenia;
6)
listę akcjonariuszy wnioskodawcy, obejmującą w stosunku do osób:
a)
prawnych - dane, o których mowa w pkt 1 i 2,
b)
fizycznych - imię, nazwisko, adres
- wraz ze wskazaniem posiadanej przez nich liczby akcji oraz wynikającego z nich udziału
w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu i udziału w kapitale zakładowym;
7)
informację o podmiotach dominujących i zależnych wobec akcjonariuszy wnioskodawcy,
obejmującą dane, o których mowa w pkt 1.
7.
Do wniosku, o którym mowa w ust. 6, należy dołączyć regulamin izby, listę podmiotów,
które zobowiązały się do uczestnictwa w danej izbie ze wskazaniem miejsca prowadzenia
przez nie działalności, oraz analizę ekonomiczno-finansową możliwości prowadzenia
przez izbę rozliczeń lub rozrachunków transakcji przez okres co najmniej 3 lat.
8.
Spółka prowadząca izbę niezwłocznie informuje Komisję o każdej zmianie danych, o których
mowa w ust. 6 i 7.
9.
Minimalna wysokość kapitału własnego spółki prowadzącej izbę rozliczeniową wynosi
10 000 000 zł.
10.
Minimalna wysokość kapitału własnego spółki prowadzącej izbę rozrachunkową wynosi
5 000 000 zł.
11.
Spółka akcyjna może prowadzić jednocześnie izbę rozliczeniową i izbę rozrachunkową
pod warunkiem spełnienia wymogów określonych dla prowadzenia każdej z tych izb. Minimalna
wysokość kapitału własnego spółki prowadzącej izbę rozliczeniową i izbę rozrachunkową
wynosi 10 000 000 zł.
12.
Przepisy art. 64 ust. 1 -8 stosuje się odpowiednio do nadzoru sprawowanego przez Komisję
nad działalnością izby rozliczeniowej i izby rozrachunkowej.
13.
Do spółki prowadzącej izbę rozliczeniową lub izbę rozrachunkową przepis art. 64a stosuje
się odpowiednio.
14.
Spółka akcyjna prowadząca jednocześnie izbę rozliczeniową i izbę rozrachunkową, po
uprzednim zawiadomieniu Komisji, może wykonywać funkcję giełdowej izby rozrachunkowej
w rozumieniu ustawy z dnia 26 października 2000 r. o giełdach towarowych. Do takiej spółki stosuje się odpowiednio przepisy ustawy z dnia 26 października 2000 r. o giełdach towarowych dotyczące giełdowej izby rozrachunkowej, z wyłączeniem art. 14 ust. 3 i ust. 5-7,
art. 16 ust. 1 zdanie drugie i art. 18 tej ustawy.
15.
Do zawiadomienia, o którym mowa w ust. 14, spółka dołącza regulamin giełdowej izby
rozrachunkowej, do którego stosuje się art. 16 ust. 1 zdanie pierwsze i ust. 2 ustawy z dnia 26 października 2000 r. o giełdach
towarowych. O każdej zmianie regulaminu giełdowej izby rozrachunkowej spółka informuje Komisję.
16.
Komisja może, w terminie 30 dni odpowiednio od dnia otrzymania zawiadomienia, o którym
mowa w ust. 14, albo od dnia otrzymania informacji o zmianie regulaminu giełdowej
izby rozrachunkowej, zgłosić sprzeciw wobec rozpoczęcia organizacji i prowadzenia
rozliczeń transakcji giełdowych przez spółkę albo ich kontynuowania, jeżeli mogłoby
to naruszyć bezpieczeństwo obrotu instrumentami finansowymi lub obrotu towarami giełdowymi.
Art. 68b134)Dodany przez art. 1 pkt 59 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Regulamin izby rozliczeniowej i izby rozrachunkowej oraz ich zmiany są zatwierdzane
przez Komisję. Zatwierdzenie regulaminu i jego zmian, w zakresie wskazanym odpowiednio
w ust. 2 pkt 1 -4, 7 i 8 oraz w ust. 3 pkt 1-4 i 7, jest dokonywane po zasięgnięciu
opinii Prezesa Narodowego Banku Polskiego.
2.
Regulamin izby rozliczeniowej określa w szczególności:
1)
prawa i obowiązki uczestników izby rozliczeniowej, tryb i szczegółowe zasady postępowania
w związku z nabywaniem lub utratą statusu uczestnika;
2)
sposób i tryb określania wzajemnych zobowiązań i należności uczestników izby rozliczeniowej;
3)
warunki powstania i zakres odpowiedzialności spółki prowadzącej izbę rozliczeniową
względem uczestników;
4)
sposób i tryb rozliczania transakcji zawieranych przez uczestników;
5)
sposób naliczania i wysokość opłat pobieranych przez spółkę prowadzącą izbę rozliczeniową
za czynności dokonywane na rzecz uczestników;
6)
środki dyscyplinujące i porządkowe, które mogą być stosowane wobec uczestników naruszających
obowiązki wynikające z uczestnictwa, oraz zasady i tryb ich stosowania;
7)
sposób organizacji systemu zabezpieczania płynności rozliczania transakcji;
8)
moment wprowadzenia zlecenia rozrachunku do systemu rozrachunku oraz moment, od którego
zlecenie rozrachunku nie może zostać odwołane przez uczestnika lub osobę trzecią.
3.
Regulamin izby rozrachunkowej określa w szczególności:
1)
prawa i obowiązki uczestników izby rozrachunkowej, tryb i szczegółowe zasady postępowania
w związku z nabywaniem lub utratą statusu uczestnika;
2)
warunki powstania i zakres odpowiedzialności spółki prowadzącej izbę rozrachunkową
względem uczestników;
3)
sposób i tryb rozrachunku transakcji zawieranych przez uczestników;
4)
sposób obsługi rachunków pieniężnych uczestników;
5)
sposób naliczania i wysokość opłat pobieranych przez spółkę prowadzącą izbę rozrachunkową
za czynności dokonywane na rzecz uczestników;
6)
środki dyscyplinujące i porządkowe, które mogą być stosowane wobec uczestników naruszających
obowiązki wynikające z uczestnictwa, oraz zasady i tryb ich stosowania;
7)
moment wprowadzenia zlecenia rozrachunku do systemu rozrachunku oraz moment, od którego
zlecenie rozrachunku nie może zostać odwołane przez uczestnika lub osobę trzecią.
4.
Spółka prowadząca izbę rozliczeniową oraz spółka prowadząca izbę rozrachunkową publikują
regulamin i jego zmiany w taki sposób, aby były one dostępne dla wszystkich uczestników
danej izby co najmniej na 2 tygodnie przed dniem ich wejścia w życie.
Art. 68c134)Dodany przez art. 1 pkt 59 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Organizując i prowadząc rozliczenie transakcji, o których mowa w art. 68a ust. 1,
izba rozliczeniowa ustala w szczególności zakres obowiązków stron transakcji lub stron
rozliczenia w przypadku, gdy strony transakcji wykonują swoje zobowiązania poprzez
inne podmioty, w celu prawidłowego spełnienia przez strony świadczeń pieniężnych lub
niepieniężnych, wynikających z zawartych transakcji.
2.
Spółka prowadząca izbę rozliczeniową organizuje system zabezpieczania płynności rozliczania
transakcji zawieranych na rynku regulowanym, a w przypadku rozliczania transakcji
zawartych w alternatywnym systemie obrotu spółka prowadząca izbę rozliczeniową może
organizować system zabezpieczania płynności rozliczania transakcji zawieranych w tym
systemie.
3.
Spółka prowadząca izbę rozliczeniową może występować jako strona transakcji zawieranych
na rynku regulowanym lub w alternatywnym systemie obrotu wyłącznie w związku z funkcjonowaniem
odpowiednio systemów, o których mowa w ust. 2, zgodnie z ich celem.
Art. 68d134)Dodany przez art. 1 pkt 59 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Uczestnicy izby rozliczeniowej rozliczającej transakcje zawierane na rynku regulowanym
są zobowiązani do wnoszenia do izby rozliczeniowej wpłat, z których tworzy się fundusz
zabezpieczający prawidłowe wykonanie zobowiązań wynikających z tych transakcji.
2.
Fundusz, o którym mowa w ust. 1, zapewnia rozliczenie transakcji zawieranych na rynku
regulowanym w zakresie określonym w regulaminie funduszu, o którym mowa w ust. 1.
Izba rozliczeniowa może zarządzać środkami funduszu, o którym mowa w ust. 1.
3.
Regulamin funduszu, o którym mowa w ust. 1, i jego zmiany podlegają zatwierdzeniu
przez Komisję po zasięgnięciu opinii Prezesa Narodowego Banku Polskiego.
4.
Do sposobu tworzenia funduszu, o którym mowa w ust. 1, oraz do obowiązków uczestników
izby rozliczeniowej stosuje się odpowiednio art. 66 i art. 67. Do środków funduszu,
o którym mowa w ust. 1, stosuje się odpowiednio art. 45e.
5.
Izba rozliczeniowa może również na podstawie umowy z podmiotem organizującym alternatywny
system obrotu prowadzić fundusz zabezpieczający prawidłowe rozliczanie transakcji
w tym obrocie.
Art. 68e134)Dodany przez art. 1 pkt 59 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Podmiotowi, który uzyskał zezwolenie Komisji na prowadzenie rachunków papierów wartościowych,
lub który zamierza prowadzić rachunki papierów wartościowych na podstawie art. 117
i spełnia wymogi określone w regulaminie izby rozrachunkowej, przysługuje roszczenie
o zawarcie umowy o uczestnictwo w tej izbie rozrachunkowej.
Dział IV
Uczestnictwo w obrocie instrumentami finansowymi
Rozdział 1
Prowadzenie działalności przez firmy inwestycyjne
Oddział 1
Przepisy ogólne
Art. 69.1 orzeczenie
1.
Prowadzenie działalności maklerskiej wymaga zezwolenia Komisji wydanego na wniosek,
o którym mowa w art. 82, złożony przez zainteresowany podmiot.
2135)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 60 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Działalność maklerska, z zastrzeżeniem art. 16 ust. 3 i art. 70, obejmuje wykonywanie
czynności polegających na:
1)
przyjmowaniu i przekazywaniu zleceń nabycia lub zbycia instrumentów finansowych;
2)
wykonywaniu zleceń, o których mowa w pkt 1, na rachunek dającego zlecenie;
3)
nabywaniu lub zbywaniu na własny rachunek instrumentów finansowych;
4)
zarządzaniu portfelami, w skład których wchodzi jeden lub większa liczba instrumentów
finansowych;
5)
doradztwie inwestycyjnym;
6)
oferowaniu instrumentów finansowych;
7)
świadczeniu usług w wykonaniu zawartych umów o subemisje inwestycyjne i usługowe lub
zawieraniu i wykonywaniu innych umów o podobnym charakterze, jeżeli ich przedmiotem
są instrumenty finansowe;
8)
organizowaniu alternatywnego systemu obrotu.
4137)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 60 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Działalnością maklerską jest również wykonywanie przez firmę inwestycyjną czynności
polegających na:
1)
przechowywaniu lub rejestrowaniu instrumentów finansowych, w tym prowadzeniu rachunków
papierów wartościowych oraz prowadzeniu rachunków pieniężnych;
2)
udzielaniu pożyczek pieniężnych w celu dokonania transakcji, której przedmiotem jest
jeden lub większa liczba instrumentów finansowych, jeżeli transakcja ma być dokonana
za pośrednictwem firmy inwestycyjnej udzielającej pożyczki;
3)
doradztwie dla przedsiębiorstw w zakresie struktury kapitałowej, strategii przedsiębiorstwa
lub innych zagadnień związanych z taką strukturą lub strategią;
4)
doradztwie i innych usługach w zakresie łączenia, podziału oraz przejmowania przedsiębiorstw;
5)
wymianie walutowej, w przypadku gdy jest to związane z działalnością maklerską w zakresie
wskazanym w ust. 2;
6)
sporządzaniu analiz inwestycyjnych, analiz finansowych oraz innych rekomendacji o
charakterze ogólnym dotyczących transakcji w zakresie instrumentów finansowych;
7)
świadczeniu usług dodatkowych związanych z subemisją usługową lub inwestycyjną;
8)
wykonywaniu czynności określonych w pkt 1-7 oraz w ust. 2, których przedmiotem są
instrumenty bazowe instrumentów pochodnych, wskazanych w art. 2 ust. 1 pkt 2 lit.
d-f oraz i, jeżeli czynności te pozostają w związku z działalnością maklerską.
Art. 70138)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 61 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Przepisów niniejszego działu nie stosuje się do:
1)
zakładów ubezpieczeń;
2)
podmiotów wykonujących czynności określone w art. 69 ust. 2 wyłącznie na rzecz podmiotów
należących do tej samej grupy kapitałowej, do której należy podmiot wykonujący te
czynności, z zastrzeżeniem pkt 9;
3)
podmiotów prowadzących działalność gospodarczą inną niż działalność maklerska, wykonujących
czynności określone w art. 69 ust. 2 w sposób incydentalny w związku z prowadzoną
działalnością, o ile działalność ta jest regulowana przepisami i o ile przepisy te
nie wyłączają możliwości wykonywania tych czynności;
4)
podmiotów wykonujących wyłącznie czynności określone w art. 69 ust. 2 pkt 3, o ile
czynności te nie są wykonywane w ramach zadań związanych z organizacją rynku regulowanego
ani nie polegają na nabywaniu lub zbywaniu instrumentów finansowych w sposób zorganizowany,
częsty i systematyczny poprzez stworzenie systemu umożliwiającego zawieranie transakcji
przez podmioty trzecie;
5)
członków Europejskiego Systemu Banków Centralnych i innych krajowych podmiotów wykonujących
podobne funkcje, jak również innych organów publicznych powołanych do zarządzania
długiem publicznym;
6)
funduszy inwestycyjnych oraz towarzystw funduszy inwestycyjnych w rozumieniu ustawy z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych;
7)
funduszy emerytalnych w rozumieniu ustawy z dnia 28 sierpnia 1997 r. o organizacji i funkcjonowaniu funduszy emerytalnych;
8)
przechowywania aktywów funduszy, o których mowa w pkt 6 lub 7, i zarządzania tymi
funduszami;
9)
podmiotów, które prowadzą wyłącznie działalność, określoną w art. 69 ust. 2, polegającą
na zarządzaniu funduszem emerytalnym, wykonując czynności określone w art. 69 ust.
2 na rzecz podmiotów należących do tej samej grupy kapitałowej, do której należy podmiot
wykonujący te czynności;
10)
podmiotów wykonujących czynności określone w art. 69 ust. 2 pkt 3 w zakresie instrumentów
finansowych lub wykonujących czynności określone w art. 69 ust. 2 pkt 1, 2, 4-8 oraz
w ust. 4 w zakresie instrumentów pochodnych, których instrumentem bazowym jest towar
lub instrumentów wskazanych w art. 2 ust. 1 pkt 2 lit. i na rzecz klientów korzystających
z usług świadczonych przez te podmioty w ramach podstawowej działalności gospodarczej
tych podmiotów, która nie jest działalnością maklerską, o ile czynności te mają charakter
dodatkowy w stosunku do głównego przedmiotu działalności tych podmiotów; przy czym
przedmiot działalności tych podmiotów jest ustalany na podstawie przedmiotu działalności
grupy kapitałowej, do której te podmioty należą;
11)
podmiotów świadczących usługę doradztwa inwestycyjnego w związku z prowadzeniem działalności
gospodarczej niebędącej działalnością maklerską, o ile świadczenie tej usługi nie
jest odpłatne;
12)
podmiotów, których głównym przedmiotem działalności jest wykonywanie czynności określonych
w art. 69 ust. 2 pkt 3 w zakresie instrumentów pochodnych, których instrumentem bazowym
jest towar, z wyłączeniem podmiotów wchodzących w skład grupy kapitałowej, której
głównym przedmiotem działalności jest działalność maklerska lub czynności bankowe
w rozumieniu przepisów ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. - Prawo bankowe;
13)
podmiotów zawierających, w ramach prowadzonej działalności gospodarczej, na własny
rachunek transakcje na rynkach kontraktów terminowych, opcji lub innych instrumentów
pochodnych albo na rynkach pieniężnych wyłącznie w celu zabezpieczenia pozycji zajętych
na tych rynkach, lub działających w tym celu na rachunek innych członków takich rynków,
o ile odpowiedzialność za wykonanie zobowiązań wynikających z tych transakcji ponoszą
uczestnicy rozliczający tych rynków;
14)
podmiotów, o których mowa w art. 32 ust. 2 ustawy z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych.
2.
Bank z siedzibą na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej może, bez zezwolenia na prowadzenie
działalności maklerskiej, wykonywać czynności określone w:
1139)W brzmieniu ustalonym przez art. 2 ustawy z dnia 20 listopada 2009 r. o zmianie ustawy o autostradach płatnych oraz o Krajowym Funduszu Drogowym oraz ustawy o obrocie instrumentami finansowymi (Dz. U. Nr 223, poz. 1776), która weszła w życie z dniem 1 stycznia 2010 r.)
art. 69 ust. 2 pkt 1 -6 - o ile przedmiotem tych czynności są papiery wartościowe,
o których mowa w art. 4 ust. 1 pkt 2, lub inne niedopuszczone do obrotu zorganizowanego
instrumenty finansowe oraz obligacje, o których mowa w art. 39p ust. 1 ustawy z dnia 27 października 1994 r. o autostradach płatnych oraz
o Krajowym Funduszu Drogowym ;
2)
art. 69 ust. 2 pkt 7.
3.
Wykonywanie przez bank, zgodnie z ust. 2, czynności, o których mowa w art. 69 ust.
2 pkt 1-7, nie stanowi działalności maklerskiej.
4.
W zakresie wykonywania czynności, o których mowa w art. 69 ust. 2 pkt 1-7, do banku,
o którym mowa w ust. 2, stosuje się odpowiednio art. 72, art. 73 ust. 1 i 2, art.
74b, art. 75, art. 76, art. 79-81g, art. 83a, art. 86 ust. 2, art. 90 i art. 93a,
a w zakresie nieuregulowanym w tych przepisach stosuje się odpowiednio przepisy ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. - Prawo bankowe.
5.
W zakresie wykonywania przez agenta firmy inwestycyjnej czynności na rzecz banku,
o którym mowa w ust. 2, stosuje się odpowiednio art. 79-81.
Art. 71.
Art. 72142)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 63 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
W umowie o oferowanie instrumentów finansowych firma inwestycyjna zobowiązuje się
do pośrednictwa w:
1)
proponowaniu przez emitenta nabycia papierów wartościowych nowej emisji lub w zbywaniu
tych papierów,
2)
proponowaniu przez podmiot wystawiający instrumenty finansowe niebędące papierami
wartościowymi nabycia tych instrumentów lub w ich zbywaniu w wyniku tej propozycji,
3)
proponowaniu przez wprowadzającego nabycia papierów wartościowych lub w ich zbywaniu
w wyniku tej propozycji, lub
4)
proponowaniu nabycia instrumentów finansowych niebędących papierami wartościowymi
przez podmiot wprowadzający te instrumenty do obrotu na rynku regulowanym lub do alternatywnego
systemu obrotu lub w ich zbywaniu w wyniku tej propozycji.
2.
Umowa o oferowanie instrumentów finansowych powinna być zawarta w formie pisemnej,
a w przypadku umowy zawieranej z klientem detalicznym - w formie pisemnej pod rygorem
nieważności.
Art. 73142)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 63 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
W umowie o wykonywanie zleceń nabycia lub zbycia instrumentów finansowych firma inwestycyjna
zobowiązuje się do nabywania lub zbywania instrumentów finansowych na rachunek zleceniodawcy.
Umowa powinna być zawarta w formie pisemnej, a w przypadku umowy zawieranej z klientem
detalicznym - w formie pisemnej pod rygorem nieważności.
2.
Wykonywanie zleceń nabycia lub zbycia instrumentów finansowych może również polegać
na zawieraniu przez firmę inwestycyjną na własny rachunek umów sprzedaży instrumentów
finansowych ze zleceniodawcą.
3.
W umowie o wykonywanie zleceń nabycia lub zbycia instrumentów finansowych firma inwestycyjna
może również zobowiązać się do:
1)
przyjmowania i przekazywania zleceń nabycia lub zbycia instrumentów finansowych, lub
2)
przechowywania lub rejestrowania instrumentów finansowych, w tym do prowadzenia rachunków
papierów wartościowych, lub do prowadzenia rachunków pieniężnych.
4.
W zakresie nieuregulowanym w ust. 1 -3 do:
1)
umowy o wykonywanie zleceń nabycia lub zbycia instrumentów finansowych - stosuje się
odpowiednio przepisy ustawy z dnia 23 kwietnia 1964 r. - Kodeks cywilny dotyczące umowy zlecenia, z wyłączeniem art. 737;
2)
wykonywania zleceń nabycia lub zbycia papierów wartościowych w obrocie zorganizowanym
- stosuje się odpowiednio przepisy ustawy z dnia 23 kwietnia 1964 r. - Kodeks cywilny dotyczące umowy komisu, z wyłączeniem art. 768 § 3.
5.
Do rachunku pieniężnego stosuje się odpowiednio przepisy art. 725-727, art. 728 § 3 i art. 729-733 ustawy z dnia 23 kwietnia 1964 r. - Kodeks
cywilny, z wyłączeniem uprawnienia do czasowego obracania wolnymi środkami pieniężnymi. Nie
wyłącza to uprawnień Komisji wynikających z art. 88.
6.
Do wykonywania w obrocie zorganizowanym przez firmę inwestycyjną zleceń nabycia lub
zbycia na rachunek klienta niebędących papierami wartościowymi instrumentów finansowych
stosuje się odpowiednio przepisy ustawy z dnia 23 kwietnia 1964 r. - Kodeks cywilny dotyczące umowy komisu, z wyłączeniem art. 768 § 3, o ile konstrukcja tych instrumentów
finansowych umożliwia zastosowanie tych przepisów.
Art. 74142)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 63 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Firma inwestycyjna, która wykonuje zlecenia nabycia lub zbycia akcji dopuszczonych
do obrotu na rynku regulowanym w sposób, o którym mowa w art. 73 ust. 2, jest obowiązana
upowszechniać w sposób ciągły ceny kupna i sprzedaży, po jakich transakcje te mogą
być zawierane wraz ze wskazaniem wielkości zleceń, które mają być wykonywane po tych
cenach. Ceny, po jakich transakcje w zakresie danych akcji mogą być zawierane, powinny
być odnoszone do transakcji, których wielkość nie przekracza standardowej wielkości
rynkowej dla tych akcji obliczonej zgodnie z art. 23 rozporządzenia 1287/2006 oraz
powinny odzwierciedlać panujące aktualnie warunki rynkowe dla tych akcji ustalone
zgodnie z art. 24 rozporządzenia 1287/2006.
2.
Obowiązek, o którym mowa w ust. 1, powstaje w przypadku, gdy łącznie są spełnione
następujące warunki:
1)
przedmiotem zleceń wykonywanych przez daną firmę inwestycyjną w sposób, o którym mowa
w art. 73 ust. 2, jest kupno lub sprzedaż akcji płynnych, z zastrzeżeniem ust. 8;
2)
wykonywanie przez daną firmę inwestycyjną zleceń w sposób, o którym mowa w art. 73
ust. 2, ma charakter zorganizowany, częsty i systematyczny.
3.
Obowiązek, o którym mowa w ust. 1, pomimo spełnienia przez firmę inwestycyjną warunków
wskazanych w ust. 2, nie powstaje w przypadku, gdy wartość zleceń wykonywanych przez
tę firmę inwestycyjną w sposób, o którym mowa w art. 73 ust. 2, jest zawsze wyższa
niż standardowa wielkość rynkowa obliczona zgodnie z art. 23 rozporządzenia 1287/2006.
4.
Akcje są akcjami płynnymi, jeżeli spełniają warunki określone w art. 22 ust. 1 rozporządzenia
1287/2006, z zastrzeżeniem ust. 8.
5.
Wykonywanie przez firmę inwestycyjną zleceń w sposób, o którym mowa w art. 73 ust.
2, ma charakter zorganizowany, częsty i systematyczny w przypadku, gdy spełnione są
warunki, o których mowa w art. 21 rozporządzenia 1287/2006.
6.
Zakres i sposób upowszechniania informacji, o których mowa w ust. 1, określają art.
23-26, art. 29, art. 30 i art. 32 rozporządzenia 1287/2006.
7.
Minister właściwy do spraw instytucji finansowych może określić, w drodze rozporządzenia,
minimalną, nie większą niż 5, liczbę akcji płynnych na rynku regulowanym organizowanym
na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej biorąc pod uwagę liczbę akcji znajdujących
się w obrocie, średnią dzienną liczbę transakcji, średnią wartość dziennych obrotów
na rynku regulowanym oraz siedzibę emitentów tych akcji.
8.
W przypadku gdy ogólna liczba akcji płynnych na rynku regulowanym organizowanym na
terytorium Rzeczypospolitej Polskiej jest niższa od liczby określonej zgodnie z ust.
7, Komisja może, w drodze uchwały, uznać na potrzeby ust. 1 za płynne akcje niespełniające
warunków określonych w art. 22 ust. 1 rozporządzenia 1287/2006 w liczbie, która nie
spowoduje przekroczenia liczby określonej zgodnie z ust. 7.
Art. 74a143)Dodany przez art. 1 pkt 64 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Firma inwestycyjna, która nabywa lub zbywa poza rynkiem regulowanym i alternatywnym
systemem obrotu na własny lub cudzy rachunek akcje dopuszczone do obrotu na rynku
regulowanym, upowszechnia dane obejmujące cenę, wielkość oraz czas zawarcia każdej
transakcji zgodnie z art. 27, art. 29, art. 30 i art. 32 rozporządzenia 1287/2006.
Upowszechnienie informacji następuje niezwłocznie po zawarciu transakcji.
2.
Komisja może udzielić firmie inwestycyjnej, na jej wniosek, zgody na odroczone upowszechnianie
informacji, o których mowa w ust. 1, jeżeli jest to uzasadnione ze względu na rodzaj
lub wielkość transakcji, zgodnie z art. 28 rozporządzenia 1287/2006. Komisja może
udzielić firmie inwestycyjnej zgody na odroczone upowszechnianie informacji, o których
mowa w ust. 1, w odniesieniu do transakcji na dużą skalę w porównaniu ze standardową
wielkością rynkową dla danej klasy akcji ustalonej zgodnie z art. 33 i 34 rozporządzenia
1287/2006 oraz z tabelą nr 3 załącznika nr 2 do tego rozporządzenia.
Art. 74b143)Dodany przez art. 1 pkt 64 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
W umowie o przyjmowanie i przekazywanie zleceń nabycia lub zbycia instrumentów finansowych
firma inwestycyjna zobowiązuje się do przyjmowania i przekazywania zleceń nabycia
lub zbycia instrumentów finansowych przez:
1)
przyjmowanie i przekazywanie zleceń nabycia lub zbycia instrumentów finansowych do
innego podmiotu, w celu ich wykonania, lub
2)
kojarzenie dwóch lub więcej podmiotów w celu doprowadzenia do zawarcia transakcji
między tymi podmiotami.
2.
Umowa, o której mowa w ust. 1, powinna być zawarta w formie pisemnej, a w przypadku
umowy zawieranej z klientem detalicznym - w formie pisemnej pod rygorem nieważności.
Art. 75144)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 65 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
W umowie o zarządzanie portfelem, w którego skład wchodzi jeden lub większa liczba
instrumentów finansowych, firma inwestycyjna zobowiązuje się do podejmowania i realizacji
decyzji inwestycyjnych na rachunek klienta, w ramach pozostawionych przez zleceniodawcę
do dyspozycji zarządzającego środków pieniężnych lub instrumentów finansowych.
2.
Umowa, o której mowa w ust. 1, powinna być zawarta w formie pisemnej, a w przypadku
umowy zawieranej z klientem detalicznym - w formie pisemnej pod rygorem nieważności.
Art. 76144)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 65 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W umowie o doradztwo inwestycyjne firma inwestycyjna zobowiązuje się do przygotowywania
w oparciu o potrzeby i sytuację klienta i przekazywania mu pisemnej lub ustnej rekomendacji
dotyczącej:
1)
kupna, sprzedaży, subskrypcji, wymiany, wykonania lub wykupu określonych instrumentów
finansowych albo powstrzymania się od zawarcia transakcji dotyczącej tych instrumentów;
2)
wykonania lub powstrzymania się od wykonania uprawnień wynikających z określonego
instrumentu finansowego do zakupu, sprzedaży, subskrypcji, wymiany, wykonania lub
wykupu instrumentu finansowego.
Art. 77.
1.
Przez usługę wymiany walutowej rozumie się przyjmowanie przez firmę inwestycyjną walut
obcych i dokonywanie ich sprzedaży na rachunek klienta, jak również kupno walut obcych
na rachunek klienta, w związku z obsługą realizacji zobowiązań firmy inwestycyjnej
wobec klienta lub zobowiązań klienta wobec firmy inwestycyjnej z tytułu usług świadczonych
przez tę firmę inwestycyjną na jego rzecz, lub zobowiązań klienta wobec emitenta papierów
wartościowych, w przypadku gdy firma inwestycyjna działa w imieniu i na rachunek emitenta,
lub zobowiązań emitenta papierów wartościowych wobec klienta, w przypadku gdy firma
inwestycyjna działa w imieniu i na rachunek klienta w zakresie czynności wskazanych
w art. 69 ust. 2.
2.
Świadczenie przez firmę inwestycyjną usługi wymiany walutowej nie stanowi działalności
kantorowej w rozumieniu ustawy z dnia 27 lipca 2002 r. - Prawo dewizowe .
Art. 78146)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 66 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Firma inwestycyjna organizująca alternatywny system obrotu zapewnia:
1)
koncentrację podaży i popytu na instrumenty finansowe, będące przedmiotem obrotu w
danym alternatywnym systemie obrotu, w celu kształtowania ich powszechnego kursu;
2)
bezpieczny i sprawny przebieg transakcji;
3)
upowszechnianie jednolitych informacji o kursach i obrotach instrumentami finansowymi,
które są przedmiotem obrotu w danym alternatywnym systemie obrotu.
2.
W przypadku gdy wymaga tego bezpieczeństwo obrotu w alternatywnym systemie obrotu
lub jest zagrożony interes inwestorów, firma inwestycyjna organizująca alternatywny
system obrotu, na żądanie Komisji, wstrzymuje wprowadzenie instrumentów finansowych
do obrotu w tym alternatywnym systemie obrotu lub wstrzymuje rozpoczęcie obrotu wskazanymi
instrumentami finansowymi na okres nie dłuższy niż 10 dni.
3.
W przypadku gdy obrót określonymi instrumentami finansowymi jest dokonywany w okolicznościach
wskazujących na możliwość zagrożenia prawidłowego funkcjonowania alternatywnego systemu
obrotu lub bezpieczeństwa obrotu dokonywanego w tym alternatywnym systemie obrotu,
lub naruszenia interesów inwestorów, na żądanie Komisji, firma inwestycyjna organizująca
alternatywny system obrotu zawiesza obrót tymi instrumentami finansowymi na okres
nie dłuższy niż miesiąc.
4.
Na żądanie Komisji, firma inwestycyjna organizująca alternatywny system obrotu wyklucza
z obrotu wskazane przez Komisję instrumenty finansowe, w przypadku gdy obrót nimi
zagraża w sposób istotny prawidłowemu funkcjonowaniu alternatywnego systemu obrotu
lub bezpieczeństwu obrotu dokonywanego w tym alternatywnym systemie obrotu, lub powoduje
naruszenie interesów inwestorów.
5.
Żądanie, o którym mowa w ust. 2-4, powinno wskazywać szczegółowe przyczyny, które
je uzasadniają.
6.
Komisja podaje niezwłocznie do publicznej wiadomości informację o wystąpieniu z żądaniem,
o którym mowa w ust. 2-4.
7.
Firma inwestycyjna organizująca alternatywny system obrotu zapewnia sprawny i prawidłowy
rozrachunek oraz rozliczanie transakcji zawartych w tym systemie, przez zawarcie umowy
z podmiotem uprawnionym do dokonywania rozrachunku oraz rozliczenia transakcji.
8.
Umowa, o której mowa w ust. 7, może być zawarta, o ile podmiot uprawniony do dokonywania
rozrachunku oraz rozliczenia transakcji, z którym ma zostać zawarta umowa:
1)
wykorzystuje rozwiązania zapewniające sprawne i prawidłowe wykonywanie powierzanych
mu czynności, w tym spełnia warunki techniczne dokonywania odpowiednio rozliczeń lub
rozrachunku transakcji;
2)
zapewnia wykonywanie powierzonych mu czynności w sposób niezagrażający bezpieczeństwu
obrotu i nienaruszający interesów uczestników tego obrotu.
9.
Zamiar zawarcia umowy skutkującej zmianą podmiotu dokonującego rozrachunku lub rozliczania
transakcji wymaga zawiadomienia Komisji. Komisja, w terminie 3 miesięcy od dnia otrzymania
zawiadomienia, zgłasza sprzeciw wobec planowanego zawarcia umowy z podmiotem dokonującym
rozrachunku lub rozliczania transakcji, w przypadku gdy podmiot, z którym ma zostać
zawarta umowa nie spełnia warunków, o których mowa w ust. 8.
10.
Warunki, o których mowa w ust. 8 pkt 1, w zakresie spełniania warunków technicznych,
uważa się za spełnione w przypadku Krajowego Depozytu oraz w przypadku:
1)
spółki, której Krajowy Depozyt przekazał wykonywanie czynności z zakresu zadań, o
których mowa w art. 48 ust. 1 pkt 6, oraz spółki prowadzącej izbę rozrachunkową -
w zakresie powierzenia dokonywania rozrachunku transakcji;
2)
spółki, której Krajowy Depozyt przekazał wykonywanie czynności z zakresu zadań, o
których mowa w art. 48 ust. 2 pkt 2, oraz spółki prowadzącej izbę rozliczeniową -
w zakresie powierzenia dokonywania rozliczenia transakcji.
Art. 78a147)Dodany przez art. 1 pkt 67 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Firma inwestycyjna organizująca alternatywny system obrotu upowszechnia aktualne ceny
kupna i ceny sprzedaży dla akcji dopuszczonych do obrotu na rynku regulowanym, które
są jednocześnie przedmiotem obrotu w danym alternatywnym systemie obrotu, ze wskazaniem
łącznego wolumenu zleceń dla każdego z poziomów cenowych zgodnie z art. 17, art. 29,
art. 30 i art. 32 rozporządzenia 1287/2006.
2.
Informacje, o których mowa w ust. 1, są upowszechniane niezwłocznie w ciągu normalnych
godzin handlu w rozumieniu art. 2 pkt 5 rozporządzenia 1287/2006.
3.
Komisja może zwolnić firmę inwestycyjną, na jej wniosek, z obowiązku upowszechniania
informacji, o których mowa w ust. 1, jeżeli jest to uzasadnione ze względu na przyjęty
sposób organizowania obrotu albo rodzaj lub wielkość zleceń, zgodnie z art. 18 rozporządzenia
1287/2006. Komisja może również zwolnić firmę inwestycyjną z obowiązku upowszechniania
informacji, o których mowa w ust. 1, w odniesieniu do zleceń na dużą skalę w porównaniu
ze standardową wielkością rynkową w rozumieniu art. 20 rozporządzenia 1287/2006.
4.
Firma inwestycyjna organizująca alternatywny system obrotu upowszechnia w odniesieniu
do zawieranych w danym obrocie transakcji, których przedmiotem są akcje dopuszczone
do obrotu na rynku regulowanym, dane obejmujące cenę, wielkość oraz czas zawarcia
każdej transakcji, zgodnie z art. 27, art. 29, art. 30 i art. 32 rozporządzenia 1287/2006.
Upowszechnienie informacji następuje niezwłocznie po zawarciu transakcji.
5.
Obowiązek, o którym mowa w ust. 4, nie powstaje, w przypadku gdy dane, o których mowa
w ust. 4, odnoszące się do transakcji zawieranych w alternatywnym systemie obrotu
są upowszechniane przez spółkę prowadzącą rynek regulowany.
6.
Komisja może udzielić firmie inwestycyjnej, na wniosek tej firmy, zgody na odroczone
upowszechnianie informacji, o których mowa w ust. 4, jeżeli jest to uzasadnione ze
względu na rodzaj lub, zgodnie z art. 28 rozporządzenia 1287/2006, ze względu na wielkość
transakcji.
7.
Do wniosku o udzielenie zgody, o której mowa w ust. 6, firma inwestycyjna dołącza
zasady, na jakich będzie dokonywane odroczone upowszechnianie informacji, o których
mowa w ust. 4, po uzyskaniu zgody Komisji.
8.
Firma inwestycyjna po uzyskaniu zgody, o której mowa w ust. 6, jest obowiązana upowszechnić
zasady, na jakich będzie dokonywane odroczone upowszechnianie informacji, o których
mowa w ust. 4.
Art. 79.
1.
Firma inwestycyjna może w drodze umowy zawartej w formie pisemnej powierzyć osobie
fizycznej, osobie prawnej lub jednostce organizacyjnej nieposiadającej osobowości
prawnej wykonywanie stałe lub okresowe w imieniu i na rachunek firmy inwestycyjnej
czynności pośrednictwa w zakresie działalności prowadzonej przez tę firmę inwestycyjną
(agent firmy inwestycyjnej).
2148)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 68 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Na podstawie umowy, o której mowa w ust. 1, mogą być wykonywane czynności związane
z zawieraniem umów o świadczenie usług przez firmę inwestycyjną lub umożliwiające
realizację tych umów, w szczególności polegające na doradzaniu klientowi lub potencjalnemu
klientowi w zakresie instrumentów finansowych lub usług danej firmy inwestycyjnej,
przyjmowaniu zleceń, o których mowa w art. 69 ust. 2 pkt 1, oraz odbieraniu innych
oświadczeń woli dla firmy inwestycyjnej.
3.
Zakazane jest pozostawanie w stosunku umownym wynikającym z umowy, o której mowa w
ust. 1, z więcej niż jedną firmą inwestycyjną.
4.
Zakazane jest przyjmowanie przez agenta firmy inwestycyjnej jakichkolwiek wpłat, w
związku z czynnościami wykonywanymi na podstawie umowy, o której mowa w ust. 1, od
osób, na rzecz których firma inwestycyjna świadczy usługi, jak również dokonywanych
przez firmę inwestycyjną na rzecz tych osób.
5.
Za szkodę wyrządzoną przez agenta firmy inwestycyjnej w związku z wykonywaniem czynności
w imieniu i na rachunek firmy inwestycyjnej odpowiada solidarnie ta firma inwestycyjna
i agent, który wyrządził szkodę. Odpowiedzialność wyłączona jest w przypadku, gdy
szkoda nastąpiła wskutek działania siły wyższej lub wyłącznie z winy osoby trzeciej.
6149)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 68 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Agent firmy inwestycyjnej informuje klienta lub potencjalnego klienta o zakresie czynności,
do podejmowania których zgodnie z umową, o której mowa w ust. 1, jest upoważniony.
W przypadku gdy agentem firmy inwestycyjnej jest osoba wykonująca zawód maklera papierów
wartościowych lub doradcy inwestycyjnego, jest ona ponadto obowiązana okazać dokument
potwierdzający posiadanie uprawnień do wykonywania zawodu maklera papierów wartościowych
lub doradcy inwestycyjnego.
6a150)Dodany przez art. 1 pkt 68 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Firma inwestycyjna jest obowiązana nadzorować czynności wykonywane przez agenta firmy
inwestycyjnej na podstawie zawartej z tą firmą umowy, o której mowa w ust. 1, w celu
zapewnienia, że czynności, o których mowa w ust. 2, są wykonywane zgodnie z przepisami
ustawy oraz przepisami wydanymi na jej podstawie, a w szczególności, że obowiązki
nałożone tymi przepisami na firmę inwestycyjną są wykonywane w sposób prawidłowy,
jak również w celu zapewnienia, że działalność agenta firmy inwestycyjnej wykonywana
w zakresie innym niż wynikający z umowy, o której mowa w ust. 1, nie powoduje niekorzystnego
wpływu na czynności podejmowane na podstawie tej umowy.
7.
W stosunku do agenta firmy inwestycyjnej Komisji przysługują przewidziane w ustawie
o nadzorze uprawnienia kontrolne, w zakresie dotyczącym czynności wykonywanych na
rzecz firmy inwestycyjnej oraz sporządzanych w związku z tymi czynnościami dokumentów.
8.
Komisja prowadzi rejestr agentów firm inwestycyjnych.
9.
Komisja skreśla agenta firmy inwestycyjnej z rejestru, o którym mowa w ust. 8, jeżeli
wykonuje on czynności, o których mowa w ust. 2, z naruszeniem przepisów prawa lub
nie dochowując należytej staranności. Przepisy art. 130 ust. 2 i 3 stosuje się odpowiednio.
10.
Podmiot, który został skreślony z rejestru agentów firm inwestycyjnych z przyczyn,
o których mowa w ust. 4, nie może ponownie być wpisany do tego rejestru przed upływem
10 lat od dnia skreślenia, a w przypadku gdy skreślenie nastąpiło w związku z popełnieniem
przez agenta firmy inwestycyjnej przestępstwa - także przed zatarciem skazania za
to przestępstwo.
Art. 80151)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 69 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Agent firmy inwestycyjnej, który zawarł z firmą inwestycyjną umowę, o której mowa
w art. 79 ust. 1, jest przedsiębiorcą.
Art. 81.
1.
W przypadku gdy agentem firmy inwestycyjnej ma być osoba fizyczna, Komisja dokonuje,
na wniosek zainteresowanego, wpisu do rejestru agentów firmy inwestycyjnej, jeżeli
dana osoba posiada odpowiedni poziom wiedzy i doświadczenia zawodowego z zakresu usług
pośrednictwa finansowego, obowiązujących przepisów prawa oraz standardów działalności
firm inwestycyjnych, stwierdzony przez Komisję w wyniku przeprowadzonego egzaminu
zgodnie z art. 128. Wniosek o wpis składany jest w terminie 30 dni od dnia złożenia
z wynikiem pozytywnym egzaminu dla agenta firmy inwestycyjnej.
2.
Warunki, o których mowa w ust. 1, uważa się za spełnione w przypadku osób mających
prawo wykonywania zawodu maklera papierów wartościowych lub doradcy inwestycyjnego.
3152)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 70 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W przypadku gdy agentem firmy inwestycyjnej ma być osoba prawna lub jednostka organizacyjna
nieposiadająca osobowości prawnej, Komisja dokonuje, na wniosek zainteresowanego,
wpisu do rejestru agentów firmy inwestycyjnej, jeżeli posiadane doświadczenie z zakresu
obrotu instrumentami finansowymi tego podmiotu lub osób kierujących jego działalnością
oraz struktura organizacyjna podmiotu gwarantuje wykonywanie czynności, o których
mowa w art. 79 ust. 2, w sposób prawidłowy z dołożeniem należytej staranności.
4152)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 70 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W przypadku gdy agentem firmy inwestycyjnej ma być podmiot prowadzący działalność
gospodarczą nadzorowaną zgodnie z odrębnymi przepisami przez organ, z którym Komisja
zawarła porozumienie, o którym mowa w art. 20 ust. 2 ustawy o nadzorze, Komisja, po
otrzymaniu wniosku, o którym mowa odpowiednio w ust. 1 albo 3, występuje do odpowiedniego
organu nadzoru o przedstawienie opinii dotyczącej sytuacji finansowej oraz sposobu
prowadzenia działalności przez ten podmiot. Przedstawienie przez właściwy organ nadzoru
pozytywnej opinii jest rozumiane jako wypełnianie przez podmiot ubiegający się o wpis
do rejestru agentów firmy inwestycyjnej warunków, o których mowa odpowiednio w ust.
1 albo 3.
5.
Komisja odmawia wpisu do rejestru agentów firmy inwestycyjnej w przypadku, gdy osoba
fizyczna ubiegająca się o wpis lub osoba kierująca działalnością podmiotu, o którym
mowa w ust. 3, ubiegającego się o wpis została uznana prawomocnym orzeczeniem za winnego
przestępstwa skarbowego, przestępstwa przeciwko wiarygodności dokumentów, mieniu,
obrotowi gospodarczemu, obrotowi pieniędzmi i papierami wartościowymi, za przestępstwa
określone w art. 305, 307 lub 308 ustawy z dnia 30 czerwca 2000 r. - Prawo własności przemysłowej , za przestępstwa określone w ustawie o giełdach towarowych lub za przestępstwa określone w niniejszej ustawie.
6154)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 70 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Komisja odmawia również dokonania wpisu podmiotu, o którym mowa w ust. 1 lub 3, do
rejestru agentów firmy inwestycyjnej, w przypadku gdy wykonywanie przez ten podmiot
czynności, o których mowa w art. 79 ust. 2, mogłoby doprowadzić do naruszenia bezpieczeństwa
obrotu lub interesów klientów firmy inwestycyjnej.
7.
Wniosek o wpis do rejestru agentów firmy inwestycyjnej składany jest za pośrednictwem
firmy inwestycyjnej, na rzecz której mają być wykonywane czynności, o których mowa
w art. 79 ust. 2, i zawiera:
1)
w przypadku osoby fizycznej - dane osobowe oraz opis dotychczasowego przebiegu pracy
zawodowej lub prowadzonej działalności gospodarczej, oświadczenie o nieuznaniu za
winnego przestępstwa wskazanego w ust. 5 oraz zaświadczenie o złożeniu z wynikiem
pozytywnym egzaminu dla agenta firmy inwestycyjnej;
2)
w przypadku osób prawnych lub jednostek nieposiadających osobowości prawnej - dane
obejmujące firmę lub nazwę oraz adres siedziby, opis prowadzonej działalności gospodarczej,
aktualny odpis z właściwego rejestru, dane osobowe osób kierujących działalnością
podmiotu oraz ich oświadczenia o nieuznaniu za winnego przestępstwa wskazanego w ust.
5.
8.
Podmiot wpisany do rejestru agentów firmy inwestycyjnej jest obowiązany do niezwłocznego
pisemnego informowania Komisji o:
1)
każdorazowej zmianie danych objętych wnioskiem o wpis do rejestru agentów firmy inwestycyjnej;
2)
zawarciu umowy, o której mowa w art. 79 ust. 1, ze wskazaniem daty zawarcia oraz firmy
inwestycyjnej, z którą ta umowa została zawarta;
3)
rozwiązaniu umowy, o której mowa w art. 79 ust. 1, ze wskazaniem daty i przyczyn rozwiązania
oraz firmy inwestycyjnej, z którą umowa została rozwiązana.
Art. 81a155)Dodany przez art. 1 pkt 71 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Firma inwestycyjna, z zastrzeżeniem art. 81g, może w drodze umowy zawartej w formie
pisemnej powierzyć przedsiębiorcy lub przedsiębiorcy zagranicznemu wykonywanie czynności
związanych z działalnością prowadzoną przez tę firmę inwestycyjną, w tym z prowadzoną
przez nią działalnością maklerską.
2.
Powierzenie wykonywania czynności nie może przewidywać:
1)
przekazania prowadzenia działalności maklerskiej w sposób powodujący brak faktycznego
wykonywania danej czynności z działalności maklerskiej przez firmę inwestycyjną;
2)
przekazania reprezentowania firmy inwestycyjnej w rozumieniu art. 29 § 1, art. 117 § 1 i art. 137 § 1 ustawy z dnia 15 września 2000 r. - Kodeks
spółek handlowych i prowadzenia spraw firmy inwestycyjnej w rozumieniu art. 39 § 1, art. 121 § 1 i art. 140 § 1 ustawy z dnia 15 września 2000 r. - Kodeks
spółek handlowych;
3)
przekazania zarządzania firmą inwestycyjną w rozumieniu art. 97 § 1, art. 201 § 1 i art. 368 § 1 ustawy z dnia 15 września 2000 r. - Kodeks
spółek handlowych.
Art. 81b155)Dodany przez art. 1 pkt 71 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Firma inwestycyjna może zawrzeć umowę, o której mowa w art. 81a ust. 1, o ile:
1)
przedsiębiorca lub przedsiębiorca zagraniczny posiada uprawnienia do wykonywania czynności
w zakresie przedmiotu umowy, jeżeli z przepisów prawa wynika obowiązek posiadania
takich uprawnień albo, w przypadku gdy z przepisów prawa nie wynika taki obowiązek,
zajmuje się wykonywaniem tych czynności w sposób zawodowy;
2)
przedsiębiorca lub przedsiębiorca zagraniczny posiada niezbędną wiedzę i doświadczenie
oraz zapewnia warunki techniczne i organizacyjne niezbędne do prawidłowego wykonania
umowy;
3)
przedsiębiorca lub przedsiębiorca zagraniczny znajduje się w sytuacji finansowej zapewniającej
prawidłowe wykonanie umowy;
4)
przedsiębiorca lub przedsiębiorca zagraniczny będący osobą fizyczną albo osoby zarządzające
lub prowadzące sprawy przedsiębiorcy lub przedsiębiorcy zagranicznego nie zostały
uznane prawomocnym orzeczeniem za winnego popełnienia przestępstwa, wskazanego w art.
81 ust. 5;
5)
przedsiębiorca lub przedsiębiorca zagraniczny umożliwi skuteczne nadzorowanie przez
firmę inwestycyjną wykonywania powierzonych mu czynności oraz zarządzanie ryzykiem
związanym z powierzeniem czynności, a firma inwestycyjna posiada wiedzę umożliwiającą
skuteczne nadzorowanie powierzonych czynności i zarządzanie ryzykiem;
6)
firma inwestycyjna określi metody oceny sposobu wykonywania czynności z zakresu przedmiotu
umowy przez przedsiębiorcę lub przedsiębiorcę zagranicznego;
7)
firma inwestycyjna oraz biegły rewident upoważniony do badania sprawozdań finansowych
firmy inwestycyjnej będzie posiadać dostęp do informacji związanych z wykonywaniem
czynności powierzonych przedsiębiorcy lub przedsiębiorcy zagranicznemu, również w
przypadku gdy udostępnienie tych danych następuje w wyniku żądania Komisji;
8)
firma inwestycyjna i przedsiębiorca lub przedsiębiorca zagraniczny będą posiadać plany
działania zapewniające ciągłe i niezakłócone prowadzenie działalności w zakresie objętym
umową, również w przypadku rozwiązania umowy;
9)
firma inwestycyjna i przedsiębiorca lub przedsiębiorca zagraniczny będą posiadać plany
działania przewidujące sposoby odzyskiwania danych chroniące przed ich utratą spowodowaną
awarią zasilania, innymi awariami lub zakłóceniami oraz innymi zdarzeniami losowymi
oraz okresowe dokonywanie testów w zakresie prawidłowości funkcjonowania urządzeń
i systemów służących odzyskiwaniu danych;
10)
powierzenie wykonywania czynności nie wpłynie niekorzystnie na prowadzenie przez firmę
inwestycyjną działalności zgodnie z przepisami prawa, ostrożne i stabilne zarządzanie
firmą, skuteczność systemu kontroli wewnętrznej w firmie inwestycyjnej oraz ochronę
tajemnicy zawodowej lub innej informacji prawnie chronionej oraz informacji poufnej.
2.
Firma inwestycyjna przed zawarciem umowy, o której mowa w art. 81a ust. 1, jest obowiązana
ustalić, czy przedsiębiorca lub przedsiębiorca zagraniczny spełnia warunki, o których
mowa w ust. 1 pkt 1-5, oraz podjąć czynności gwarantujące spełnienie warunków, o których
mowa w ust. 1 pkt 6-10.
3.
W przypadku gdy firma inwestycyjna oraz przedsiębiorca lub przedsiębiorca zagraniczny
należą do tej samej grupy kapitałowej, firma inwestycyjna dokonuje oceny spełniania
warunków, o których mowa w ust. 1 pkt 1-5, oraz podejmuje czynności gwarantujące w
szczególności spełnienie warunków, o których mowa w ust. 1 pkt 6-10, z uwzględnieniem
zasad sprawowania nadzoru nad przedsiębiorcą lub przedsiębiorcą zagranicznym oraz
własnego wpływu na działalność przedsiębiorcy lub przedsiębiorcy zagranicznego, w
związku z pozostawaniem w tej samej grupie kapitałowej oraz zasad sprawowania nadzoru
w samej grupie kapitałowej.
Art. 81c155)Dodany przez art. 1 pkt 71 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Odpowiedzialności przedsiębiorcy lub przedsiębiorcy zagranicznego wobec firmy inwestycyjnej
za szkody wyrządzone klientom wskutek niewykonania lub nienależytego wykonania umowy,
o której mowa w art. 81a ust. 1, nie można wyłączyć ani ograniczyć.
2.
Odpowiedzialności firmy inwestycyjnej za szkody wyrządzone klientom wskutek niewykonania
lub nienależytego wykonania umowy, o której mowa w art. 81a ust. 1, przez przedsiębiorcę
lub przedsiębiorcę zagranicznego, nie można wyłączyć ani ograniczyć.
Art. 81d155)Dodany przez art. 1 pkt 71 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Firma inwestycyjna zawiadamia Komisję o zamiarze zawarcia umowy, o której mowa w art.
81a ust. 1, co najmniej na 14 dni przed jej zawarciem.
2.
Firma inwestycyjna zawiadamia Komisję, w terminie 14 dni, o każdej zmianie, rozwiązaniu
lub wygaśnięciu umowy, o której mowa w art. 81a ust. 1.
Art. 81e155)Dodany przez art. 1 pkt 71 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Firma inwestycyjna jest obowiązana sprawować bieżący nadzór oraz dokonywać bieżącej
oceny jakości wykonywania czynności powierzonych na podstawie umowy, o której mowa
w art. 81a ust. 1.
2.
Firma inwestycyjna jest obowiązana zapewnić, aby przedsiębiorca lub przedsiębiorca
zagraniczny, z którym zawarła umowę, o której mowa w art. 81a ust. 1, informował ją
o wszelkich okolicznościach, które mogą mieć istotny wpływ na należyte wykonanie tej
umowy oraz okolicznościach naruszenia przepisów prawa w związku z wykonywaniem powierzonych
czynności.
3.
W przypadku powzięcia przez firmę inwestycyjną, zgodnie z ust. 1 lub 2, informacji,
z których wynika, że zachodzi uzasadnione podejrzenie niewykonania lub nienależytego,
w sposób istotny, wykonania umowy, o której mowa w art. 81a ust. 1, lub wykonywania
tej umowy w sposób niezgodny z przepisami prawa, firma inwestycyjna jest obowiązana
niezwłocznie rozwiązać tę umowę.
4.
Przepisy ust. 1-3 stosuje się odpowiednio, w przypadku gdy umowa, o której mowa w
art. 81a ust. 1, została zawarta z podmiotem należącym do tej samej grupy kapitałowej,
do której należy firma inwestycyjna.
Art. 81f155)Dodany przez art. 1 pkt 71 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Przepisów art. 81b-81e nie stosuje się do zawieranych przez firmę inwestycyjną umów,
których przedmiotem są czynności niemające istotnego znaczenia dla prawidłowego wykonywania
przez firmę inwestycyjną obowiązków określonych przepisami prawa, sytuacji finansowej
firmy, ciągłości lub stabilności prowadzenia działalności maklerskiej przez firmę,
w szczególności których przedmiotem jest:
1)
świadczenie na rzecz firmy inwestycyjnej doradztwa lub innych usług niezwiązanych
bezpośrednio z działalnością maklerską prowadzoną przez firmę inwestycyjną, w tym
usług:
a)
doradztwa prawnego,
b)
szkolenia pracowników,
c)
prowadzenia ksiąg rachunkowych,
d)
ochrony osób lub mienia;
2)
świadczenie na rzecz firmy inwestycyjnej usług wystandaryzowanych, w tym usług polegających
na dostarczaniu informacji rynkowych lub informacji o notowaniach instrumentów finansowych.
Art. 81g155)Dodany przez art. 1 pkt 71 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Firma inwestycyjna może zawrzeć umowę o wykonywanie czynności związanych z działalnością
maklerską prowadzoną przez tę firmę z przedsiębiorcą zagranicznym, który nie ma miejsca
stałego zamieszkania albo siedziby na terytorium państwa członkowskiego, a której
przedmiotem jest powierzenie wykonywania czynności z zakresu usługi, o której mowa
w art. 69 ust. 2 pkt 4, świadczonej na rzecz klienta detalicznego, pod warunkiem że:
1)
przedsiębiorca zagraniczny posiada zezwolenie na wykonywanie czynności w zakresie
przedmiotu umowy, udzielone przez właściwy organ nadzoru w kraju macierzystym, o ile
jest ono wymagane, i podlega w tym zakresie nadzorowi tego organu;
2)
Komisja zawarła z organem nadzoru, o którym mowa w pkt 1, porozumienie, o którym mowa
w art. 20 ust. 2 ustawy o nadzorze.
2.
W przypadku gdy warunki, o których mowa w ust. 1, nie są spełnione, zawarcie przez
firmę inwestycyjną umowy o wykonywanie czynności związanych z działalnością maklerską
prowadzoną przez tę firmę wymaga zawiadomienia Komisji co najmniej na 2 miesiące przed
jej zawarciem. Umowa może zostać zawarta pod warunkiem niezgłoszenia przez Komisję
sprzeciwu wobec zamiaru zawarcia tej umowy.
3.
Do zawiadomienia, o którym mowa w ust. 2, firma inwestycyjna dołącza:
1)
dokumenty dotyczące działalności gospodarczej prowadzonej przez przedsiębiorcę zagranicznego,
z którym umowa ma zostać zawarta;
2)
dokumenty lub informacje potwierdzające spełnienie warunków, o których mowa w art.
81 b ust. 1 pkt 2-10;
3)
projekt umowy, która ma być zawarta z przedsiębiorcą zagranicznym;
4)
posiadane zezwolenia na wykonywanie czynności w zakresie przedmiotu umowy udzielone
przedsiębiorcy zagranicznemu wymagane w jego państwie macierzystym.
4.
Komisji przysługuje prawo zgłoszenia sprzeciwu wobec zamiaru zawarcia umowy w terminie
2 miesięcy od dnia dokonania zawiadomienia, o którym mowa w ust. 2, w przypadku gdy
istnieje uzasadnione podejrzenie, że wykonywanie przez przedsiębiorcę zagranicznego
czynności w zakresie przedmiotu umowy mogłoby doprowadzić do naruszenia bezpieczeństwa
obrotu lub interesów klientów firmy inwestycyjnej. W przypadku niezgłoszenia sprzeciwu
Komisja może wyznaczyć termin, w ciągu którego zawarcie umowy może zostać dokonane.
5.
Komisja biorąc pod uwagę konieczność zapewnienia prawidłowego wykonywania przez firmę
inwestycyjną obowiązków określonych przepisami prawa, wskazuje, w formie uchwały,
opis przypadków, w których pomimo niespełniania warunku, o którym mowa w ust. 1 pkt
1 lub pkt 2, nie występuje zagrożenie naruszenia bezpieczeństwa obrotu lub interesów
klientów firmy inwestycyjnej. Uchwała podlega ogłoszeniu w Dzienniku Urzędowym Komisji
Nadzoru Finansowego.
Art. 82.
1.
Wniosek o udzielenie zezwolenia na prowadzenie działalności maklerskiej, z zastrzeżeniem
art. 111 ust. 2, zawiera:156)Zdanie wstępne w brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 72 lit. a tiret pierwsze ustawy,
o której mowa w odnośniku 2.
1)
dane osobowe członków zarządu albo wspólników lub komplementariuszy w spółce osobowej,
rady nadzorczej, komisji rewizyjnej, o ile jest ustanowiona, jak również innych osób,
które odpowiadają za rozpoczęcie przez wnioskodawcę działalności maklerskiej lub będą
nią kierować, ich kwalifikacje zawodowe oraz dotychczasowy przebieg pracy zawodowej;
2)
listę akcjonariuszy posiadających akcje wnioskodawcy bezpośrednio lub pośrednio przez
podmioty zależne wraz z określeniem posiadanej przez nich liczby akcji oraz procentowym
określeniem posiadanych przez nich głosów w ogólnej liczbie głosów;
3)
w przypadku akcjonariuszy będących osobami fizycznymi, posiadających co najmniej 10%
ogólnej liczby głosów lub co najmniej 10% kapitału zakładowego wnioskodawcy - dane
osobowe tych osób, informacje o dotychczasowym przebiegu pracy zawodowej lub prowadzonej
działalności gospodarczej;
4)
w przypadku akcjonariuszy będących osobami prawnymi, posiadających co najmniej 10%
ogólnej liczby głosów lub co najmniej 10% kapitału zakładowego spółki akcyjnej będącej
wnioskodawcą - informację na temat prowadzonej działalności gospodarczej, aktualny
odpis z właściwego rejestru oraz ostatnie sprawozdanie finansowe wraz z opinią podmiotu
uprawnionego do badania sprawozdań finansowych i raportem z badania, jeżeli badanie
jest wymagane przepisami prawa;
4a157)Dodany przez art. 1 pkt 72 lit. a tiret drugie ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
w przypadku akcjonariuszy będących jednostkami organizacyjnymi nieposiadającymi osobowości
prawnej, posiadających co najmniej 10% ogólnej liczby głosów lub co najmniej 10% kapitału
zakładowego wnioskodawcy, odpowiednio informacje, o których mowa w pkt 4;
5158)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 72 lit. a tiret trzecie ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
informacje o podmiotach wchodzących w skład tej samej co wnioskodawca grupy kapitałowej
obejmujące wskazanie ich firmy (nazwy) lub imienia i nazwiska, siedziby i adresu lub
miejsca zamieszkania i adresu, opis prowadzonej działalności gospodarczej oraz, w
przypadku osoby prawnej będącej podmiotem dominującym wobec wnioskodawcy, jeżeli podmiot
ten jest finansową spółką holdingową, o której mowa w art. 98a ust. 2 pkt 16, wskazanie
danych osobowych osób wchodzących w skład jej organów zarządzających i nadzorczych,
ich kwalifikacji zawodowych oraz dotychczasowego przebiegu pracy zawodowej;
6)
informacje określone w pkt 5 w odniesieniu do akcjonariuszy lub wspólników podmiotu
dominującego w grupie kapitałowej, w której pozostaje wnioskodawca;
7159)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 72 lit. a tiret czwarte ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
wskazanie zakresu czynności, które wnioskodawca zamierza wykonywać;
8)
informację o wysokości kapitału założycielskiego, ze wskazaniem źródeł jego pochodzenia,
albo informację o zawartej umowie ubezpieczenia, o której mowa w art. 98 ust. 9, w
tym w szczególności wskazanie zakładu ubezpieczeń, z którym została zawarta, oraz
wysokości sumy ubezpieczenia;
9)
analizę ekonomiczno-finansową możliwości prowadzenia działalności maklerskiej przez
okres roku od dnia rozpoczęcia tej działalności;
10160)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 72 lit. a tiret piąte ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
oświadczenia osób wymienionych w pkt 1, z wyłączeniem wspólników oraz komplementariuszy
w spółce osobowej, że nie były uznane prawomocnym orzeczeniem za winne popełnienia
przestępstwa skarbowego, przestępstwa przeciwko wiarygodności dokumentów, mieniu,
obrotowi gospodarczemu, obrotowi pieniędzmi i papierami wartościowymi, za przestępstwa
określone w art. 305, 307 lub 308 ustawy z dnia 30 czerwca 2000 r. - Prawo własności przemysłowej, za przestępstwa określone w ustawie z dnia 26 października 2000 r. o giełdach towarowych, za przestępstwa określone w ustawie o ofercie publicznej lub za przestępstwa określone
w niniejszej ustawie;
11)
informacje o planowanej organizacji przedsiębiorstwa, ze wskazaniem adresów centrali
i oddziałów, jeżeli jest planowane ich otwarcie, oraz o posiadanych urządzeniach telekomunikacyjnych
i o warunkach lokalowych;
11a161)Dodany przez art. 1 pkt 72 lit. a tiret szóste ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
w przypadku zamiaru prowadzenia działalności, o której mowa w art. 69 ust. 2 pkt 8,
wskazanie podmiotu lub podmiotów, które na podstawie umowy z wnioskodawcą, będą dokonywać
rozrachunku oraz rozliczania transakcji zawieranych w alternatywnym systemie obrotu
oraz zasad, na jakich ma być dokonywany rozrachunek oraz rozliczanie transakcji przez
ten podmiot lub podmioty;
12162)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 72 lit. a tiret siódme ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
informacje o dotychczas prowadzonej przez wnioskodawcę działalności gospodarczej;
13)
informację o podmiotach dominujących i zależnych wobec akcjonariuszy posiadających
co najmniej 10% ogólnej liczby głosów lub 10% kapitału zakładowego wnioskodawcy obejmującą
wskazanie ich firmy (nazwy) lub imienia i nazwiska, siedziby i adresu lub miejsca
zamieszkania i adresu oraz opisu prowadzonej działalności gospodarczej.
2.
Do wniosku, z zastrzeżeniem art. 111 ust. 2a, dołącza się:163)Zdanie wstępne w brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 72 lit. b tiret pierwsze ustawy,
o której mowa w odnośniku 2.
1)
statut albo umowę spółki i odpis z rejestru przedsiębiorców lub, w przypadku wnioskodawcy
będącego podmiotem zagranicznym, z odpowiedniego rejestru;
2164)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 72 lit. b tiret drugie ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
regulaminy określające sposób prowadzenia działalności w zakresie czynności, o których
mowa w ust. 1 pkt 7, w przypadku zamiaru świadczenia usług na rzecz klienta detalicznego;
2a165)Dodany przez art. 1 pkt 72 lit. b tiret trzecie ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
opis zasad prowadzenia działalności w zakresie czynności, o których mowa w ust. 1
pkt 7, w przypadku zamiaru świadczenia usług na rzecz klienta profesjonalnego;
3166)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 72 lit. b tiret czwarte ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
regulamin organizacyjny, opis systemu kontroli wewnętrznej i regulamin nadzoru zgodności
działalności z prawem;
4166)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 72 lit. b tiret czwarte ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
regulamin ochrony przepływu informacji poufnych oraz stanowiących tajemnicę zawodową
oraz procedury wewnętrzne zapobiegające wprowadzaniu do obrotu finansowego wartości
majątkowych pochodzących z nielegalnych lub nieujawnionych źródeł;
4a167)Dodany przez art. 1 pkt 72 lit. b tiret piąte ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
regulamin zarządzania konfliktami interesów;
5168)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 72 lit. b tiret szóste ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
regulamin inwestowania przez osoby powiązane z firmą inwestycyjną lub na ich rachunek
w instrumenty finansowe;
6168)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 72 lit. b tiret szóste ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
w przypadku wnioskodawcy prowadzącego dotychczas działalność gospodarczą - ostatnie
sprawozdanie finansowe wnioskodawcy wraz z opinią podmiotu uprawnionego do badania
sprawozdań finansowych i raportem z badania, jeżeli badanie jest wymagane przepisami
prawa;
7)
listę maklerów papierów wartościowych lub doradców inwestycyjnych zatrudnionych przez
wnioskodawcę zgodnie z art. 83;
8169)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 72 lit. b tiret siódme ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
w przypadku wnioskodawcy korzystającego z wyłączenia wynikającego z art. 98 ust. 9,
dokument potwierdzający zawarcie umowy ubezpieczenia;
9169)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 72 lit. b tiret siódme ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
złożone przez akcjonariuszy będących osobami fizycznymi, posiadających co najmniej
10% ogólnej liczby głosów lub co najmniej 10% kapitału zakładowego wnioskodawcy, pod
rygorem odpowiedzialności karnej, oświadczenia o źródle pochodzenia środków pieniężnych
przeznaczonych na zapłatę za obejmowane lub nabywane akcje lub udziały wnioskodawcy;
10170)Dodany przez art. 1 pkt 72 lit. b tiret ósme ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
kopię umowy z Krajowym Depozytem o uczestnictwo w systemie rekompensat zawartej pod
warunkiem uzyskania zezwolenia na prowadzenie działalności maklerskiej.
3.
We wniosku, o którym mowa w ust. 1, nie zamieszcza się informacji określonych w ust.
1 pkt 5 i 6, w przypadku gdy dotyczą one:
1)
podmiotu będącego emitentem papierów wartościowych lub innych instrumentów finansowych
dopuszczonych do obrotu na rynku regulowanym, firmą inwestycyjną, towarowym domem
maklerskim, bankiem, zakładem ubezpieczeń, funduszem inwestycyjnym, funduszem emerytalnym,
funduszem zagranicznym lub spółką zarządzającą w rozumieniu przepisów o funduszach
inwestycyjnych, lub innym zagranicznym podmiotem nadzorowanym przez organ, z którym
Komisja zawarła porozumienie, o którym mowa w art. 20 ust. 2 ustawy o nadzorze, lub
porozumienie, o którym mowa w przepisach o funduszach inwestycyjnych;
2)
podmiotu dominującego lub zależnego od podmiotu, o którym mowa w pkt 1, lub
3)
podmiotu zależnego od podmiotu dominującego wobec podmiotu, o którym mowa w pkt 1.
3a171)Dodany przez art. 1 pkt 72 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Przez osoby powiązane, o których mowa w ust. 2 pkt 5, rozumie się:
1)
osobę wchodzącą w skład statutowych organów firmy inwestycyjnej, a w przypadku firmy
inwestycyjnej prowadzonej w formie spółki osobowej również wspólnika lub komplementariusza;
2)
osobę pozostającą w stosunku pracy, zlecenia lub innym stosunku prawnym o podobnym
charakterze z firmą inwestycyjną;
3)
osobę fizyczną, która jest agentem tej firmy inwestycyjnej;
4)
osobę fizyczną wykonującą czynności przekazane przez firmę inwestycyjną zgodnie z
umową, o której mowa w art. 81a ust. 1;
5)
osobę kierującą działalnością:
a)
agenta tej firmy inwestycyjnej, w przypadku gdy agentem firmy inwestycyjnej jest jednostka
organizacyjna nieposiadająca osobowości prawnej,
b)
podmiotu wykonującego czynności przekazane przez firmę inwestycyjną zgodnie z umową,
o której mowa w art. 81a ust. 1, w przypadku gdy podmiot ten jest jednostką organizacyjną
nieposiadająca osobowości prawnej;
6)
osobę wchodzącą w skład organu zarządzającego:
a)
agenta tej firmy inwestycyjnej, w przypadku gdy agentem firmy inwestycyjnej jest osoba
prawna,
b)
podmiotu wykonującego czynności przekazane przez firmę inwestycyjną zgodnie z umową,
o której mowa w art. 81a ust. 1, w przypadku gdy podmiot ten jest osobą prawną;
7)
osobę pozostającą w stosunku pracy, zlecenia lub innym stosunku prawnym o podobnym
charakterze z:
a)
podmiotem, o którym mowa w pkt 5 lit. a lub pkt 6 lit. a, o ile uczestniczy ona w
wykonywaniu czynności pośrednictwa w zakresie działalności prowadzonej przez tę firmę
inwestycyjną,
b)
podmiotem, o którym mowa w pkt 5 lit. b lub pkt 6 lit. b, o ile uczestniczy ona w
wykonywaniu czynności przekazanych przez firmę inwestycyjną.
4.
W celu ustalenia wpływu wywieranego przez podmiot posiadający pośrednio lub bezpośrednio
akcje lub udziały wnioskodawcy w liczbie zapewniającej co najmniej 10% ogólnej liczby
głosów na sposób prowadzenia działalności maklerskiej, przestrzegania zasad uczciwego
obrotu lub należytego zabezpieczenia interesów klientów, Komisja może żądać przedstawienia
innych danych dotyczących sytuacji prawnej lub finansowej tego podmiotu.
5.
Przepisy ust. 1, ust. 2 pkt 9 i ust. 4 dotyczące akcji lub akcjonariuszy stosuje się
odpowiednio do udziałów lub wspólników w przypadku, gdy wnioskodawcą jest spółka z
ograniczoną odpowiedzialnością. Przepis ust. 2 pkt 9 dotyczący oświadczenia o źródle
pochodzenia środków pieniężnych przeznaczonych na zapłatę za obejmowane lub nabywane
akcje stosuje się odpowiednio do oświadczenia o źródle pochodzenia środków pieniężnych
wnoszonych jako wkład do spółki osobowej w przypadku, gdy wnioskodawcą jest spółka
jawna, partnerska lub komandytowa.
Art. 83.
1172)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 73 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Firma inwestycyjna jest obowiązana zatrudniać, na podstawie umowy o pracę, co najmniej:
1)
jednego maklera papierów wartościowych - do wykonywania każdej z czynności, o których
mowa w art. 69 ust. 2 pkt 1 -3, 6 i 8 oraz ust. 4 pkt 1;
2)
dwóch doradców inwestycyjnych - do wykonywania czynności, o których mowa w art. 69
ust. 2 pkt 4;
3)
jednego doradcę inwestycyjnego lub jednego maklera papierów wartościowych - do wykonywania
czynności, o których mowa w art. 69 ust. 2 pkt 5.
2.
Warunki, o których mowa w ust. 1, uważa się za spełnione, jeżeli czynności wymienione
w tym przepisie wykonuje makler papierów wartościowych lub doradca inwestycyjny będący
komplementariuszem w spółce komandytowo-akcyjnej lub komandytowej albo wspólnikiem
w spółce jawnej lub partnerskiej będącej firmą inwestycyjną.
3.
Przepisu ust. 1 nie stosuje się do zagranicznych firm inwestycyjnych prowadzących
na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej działalność maklerską bez konieczności otwierania
oddziału.
4173)Dodany przez art. 1 pkt 73 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Firma inwestycyjna nie ma obowiązku zatrudniania maklera papierów wartościowych do
wykonywania czynności, o których mowa w art. 69 ust. 2 pkt 1, których przedmiotem
są instrumenty finansowe, o których mowa w art. 32 ust. 2 ustawy z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych.
Art. 83a174)Dodany przez art. 1 pkt 74 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Firma inwestycyjna jest obowiązana stosować w prowadzonej działalności rozwiązania
techniczne i organizacyjne zapewniające bezpieczeństwo i ciągłość świadczonych usług
maklerskich oraz ochronę interesów klientów i informacji poufnych lub stanowiących
tajemnicę zawodową.
2.
Informacje upowszechniane przez firmę inwestycyjną w celu reklamy lub promocji usług
świadczonych przez tę firmę inwestycyjną powinny być rzetelne i zrozumiałe.
3.
Firma inwestycyjna jest obowiązana świadcząc usługę maklerską brać pod uwagę najlepiej
pojęty interes klienta.
4.
Firma inwestycyjna jest obowiązana:
1)
przechowywać dokumenty oraz inne nośniki informacji sporządzane lub otrzymywane w
związku ze świadczonymi usługami maklerskimi w sposób zabezpieczający treść tych informacji
przed utratą lub modyfikacją;
2)
ewidencjonować transakcje zawierane w zakresie instrumentów finansowych, w tym również
transakcje zawierane na rachunek własny.
Art. 84.
1.
Komisja rozpoznaje wniosek o zezwolenie na prowadzenie działalności maklerskiej w
terminie 2 miesięcy od dnia jego złożenia.
2.
Zezwolenie zawiera:
1)
firmę, siedzibę oraz adres firmy inwestycyjnej;
2175)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 75 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
wskazanie czynności, na wykonywanie których jest udzielone zezwolenie;
3)
termin rozpoczęcia działalności maklerskiej, nie dłuższy niż 12 miesięcy od dnia,
w którym decyzja o udzieleniu zezwolenia stała się ostateczna.
3176)Dodany przez art. 1 pkt 75 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Zezwolenie nie może być udzielone wyłącznie na wykonywanie czynności określonych w
art. 69 ust. 4.
Art. 85.
Komisja odmawia udzielenia zezwolenia, w przypadku gdy:
1177)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 76 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
wniosek nie spełnia wymagań określonych w art. 82 lub art. 111;
2)
wniosek lub załączone do niego dokumenty nie są zgodne pod względem treści z przepisami
prawa lub ze stanem faktycznym;
3)
wnioskodawca nie spełnia wymagań określonych w art. 95 lub art. 98;
4)
charakter powiązań istniejących pomiędzy podmiotami należącymi do grupy kapitałowej,
w skład której wchodzi wnioskodawca, uniemożliwia ustalenie rzeczywistej struktury
tej grupy, rzeczywistych właścicieli lub sprawowanie efektywnego nadzoru nad działalnością
wnioskodawcy;
5)
osoby wymienione w art. 103, art. 111 ust. 6 albo art. 115 ust. 5 nie spełniają warunków
określonych w tych przepisach;
6)
opinia, o której mowa w art. 96 ust. 1 lub 2 albo w art. 115 ust. 3, jest negatywna;
7178)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 76 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
z analizy wniosku i załączonych do niego dokumentów wynika, że wnioskodawca nie zapewni
prowadzenia działalności w sposób niezagrażający bezpieczeństwu obrotu instrumentami
finansowymi lub należycie zabezpieczający interesy klientów;
8)
wnioskodawca nie przedstawi, na żądanie Komisji, informacji, o których mowa w art.
82 ust. 4 i 5;
9179)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 76 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
środki pieniężne przeznaczone na nabycie lub objęcie akcji albo udziałów wnioskodawcy
albo środki pieniężne wniesione jako wkład do będącej wnioskodawcą spółki jawnej,
partnerskiej lub komandytowej pochodzą z nieudokumentowanych źródeł, pożyczek, kredytów
albo są w inny sposób obciążone, w przypadku gdy wnioskodawca ubiega się o zezwolenie
na prowadzenie działalności maklerskiej w formie domu maklerskiego;
10)
podmioty posiadające bezpośrednio lub pośrednio przez podmioty zależne akcje albo
udziały wnioskodawcy reprezentujące łącznie co najmniej 10% ogólnej liczby głosów
lub 10% kapitału zakładowego nie zapewniają właściwego prowadzenia przez wnioskodawcę
działalności maklerskiej.
Art. 86180)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 77 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Firma inwestycyjna jest obowiązana niezwłocznie informować Komisję o:
1)
zmianach danych zawartych we wniosku o udzielenie zezwolenia i w załącznikach do niego,
o których mowa w art. 82 ust. 1 i ust. 2 pkt 1 i 7-9, z zastrzeżeniem pkt 2;
2)
zmianach w składzie akcjonariuszy albo wspólników posiadających akcje lub udziały
bezpośrednio lub pośrednio przez podmioty zależne:
a)
wynikających z osiągnięcia lub przekroczenia 20%, 33%, albo 50% ogólnej liczby głosów
lub kapitału zakładowego albo
b)
wynikających, w przypadku akcjonariuszy lub wspólników posiadających co najmniej 20%,
33% albo 50% ogólnej liczby głosów lub kapitału zakładowego, ze zmniejszenia tego
udziału odpowiednio poniżej 20%, 33% albo 50% ogólnej liczby głosów lub kapitału zakładowego;
3)
nabyciu akcji lub udziałów w innych spółkach w liczbie, która zapewnia prawo do co
najmniej 5% ogólnej liczby głosów.
2.
Firma inwestycyjna jest obowiązana również przekazywać Komisji informacje dotyczące
prowadzonej przez firmę inwestycyjną działalności i jej sytuacji finansowej, w tym
w przypadku domu maklerskiego - informacje dotyczące przestrzegania przez ten dom
maklerski adekwatności kapitałowej, oraz zdarzeń mogących mieć wpływ na prowadzoną
przez nią działalność lub jej sytuację finansową.
Art. 87.
Art. 88.
Na żądanie Komisji lub jej upoważnionego przedstawiciela, osoby uprawnione do reprezentowania
firmy inwestycyjnej lub wchodzące w skład jej statutowych organów albo pozostające
z firmą inwestycyjną w stosunku pracy są obowiązane do niezwłocznego sporządzenia
i przekazania, na koszt tej firmy inwestycyjnej, kopii dokumentów i innych nośników
informacji oraz do udzielenia pisemnych lub ustnych wyjaśnień w zakresie nadzoru sprawowanego
przez Komisję.
Art. 89.
1.
Zezwolenie na prowadzenie działalności maklerskiej wygasa:
1)
w przypadku nierozpoczęcia działalności maklerskiej w terminie wskazanym w decyzji
w sprawie udzielenia zezwolenia;
2)
z chwilą ogłoszenia upadłości firmy inwestycyjnej;
3)
w przypadku otwarcia likwidacji firmy inwestycyjnej - z upływem 3 miesięcy od dnia
jej otwarcia, z zastrzeżeniem ust. 2.
2182)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 79 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W razie konieczności zabezpieczenia interesu publicznego Komisja może w drodze decyzji:
1)
skrócić termin wskazany w ust. 1 pkt 3,
2)
wskazać czynności, jakie firma inwestycyjna może podejmować do czasu wygaśnięcia zezwolenia
na prowadzenie działalności maklerskiej, lub
3)
wskazać termin, w którym następuje zakończenie prowadzenia działalności maklerskiej,
w przypadkach, o których mowa w ust. 1 pkt 2 i 3.
3182)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 79 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
O ile w decyzji w sprawie cofnięcia zezwolenia na prowadzenie działalności maklerskiej
lub decyzji, o której mowa w ust. 2, nie określono inaczej, w przypadku otwarcia likwidacji
- do czasu wygaśnięcia zezwolenia, a w przypadku cofnięcia zezwolenia - do czasu zaprzestania
prowadzenia działalności, firma inwestycyjna wykonuje wyłącznie czynności wynikające
z prowadzenia rachunków, o których mowa w art. 69 ust. 4 pkt 1, lub umów o zarządzanie
portfelem instrumentów finansowych - bez możliwości zawierania nowych umów - oraz
wynikające z nabytych na rachunek klientów instrumentów pochodnych, czynności mające
na celu zakończenie tych inwestycji przez klientów.
4182)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 79 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W przypadku wygaśnięcia lub cofnięcia zezwolenia lub zaprzestania prowadzenia rachunków,
o których mowa w art. 69 ust. 4 pkt 1, przez podmiot prowadzący działalność maklerską,
Komisja może nakazać przeniesienie instrumentów finansowych i środków pieniężnych
oraz dokumentów związanych z prowadzeniem rachunków, o których mowa w art. 69 ust.
4 pkt 1, do innej firmy inwestycyjnej, która uprzednio wyraziła na to zgodę.
5183)Dodany przez art. 1 pkt 79 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W przypadku niewydania przez Komisję nakazu, o którym mowa w ust. 4, do postępowania z dokumentami związanymi z prowadzeniem działalności maklerskiej
stosuje się art. 476 § 3 ustawy z dnia 15 września 2000 r. - Kodeks spółek handlowych. Podmiot prowadzący działalność maklerską niezwłocznie zawiadamia Komisję o wyznaczeniu
przechowawcy dokumentów związanych z prowadzeniem działalności maklerskiej. W przypadku
wyznaczenia przechowawcy przez sąd zawiadomienia Komisji dokonuje ten sąd.
Art. 90.
1.
Firma inwestycyjna, która zaprzestała prowadzenia działalności maklerskiej, ma obowiązek
archiwizowania i przechowywania na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej, przez okres
5 lat od dnia zaprzestania prowadzenia tej działalności, dokumentów oraz innych nośników
informacji związanych z prowadzeniem tej działalności. Obowiązek uważa się za wykonany
w przypadku zapewnienia przez firmę inwestycyjną przechowywania dokumentów oraz innych
nośników informacji przez podmiot trzeci spełniający wymagania określone w odrębnych
przepisach.
2.
Upoważniony przedstawiciel Komisji ma prawo wstępu do siedziby lub lokalu podmiotu
przechowującego dokumenty i inne nośniki informacji celem wglądu do tych dokumentów
i nośników.
3.
Na pisemne żądanie Komisji lub jej upoważnionego przedstawiciela podmiot przechowujący
dokumenty jest obowiązany do niezwłocznego sporządzenia na własny koszt i przekazania
kopii tych dokumentów i nośników.
4.
Przepisy ust. 1 nie naruszają przepisów ustawy z dnia 29 września 1994 r. o rachunkowości.
5.
Przepisów ust. 1 -4 nie stosuje się do zagranicznych firm inwestycyjnych prowadzących
na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej działalność maklerską bez otwierania oddziału.
Art. 91.
1.
Komisja prowadzi jawny rejestr firm inwestycyjnych zawierający wskazanie firm lub
nazw, adresów siedziby oraz zakresu czynności, które poszczególne firmy wykonują na
terytorium Rzeczypospolitej Polskiej w ramach posiadanego zezwolenia.
2.
Rejestr firm inwestycyjnych dostępny jest na stronie internetowej Komisji.
Art. 92.
1.
Firmy inwestycyjne, w liczbie co najmniej 25, mogą utworzyć, na zasadach określonych
w odrębnych przepisach, izbę gospodarczą, zwaną dalej „izbą”.
2.
Organizację władz izby, tryb ich powoływania, zakres kompetencji oraz zadania izby
określa statut izby.
3184)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 80 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Firmy inwestycyjne prowadzące działalność wyłącznie w zakresie zarządzania portfelami
instrumentów finansowych lub doradztwa inwestycyjnego w zakresie instrumentów finansowych
dopuszczonych do obrotu zorganizowanego mogą być członkami izby, o której mowa w ust.
1, lub izby gospodarczej, o której mowa w przepisach o funduszach inwestycyjnych.
Art. 93.
1185)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 81 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Przepisów art. 69 ust. 1, art. 82, art. 83a ust. 1, art. 84, art. 85, art. 86 ust.
1 oraz art. 89 ust. 1 i 2 nie stosuje się do zagranicznych firm inwestycyjnych. Przepisu
art. 86 ust. 2 nie stosuje się do zagranicznych firm inwestycyjnych w zakresie odnoszącym
się do sytuacji finansowej.
2.
Przepisy art. 89 ust. 3 i 4 stosuje się odpowiednio do zagranicznych firm inwestycyjnych
- w przypadku zawieszenia lub zakazania, zgodnie z art. 169 ust. 3 pkt 1 lub 2, w
całości albo w części prowadzenia działalności maklerskiej na terytorium Rzeczypospolitej
Polskiej.
Art. 93a186)Dodany przez art. 1 pkt 82 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Firma inwestycyjna, która nabywa lub zbywa na własny lub cudzy rachunek instrumenty
finansowe dopuszczone do obrotu na rynku regulowanym, jest obowiązana przekazać Komisji
sprawozdanie obejmujące dane dotyczące danej transakcji nie później niż do końca dnia
roboczego następującego po dniu, w którym ta transakcja została zawarta.
2.
Zakres, tryb i formę przekazywania przez firmy inwestycyjne sprawozdań, o których
mowa w ust. 1, określa rozporządzenie 1287/2006.
3.
Obowiązek, o którym mowa w ust. 1, nie powstaje w przypadku transakcji zawartych na
rynku regulowanym lub w alternatywnym systemie obrotu, jeżeli dostęp Komisji do informacji
o tych transakcjach w zakresie określonym w rozporządzeniu 1287/2006 jest zapewniony
przez rynek lub system, na którym została zawarta transakcja.
4.
Komisja jest obowiązana przekazać informacje zawarte w sprawozdaniu otrzymanym zgodnie
z ust. 1, do organu nadzoru nad rynkiem najodpowiedniejszym pod względem płynności
ustalonym zgodnie z art. 9 albo art. 10 rozporządzenia 1287/2006.
5.
Komisja ustala, na podstawie informacji przekazanych zgodnie z art. 11 rozporządzenia
1287/2006 przez spółki prowadzące giełdę oraz spółki prowadzące rynek pozagiełdowy,
wykaz instrumentów finansowych, dla których rynkiem najodpowiedniejszym pod względem
płynności jest rynek organizowany na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej, zgodnie
z przepisami art. 9 albo art. 10 rozporządzenia 1287/2006. Wykaz jest aktualizowany
na bieżąco.
6.
Komisja udostępnia wykaz, o którym mowa w ust. 5, właściwym organom nadzoru w innych
państwach członkowskich.
Art. 94187)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 83 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Minister właściwy do spraw instytucji finansowych określa, w drodze rozporządzenia:
1)
tryb i warunki postępowania firm inwestycyjnych, banków, o których mowa w art. 70
ust. 2, oraz banków powierniczych w zakresie:
a)
promowania świadczonych usług oraz kontaktów z potencjalnymi klientami,
b)
zawierania transakcji i dokonywania rozliczeń,
c)
klasyfikowania klientów do różnych kategorii,
d)
świadczenia usług, w tym w zakresie świadczenia usług na rzecz różnych kategorii klientów,
e)
prowadzenia ewidencji zawieranych transakcji oraz archiwizacji dokumentów i innych
nośników informacji sporządzanych w związku z prowadzeniem działalności,
f)
ustanawiania i realizacji zabezpieczeń spłaty kredytów i pożyczek udzielonych na nabycie
instrumentów finansowych oraz zabezpieczenia wierzytelności na instrumentach finansowych,
jeżeli konstrukcja tych instrumentów umożliwia ustanowienie zabezpieczenia
- w odniesieniu do wykonywania przez te podmioty czynności, o których mowa w art.
69 ust. 2 i 4 i art. 119 ust. 1, w zakresie nieuregulowanym przepisami art. 7-16 rozporządzenia
1287/2006, przy zapewnieniu należytej staranności, ochrony klienta oraz bezpiecznego
i sprawnego zawierania i rozliczania transakcji, a także przejrzystości i bezpieczeństwa
obrotu;
2)
zakres i szczegółowe zasady wyznaczania całkowitego wymogu kapitałowego, w tym wymogów
kapitałowych, dla domów maklerskich oraz określania maksymalnej wysokości kredytów,
pożyczek i wyemitowanych dłużnych papierów wartościowych w stosunku do kapitałów dla
tych domów maklerskich, w tym:
a)
warunki i sposób wyznaczania całkowitego wymogu kapitałowego metodą uwzględniającą
wymóg kapitałowy z tytułu kosztów stałych albo metodą uwzględniającą współczynnik
przejścia,
b)
warunki i sposób stosowania przy wyznaczaniu wymogów kapitałowych współczynników,
metod, ocen i innych rozwiązań, o których mowa w art. 105, 105a, 105c i 105d, wymagających
zgody Komisji, a także przypadki, w których nie jest wymagana zgoda Komisji na ich
stosowanie
- przy uwzględnieniu konieczności odpowiedniego zabezpieczenia kapitałowego w stosunku
do wielkości poszczególnych rodzajów ryzyka ponoszonego w działalności maklerskiej,
wysokości kosztów stałych i zobowiązań, skali prowadzonej działalności oraz kapitału
założycielskiego;
3)
warunki, jakie musi spełniać organizowany przez firmę inwestycyjną alternatywny system
obrotu oraz zakres, tryb i formę upowszechniania informacji o transakcjach i obrotach
w tym systemie, przy uwzględnieniu konieczności zapewnienia bezpieczeństwa oraz przejrzystości
obrotu instrumentami finansowymi, w zakresie nieuregulowanym przepisami art. 17-20
i art. 27-34 rozporządzenia 1287/2006;
4)
zakres, tryb i formę oraz terminy przekazywania informacji, o których mowa w art.
86 ust. 2, przez firmy inwestycyjne, banki, o których mowa w art. 70 ust. 2, i banki
powiernicze, przy uwzględnieniu konieczności umożliwienia Komisji, w zakresie określonym
ustawą, wykonywania nadzoru nad działalnością tych podmiotów;
5)
szczegółowe warunki techniczne i organizacyjne wymagane do prowadzenia działalności
przez firmę inwestycyjną, bank, o którym mowa w art. 70 ust. 2, oraz do prowadzenia
rachunków papierów wartościowych przez bank powierniczy, oraz szczegółowe warunki
zarządzania ryzykiem i funkcjonowania systemu kontroli wewnętrznej w domu maklerskim
oraz szacowania przez dom maklerski kapitału wewnętrznego i dokonywania przeglądów
procesu szacowania i utrzymywania tego kapitału, z uwzględnieniem konieczności zapewnienia
bezpiecznego i sprawnego prowadzenia tej działalności oraz efektywnego nadzorowania
ryzyka związanego z tą działalnością, biorąc pod uwagę zakres prowadzonej działalności
przez te domy maklerskie;
6)
zakres, tryb i formę oraz terminy upowszechniania informacji związanych z adekwatnością
kapitałową, przy uwzględnieniu konieczności zapewnienia dostępu do informacji w celu
zapewnienia konkurencji pomiędzy domami maklerskimi.
2.
Minister właściwy do spraw instytucji finansowych określa, w drodze rozporządzenia,
obowiązki sprawozdawcze domów maklerskich, banków prowadzących działalność maklerską
oraz zagranicznych firm inwestycyjnych prowadzących na terytorium Rzeczypospolitej
Polskiej działalność maklerską w formie oddziału i zagranicznych osób prawnych, o
których mowa w art. 115, prowadzących na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej działalność
maklerską w formie oddziału, banków powierniczych, podmiotów, o których mowa w art.
4 ust. 1 pkt 2, oraz Krajowego Depozytu i spółki, której Krajowy Depozyt przekazał
wykonywanie czynności z zakresu zadań, o których mowa w art. 48 ust. 1 pkt 1, a także
Narodowego Banku Polskiego w zakresie obrotu papierami wartościowymi emitowanymi przez
Skarb Państwa, tak aby sprawozdania sporządzane przez te podmioty pozwalały na dokonywanie
analiz w zakresie stanu, dynamiki oraz struktury zadłużenia budżetu państwa w skarbowych
papierach wartościowych według grup inwestorów oraz rodzajów tych papierów.
Oddział 2
Domy maklerskie
Art. 95.
1.
Domem maklerskim może być wyłącznie:
1)
spółka akcyjna,
2)
spółka komandytowo-akcyjna, w której komplementariuszami są wyłącznie osoby mające
prawo wykonywania zawodu maklera papierów wartościowych lub doradcy inwestycyjnego,
w liczbie co najmniej dwóch,
3)
spółka z ograniczoną odpowiedzialnością,
4)
spółka komandytowa, w której komplementariuszami są wyłącznie osoby mające prawo wykonywania
zawodu maklera papierów wartościowych lub doradcy inwestycyjnego, w liczbie co najmniej
dwóch,
5)
spółka partnerska, w której wspólnikami (partnerami) są wyłącznie osoby mające prawo
wykonywania zawodu maklera papierów wartościowych lub doradcy inwestycyjnego, w liczbie
co najmniej dwóch,
6)
spółka jawna, w której wspólnikami są wyłącznie osoby mające prawo wykonywania zawodu
maklera papierów wartościowych lub doradcy inwestycyjnego, w liczbie co najmniej dwóch
- z siedzibą na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej, zwana dalej „domem maklerskim”.
2188)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 84 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Działalność maklerska prowadzona przez spółkę, o której mowa w ust. 1 pkt 2, może
obejmować wyłącznie czynności wskazane w art. 69 ust. 2 pkt 1, 4 i 5 oraz w ust. 4
pkt 3, 4, 6 i 7.
3188)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 84 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Działalność maklerska prowadzona przez spółkę, o której mowa w ust. 1 pkt 4-6, może
obejmować wyłącznie czynności wskazane w art. 69 ust. 2 pkt 1 i 5 oraz w ust. 4 pkt
3, 4 i 6.
4.
Akcje domu maklerskiego mogą być wyłącznie imienne, chyba że są zdematerializowane.
5189)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 84 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Zapłata za obejmowane albo nabywane akcje domu maklerskiego, które nie są zdematerializowane
lub udziały domu maklerskiego, nie może pochodzić z nieudokumentowanych źródeł, pożyczek,
kredytów albo być w inny sposób obciążona.
6.
Środki pieniężne wnoszone jako wkład do będącej domem maklerskim spółki jawnej, partnerskiej
oraz komandytowej nie mogą pochodzić z pożyczek, kredytów ani z nieudokumentowanych
źródeł.
7190)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 84 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Jedynym akcjonariuszem domu maklerskiego w formie spółki akcyjnej może być wyłącznie
osoba prawna.
8190)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 84 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Jedynym udziałowcem domu maklerskiego w formie spółki z ograniczoną odpowiedzialnością
może być wyłącznie osoba prawna.
9.
W spółce komandytowo-akcyjnej oraz w spółce z ograniczoną odpowiedzialnością prowadzących
działalność maklerską ustanawia się radę nadzorczą.
10.
W przypadku gdy liczba komplementariuszy albo wspólników spełniających warunek wskazany
w ust. 1 pkt 2, 4-6 spadnie poniżej dwóch, dom maklerski, z zastrzeżeniem art. 83,
jest obowiązany do niezwłocznego doprowadzenia do stanu zgodnego z przepisem ust.
1, jednakże w terminie nie dłuższym niż 6 miesięcy od dnia, w którym dom maklerski
przestał spełniać warunek wskazany w ust. 1. Do czasu doprowadzenia do stanu zgodnego
z przepisem ust. 1, dom maklerski wykonuje wyłącznie czynności wynikające z zawartych
umów o świadczenie usług maklerskich bez możliwości zawierania nowych umów.
Art. 96.
1.
Udzielenie przez Komisję zezwolenia na prowadzenie działalności maklerskiej spółce:
1)
która jest podmiotem zależnym od zagranicznej firmy inwestycyjnej lub od osoby prawnej
prowadzącej działalność maklerską na terytorium państwa należącego do OECD lub WTO,
lub od banku zagranicznego, lub
2)
która jest podmiotem zależnym od podmiotu dominującego wobec zagranicznej firmy inwestycyjnej
lub wobec osoby prawnej prowadzącej działalność maklerską na terytorium państwa należącego
do OECD lub WTO, lub wobec banku zagranicznego, lub
3)
na którą znaczny wpływ wywierają te same osoby fizyczne lub prawne, które wywierają
znaczny wpływ na zagraniczną firmę inwestycyjną, lub osobę prawną prowadzącą działalność
maklerską na terytorium państwa należącego do OECD lub WTO, lub na bank zagraniczny
- następuje po zasięgnięciu pisemnej opinii właściwego organu nadzoru innego państwa
członkowskiego lub państwa należącego do OECD lub WTO, który udzielił zezwolenia na
prowadzenie działalności w tym państwie; przedmiotem opinii jest sposób prowadzenia
tej działalności, w szczególności jego zgodność z przepisami prawa obowiązującymi
w tym państwie.
2.
Udzielenie przez Komisję zezwolenia na prowadzenie działalności maklerskiej spółce:
1)
która jest podmiotem zależnym od instytucji kredytowej, w rozumieniu art. 4 ust. 1 pkt 17 ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. - Prawo bankowe, albo od zagranicznego zakładu ubezpieczeń posiadającego zezwolenie na prowadzenie
działalności wydane przez właściwy organ nadzoru innego państwa członkowskiego,
2)
która jest podmiotem zależnym od podmiotu dominującego wobec instytucji kredytowej,
w rozumieniu art. 4 ust. 1 pkt 17 ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. - Prawo bankowe, albo zagranicznego zakładu ubezpieczeń posiadającego zezwolenie na prowadzenie działalności
wydane przez właściwy organ nadzoru innego państwa członkowskiego,
3)
na którą znaczny wpływ wywierają te same osoby fizyczne lub prawne, które wywierają
znaczny wpływ na instytucję kredytową, w rozumieniu art. 4 ust. 1 pkt 17 ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. - Prawo bankowe, albo na zagraniczny zakład ubezpieczeń posiadający zezwolenie na prowadzenie działalności
wydane przez właściwy organ nadzoru innego państwa członkowskiego
- następuje po zasięgnięciu pisemnej opinii organu innego państwa członkowskiego,
który udzielił podmiotowi, o którym mowa w pkt 1-3, zezwolenia na prowadzenie działalności
w tym państwie; celem uzyskania opinii jest dokonanie oceny akcjonariuszy podmiotu
należącego do tej samej grupy kapitałowej co wnioskodawca, jak również ocena wiarygodności
i doświadczenia członków zarządu podmiotu należącego do tej samej grupy kapitałowej
co wnioskodawca, lub innych osób mających wpływ na zarządzanie tym podmiotem.
3.
Przez wywieranie znacznego wpływu rozumie się posiadanie nie mniej niż 20% i nie więcej
niż 50% głosów na walnym zgromadzeniu lub zgromadzeniu wspólników - w przypadku spółki
akcyjnej, spółki komandytowo-akcyjnej lub spółki z ograniczoną odpowiedzialnością,
lub uprawnienie do podejmowania decyzji dotyczącej kształtowania polityki finansowej
lub bieżącej działalności gospodarczej tej osoby prawnej.
Art. 97.
1191)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 85 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Przez kapitał założycielski domu maklerskiego rozumie się sumę kapitału zakładowego
w wielkości, w jakiej został wpłacony, kapitału zapasowego, niepodzielonego zysku
z lat ubiegłych oraz kapitałów rezerwowych z wyłączeniem kapitału z aktualizacji wyceny,
pomniejszoną o niepokrytą stratę z lat ubiegłych.
2.
W przypadku spółki jawnej, partnerskiej lub komandytowej przez kapitał zakładowy rozumie
się sumę wkładów wniesionych do spółki przez jej wspólników.
Art. 98.
1192)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 86 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Kapitał założycielski domu maklerskiego na prowadzenie działalności maklerskiej wynosi,
z zastrzeżeniem ust. 2-4, 8 i 9, co najmniej równowartość w złotych 125 000 euro.
2192)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 86 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W przypadku gdy dom maklerski nie prowadzi działalności, o której mowa w art. 69 ust.
4 pkt 1, kapitał założycielski wynosi co najmniej równowartość w złotych 50 000 euro,
z zastrzeżeniem ust. 3 i 4.
3192)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 86 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W przypadku gdy dom maklerski prowadzi działalność, o której mowa w art. 69 ust. 2
pkt 3 lub 7, kapitał założycielski wynosi co najmniej równowartość w złotych 730 000
euro.
4192)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 86 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Kapitał założycielski domu maklerskiego, który nie prowadzi działalności, o której
mowa w art. 69 ust. 2 pkt 2-4, 6-8 lub ust. 4 pkt 1, będącego jednocześnie agentem
ubezpieczeniowym lub brokerem ubezpieczeniowym w rozumieniu odpowiednio art. 7 ust. 1 oraz art. 20 ustawy z dnia 22 maja 2003 r. o pośrednictwie ubezpieczeniowym , wynosi co najmniej równowartość w złotych 25 000 euro.
8195)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 86 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Nie wymaga kapitału założycielskiego w wysokości ustalonej zgodnie z ust. 3 prowadzenie
przez dom maklerski działalności, o której mowa w art. 69 ust. 2 pkt 3, wyłącznie
w zakresie transakcji długoterminowych o cechach określonych w przepisach wydanych
na podstawie ust. 11, o ile nie prowadzi działalności, o której mowa w art. 69 ust.
2 pkt 7.
9195)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 86 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W przypadku gdy dom maklerski nie prowadzi działalności, o której mowa w art. 69 ust.
2 pkt 2-4, 6-8 lub ust. 4 pkt 1 oraz nie spełnia wymogu posiadania kapitału założycielskiego
w wysokości ustalonej zgodnie z ust. 2 lub 4, jest on obowiązany do zawarcia umowy
ubezpieczenia odpowiedzialności cywilnej za szkody powstałe w związku z prowadzeniem
działalności maklerskiej.
9a196)Dodany przez art. 1 pkt 86 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Ubezpieczenie odpowiedzialności cywilnej, o którym mowa w ust. 9, obejmuje szkody
wyrządzone przez dom maklerski w związku z działalnością wykonywaną na terytorium
Rzeczypospolitej Polskiej oraz innych państw członkowskich.
9b196)Dodany przez art. 1 pkt 86 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Minister właściwy do spraw instytucji finansowych określi, w drodze rozporządzenia,
szczegółowy zakres ubezpieczenia, o którym mowa w ust. 9, termin powstania obowiązku
ubezpieczenia oraz minimalną sumę gwarancyjną, biorąc w szczególności pod uwagę wykonywaną
działalność domów maklerskich oraz zakres prowadzonej działalności.
10197)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 86 lit. e ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Równowartość kwot wyrażonych w euro, o których mowa w ust. 1 -4, jest ustalana przy
zastosowaniu średniego kursu euro ogłaszanego przez Narodowy Bank Polski, obowiązującego
w dniu poprzedzającym datę złożenia wniosku o udzielenie zezwolenia na prowadzenie
działalności maklerskiej.
11197)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 86 lit. e ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Minister właściwy do spraw instytucji finansowych określi, w drodze rozporządzenia,
cechy transakcji długoterminowych, które mogą być dokonywane przez dom maklerski bez
obowiązku posiadania kapitału założycielskiego w wysokości ustalonej zgodnie z ust.
3, z uwzględnieniem konieczności zapewnienia bezpiecznego prowadzenia działalności
maklerskiej.
Art. 98a198)Dodany przez art. 1 pkt 87 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
W zakresie adekwatności kapitałowej domy maklerskie z wyłączeniem domów maklerskich,
które nie prowadzą działalności, o której mowa w art. 69 ust. 2 pkt 2-4, 6-8 lub ust.
4 pkt 1, są obowiązane spełniać wymogi dotyczące:
1)
utrzymywania kapitałów nadzorowanych na poziomie, o którym mowa w ust. 3;
2)
wyznaczania całkowitego wymogu kapitałowego;
3)
zarządzania ryzykiem oraz szacowania kapitału wewnętrznego i dokonywania przeglądów
procesu szacowania i utrzymywania tego kapitału;
4)
upowszechniania informacji dotyczących spełniania wymogów, o których mowa w pkt 1
-3.
2.
Do celów adekwatności kapitałowej przez użyte w niniejszym artykule oraz w art. 98b-98j,
art. 103 ust. 3, art. 105-105g i art. 167a, określenia:
1)
podmiot dominujący - rozumie się również podmiot uznany przez Komisję za podmiot dominujący
zgodnie z ust. 14;
2)
podmiot zależny - rozumie się również podmiot, w stosunku do którego inny podmiot
jest podmiotem dominującym w rozumieniu pkt 1, przy czym wszystkie podmioty zależne
od tego podmiotu zależnego uważa się również za podmioty zależne od tego podmiotu
dominującego;
3)
grupa kapitałowa - rozumie się podmiot dominujący wraz z podmiotami od niego zależnymi;
4)
udział kapitałowy - rozumie się posiadany pośrednio lub bezpośrednio udział dający
prawo do ponad 20% kapitału innego podmiotu lub prawo do wykonywania ponad 20% głosów
w organach innego podmiotu;
5)
dom maklerski - rozumie się dom maklerski obowiązany spełniać wymogi, o których mowa
w ust. 1;
6)
zagraniczna firma inwestycyjna - rozumie się zagraniczną firmę inwestycyjną z wyłączeniem
zagranicznej instytucji kredytowej oraz podmiotów nieprowadzących działalności w zakresie
czynności, o których mowa w art. 69 ust. 2 pkt 2-4, 6-8 lub ust. 4 pkt 1;
7)
firma inwestycyjna z państw trzecich - rozumie się osobę prawną lub jednostkę organizacyjną
nieposiadającą osobowości prawnej z siedzibą poza terytorium państwa członkowskiego,
a w przypadku gdy przepisy danego państwa nie wymagają ustanowienia siedziby - z centralą
poza terytorium państwa członkowskiego, albo osobę fizyczną z miejscem zamieszkania
poza terytorium państwa członkowskiego, prowadzącą na podstawie zezwolenia właściwego
organu nadzoru działalność maklerską na terytorium tego państwa, z wyłączeniem banku
zagranicznego prowadzącego na podstawie zezwolenia właściwego organu nadzoru na terytorium
tego państwa działalność maklerską, lub prowadzącego na podstawie zezwolenia właściwego
organu nadzoru na terytorium tego państwa rachunki, na których są rejestrowane papiery
wartościowe dopuszczone do obrotu na zagranicznym rynku regulowanym oraz z wyłączeniem
podmiotów nieprowadzących działalności w zakresie czynności, o których mowa w art.
69 ust. 2 pkt 2-4, 6-8 lub ust. 4 pkt 1;
8)
firma inwestycyjna - rozumie się dom maklerski, zagraniczną firmę inwestycyjną oraz
firmę inwestycyjną z państw trzecich;
9)
bank krajowy - rozumie się podmiot, o którym mowa w art. 4 ust. 1 pkt 1 ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. - Prawo bankowe;
10)
instytucja kredytowa - rozumie się podmiot, o którym mowa w art. 4 ust. 1 pkt 17 ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. - Prawo bankowe;
11)
bank zagraniczny - rozumie się podmiot, o którym mowa w art. 4 ust. 1 pkt 2 ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. - Prawo bankowe;
12)
bank - rozumie się bank krajowy, instytucję kredytową i bank zagraniczny;
13)
instytucja - rozumie się dom maklerski, zagraniczną firmę inwestycyjną, bank krajowy
oraz instytucję kredytową;
14)
instytucja finansowa - rozumie się podmiot, o którym mowa w art. 4 ust. 1 pkt 7 ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. - Prawo bankowe, z wyłączeniem firmy inwestycyjnej;
15)
dominujący podmiot nieregulowany - rozumie się podmiot, o którym mowa w art. 3 pkt 5 ustawy z dnia 15 kwietnia 2005 r. o nadzorze uzupełniającym nad instytucjami
kredytowymi, zakładami ubezpieczeń, zakładami reasekuracji i firmami inwestycyjnymi
wchodzącymi w skład konglomeratu finansowego , zwanej dalej „ustawą o nadzorze uzupełniającym”;
16)
finansowa spółka holdingowa - rozumie się instytucję finansową, której podmiotami
zależnymi są głównie lub wyłącznie firmy inwestycyjne, banki lub instytucje finansowe,
przy czym przynajmniej jednym podmiotem zależnym jest firma inwestycyjna lub bank,
oraz która nie jest dominującym podmiotem nieregulowanym;
17)
spółka holdingowa o działalności mieszanej - rozumie się podmiot dominujący niebędący
finansową spółką holdingową, firmą inwestycyjną, bankiem, ani dominującym podmiotem
nieregulowanym, od którego podmiotem zależnym jest przynajmniej jedna firma inwestycyjna
lub bank;
18)
firma inwestycyjna dominująca w państwie członkowskim - rozumie się dom maklerski
lub zagraniczną firmę inwestycyjną, od której podmiotem zależnym jest firma inwestycyjna,
bank lub instytucja finansowa, lub która posiada udział kapitałowy w takich podmiotach,
oraz która nie jest podmiotem zależnym w stosunku do innej instytucji działającej
na podstawie zezwolenia udzielonego w tym samym państwie członkowskim, ani finansowej
spółki holdingowej z siedzibą na terytorium tego samego państwa członkowskiego;
19)
finansowa spółka holdingowa dominująca w państwie członkowskim - rozumie się finansową
spółkę holdingową, która nie jest podmiotem zależnym od instytucji działającej na
podstawie zezwolenia udzielonego w tym samym państwie członkowskim, ani od finansowej
spółki holdingowej z siedzibą na terytorium tego samego państwa członkowskiego;
20)
unijna dominująca firma inwestycyjna - rozumie się firmę inwestycyjną dominującą w
państwie członkowskim, która nie jest podmiotem zależnym od instytucji ani od finansowej
spółki holdingowej z siedzibą na terytorium państwa członkowskiego;
21)
unijna dominująca finansowa spółka holdingowa - rozumie się finansową spółkę holdingową
dominującą w państwie członkowskim, która nie jest podmiotem zależnym od instytucji
ani od finansowej spółki holdingowej z siedzibą na terytorium państwa członkowskiego.
3.
Dom maklerski jest obowiązany utrzymywać kapitały nadzorowane, o których mowa w przepisach
wydanych na podstawie art. 94 ust. 1 pkt 2, zwane dalej „kapitałami nadzorowanymi”,
na poziomie nie niższym niż wyższa z następujących wartości:
1)
całkowity wymóg kapitałowy wyznaczony przez dom maklerski zgodnie z zasadami określonymi
w przepisach wydanych na podstawie art. 94 ust. 1 pkt 2, zwany dalej „całkowitym wymogiem
kapitałowym”;
2)
oszacowana przez dom maklerski zgodnie z przepisami wydanymi na podstawie art. 94
ust. 1 pkt 5 kwota, niezbędna do pokrycia wszystkich istotnych zidentyfikowanych rodzajów
ryzyka występujących w ramach prowadzonej przez ten dom maklerski działalności oraz
innych istotnych rodzajów ryzyka mogących potencjalnie w tej działalności wystąpić
w przyszłości, zwana dalej „kapitałem wewnętrznym”.
4.
Wyznaczanie całkowitego wymogu kapitałowego metodą uwzględniającą wymóg kapitałowy
z tytułu kosztów stałych przez dom maklerski, o którym mowa w art. 98 ust. 3, wymaga
zgody Komisji.
5.
Wyznaczanie całkowitego wymogu kapitałowego metodą uwzględniającą współczynnik przejścia,
wymaga zgody Komisji.
6.
Komisja sprawuje nadzór nad przestrzeganiem adekwatności kapitałowej przez domy maklerskie
w ujęciu jednostkowym.
7.
Dom maklerski podlega również nadzorowi nad przestrzeganiem adekwatności kapitałowej
w ujęciu skonsolidowanym, w przypadku gdy jest:
1)
firmą inwestycyjną dominującą w państwie członkowskim lub unijną dominującą firmą
inwestycyjną;
2)
podmiotem zależnym od finansowej spółki holdingowej dominującej w państwie członkowskim
lub unijnej dominującej finansowej spółki holdingowej;
3)
podmiotem zależnym od firmy inwestycyjnej dominującej w państwie członkowskim lub
unijnej dominującej firmy inwestycyjnej;
4)
podmiotem zależnym od instytucji dominującej w państwie członkowskim, o której mowa
w art. 4 ust. 1 pkt 28 ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. - Prawo bankowe lub unijnej instytucji dominującej, o której mowa w art. 4 ust. 1 pkt 30 tej ustawy.
8.
Nadzór w ujęciu skonsolidowanym nad domem maklerskim lub zagraniczną firmą inwestycyjną,
w przypadku gdy:
1)
dom maklerski lub zagraniczna firma inwestycyjna jest firmą inwestycyjną dominującą
w państwie członkowskim lub unijną dominującą firmą inwestycyjną - sprawuje organ
nadzoru, który udzielił zezwolenia na prowadzenie działalności tego domu maklerskiego
lub tej zagranicznej firmy inwestycyjnej;
2)
od finansowej spółki holdingowej dominującej w państwie członkowskim lub unijnej dominującej
finansowej spółki holdingowej podmiotem zależnym jest dom maklerski lub zagraniczna
firma inwestycyjna, a jednocześnie podmiotami zależnymi w stosunku do tej finansowej
spółki holdingowej nie są banki krajowe lub instytucje kredytowe - sprawuje organ
nadzoru, który udzielił zezwolenia na prowadzenie działalności tego domu maklerskiego
lub tej zagranicznej firmy inwestycyjnej;
3)
od finansowej spółki holdingowej dominującej w państwie członkowskim lub unijnej dominującej
finansowej spółki holdingowej podmiotami zależnymi są domy maklerskie lub zagraniczne
firmy inwestycyjne, które uzyskały zezwolenie na prowadzenie działalności w dwóch
lub więcej państwach członkowskich, a jednocześnie podmiotami zależnymi w stosunku
do tej finansowej spółki holdingowej nie są banki krajowe lub instytucje kredytowe
- sprawuje organ nadzoru, który udzielił zezwolenia na prowadzenie działalności tego
domu maklerskiego lub tej zagranicznej firmy inwestycyjnej w państwie członkowskim,
w którym siedzibę posiada ta finansowa spółka holdingowa;
4)
od dwóch lub więcej finansowych spółek holdingowych dominujących w państwach członkowskich
lub unijnych dominujących finansowych spółek holdingowych, posiadających siedziby
w dwóch lub więcej państwach członkowskich, podmiotami zależnymi są domy maklerskie
lub zagraniczne firmy inwestycyjne, które uzyskały zezwolenia na prowadzenie działalności
w tych państwach członkowskich, a jednocześnie podmiotami zależnymi w stosunku do
finansowej spółki holdingowej nie są banki krajowe lub instytucje kredytowe - sprawuje
organ nadzoru, który udzielił zezwolenia na prowadzenie działalności tego domu maklerskiego
lub tej zagranicznej firmy inwestycyjnej, która ma najwyższą sumę bilansową;
5)
podmiotem dominującym wobec dwóch lub więcej domów maklerskich lub zagranicznych firm
inwestycyjnych jest finansowa spółka holdingowa dominująca w państwie członkowskim
lub unijna dominująca finansowa spółka holdingowa, która posiada siedzibę w innym
państwie członkowskim, niż państwo, w którym te domy maklerskie lub te zagraniczne
firmy inwestycyjne uzyskały zezwolenia na prowadzenie działalności, a jednocześnie
podmiotami zależnymi w stosunku do tej finansowej spółki holdingowej nie są banki
krajowe lub instytucje kredytowe - sprawuje organ nadzoru, który udzielił zezwolenia
na prowadzenie działalności tego domu maklerskiego lub tej zagranicznej firmy inwestycyjnej,
która ma najwyższą sumę bilansową.
9.
Właściwe organy nadzoru mogą uzgodnić, że kryteriów, o których mowa w ust. 8, nie
stosuje się, jeżeli są one niewłaściwe z uwagi na specyfikę domów maklerskich lub
zagranicznych firm inwestycyjnych lub względną istotność ich działalności w państwach
członkowskich. W takim przypadku właściwe organy nadzoru uzgadniają, który z nich
sprawuje nadzór w ujęciu skonsolidowanym.
10.
W celu dokonania uzgodnienia, o którym mowa w ust. 9, właściwe organy nadzoru mogą
zasięgnąć opinii unijnej dominującej firmy inwestycyjnej, unijnej dominującej finansowej
spółki holdingowej, a także tego domu maklerskiego lub tej zagranicznej firmy inwestycyjnej,
która ma najwyższą sumę bilansową, o której mowa w ust. 8.
11.
Komisja informuje Komisję Europejską o sprawowaniu przez siebie nadzoru w ujęciu skonsolidowanym
w wyniku ustaleń, o których mowa w ust. 9.
12.
Komisja informuje unijną dominującą firmę inwestycyjną, unijną dominującą finansową
spółkę holdingową albo dom maklerski, który ma najwyższą sumę bilansową, o której
mowa w ust. 8, o sprawowaniu przez siebie nadzoru w ujęciu skonsolidowanym.
13.
Komisja może zawierać z właściwymi organami nadzoru innych państw porozumienia określające
zakres i tryb wykonywania nadzoru w ujęciu skonsolidowanym nad firmami inwestycyjnymi,
bankami zagranicznymi i instytucjami kredytowymi podlegającymi temu nadzorowi, przy
czym Komisja może udzielić informacji dotyczących domu maklerskiego właściwemu organowi
nadzoru sprawującemu nadzór w ujęciu skonsolidowanym, jeżeli:
1)
w porozumieniu z tym organem nadzoru zapewnione jest wykorzystanie udzielonych informacji
tylko na potrzeby nadzoru w ujęciu skonsolidowanym;
2)
zagwarantowane jest, że przekazywanie udzielonych informacji poza ten organ możliwe
jest wyłącznie po uprzednim uzyskaniu zgody Komisji.
14.
Komisja może, w drodze decyzji, uznać za podmiot dominujący podmiot, który wywiera
znaczący wpływ, w rozumieniu art. 3 ust. 1 pkt 36 ustawy z dnia 29 września 1994 r. o rachunkowości, na inny podmiot.
Art. 98b198)Dodany przez art. 1 pkt 87 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Spółka holdingowa o działalności mieszanej będąca podmiotem dominującym wobec domu
maklerskiego jest obowiązana przekazywać Komisji, na żądanie skierowane bezpośrednio
lub za pośrednictwem domu maklerskiego przez Komisję lub jej upoważnionego przedstawiciela,
informacje w zakresie sprawowanego przez Komisję nadzoru nad przestrzeganiem adekwatności
kapitałowej przez ten dom maklerski. Informacje są przekazywane Komisji bezpośrednio
lub za pośrednictwem domu maklerskiego.
2.
Na żądanie Komisji lub jej upoważnionego przedstawiciela, osoby uprawnione do reprezentowania
spółki holdingowej, o której mowa w ust. 1, lub podmiotu zależnego od tej spółki holdingowej,
lub wchodzące w skład statutowych organów tej spółki holdingowej lub podmiotu zależnego
od niej, są zobowiązane do niezwłocznego sporządzenia i przekazania, na koszt tej
spółki holdingowej lub podmiotu zależnego od niej, kopii dokumentów i innych nośników
informacji oraz do udzielenia pisemnych lub ustnych wyjaśnień w zakresie sprawowanego
przez Komisję nadzoru nad przestrzeganiem adekwatności kapitałowej przez dom maklerski
będący podmiotem zależnym od tej spółki holdingowej.
3.
W przypadku gdy dom maklerski będący podmiotem zależnym w grupie kapitałowej został
wyłączony przez właściwy organ nadzoru w innym państwie członkowskim z nadzoru nad
przestrzeganiem adekwatności kapitałowej obowiązującej w tym państwie członkowskim
w ujęciu skonsolidowanym, Komisja może żądać przekazania przez podmiot dominujący
w tej grupie kapitałowej informacji niezbędnych do sprawowania nadzoru nad przestrzeganiem
adekwatności kapitałowej przez dom maklerski.
4.
Komisja w zakresie sprawowania nadzoru nad przestrzeganiem adekwatności kapitałowej
przez dom maklerski w ujęciu skonsolidowanym może żądać przekazania informacji w zakresie
sprawowanego przez Komisję nadzoru nad przestrzeganiem adekwatności kapitałowej przez
ten dom maklerski, przez nieobjęte tym nadzorem podmioty zależne w grupie kapitałowej,
w której pozostaje ten dom maklerski.
Art. 98c198)Dodany przez art. 1 pkt 87 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Komisja, w przypadku powzięcia informacji o tym, że działalność grupy kapitałowej,
w której pozostaje dom maklerski, nad którym Komisja sprawuje nadzór w zakresie przestrzegania
adekwatności kapitałowej w ujęciu skonsolidowanym, zagraża stabilności systemu finansowego
w innym państwie członkowskim, w którym uzyskała zezwolenie na prowadzenie działalności
zagraniczna firma inwestycyjna lub instytucja kredytowa będące podmiotami zależnymi
w tej grupie kapitałowej, niezwłocznie przekazuje tę informację właściwemu organowi
nadzoru w tym innym państwie członkowskim.
2.
W przypadku gdy dla sprawowania nadzoru nad przestrzeganiem adekwatności kapitałowej
przez dom maklerski będący podmiotem zależnym od unijnej dominującej firmy inwestycyjnej
lub unijnej dominującej finansowej spółki holdingowej z siedzibami w innych państwach
członkowskich, które otrzymały zgodę właściwego organu nadzoru w innym państwie członkowskim
w zakresie, o którym mowa w art. 105 ust. 1 pkt 4, art. 105a ust. 1 pkt 1, art. 105c
ust. 1 pkt 1 lub art. 105d ust. 1 pkt 1, istotne są informacje dotyczące sposobu wdrożenia
tych zgód, Komisja zwraca się o ich przekazanie do właściwego organu nadzoru, który
udzielił zgody.
Art. 98d198)Dodany przez art. 1 pkt 87 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Komisja prowadzi rejestr finansowych spółek holdingowych dominujących w państwie członkowskim,
w przypadku gdy sprawuje nadzór w ujęciu skonsolidowanym nad domem maklerskim, wobec
którego podmiotem dominującym jest finansowa spółka holdingowa dominująca w państwie
członkowskim.
2.
Rejestr, o którym mowa w ust. 1, zawiera firmę lub nazwę oraz adres siedziby finansowej
spółki holdingowej dominującej w państwie członkowskim.
3.
Rejestr, o którym mowa w ust. 1, Komisja udostępnia właściwym organom nadzoru innych
państw członkowskich, Komisji Europejskiej oraz zamieszcza na swojej stronie internetowej.
Art. 98e198)Dodany przez art. 1 pkt 87 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Komisja, sprawując nadzór nad przestrzeganiem adekwatności kapitałowej przez dom maklerski
w ujęciu skonsolidowanym, w przypadku powzięcia wątpliwości co do prawidłowości lub
rzetelności informacji dotyczących finansowej spółki holdingowej, spółki holdingowej
o działalności mieszanej lub podmiotu zależnego w grupie kapitałowej, w skład której
wchodzi dom maklerski, mających siedzibę na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej,
może dokonać weryfikacji takich informacji lub zlecić przeprowadzenie weryfikacji
takich informacji podmiotowi trzeciemu. W przypadku gdy weryfikacja przeprowadzona
przez podmiot trzeci wykaże istotne nieprawidłowości, podmiot, którego informacje
zostały zweryfikowane zwraca Komisji koszty jej przeprowadzenia.
2.
Komisja, sprawując nadzór nad przestrzeganiem adekwatności kapitałowej przez dom maklerski
w ujęciu skonsolidowanym, w przypadku powzięcia wątpliwości co do prawidłowości lub
rzetelności informacji dotyczących finansowej spółki holdingowej, spółki holdingowej
o działalności mieszanej lub podmiotu zależnego w grupie kapitałowej, w skład której
wchodzi dom maklerski, mających siedzibę poza terytorium Rzeczypospolitej Polskiej,
zwraca się do właściwego organu nadzoru w innym państwie członkowskim o przeprowadzenie
weryfikacji takich informacji. Komisja może się zwrócić o dopuszczenie jej do udziału
w takiej weryfikacji przeprowadzanej przez właściwy organ nadzoru w innym państwie
członkowskim.
3.
W przypadku gdy właściwy organ nadzoru w innym państwie członkowskim zwróci się z
żądaniem przeprowadzenia weryfikacji informacji dotyczących firmy inwestycyjnej, finansowej
spółki holdingowej, spółki holdingowej o działalności mieszanej lub podmiotu zależnego
w grupie kapitałowej, w skład której wchodzi dom maklerski, mających siedzibę na terytorium
Rzeczypospolitej Polskiej, Komisja, sprawując nadzór nad przestrzeganiem adekwatności
kapitałowej przez dom maklerski, przeprowadza weryfikację tych informacji. Komisja
dopuszcza organ nadzoru w innym państwie członkowskim, na jego żądanie, do udziału
w weryfikacji przeprowadzanej przez Komisję.
Art. 98f198)Dodany przez art. 1 pkt 87 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
W przypadku gdy dom maklerski nie spełnia wymogów z zakresu adekwatności kapitałowej,
o których mowa w art. 98a ust. 1 pkt 1 -3, Komisja może, w drodze decyzji, nakazać:
1)
utrzymywanie przez dom maklerski kapitałów nadzorowanych na poziomie wyższym niż wynikający
z art. 98a ust. 3;
2)
modyfikację przez dom maklerski procedur, procesów, mechanizmów lub strategii, które
dom maklerski jest obowiązany wdrożyć w celu realizacji obowiązku określonego w art.
98a ust. 3 pkt 2, zgodnie z wymogami określonymi w przepisach wydanych na podstawie
art. 94 ust. 1 pkt 5;
3)
zastosowanie szczególnych zasad obliczania całkowitego wymogu kapitałowego lub odpisów
z tytułu utraty wartości przez aktywa, lub szczególnych zasad wyznaczania poziomu
kapitałów nadzorowanych;
4)
ograniczenie rozmiaru prowadzonej przez dom maklerski działalności lub zmniejszenie
sieci jednostek organizacyjnych domu maklerskiego;
5)
zmniejszenie przez dom maklerski ryzyka występującego w prowadzonej przez ten dom
maklerski działalności lub ryzyka związanego z określonym produktem, usługą lub systemem
wewnętrznym domu maklerskiego.
2.
W decyzji, o której mowa w ust. 1, Komisja może wskazać:
1)
okres, przez który dom maklerski ma obowiązek stosowania środków ustalonych w tej
decyzji;
2)
termin, w którym dom maklerski jest zobowiązany ją wykonać.
3.
W przypadku gdy dom maklerski nie wykonuje decyzji, o której mowa w ust. 1, Komisja
może zastosować jedną z sankcji, o których mowa w art. 167 ust. 1. Przepisy art. 167
ust. 4, 5, 7 i 8 stosuje się odpowiednio.
4.
Komisja, przed podjęciem działań, o których mowa w ust. 1, zasięga opinii właściwego
organu nadzoru w innym państwie członkowskim, sprawującego nadzór nad podmiotem wchodzącym
w skład grupy kapitałowej obejmującej dom maklerski, jeżeli w opinii Komisji działania
takie mają znaczenie dla nadzoru sprawowanego przez ten organ, z zastrzeżeniem ust.
5 i 6.
5.
Komisja przed podjęciem działań, o których mowa w ust. 1 pkt 1, zasięga opinii organu
nadzoru sprawującego nadzór w ujęciu skonsolidowanym, z zastrzeżeniem ust. 6.
6.
W nagłych lub szczególnie uzasadnionych przypadkach Komisja może odstąpić od zasięgania
opinii, o której mowa w ust. 4 lub 5. O decyzjach podjętych bez wystąpienia o opinię
Komisja informuje organy, o których mowa w ust. 4 lub 5.
Art. 98g198)Dodany przez art. 1 pkt 87 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
W przypadku domu maklerskiego, wobec którego podmiotem dominującym jest firma inwestycyjna
z państw trzecich, bank zagraniczny lub finansowa spółka holdingowa z siedzibą poza
terytorium państwa członkowskiego, Komisja, z urzędu, na wniosek tego podmiotu dominującego
lub na wniosek podmiotu regulowanego w rozumieniu art. 3 pkt 4 ustawy o nadzorze uzupełniającym,
który uzyskał zezwolenie na prowadzenie działalności na terytorium państwa członkowskiego,
bada wymogi adekwatności kapitałowej danego państwa trzeciego, zasady sprawowania
nadzoru w ujęciu skonsolidowanym oraz równoważność tych wymogów i zasad do wymogów
i zasad określonych w stosunku do domów maklerskich.
2.
Przepis ust. 1 stosuje się, o ile podmiot dominujący nad danym domem maklerskim, gdyby
posiadał siedzibę na terytorium państwa członkowskiego, spełniałby wymogi powodujące
konieczność sprawowania przez Komisję nadzoru nad przestrzeganiem adekwatności kapitałowej
przez ten dom maklerski w ujęciu skonsolidowanym.
3.
Badając równoważność, o której mowa w ust. 1, Komisja może zasięgnąć opinii Komitetu
Europejskich Organów Nadzoru nad Papierami Wartościowymi, Europejskiego Komitetu Bankowego
lub Komitetu Europejskich Organów Nadzoru Bankowego.
4.
W przypadku gdy badanie, o którym mowa w ust. 1, wykaże pełną równoważność wymogów
adekwatności kapitałowej, Komisja odstępuje od sprawowania nadzoru w ujęciu skonsolidowanym
nad domem maklerskim.
5.
W przypadku gdy badanie równoważności, o której mowa w ust. 1, nie wykaże pełnej równoważności,
do nadzoru sprawowanego przez Komisję nad przestrzeganiem przez dom maklerski adekwatności
kapitałowej stosuje się przepisy dotyczące sprawowania nadzoru w ujęciu skonsolidowanym.
Komisja informuje organy nadzoru państw członkowskich, które nadzorują podmioty wchodzące
w skład grupy kapitałowej, do której należy dany dom maklerski, o wyniku badania równoważności,
o której mowa w ust. 1.
6.
W przypadku, o którym mowa w ust. 5, Komisja może, w drodze decyzji, nakazać domowi
maklerskiemu podjęcie działań w celu zmiany struktury grupy kapitałowej w taki sposób,
aby podmiotem dominującym wobec tego domu maklerskiego została finansowa spółka holdingowa
z siedzibą na terytorium państwa członkowskiego.
7.
W przypadku niewykonania nakazu bądź bezskuteczności działań domu maklerskiego, o
którym mowa w ust. 6, lub bezskuteczności działań podejmowanych przez Komisję w celu
sprawowania nadzoru w ujęciu skonsolidowanym, Komisja może podjąć wobec domu maklerskiego
środki, o których mowa w art. 98f ust. 1. Przepisy art. 98f ust. 2 i 3 stosuje się
odpowiednio.
Art. 98h198)Dodany przez art. 1 pkt 87 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Komisja może w uzasadnionych przypadkach, w drodze decyzji, zobowiązać dom maklerski
do:
1)
upowszechniania informacji związanych z adekwatnością kapitałową w terminach innych
niż określone w przepisach wydanych na podstawie art. 94 ust. 1 pkt 6;
2)
upowszechniania informacji związanych z adekwatnością kapitałową w sposób inny niż
określony w przepisach wydanych na podstawie art. 94 ust. 1 pkt 6.
2.
Komisja może weryfikować informacje upowszechniane przez dom maklerski, zgodnie z
art. 98a ust. 1 pkt 4, w tym z przepisami wydanymi na podstawie art. 94 ust. 1 pkt
6 lub zgodnie z decyzją, o której mowa w ust. 1, lub zlecić przeprowadzenie weryfikacji
takich informacji podmiotowi trzeciemu. W przypadku gdy weryfikacja przeprowadzona
przez ten podmiot wykaże istotne nieprawidłowości, podmiot, którego dotyczą weryfikowane
informacje, zwraca Komisji koszty jej przeprowadzenia.
Art. 98i198)Dodany przez art. 1 pkt 87 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Komisja przeprowadza, co najmniej raz w roku, badanie i ocenę nadzorczą polegającą
na dokonaniu przeglądu procedur, procesów, mechanizmów i strategii wdrożonych przez
domy maklerskie, w zakresie przestrzegania art. 98a ust. 1, oraz oceny ryzyka związanego
z prowadzeniem działalności maklerskiej.
2.
Minister właściwy do spraw instytucji finansowych określi, w drodze rozporządzenia,
terminy, tryb, formę przeprowadzania badania i oceny nadzorczej domów maklerskich,
uwzględniając konieczność zapewnienia realizacji celów badania i oceny nadzorczej,
sprawnego ich przebiegu oraz ochrony praw badanego i ocenianego.
Art. 98j198)Dodany przez art. 1 pkt 87 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Dom maklerski będący firmą inwestycyjną dominującą w państwie członkowskim oraz mające
siedzibę na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej i będące podmiotami dominującymi
wobec domu maklerskiego finansowa spółka holdingowa dominująca w państwie członkowskim
lub spółka holdingowa o działalności mieszanej są obowiązane zapewniać właściwe funkcjonowanie
wewnętrznej kontroli danych i informacji wymaganych w związku ze sprawowaniem nadzoru
skonsolidowanego.
2.
Dom maklerski będący podmiotem zależnym od spółki holdingowej o działalności mieszanej
obowiązany jest opracować i stosować odpowiednie mechanizmy kontroli wewnętrznej i
procesy zarządzania ryzykiem, obejmujące procedury sprawozdawcze i księgowe, pozwalające
na identyfikację, mierzenie, monitorowanie i kontrolowanie transakcji domu maklerskiego
z tą spółką holdingową oraz z podmiotami od niej zależnymi.
3.
Dom maklerski, o którym mowa w ust. 2, jest obowiązany informować Komisję o każdej
transakcji z podmiotami, o których mowa w ust. 2, której wartość przekracza 5% całkowitego
wymogu kapitałowego.
Art. 99.
Art. 100.
1.
W razie powzięcia wątpliwości co do prawidłowości lub rzetelności sprawozdań finansowych
albo innych informacji finansowych, których obowiązek sporządzenia przez dom maklerski
wynika z odrębnych przepisów lub prawidłowości prowadzenia ksiąg rachunkowych, Komisja
może zlecić kontrolę tych sprawozdań, informacji i ksiąg rachunkowych podmiotowi uprawnionemu
do badania sprawozdań finansowych. W przypadku gdy kontrola wykaże istotne nieprawidłowości,
dom maklerski zwraca Komisji koszty przeprowadzenia kontroli.
2.
W stosunku do oddziału domu maklerskiego znajdującego się na terytorium innego państwa
członkowskiego, Komisji przysługują uprawnienia określone w ust. 1 oraz art. 88. Wykonanie
uprawnień następuje po uprzednim pisemnym poinformowaniu właściwego organu nadzoru
w państwie, na którego terytorium znajduje się oddział domu maklerskiego.
3.
Podmioty uprawnione do badania sprawozdań finansowych domu maklerskiego, podmiotu
dominującego wobec domu maklerskiego lub podmiotu wywierającego na dom maklerski znaczny
wpływ w rozumieniu art. 96 ust. 3 są obowiązane niezwłocznie przekazać Komisji informacje,
w posiadanie których weszły w związku z wykonywanymi czynnościami, dotyczące zdarzeń
powodujących:
1)
powstanie uzasadnionego podejrzenia naruszenia przez ten dom maklerski, członków jego
zarządu lub pracowników, przepisów prawa, zasad uczciwego obrotu lub interesów zleceniodawców;
2)
powstanie zagrożenia dla dalszego funkcjonowania tego domu maklerskiego;
3)
odmowę wydania opinii dotyczącej sprawozdania finansowego tego domu maklerskiego,
wydanie opinii negatywnej dotyczącej jej sprawozdania finansowego lub wniesienie zastrzeżeń
w tej opinii.
4.
Wykonanie obowiązku, o którym mowa w ust. 3, nie narusza tajemnicy, o której mowa
w art. 4a ustawy z dnia 13 października 1994 r. o biegłych rewidentach i ich samorządzie200)Utraciła moc z dniem 6 czerwca 2009 r., na podstawie art. 121 ustawy, o której mowa
w odnośniku 78.
Art. 101.
Art. 102.
1.
Dom maklerski jest obowiązany posiadać centralę na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej.
2.
Za centralę domu maklerskiego uważa się jednostkę organizacyjną domu maklerskiego,
w której wykonują w sposób stały działalność członkowie zarządu domu maklerskiego,
komplementariusze w spółce komandytowo-akcyjnej lub komandytowej albo wspólnicy w
spółce jawnej lub partnerskiej będącej domem maklerskim.
Art. 103.
1.
W skład zarządu domu maklerskiego powinny wchodzić co najmniej dwie osoby posiadające
wykształcenie wyższe, co najmniej trzyletni staż pracy w instytucjach rynku finansowego
oraz dobrą opinię w związku ze sprawowanymi funkcjami.
2.
W przypadku domu maklerskiego posiadającego formę spółki osobowej wymogi wskazane
w ust. 1 mają zastosowanie do komplementariuszy lub wspólników, którym przysługuje
prawo prowadzenia spraw spółki, zgodnie z przepisami ustawy z dnia 15 września 2000 r. - Kodeks spółek handlowych.
3202)Dodany przez art. 1 pkt 90 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Przepis ust. 1 stosuje się również do finansowej spółki holdingowej, która jest podmiotem
dominującym wobec domu maklerskiego.
Art. 104.
1203)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 91 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Zezwolenie na prowadzenie działalności maklerskiej, z zastrzeżeniem ust. 2-10, uprawnia
dom maklerski do prowadzenia w formie oddziału lub bez konieczności otwierania oddziału
działalności maklerskiej na terytorium wszystkich innych państw członkowskich w zakresie
czynności objętych zezwoleniem, o którym mowa w art. 69 ust. 1.
2.
Dom maklerski jest obowiązany zawiadomić Komisję o zamiarze prowadzenia działalności
maklerskiej w formie oddziału lub bez otwierania oddziału na terytorium innego państwa
członkowskiego.
3.
Zawiadomienie, o którym mowa w ust. 2, zawiera:
1)
wskazanie innego państwa członkowskiego, na terytorium którego planuje się utworzenie
oddziału lub będzie prowadzona działalność bez otwierania oddziału;
2)
przewidywany zakres działalności oraz strukturę organizacyjną;
3)
adres, pod którym dostępne będą dokumenty związane z prowadzoną działalnością;
4)
dane osobowe osób kierujących działalnością;
5)
204) wskazanie, czy dom maklerski zamierza korzystać z pośrednictwa agentów firmy
inwestycyjnej w innym państwie członkowskim, na terytorium którego planuje prowadzenie
działalności maklerskiej;
6204)Dodany przez art. 1 pkt 91 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
dane agentów firmy inwestycyjnej, o których mowa w pkt 5.
4.
Przepisów ust. 3 pkt 3 i 4 nie stosuje się w przypadku, gdy działalność maklerska
będzie prowadzona bez otwierania oddziału.
4a205)Dodany przez art. 1 pkt 91 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Przepisów ust. 3 pkt 5 i 6 nie stosuje się, w przypadku gdy działalność maklerska
będzie prowadzona w formie oddziału.
5206)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 91 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Komisja, z zastrzeżeniem ust. 4 i 4a, przekazuje informacje, o których mowa w ust.
3 pkt 1-5, w terminie 3 miesięcy - w przypadku gdy działalność ma być prowadzona w
formie oddziału, lub miesiąca - w przypadku gdy działalność ma być prowadzona bez
otwierania oddziału - od ich otrzymania, właściwemu organowi nadzoru innego państwa
członkowskiego, na terytorium którego ma działać oddział lub będzie prowadzona działalność.
W przypadku gdy działalność ma być prowadzona w formie oddziału, Komisja wraz z informacjami,
o których mowa w ust. 3, przekazuje informacje o ogólnych zasadach funkcjonowania
polskiego systemu rekompensat.
5a207)Dodany przez art. 1 pkt 91 lit. e ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Na żądanie organu nadzoru innego państwa członkowskiego Komisja przekazuje informacje
zawarte w zawiadomieniu domu maklerskiego zamierzającego prowadzić działalność maklerską
bez otwierania oddziału, o których mowa w ust. 3 pkt 6.
6.
O przekazaniu informacji, o których mowa w ust. 3, właściwemu organowi nadzoru innego
państwa członkowskiego Komisja informuje dom maklerski, którego te informacje dotyczą.
7.
W przypadku zmiany zasad funkcjonowania systemu rekompensat, Komisja przekazuje informację
o tych zmianach właściwemu organowi nadzoru w innym państwie członkowskim, na którego
terytorium działa dom maklerski.
8208)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 91 lit. f ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Informacje o zmianie danych zawartych w zawiadomieniu dom maklerski przekazuje Komisji
nie później niż na miesiąc przed dniem wejścia w życie tych zmian. Komisja przekazuje
te informacje właściwemu organowi nadzoru innego państwa członkowskiego, na terytorium
którego działa oddział lub jest prowadzona działalność bez otwierania oddziału.
9.
Komisja może, w terminie 3 miesięcy - w przypadku gdy działalność ma być prowadzona
w formie oddziału, lub miesiąca - w przypadku gdy działalność ma być prowadzona bez
otwierania oddziału - od dnia złożenia zawiadomienia, zgłosić sprzeciw wobec zamiaru
utworzenia oddziału lub rozpoczęcia działalności bez otwierania oddziału poza terytorium
Rzeczypospolitej Polskiej, jeżeli stanowiłoby to zagrożenie dla funkcjonowania domu
maklerskiego na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej.
10.
Działalność maklerska na terytorium innego państwa członkowskiego może być rozpoczęta
po otrzymaniu od właściwego organu nadzoru tego państwa informacji wskazującej warunki
prowadzenia tej działalności lub po upływie 2 miesięcy liczonych od dnia otrzymania
przez właściwy organ nadzoru w innym państwie członkowskim, na którego terytorium
działalność ma być prowadzona, zawiadomienia, o którym mowa w ust. 2. Działalność,
która ma być prowadzona bez otwierania oddziału, może być podjęta po otrzymaniu przez
dom maklerski, od Komisji informacji, o której mowa w ust. 6.
11.
Komisja niezwłocznie informuje właściwy organ nadzoru innego państwa członkowskiego,
na którego terytorium działa dom maklerski, o cofnięciu lub wygaśnięciu zezwolenia
na prowadzenie działalności maklerskiej będącego podstawą prowadzenia działalności
na terytorium danego państwa.
12.
Komisja informuje Komisję Europejską o liczbie przypadków zgłoszenia sprzeciwu, o
którym mowa w ust. 9.
13209)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 91 lit. g ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Przewidywany zakres działalności, o którym mowa w ust. 3 pkt 2, nie może obejmować
wyłącznie czynności określonych w art. 69 ust. 4.
14.
Dom maklerski może ubiegać się o możliwość prowadzenia działalności w formie oddziału
lub w innej formie w kraju niebędącym państwem członkowskim pod warunkiem uprzedniego
zawarcia przez Komisję porozumienia, o którym mowa w art. 20 ust. 2 ustawy o nadzorze,
z organem nadzoru w kraju, w którym ma być prowadzona ta działalność. W tym przypadku
przepisy ust. 2-4 i 9 stosuje się odpowiednio.
Art. 104a210)Dodany przez art. 1 pkt 92 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Zezwolenie na organizowanie alternatywnego systemu obrotu uprawnia dom maklerski do
instalowania na terytorium innego państwa członkowskiego systemów informatycznych
i urządzeń technicznych zapewniających dostęp do organizowanego przez ten dom maklerski
alternatywnego systemu obrotu podmiotom prowadzącym działalność na terytorium innego
państwa członkowskiego.
2.
Dom maklerski jest obowiązany zawiadomić Komisję o zamiarze podjęcia czynności, o
których mowa w ust. 1, ze wskazaniem państwa, na którego terytorium czynności te mają
być podjęte.
3.
Komisja przekazuje zawiadomienie, o którym mowa w ust. 2, w terminie miesiąca od dnia
jego otrzymania, właściwemu organowi nadzoru innego państwa członkowskiego, na terytorium
którego czynności określone w ust. 1 mają być podjęte.
Art. 105211)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 93 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Zgody Komisji, wydanej na wniosek domu maklerskiego, wymaga:
1)
wcześniejsza niż w dniu określonym w umowie spłata przez dom maklerski:
a)
zobowiązań z tytułu papierów wartościowych o nieoznaczonym terminie wymagalności oraz
innych instrumentów finansowych o nieoznaczonym terminie wymagalności,
b)
zobowiązań z tytułu pożyczki lub kredytu, w wyniku których powstały zobowiązania podporządkowane;
2)
zaliczenie zobowiązań, wymienionych w pkt 1 lit. a, do kapitałów domu maklerskiego;
3)
stosowanie przez dom maklerski współczynników delta obliczonych za pomocą własnych
modeli wyceny opcji;
4)
stosowanie przez dom maklerski metody wartości zagrożonej do obliczenia łącznego wymogu
kapitałowego z tytułu ryzyka rynkowego;
5)
stosowanie przez dom maklerski modelu wrażliwości do obliczania pozycji wynikających
z transakcji pochodnych;
6)
stosowanie przez dom maklerski metody formuły nadzorczej;
7)
stosowanie przez dom maklerski oceny wynikowej w przypadku papierów wartościowych
nieposiadających oceny wiarygodności kredytowej zewnętrznej instytucji oceny wiarygodności
kredytowej;
8)
stosowanie przez dom maklerski metody wewnętrznych oszacowań wykorzystującej metodologię
zewnętrznej instytucji oceny wiarygodności kredytowej, która nie jest publicznie dostępna;
9)
stosowanie przez dom maklerski preferencyjnej wagi ryzyka w stosunku do uprzywilejowanych
transz sekurytyzacji;
10)
przejściowe stosowanie przez dom maklerski szczególnej metody obliczania kwot ekspozycji
ważonych ryzykiem.
2.
Minister właściwy do spraw instytucji finansowych określa, w drodze rozporządzenia,
wymogi, jakim powinny odpowiadać wnioski, o których mowa w ust. 1, uwzględniając konieczność
dokonywania na ich podstawie oceny skutków, jakie mogą spowodować czynności objęte
wnioskami, w zakresie sytuacji finansowej domu maklerskiego i prawidłowego zabezpieczenia
ryzyka w jego działalności.
Art. 105a212)Dodany przez art. 1 pkt 94 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Zgody Komisji, wydanej na wniosek domu maklerskiego, wymaga stosowanie przez dom maklerski:
1)
metody wewnętrznych ratingów do obliczania wysokości wymogów kapitałowych lub stosowania
własnych oszacowań zmienności w celu obliczania korekt z tytułu zmienności stosowanych
do zabezpieczeń i ekspozycji;
2)
średniej wagi ryzyka dla ekspozycji bazowych dla tytułów uczestnictwa w instytucjach
wspólnego inwestowania do obliczania wysokości wymogów kapitałowych.
2.
W przypadku niezachowania przez dom maklerski wymogów niezbędnych do stosowania metody
wewnętrznych ratingów do obliczania wysokości wymogów kapitałowych, dom maklerski
jest obowiązany przedstawić Komisji opis naruszenia oraz skutków tego naruszenia dla
jego sytuacji finansowej oraz opis sposobu i terminu doprowadzenia do stanu zgodnego
z przepisami prawa.
3.
Minister właściwy do spraw instytucji finansowych określi, w drodze rozporządzenia,
warunki, jakim powinny odpowiadać wnioski o udzielenie zgody, o której mowa w ust.
1, uwzględniając konieczność dokonywania na ich podstawie oceny skutków, które mogą
być spowodowane dokonaniem czynności objętych wnioskiem, w zakresie prawidłowego zabezpieczenia
ryzyka w działalności domu maklerskiego.
Art. 105b212)Dodany przez art. 1 pkt 94 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Dom maklerski może na potrzeby obliczania wymogów kapitałowych wykorzystywać oceny
wiarygodności kredytowej poszczególnych klas ekspozycji opracowane, na wniosek podmiotu,
którego ocena dotyczy, przez uznaną zewnętrzną instytucję oceny wiarygodności kredytowej.
2.
Komisja prowadzi jawny rejestr uznanych, zgodnie z ust. 3-6, zewnętrznych instytucji
oceny wiarygodności kredytowej.
3.
Na wniosek domu maklerskiego lub zewnętrznej instytucji oceny wiarygodności kredytowej
Komisja uznaje, w drodze uchwały, zewnętrzną instytucję oceny wiarygodności kredytowej,
pod warunkiem że opracowywane przez nią oceny wiarygodności kredytowej zapewniają,
że ich wykorzystanie przez dom maklerski spowoduje prawidłowe obliczenie wymogów kapitałowych
przez ten dom maklerski. Komisja może także dokonać uznania z urzędu.
4.
Zewnętrzna instytucja oceny wiarygodności kredytowej może również zostać uznana przez
Komisję na potrzeby obliczania wymogów kapitałowych przez domy maklerskie, jeżeli
została ona uprzednio uznana, zgodnie z odrębnymi przepisami, na potrzeby obliczania
wymogów kapitałowych przez banki krajowe.
5.
W przypadku gdy zewnętrzna instytucja oceny wiarygodności kredytowej wystąpiła o uznanie
do organu nadzoru innego państwa członkowskiego, uznanie jej przez Komisję następuje,
pod warunkiem że ten organ nadzoru udostępnił Komisji informacje umożliwiające dokonanie
weryfikacji, czy instytucja ta spełnia warunki określone w przepisach wydanych na
podstawie ust. 13 pkt 1.
6.
W przypadku gdy dana zewnętrzna instytucja oceny wiarygodności kredytowej została
uznana przez organ nadzoru w innym państwie członkowskim, Komisja może uznać tę instytucję
oceny wiarygodności kredytowej.
7.
Dla każdej uznanej zewnętrznej instytucji oceny wiarygodności kredytowej Komisja,
w formie uchwały, ustala powiązanie wag ryzyka poszczególnych klas ekspozycji domu
maklerskiego z odpowiednimi ocenami wiarygodności kredytowej opracowanymi przez tę
uznaną instytucję.
8.
Powiązanie wag ryzyka poszczególnych klas ekspozycji z odpowiednimi ocenami wiarygodności
kredytowej opracowanymi przez uznaną zewnętrzną instytucję oceny wiarygodności kredytowej
może być wykorzystywane przez dom maklerski na potrzeby obliczania wymogów kapitałowych
również w przypadku, jeżeli to powiązanie zostało ustalone, zgodnie z odrębnymi przepisami,
na potrzeby obliczania wymogów kapitałowych przez banki krajowe.
9.
Powiązanie wag ryzyka poszczególnych klas ekspozycji z odpowiednimi ocenami wiarygodności
kredytowej opracowanymi przez uznaną zewnętrzną instytucję oceny wiarygodności kredytowej
może być wykorzystywane przez dom maklerski na potrzeby obliczania wymogów kapitałowych
również, w przypadku gdy powiązanie zostało ustalone przez organ nadzoru w innym państwie
członkowskim a Komisja, w formie uchwały, przyjmuje powiązanie ustalone w ten sposób.
10.
Dom maklerski może na potrzeby obliczania wymogów kapitałowych wykorzystywać niezlecone
oceny wiarygodności kredytowej opracowane przez uznaną zewnętrzną instytucję oceny
wiarygodności kredytowej, jeżeli Komisja, w formie uchwały, uzna, że te niezlecone
oceny wiarygodności kredytowej opracowywane przez uznaną zewnętrzną instytucję oceny
wiarygodności kredytowej zapewniają obliczanie przez domy maklerskie wymogów kapitałowych
w sposób prawidłowy. Komisja, w formie uchwały, ustala powiązanie wag ryzyka poszczególnych
klas ekspozycji domu maklerskiego z odpowiednimi niezleconymi ocenami wiarygodności
kredytowej.
11.
W rejestrze, o którym mowa w ust. 2, Komisja wskazuje również ustalone dla poszczególnych
zewnętrznych instytucji oceny wiarygodności kredytowej powiązanie wag ryzyka poszczególnych
klas ekspozycji domu maklerskiego z odpowiednimi ocenami wiarygodności kredytowej
opracowywanymi przez daną instytucję oraz niezlecone oceny wiarygodności kredytowej
uznane przez Komisję zgodnie z ust. 10 wraz z ustalonym powiązaniem wag ryzyka poszczególnych
klas ekspozycji domu maklerskiego z tymi ocenami.
12.
Komisja skreśla uznaną zewnętrzną instytucję oceny wiarygodności kredytowej z rejestru,
o którym mowa w ust. 2:
1)
na wniosek zewnętrznej instytucji oceny wiarygodności kredytowej;
2)
w przypadku powzięcia wiadomości o zaprzestaniu przez zewnętrzną instytucję oceny
wiarygodności kredytowej ustalania ocen wiarygodności kredytowej;
3)
w przypadku stwierdzenia, że zewnętrzna instytucja oceny wiarygodności kredytowej
przestała spełniać warunki, o których mowa w ust. 3.
13.
Minister właściwy do spraw instytucji finansowych określi, w drodze rozporządzenia:
1)
szczegółowe warunki, których spełnienie przez zewnętrzną instytucję oceny wiarygodności
kredytowej jest niezbędne do uznania jej przez Komisję,
2)
kryteria ustalania powiązania wag ryzyka poszczególnych klas ekspozycji domu maklerskiego
z odpowiednimi ocenami wiarygodności kredytowej opracowywanymi przez uznaną przez
Komisję zewnętrzną instytucję oceny wiarygodności kredytowej,
3)
szczegółowy sposób stosowania przez domy maklerskie ocen wiarygodności kredytowej
- przy uwzględnieniu konieczności zapewnienia obliczania przez domy maklerskie wymogów
kapitałowych w sposób rzetelny i ostrożny.
Art. 105c212)Dodany przez art. 1 pkt 94 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Zgody Komisji, wydanej na wniosek zawierający opis żądania, planów domu maklerskiego
odnośnie wykorzystania uzyskanej zgody oraz przewidywanych skutków jej wykorzystania,
wymaga:
1)
stosowanie przez dom maklerski zaawansowanej metody pomiaru ryzyka operacyjnego do
obliczania wysokości wymogów kapitałowych z tytułu ryzyka operacyjnego;
2)
stosowanie przez dom maklerski zaawansowanej metody pomiaru ryzyka operacyjnego, w
połączeniu z metodą podstawowego wskaźnika lub metodą standardową do obliczania wysokości
wymogów kapitałowych z tytułu ryzyka operacyjnego;
3)
stosowanie metody podstawowego wskaźnika w połączeniu z metodą standardową obliczania
wysokości wymogów kapitałowych z tytułu ryzyka operacyjnego;
4)
stosowanie przez dom maklerski jednolitej zaawansowanej metody pomiaru ryzyka operacyjnego
w ujęciu łącznym dla całej grupy kapitałowej, w skład której wchodzi dom maklerski;
5)
dokonanie przez dom maklerski stosujący standardową metodę obliczania wysokości wymogów
kapitałowych z tytułu ryzyka operacyjnego zmiany tej metody na metodę podstawowego
wskaźnika obliczania wysokości wymogów kapitałowych z tytułu ryzyka operacyjnego;
6)
dokonanie przez dom maklerski stosujący zaawansowaną metodę pomiaru ryzyka operacyjnego
zmiany tej metody na metodę podstawowego wskaźnika lub standardową metodę obliczania
wysokości wymogów kapitałowych z tytułu ryzyka operacyjnego.
2.
W przypadku gdy z wnioskiem o udzielenie zgody, o której mowa w ust. 1 pkt 4, występuje
dom maklerski będący podmiotem dominującym wobec zagranicznej firmy inwestycyjnej
lub instytucji kredytowej albo podmiotem zależnym, Komisja udziela zgody po uzyskaniu
opinii właściwego organu nadzoru innego państwa członkowskiego.
3.
Minister właściwy do spraw instytucji finansowych określi, w drodze rozporządzenia,
warunki, jakim powinny odpowiadać wnioski o udzielenie zgody, o której mowa w ust.
1 pkt 1 lub 2, uwzględniając konieczność oceny skutków wdrożenia danej metody na prawidłowe
zabezpieczenie ryzyka w działalności domu maklerskiego.
Art. 105d212)Dodany przez art. 1 pkt 94 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Zgody Komisji, wydanej na wniosek domu maklerskiego wymaga:
1)
stosowanie przez dom maklerski metody modeli wewnętrznych wyznaczania wartości ekspozycji
dla zawieranych transakcji do obliczania wysokości wymogów kapitałowych z tytułu ryzyka
kredytowego kontrahenta;
2)
stosowanie przez dom maklerski metody wyceny rynkowej lub metody standardowej, w przypadku
gdy uzyskał on uprzednio zgodę, o której mowa w pkt 1, do obliczania wysokości wymogów
kapitałowych z tytułu ryzyka kredytowego kontrahenta.
2.
Minister właściwy do spraw instytucji finansowych określi, w drodze rozporządzenia,
warunki, jakim powinny odpowiadać wnioski o udzielenie zgody, o której mowa w ust.
1, uwzględniając konieczność oceny skutków wdrożenia danej metody w zakresie prawidłowego
zabezpieczenia ryzyka w działalności domu maklerskiego.
Art. 105e212)Dodany przez art. 1 pkt 94 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
W przypadku gdy z wnioskiem o udzielenie zgody, o której mowa w art. 105 ust. 1 pkt
4, art. 105a ust. 1 pkt 1, art. 105c ust. 1 pkt 1 lub art. 105d ust. 1 pkt 1, wystąpi
dom maklerski będący unijną dominującą firmą inwestycyjną Komisja występuje do właściwych
organów nadzoru, udostępniając im wniosek, o przedstawienie opinii w zakresie zasadności
udzielenia zgody.
2.
W przypadku, o którym mowa w ust. 1, Komisja rozpoznaje wniosek w terminie 6 miesięcy
od dnia jego złożenia, biorąc pod uwagę opinie zgłoszone w tym terminie.
3.
Po wydaniu decyzji w sprawie udzielenia zgody, o której mowa w art. 105 ust. 1 pkt
4, art. 105a ust. 1 pkt 1, art. 105c ust. 1 pkt 1 lub art. 105d ust. 1 pkt 1, domowi
maklerskiemu będącemu unijną dominującą firmą inwestycyjną, Komisja przekazuje właściwemu
organowi nadzoru informację o udzielonej zgodzie albo o odmowie udzielenia zgody.
Art. 105f212)Dodany przez art. 1 pkt 94 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
W przypadku gdy z wnioskiem o udzielenie zgody, o której mowa w art. 105 ust. 1 pkt
4, art. 105a ust. 1 pkt 1, art. 105c ust. 1 pkt 1 lub art. 105d ust. 1 pkt 1, wystąpił
dom maklerski, który jest podmiotem zależnym od unijnej dominującej firmy inwestycyjnej
lub unijnej dominującej finansowej spółki holdingowej, Komisja przed udzieleniem zgody
występuje do organu nadzoru w innym państwie członkowskim, który sprawuje nadzór nad
tym podmiotem dominującym wobec domu maklerskiego, o wskazanie, czy ten podmiot uzyskał
uprzednio zgodę w zakresie równoważnym zgodzie, o której udzielenie wystąpił do Komisji
dom maklerski.
2.
W przypadku, o którym mowa w ust. 1, Komisja rozpoznaje wniosek w terminie 6 miesięcy
od dnia jego złożenia, biorąc pod uwagę uzyskane w tym terminie informacje, o których
mowa w ust. 1.
3.
Po udzieleniu zgody, o której mowa w art. 105 ust. 1 pkt 4, art. 105a ust. 1 pkt 1,
art. 105c ust. 1 pkt 1 lub art. 105d ust. 1 pkt 1, domowi maklerskiemu będącemu podmiotem
zależnym od unijnej dominującej firmy inwestycyjnej lub unijnej dominującej finansowej
spółki holdingowej, Komisja przekazuje informację o udzielonej zgodzie organowi nadzoru
nad podmiotem dominującym wobec domu maklerskiego.
Art. 105g212)Dodany przez art. 1 pkt 94 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Zgody, o której mowa w art. 105 ust. 1 pkt 4, art. 105a ust. 1 pkt 1, art. 105c ust.
1 pkt 1 lub art. 105d ust. 1 pkt 1, nie wymaga stosowanie współczynników, metod, ocen
i innych rozwiązań, o których mowa w tych przepisach, przez dom maklerski:
1)
będący podmiotem zależnym od unijnej dominującej firmy inwestycyjnej, jeżeli ta firma
jest uprawniona, zgodnie z przepisami państwa członkowskiego, na którego terytorium
ma siedzibę, do stosowania współczynników, metod, ocen i innych rozwiązań;
2)
będący podmiotem zależnym od unijnej dominującej finansowej spółki holdingowej, pod
warunkiem że Komisja nie sprawuje nadzoru nad przestrzeganiem adekwatności kapitałowej
przez ten dom maklerski w ujęciu skonsolidowanym, jeżeli ten podmiot dominujący jest
uprawniony, zgodnie z przepisami państwa członkowskiego, na którego terytorium ma
siedzibę, do wykonywania takich czynności.
2.
Dom maklerski, nie później niż na 30 dni przed rozpoczęciem stosowania współczynników,
metod, ocen i innych rozwiązań, o których mowa w art. 105 ust. 1 pkt 4, art. 105a
ust. 1 pkt 1, art. 105c ust. 1 pkt 1 lub art. 105d ust. 1 pkt 1, informuje Komisję
o zamiarze ich podjęcia oraz o zajściu okoliczności, o której mowa w ust. 1.
Art. 106213)W brzmieniu ustalonym przez art. 4 pkt 1 ustawy z dnia 25 czerwca 2010 r. o zmianie ustawy - Prawo bankowe, ustawy o działalności ubezpieczeniowej, ustawy o funduszach inwestycyjnych, ustawy o obrocie instrumentami finansowymi oraz ustawy o nadzorze nad rynkiem finansowym (Dz. U. Nr 126, poz. 853), która weszła w życie z dniem 14 sierpnia 2010 r..
1.
Podmiot, który zamierza, bezpośrednio lub pośrednio, nabyć albo objąć akcje lub prawa
z akcji domu maklerskiego w liczbie zapewniającej osiągnięcie albo przekroczenie odpowiednio
10%, 20%, jednej trzeciej, 50% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu lub udziału
w kapitale zakładowym, jest obowiązany każdorazowo zawiadomić Komisję o zamiarze ich
nabycia albo objęcia. Podmiot, który zamierza, bezpośrednio lub pośrednio, stać się
podmiotem dominującym domu maklerskiego w sposób inny niż przez nabycie albo objęcie
akcji lub praw z akcji domu maklerskiego w liczbie zapewniającej większość ogólnej
liczby głosów na walnym zgromadzeniu, obowiązany jest każdorazowo zawiadomić o tym
zamiarze Komisję.
2.
Za pośrednio stającego się podmiotem dominującym domu maklerskiego albo pośrednio
nabywającego lub obejmującego akcje lub prawa z akcji domu maklerskiego uważa się
podmiot dominujący w stosunku do podmiotu, który nabywa albo obejmuje akcje lub prawa
z akcji domu maklerskiego bezpośrednio, jak również podmiot, który podejmuje działania
powodujące, że stanie się on podmiotem dominującym w stosunku do podmiotu, który jest
podmiotem dominującym domu maklerskiego albo posiada akcje lub prawa z akcji domu
maklerskiego.
3.
W przypadku gdy podmiot, który zamierza:
1)
bezpośrednio nabyć albo objąć akcje lub prawa z akcji domu maklerskiego lub stać się
podmiotem dominującym domu maklerskiego, jest podmiotem zależnym, zawiadomienie składa
tylko ten podmiot łącznie z jego pierwotnym podmiotem dominującym;
2)
pośrednio nabyć albo objąć akcje lub prawa z akcji domu maklerskiego lub stać się
podmiotem dominującym domu maklerskiego, jest podmiotem zależnym, zawiadomienie składa
tylko jego pierwotny podmiot dominujący.
4.
Obowiązek zawiadomienia, o którym mowa w ust. 1, dotyczy także:
1)
zastawnika i użytkownika akcji, jeżeli zgodnie z art. 340 § 1 Kodeksu spółek handlowych są oni uprawnieni do wykonywania prawa głosu z akcji;
2)
podmiotu, który uzyskał prawo głosu na walnym zgromadzeniu na poziomach określonych
w ust. 1 w wyniku zdarzeń innych niż objęcie lub nabycie akcji lub praw z akcji domu
maklerskiego, w szczególności w wyniku zmiany statutu lub w następstwie wygaśnięcia
uprzywilejowania lub ograniczenia akcji co do prawa głosu, a także nabycia akcji lub
praw z akcji domu maklerskiego w liczbie zapewniającej osiągnięcie albo przekroczenie
poziomów określonych w ust. 1 w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu lub
udziału w kapitale zakładowym w wyniku dziedziczenia.
5.
W przypadku, o którym mowa w ust. 4, obowiązek złożenia zawiadomienia powstaje przed
przystąpieniem do wykonywania prawa głosu z akcji albo wykonywania uprawnień podmiotu
dominującego wobec domu maklerskiego. Przepisy art. 106a -106n stosuje się odpowiednio.
6.
Do podmiotów, o których mowa w ust. 4, przepisy ust. 2 i 3 stosuje się odpowiednio.
7.
Przepisy ust. 1-6 i 9 stosuje się odpowiednio w przypadku, w którym dwa lub więcej
podmiotów działa w porozumieniu, którego przedmiotem jest wykonywanie prawa głosu
z akcji na poziomach określonych w ust. 1 lub wykonywanie uprawnień podmiotu dominującego
domu maklerskiego.
8.
W przypadku działania w porozumieniu, o którym mowa w ust. 7, zawiadomienie składają
wszystkie strony porozumienia łącznie.
9.
Przepisu ust. 1 nie stosuje się, w przypadku gdy nabycie albo objęcie akcji domu maklerskiego
dokonywane jest przez bank krajowy lub instytucję kredytową w rozumieniu przepisów
ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. - Prawo bankowe, dom maklerski lub zagraniczną firmę inwestycyjną mającą siedzibę na terytorium państwa
członkowskiego, w wykonaniu umowy o subemisję inwestycyjną, jeżeli:
1)
prawa z akcji nie są wykonywane w celu ingerencji w zarządzanie domem maklerskim oraz
2)
akcje domu maklerskiego zostaną zbyte w ciągu roku od dnia ich nabycia albo objęcia.
Art. 106a214)Dodany przez art. 4 pkt 2 ustawy, o której mowa w odnośniku 213..
1.
Podmiot składający zawiadomienie, o którym mowa w art. 106 ust. 1, przekazuje wraz
z zawiadomieniem informację o posiadanych bezpośrednio lub pośrednio akcjach lub prawach
z akcji domu maklerskiego, o którym mowa w art. 106 ust. 1, jak również o podmiotach
dominujących tego podmiotu i zawartych przez ten podmiot porozumieniach oraz o pozostawaniu
przez ten podmiot w stanach faktycznych lub prawnych pozwalających innym podmiotom
na wykonywanie praw z akcji domu maklerskiego lub wykonywanie uprawnień podmiotu dominującego
domu maklerskiego.
2.
Podmiot, o którym mowa w ust. 1, wskazuje w zawiadomieniu sposób realizacji zamiaru,
którego dotyczy zawiadomienie oraz przedkłada dowody wskazujące na istnienie zamiaru
objętego zawiadomieniem, w szczególności stosowną umowę lub porozumienie, a w przypadku,
gdy zamiar ma zostać zrealizowany na rynku regulowanym - stosowne oświadczenie w tym
zakresie.
3.
W przypadku gdy podmiot składający zawiadomienie jest:
1)
zakładem ubezpieczeń, zakładem reasekuracji, instytucją kredytową w rozumieniu ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. - Prawo bankowe, zagraniczną firmą inwestycyjną lub spółką zarządzającą, które uzyskały zezwolenie
na wykonywanie działalności na terytorium państwa członkowskiego lub
2)
podmiotem dominującym lub podmiotem pozostającym w podobnym stosunku do zagranicznego
zakładu ubezpieczeń, zagranicznego zakładu reasekuracji, instytucji kredytowej w rozumieniu
ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. - Prawo bankowe, zagranicznej firmy inwestycyjnej lub spółki zarządzającej, które uzyskały zezwolenie
na wykonywanie działalności na terytorium państwa członkowskiego
- zawiadomienie zawiera odpowiednią informację w tym zakresie, wskazującą w szczególności
nazwę i siedzibę zagranicznego zakładu ubezpieczeń, zagranicznego zakładu reasekuracji,
instytucji kredytowej, firmy inwestycyjnej lub spółki zarządzającej, o których mowa
w pkt 2; jeżeli nie zachodzą okoliczności wymienione w pkt 1 i 2, zawiadomienie zawiera
stosowne oświadczenie w tym zakresie.
Art. 106b214)Dodany przez art. 4 pkt 2 ustawy, o której mowa w odnośniku 213..
1.
Podmiot składający zawiadomienie, o którym mowa w art. 106 ust. 1, przedstawia wraz
z zawiadomieniem informacje dotyczące:
1)
identyfikacji podmiotu składającego zawiadomienie, osób zarządzających jego działalnością
oraz osób przewidzianych do objęcia funkcji członków zarządu domu maklerskiego - o
ile podmiot składający zawiadomienie planuje zmiany w tym zakresie;
2)
identyfikacji domu maklerskiego, o którym mowa w art. 106 ust. 1;
3)
działalności zawodowej, gospodarczej lub statutowej podmiotu składającego zawiadomienie
i osób, o których mowa w pkt 1, a w szczególności przedmiotu tej działalności, zakresu
i miejsca jej prowadzenia oraz dotychczasowego jej przebiegu, a także wykształcenia
posiadanego przez podmiot składający zawiadomienie, będący osobą fizyczną, i osób,
o których mowa w pkt 1;
4)
grupy, do której należy podmiot składający zawiadomienie, a w szczególności jej struktury,
należących do niej podmiotów, prawnych i faktycznych powiązań kapitałowych, finansowych
i osobowych z innymi podmiotami;
5)
sytuacji ekonomiczno-finansowej podmiotu składającego zawiadomienie;
6)
skazania za przestępstwo lub przestępstwo skarbowe, postępowań warunkowo umorzonych
oraz zakończonych ukaraniem postępowań dyscyplinarnych jak również innych zakończonych
postępowań administracyjnych i cywilnych, dotyczących podmiotu składającego zawiadomienie
lub osób, o których mowa w pkt 1, mogących mieć wpływ na ocenę podmiotu składającego
zawiadomienie w świetle kryteriów określonych w art. 106h ust. 2;
7)
toczących się postępowań karnych o przestępstwo umyślne - z wyłączeniem przestępstw
ściganych z oskarżenia prywatnego - lub postępowań w sprawie o przestępstwo skarbowe,
jak również innych toczących się postępowań administracyjnych, dyscyplinarnych i cywilnych,
mogących mieć wpływ na ocenę podmiotu składającego zawiadomienie w świetle kryteriów
określonych w art. 106h ust. 2, a prowadzonych przeciwko podmiotowi składającemu zawiadomienie
lub osobom, o których mowa w pkt 1, lub postępowań związanych z działalnością tego
podmiotu lub tych osób;
8)
działań zmierzających do nabycia albo objęcia akcji lub praw z akcji w liczbie zapewniającej
osiągnięcie lub przekroczenie poziomów określonych w art. 106 ust. 1 albo stania się
podmiotem dominującym domu maklerskiego, a w szczególności docelowego udziału w ogólnej
liczbie głosów na walnym zgromadzeniu domu maklerskiego, związanych z tym udziałem
uprawnień, sposobu i źródeł finansowania nabycia albo objęcia akcji lub praw z akcji,
zawartych w związku z tymi działaniami umów oraz działania w porozumieniu z innymi
podmiotami;
9)
zamiarów podmiotu składającego zawiadomienie w odniesieniu do przyszłej działalności
domu maklerskiego, w szczególności w zakresie planów marketingowych, operacyjnych,
finansowych oraz dotyczących organizacji i zarządzania, z uwzględnieniem zobowiązań,
o których mowa w art. 106h ust. 3.
2.
Informacje w zakresie kwalifikacji i doświadczenia zawodowego, a także informacje
w zakresie określonym w ust. 1 pkt 6 i 7, nie są wymagane w odniesieniu do podmiotu
składającego zawiadomienie i osób zarządzających jego działalnością, jeżeli podmiot
składający zawiadomienie jest bankiem krajowym lub instytucją kredytową w rozumieniu
ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. - Prawo bankowe, zakładem ubezpieczeń lub zakładem reasekuracji, które uzyskały zezwolenie na wykonywanie
działalności w państwie członkowskim, domem maklerskim lub zagraniczną firmą inwestycyjną
lub spółką zarządzającą, które uzyskały zezwolenie na wykonywanie działalności w państwie
członkowskim, o ile okoliczność ta zostanie wykazana w zawiadomieniu.
3.
Minister właściwy do spraw instytucji finansowych określi, w drodze rozporządzenia,
dokumenty, które należy załączyć do zawiadomienia w celu przedstawienia informacji
określonych w ust. 1, mając na względzie zapewnienie proporcjonalności wymaganych
informacji w zależności od zamierzonego wpływu podmiotu składającego zawiadomienie
na zarządzanie towarzystwem.
Art. 106c214)Dodany przez art. 4 pkt 2 ustawy, o której mowa w odnośniku 213..
1.
Zawiadomienie i załączane dokumenty powinny być sporządzone w języku polskim lub przetłumaczone
na język polski. Tłumaczenie powinno być sporządzone przez tłumacza przysięgłego lub
właściwego konsula Rzeczypospolitej Polskiej.
2.
Dokumenty urzędowe przed tłumaczeniem powinny być zalegalizowane przez konsula Rzeczypospolitej
Polskiej. Obowiązku legalizacji nie stosuje się, jeżeli umowa międzynarodowa, której
Rzeczpospolita Polska jest stroną, stanowi inaczej.
Art. 106d214)Dodany przez art. 4 pkt 2 ustawy, o której mowa w odnośniku 213..
W uzasadnionych przypadkach, w szczególności gdy prawo kraju właściwego nie przewiduje
sporządzania wymaganych dokumentów podmiot składający zawiadomienie lub osoba, której
sprawa dotyczy, może, w miejsce tych dokumentów, złożyć stosowne oświadczenie, zawierające
wymagane informacje.
Art. 106e214)Dodany przez art. 4 pkt 2 ustawy, o której mowa w odnośniku 213..
1.
Podmiot składający zawiadomienie, o którym mowa w art. 106 ust. 1, mający miejsce
zamieszkania lub siedzibę poza granicami Rzeczypospolitej Polskiej, obowiązany jest
ustanowić na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej pełnomocnika do doręczeń w toku
postępowania w przedmiocie zawiadomienia.
2.
W razie niedopełnienia obowiązku, o którym mowa w ust. 1, pisma w toku postępowania
pozostawia się w aktach sprawy ze skutkiem doręczenia, z wyłączeniem decyzji kończącej
postępowanie w przedmiocie zawiadomienia. O skutku, o którym mowa w zdaniu poprzedzającym,
Komisja informuje pisemnie podmiot składający zawiadomienie.
Art. 106f214)Dodany przez art. 4 pkt 2 ustawy, o której mowa w odnośniku 213..
W przypadku gdy podmiot składający zawiadomienie jest podmiotem, o którym mowa w art.
106a ust. 3 pkt 1 lub 2, Komisja występuje na piśmie do właściwych organów nadzoru
o przekazanie informacji w zakresie określonym w art. 106h ust. 2, w celu ustalenia,
czy zachodzi przesłanka, o której mowa w art. 106h ust. 1 pkt 3.
Art. 106g214)Dodany przez art. 4 pkt 2 ustawy, o której mowa w odnośniku 213..
1.
Komisja, niezwłocznie po otrzymaniu zawiadomienia, nie później jednak niż w terminie
2 dni roboczych, potwierdza w formie pisemnej jego otrzymanie.
2.
W przypadku stwierdzenia braków w zawiadomieniu lub gdy nie zostały załączone do niego
wymagane informacje lub dokumenty, Komisja wzywa podmiot składający zawiadomienie
do uzupełnienia tych braków w wyznaczonym terminie.
3.
Komisja niezwłocznie po otrzymaniu informacji lub dokumentów stanowiących uzupełnienie
zawiadomienia, nie później jednak niż w terminie 2 dni roboczych, potwierdza w formie
pisemnej ich otrzymanie.
4.
Komisja, wraz z potwierdzeniem otrzymania zawiadomienia i wszystkich wymaganych informacji
i dokumentów, informuje podmiot składający zawiadomienie o dacie upływu terminu na
doręczenie decyzji w przedmiocie sprzeciwu, o której mowa w art. 106h ust. 1.
5.
Komisja może, przed upływem 50. dnia roboczego terminu na doręczenie decyzji w przedmiocie
sprzeciwu, pisemnie wezwać podmiot składający zawiadomienie do przekazania dodatkowych
niezbędnych informacji lub dokumentów w terminie 20 dni roboczych od dnia otrzymania
wezwania, a w przypadku gdy:
1)
miejsce zamieszkania lub siedziba podmiotu składającego zawiadomienie znajduje się
w państwie niebędącym państwem członkowskim lub nadzór nad nim sprawują władze nadzorcze
państwa niebędącego państwem członkowskim lub
2)
podmiot składający zawiadomienie nie jest podmiotem podlegającym nadzorowi ubezpieczeniowemu,
nadzorowi nad rynkiem kapitałowym lub nadzorowi bankowemu sprawowanemu przez władze
nadzorcze państwa członkowskiego
- w wyznaczonym terminie, nie krótszym niż 20 i nie dłuższym niż 30 dni roboczych
od dnia otrzymania wezwania, wskazując zakres żądanych informacji lub dokumentów.
6.
W przypadku wezwania, o którym mowa w ust. 5, następuje zawieszenie biegu terminu
na doręczenie decyzji w przedmiocie sprzeciwu, od dnia wysłania wezwania do dnia otrzymania
informacji lub dokumentów, nie dłużej jednak niż do upływu terminu na przekazanie
informacji lub dokumentów.
7.
Komisja w formie pisemnej potwierdza otrzymanie informacji lub dokumentów, o których
mowa w ust. 5, w terminie nie dłuższym niż 2 dni robocze od dnia ich otrzymania.
8.
W przypadku kolejnych wezwań Komisji do przekazania dodatkowych informacji lub dokumentów
nie stosuje się terminów przekazania informacji lub dokumentów, o których mowa w ust.
5. Wezwania te nie powodują zawieszenia biegu terminu na doręczenie decyzji w przedmiocie
sprzeciwu.
Art. 106h214)Dodany przez art. 4 pkt 2 ustawy, o której mowa w odnośniku 213..
1.
Komisja zgłasza, w drodze decyzji, sprzeciw co do nabycia albo objęcia akcji lub praw
z akcji lub co do stania się podmiotem dominującym domu maklerskiego, jeżeli:
1)
podmiot składający zawiadomienie nie uzupełnił w wyznaczonym terminie braków w zawiadomieniu
lub załączanych do zawiadomienia dokumentach i informacjach;
2)
podmiot składający zawiadomienie nie przekazał w terminie dodatkowych informacji lub
dokumentów żądanych przez Komisję;
3)
uzasadnione jest to potrzebą ostrożnego i stabilnego zarządzania domem maklerskim,
z uwagi na możliwy wpływ podmiotu składającego zawiadomienie na dom maklerski lub
z uwagi na ocenę sytuacji finansowej podmiotu składającego zawiadomienie.
2.
W ramach oceny istnienia przesłanki, o której mowa w ust. 1 pkt 3, Komisja bada, czy
podmiot składający zawiadomienie wykazał, że:
1)
daje rękojmię wykonywania swoich praw i obowiązków w sposób należycie zabezpieczający
interesy domu maklerskiego i klientów domu maklerskiego oraz zapewnia właściwe prowadzenie
działalności maklerskiej;
2)
osoby, które będą kierować działalnością domu maklerskiego dają rękojmię prowadzenia
spraw domu maklerskiego w sposób należycie zabezpieczający interesy domu maklerskiego
i klientów domu maklerskiego oraz zapewnią właściwe wykonywanie działalności maklerskiej,
a także posiadają odpowiednie doświadczenie zawodowe;
3)
jest w dobrej kondycji finansowej, w szczególności w odniesieniu do aktualnego zakresu
prowadzonej działalności, jak również wpływu realizacji planów inwestycyjnych na przyszłą
sytuację finansową podmiotu składającego zawiadomienie i przyszłą sytuację finansową
domu maklerskiego;
4)
zapewni przestrzeganie przez dom maklerski wymogów ostrożnościowych wynikających z
przepisów prawa, w tym wymogów kapitałowych, kontroli wewnętrznej, zarządzania ryzykiem,
a w szczególności, że struktura grupy, której dom maklerski stanie się częścią, umożliwiać
będzie sprawowanie efektywnego nadzoru oraz skuteczną wymianę informacji pomiędzy
właściwymi organami nadzorczymi i ustalenie zakresów właściwości tych organów;
5)
środki finansowe związane z nabyciem albo objęciem akcji lub praw z akcji lub podjęciem
innych działań zmierzających do stania się podmiotem dominującym, powodujących, że
towarzystwo stanie się podmiotem zależnym, nie pochodzą z nielegalnych lub nieujawnionych
źródeł oraz nie mają związku z finansowaniem terroryzmu ani w związku z zamierzonym
nabyciem albo objęciem akcji lub praw z akcji lub podjęciem innych działań zmierzających
do stania się podmiotem dominującym nie zachodzi zwiększone ryzyko popełnienia przestępstwa,
a także wystąpienia innych działań, związanych z wprowadzaniem do obrotu środków finansowych
pochodzących z nielegalnych lub nieujawnionych źródeł lub finansowaniem terroryzmu.
3.
Dokonując oceny, o której mowa w ust. 1 pkt 3, Komisja uwzględnia w szczególności,
złożone w związku z postępowaniem, zobowiązania podmiotu dotyczące domu maklerskiego
lub ostrożnego i stabilnego nim zarządzania.
4.
Komisja może, w terminie określonym w art. 106i ust. 1 wydać decyzję o stwierdzeniu
braku podstaw do zgłoszenia sprzeciwu, jeżeli stwierdzi, że nie zachodzą okoliczności
wskazane w ust. 1.
5.
Wydając decyzję, o której mowa w ust. 4, Komisja może ustalić termin nabycia albo
objęcia akcji lub praw z akcji albo uzyskania uprawnień podmiotu dominującego domu
maklerskiego.
6.
Termin, o którym mowa w ust. 5, może być wydłużony z urzędu lub na wniosek podmiotu
składającego zawiadomienie.
Art. 106i214)Dodany przez art. 4 pkt 2 ustawy, o której mowa w odnośniku 213..
1.
Komisja doręcza decyzję w przedmiocie sprzeciwu, o którym mowa w art. 106h ust. 1,
w terminie 60 dni roboczych od dnia otrzymania zawiadomienia i wszystkich wymaganych
informacji i dokumentów, nie później niż w terminie 2 dni roboczych od dnia jej wydania.
2.
Terminy przewidziane dla doręczenia decyzji kończącej postępowanie w przedmiocie zawiadomienia
uważa się za zachowane, jeżeli przed ich upływem decyzja została nadana w polskiej
placówce pocztowej operatora publicznego.
Art. 106j214)Dodany przez art. 4 pkt 2 ustawy, o której mowa w odnośniku 213..
Podmiot składający zawiadomienie, o którym mowa w art. 106 ust. 1, może zrealizować
zamiar objęty zawiadomieniem, jeżeli Komisja nie doręczy decyzji w przedmiocie sprzeciwu
w terminie 60 dni roboczych, o którym mowa w art. 106i ust. 1, albo jeżeli przed upływem
tego terminu Komisja wyda decyzję o stwierdzeniu braku podstaw do zgłoszenia sprzeciwu.
Art. 106k214)Dodany przez art. 4 pkt 2 ustawy, o której mowa w odnośniku 213..
W przypadku uchylenia przez sąd administracyjny decyzji w przedmiocie sprzeciwu termin,
o którym mowa w art. 106i ust. 1, biegnie od dnia, w którym Komisji doręczono prawomocny
wyrok sądu administracyjnego.
Art. 106l214)Dodany przez art. 4 pkt 2 ustawy, o której mowa w odnośniku 213..
1.
W przypadku nabycia albo objęcia akcji lub praw z akcji:
1)
z naruszeniem przepisu art. 106 ust. 1 albo
2)
pomimo zgłoszenia przez Komisję sprzeciwu, o którym mowa w art. 106h ust. 1, albo
3)
przed upływem terminu uprawniającego Komisję do zgłoszenia sprzeciwu, o którym mowa
w art. 106h ust. 1, albo
4)
po wyznaczonym przez Komisję terminie na nabycie albo objęcie akcji lub praw z akcji,
o którym mowa w art. 106h ust. 5
- z akcji tych nie może być wykonywane prawo głosu, z zastrzeżeniem art. 106m.
2.
W przypadku wykonywania uprawnień podmiotu dominującego domu maklerskiego:
1)
z naruszeniem przepisu art. 106 ust. 1 albo
2)
w przypadku zgłoszenia przez Komisję sprzeciwu, o którym mowa w art. 106h ust. 1,
albo
3)
przed upływem terminu uprawniającego Komisję do zgłoszenia sprzeciwu, o którym mowa
w art. 106h ust. 1, albo
4)
uzyskanych po upływie terminu, o którym mowa w art. 106h ust. 5
- członkowie zarządu domu maklerskiego powołani przez podmiot dominujący lub będący
członkami zarządu, prokurentami lub osobami pełniącymi kierownicze funkcje w podmiocie
dominującym nie mogą uczestniczyć w czynnościach z zakresu reprezentacji domu maklerskiego;
w przypadku gdy nie można ustalić, którzy członkowie zarządu zostali powołani przez
podmiot dominujący, powołanie zarządu jest bezskuteczne od dnia uzyskania przez ten
podmiot uprawnień podmiotu dominującego domu maklerskiego, z zastrzeżeniem art. 106m.
3.
Uchwały walnego zgromadzenia domu maklerskiego podjęte z naruszeniem przepisu ust.
1 są nieważne, chyba że spełniają wymogi kworum oraz większości głosów bez uwzględnienia
głosów nieważnych. W przypadkach, o których mowa w ust. 1, prawo wytoczenia powództwa
o stwierdzenie nieważności uchwały walnego zgromadzenia przysługuje również Komisji.
Przepis art. 425 Kodeksu spółek handlowych stosuje się odpowiednio.
4.
Czynności z zakresu reprezentacji domu maklerskiego podejmowane z udziałem członków
zarządu z naruszeniem przepisu ust. 2 są nieważne. Przepis art. 58 § 3 Kodeksu cywilnego stosuje się odpowiednio.
5.
W przypadku, o którym mowa w ust. 1 lub 2, Komisja może, w drodze decyzji, nakazać
zbycie akcji w wyznaczonym terminie.
6.
Jeżeli akcje nie zostaną zbyte w terminie, o którym mowa w ust. 5, Komisja może nałożyć
na akcjonariusza domu maklerskiego karę pieniężną do wysokości 1 000 000 zł lub cofnąć
zezwolenie na wykonywanie działalności maklerskiej.
Art. 106m214)Dodany przez art. 4 pkt 2 ustawy, o której mowa w odnośniku 213..
W przypadku gdy wymagają tego interesy domu maklerskiego oraz klientów domu maklerskiego,
a wnioskodawca wykaże, że nie zachodzi przesłanka, o której mowa w art. 106h ust.
1 pkt 3, Komisja może, w szczególnie uzasadnionych przypadkach, w drodze decyzji wydanej
na wniosek akcjonariusza lub podmiotu dominującego domu maklerskiego, uchylić zakazy,
o których mowa w art. 106l ust. 1 lub 2. Do wniosku wnioskodawca dołącza informacje,
o których mowa w art. 106b ust. 1.
Art. 106n214)Dodany przez art. 4 pkt 2 ustawy, o której mowa w odnośniku 213..
Podmiot nabywający albo obejmujący akcje lub prawa z akcji domu maklerskiego, w trybie
art. 106 ust. 1, jest obowiązany poinformować o nabyciu lub objęciu dom maklerski,
którego akcji nabycie albo objęcie dotyczy, w terminie 14 dni od dnia nabycia albo
objęcia.
Art. 107215)W brzmieniu ustalonym przez art. 4 pkt 3 ustawy, o której mowa w odnośniku 213..
1.
Podmiot, który zamierza zbyć bezpośrednio lub pośrednio akcje lub prawa z akcji domu
maklerskiego ma obowiązek każdorazowo powiadomić o zamiarze ich zbycia Komisję nie
później niż na 14 dni przed planowanym zbyciem, jeżeli w wyniku zbycia:
1)
jego udział w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu lub w kapitale zakładowym
spadłby odpowiednio poniżej 10%, 20%, jednej trzeciej, 50% lub
2)
dom maklerski przestałby być jego podmiotem zależnym.
2.
Zamiar zbycia lub zbycie akcji lub praw z akcji domu maklerskiego przez podmiot zależny
uważa się za zamiar ich zbycia lub zbycie przez podmiot dominujący.
3.
Przepisu ust. 1 nie stosuje się do akcji domu maklerskiego dopuszczonych do obrotu
na rynku regulowanym.
4.
Podmiot zbywający akcje lub prawa z akcji domu maklerskiego, jest obowiązany poinformować
o zbyciu dom maklerski, którego akcji zbycie dotyczy w terminie 14 dni od zbycia.
Art. 108215)W brzmieniu ustalonym przez art. 4 pkt 3 ustawy, o której mowa w odnośniku 213..
1.
Jeżeli uzasadnione jest to potrzebą ostrożnego i stabilnego zarządzania domem maklerskim,
z uwagi na ocenę sytuacji finansowej podmiotu, który uzyskał bezpośrednio lub pośrednio
prawo wykonywania głosu na walnym zgromadzeniu na poziomach określonych w art. 106
ust. 1 albo stał się bezpośrednio lub pośrednio podmiotem dominującym domu maklerskiego
lub z uwagi na możliwy wpływ tego podmiotu na dom maklerski, a w szczególności w przypadku
stwierdzenia, że podmiot ten nie dochowuje zobowiązań, o których mowa w art. 106h
ust. 3, Komisja może, w drodze decyzji:
1)
nakazać zaprzestanie wywierania takiego wpływu, wskazując termin oraz warunki i zakres
podjęcia stosownych czynności lub
2)
zakazać wykonywania prawa głosu z akcji domu maklerskiego posiadanych przez ten podmiot
lub wykonywania uprawnień podmiotu dominującego przysługujących temu podmiotowi. Dokonując
oceny, czy zachodzi przesłanka do wydania tego zakazu przepisy art. 106h ust. 2 i
3 stosuje się odpowiednio.
2.
Decyzje, o których mowa w ust. 1, są natychmiast wykonalne.
3.
W przypadku wydania decyzji, o których mowa w ust. 1, wykonywanie przez akcjonariusza
prawa głosu ze wszystkich posiadanych akcji towarzystwa jest bezskuteczne.
4.
Uchwała walnego zgromadzenia domu maklerskiego jest nieważna, jeżeli przy jej podejmowaniu
wykonano prawo głosu z akcji, w stosunku do których Komisja wydała na podstawie ust.
1 decyzję w przedmiocie zakazu wykonywania prawa głosu, chyba że uchwała spełnia wymogi
kworum oraz większości głosów oddanych bez uwzględnienia głosów nieważnych. Prawo
wytoczenia powództwa o stwierdzenie nieważności uchwały przysługuje również Komisji.
Przepis art. 425 Kodeksu spółek handlowych stosuje się odpowiednio.
5.
Jeżeli Komisja wydała na podstawie ust. 1 decyzję w przedmiocie zakazu wykonywania
uprawnień podmiotu dominującego, przepisy art. 106l ust. 2 i 4 stosuje się odpowiednio.
6.
W przypadku wydania na podstawie ust. 1 decyzji w przedmiocie zakazu wykonywania prawa
głosu lub uprawnień podmiotu dominującego, Komisja może, w drodze decyzji, nakazać
zbycie akcji w wyznaczonym terminie.
7.
Jeżeli akcje nie zostaną zbyte w terminie, o którym mowa w ust. 6, Komisja może w
drodze decyzji nałożyć na akcjonariusza domu maklerskiego karę pieniężną do wysokości
1 000 000 zł lub cofnąć zezwolenie na wykonywanie działalności przez dom maklerski.
8.
Na wniosek akcjonariusza lub podmiotu dominującego Komisja uchyla decyzję w przedmiocie
zakazu wydaną na podstawie ust. 1, jeżeli ustały okoliczności uzasadniające wydanie
tej decyzji.
9.
Przepisy ust. 1-8 stosuje się odpowiednio w przypadku, o którym mowa w art. 106 ust.
7, do podmiotów będących stronami porozumienia.
Art. 108a216)Dodany przez art. 4 pkt 4 ustawy, o której mowa w odnośniku 213..
Przepisy art. 106-108 stosuje się odpowiednio do:
1)
udziałów domu maklerskiego w formie spółki z ograniczoną odpowiedzialnością oraz udziałów
z tytułu wkładu w domu maklerskim w spółce, o której mowa w art. 95 ust. 1 pkt 4-6;
2)
komplementariuszy domu maklerskiego, o którym mowa w art. 95 ust. 1 pkt 2 i 4, oraz
osób uprawnionych do reprezentowania domu maklerskiego, o którym mowa w art. 95 ust.
1 pkt 5 i 6.
Art. 109.
1.
Dom maklerski nie może nabywać na własny rachunek akcji wyemitowanych przez podmioty,
wobec których jest podmiotem zależnym.
2.
Przepisu ust. 1 nie stosuje się do nabywania akcji znajdujących się w obrocie zorganizowanym:
1)
w celu wskazanym w art. 39 ust. 3 pkt 3 oraz
2)
w celu dalszej odsprzedaży, w liczbie stanowiącej łącznie nie więcej niż 5% kapitału
zakładowego.
Art. 110.
1217)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 97 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W przypadku gdy Komisja Europejska podejmuje kroki zmierzające do likwidacji przeszkód
w prowadzeniu w państwie niebędącym państwem członkowskim działalności maklerskiej
przez firmę inwestycyjną z siedzibą w państwie członkowskim, Komisja informuje Komisję
Europejską, na jej wniosek, o prowadzonych postępowaniach w związku z:
1)
wnioskami o udzielenie zezwolenia na prowadzenie działalności maklerskiej złożonymi
przez podmioty będące bezpośrednio lub pośrednio podmiotem zależnym od podmiotu podlegającego
prawu państwa niebędącego państwem członkowskim;
2)
zawiadomieniami o zamiarze nabycia akcji domu maklerskiego, jeżeli nabywcą jest podmiot
podlegający prawu państwa niebędącego państwem członkowskim i w wyniku tej transakcji
może stać się on podmiotem dominującym wobec domu maklerskiego.
2.
Do zawiadomień, o których mowa w ust. 1, Komisja dołącza opis struktury grupy kapitałowej,
z tym że w przypadku zawiadomienia, o którym mowa w ust. 1 pkt 2, opis powinien być
sporządzony według stanu uwzględniającego nabycie akcji podmiotu prowadzącego działalność
maklerską.
3.
Komisja zawiadamia Komisję Europejską o przeszkodach prawnych, regulacyjnych i organizacyjnych,
jakie napotykają domy maklerskie lub banki prowadzące działalność maklerską w związku
z prowadzeniem takiej działalności na terytorium państw niebędących państwami członkowskimi.
Oddział 3
Banki prowadzące działalność maklerską
Art. 111.
1.
Bank z siedzibą na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej może prowadzić działalność
maklerską po uzyskaniu zezwolenia Komisji.
2.
Wniosek o udzielenie zezwolenia na prowadzenie działalności maklerskiej przez bank
powinien zawierać:218)Wprowadzenie do wyliczenia ze zmianą wprowadzoną przez art. 63 pkt 2 ustawy, o której
mowa w odnośniku 13.
1)
nazwę jednostki organizacyjnej banku, w ramach której ma być prowadzona działalność
maklerska;
2)
w przypadku banku będącego spółką akcyjną - wskazanie akcjonariuszy posiadających
co najmniej 10% ogólnej liczby głosów lub co najmniej 10% kapitału zakładowego;
3)
informacje o podmiotach dominujących wobec wnioskodawcy;
4)
informację o wysokości funduszy własnych;
5)
219) informację o wysokości kapitału założycielskiego;
6)
219) informacje określone w art. 82 ust. 1 pkt 1, 7, 9-11a.
2a220)Dodany przez art. 1 pkt 98 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Do wniosku o udzielenie zezwolenia na prowadzenie działalności maklerskiej przez bank
dołącza się:
1)
dokumenty określone w art. 82 ust. 2 pkt 1 -4 i 7;
2)
regulamin inwestowania przez pracowników jednostki organizacyjnej banku prowadzącej
działalność maklerską, osoby kierujące lub nadzorujące działalność tej jednostki oraz
osoby, o których mowa w art. 82 ust. 3a pkt 3-7, lub na ich rachunek w instrumenty
finansowe.
4222)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 98 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Kapitał założycielski banku prowadzącego działalność maklerską nie może być niższy
niż wskazany w art. 32 ust. 1 ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. - Prawo bankowe.
5222)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 98 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Warunkiem uzyskania zezwolenia na prowadzenie działalności maklerskiej przez bank
jest organizacyjne wyodrębnienie tej działalności od pozostałej działalności banku
(wydzielenie organizacyjne), z zastrzeżeniem art. 113.
6.
W skład władz jednostki organizacyjnej, o której mowa w ust. 2 pkt 1, powinny wchodzić
co najmniej dwie osoby posiadające wykształcenie wyższe, co najmniej trzyletni staż
pracy w instytucjach rynku finansowego oraz dobrą opinię w związku ze sprawowanymi
funkcjami.
8.
Bank prowadzący działalność maklerską obowiązany jest posiadać centralę na terytorium
Rzeczypospolitej Polskiej.
9.
Za centralę, o której mowa w ust. 8, uważa się jednostkę organizacyjną banku, w której
jest prowadzona działalność maklerska i w której w sposób stały wykonują działalność
osoby kierujące działalnością maklerską.
10.
Minister właściwy do spraw instytucji finansowych określa, w drodze rozporządzenia,
szczegółowe zasady wydzielenia organizacyjnego działalności maklerskiej banku, uwzględniając
konieczność zapewnienia zachowania poufności danych w wydzielonej jednostce organizacyjnej
banku przy jednoczesnym zagwarantowaniu bezpiecznego i sprawnego prowadzenia działalności
maklerskiej.
Art. 112.
Art. 113.
1225)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 100 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Czynności związane z zawieraniem umów o świadczenie usług przez bank w ramach prowadzonej
działalności maklerskiej lub umożliwiające realizację tych umów, w szczególności polegające
na doradzaniu klientowi lub potencjalnemu klientowi w zakresie prowadzonej przez dany
bank działalności maklerskiej, przyjmowaniu zleceń, o których mowa w art. 69 ust.
2 pkt 1, oraz odbieraniu innych oświadczeń woli dla banku w ramach prowadzonej działalności
maklerskiej, mogą być wykonywane poza wyodrębnioną jednostką banku, w której jest
prowadzona działalność maklerska.
2.
Podstawą wykonywania czynności, o których mowa w ust. 1, poza jednostką banku, w której
prowadzona jest działalność maklerska, są regulacje wewnętrzne banku określające w
szczególności szczegółowy zakres tych czynności oraz sposób ich wykonywania. Nie później
niż w terminie miesiąca przed rozpoczęciem wykonywania czynności, o których mowa w
ust. 1, poza jednostką organizacyjną, w której prowadzona jest działalność maklerska,
bank jest obowiązany przedstawić Komisji regulacje wewnętrzne, z których wynika przyjęty
sposób postępowania.
3.
W przypadku gdy przyjęty przez bank sposób postępowania mógłby doprowadzić do naruszenia
bezpieczeństwa obrotu lub interesów klientów banku, Komisja może w terminie miesiąca
od dnia dokonania zawiadomienia zgłosić sprzeciw wobec jego wdrożenia.
4.
W stosunku do jednostek banku wykonujących czynności, o których mowa w ust. 1, Komisji
przysługują przewidziane w ustawie o nadzorze uprawnienia kontrolne, w zakresie dotyczącym
tych czynności oraz sporządzanych w związku z tymi czynnościami dokumentów.
Art. 114226)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 101 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Do banku prowadzącego działalność maklerską stosuje się odpowiednio art. 104 i 104a.
2.
Do sprawozdania finansowego banku, w części dotyczącej wyłącznie działalności maklerskiej,
stosuje się odpowiednio art. 100 ust. 3 i 4.
Oddział 4
Podmioty zagraniczne prowadzące działalność maklerską na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej
Art. 115.
1.
Zagraniczna osoba prawna prowadząca działalność maklerską na terytorium państwa należącego
do OECD lub WTO z siedzibą na terytorium tego państwa może prowadzić na terytorium
Rzeczypospolitej Polskiej działalność maklerską w formie oddziału.
2.
Za oddział uważa się wyodrębnioną w strukturach zagranicznej osoby prawnej, o której
mowa w ust. 1, jednostkę organizacyjną nieposiadającą osobowości prawnej, która prowadzi
działalność maklerską na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej. Za jeden oddział uważa
się wszystkie jednostki organizacyjne danej zagranicznej osoby prawnej, o której mowa
w ust. 1, zlokalizowane na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej, w ramach których
jest prowadzona działalność maklerska.
3.
Udzielenie przez Komisję zezwolenia na prowadzenie działalności maklerskiej zagranicznej
osobie prawnej, o której mowa w ust. 1, następuje po zasięgnięciu pisemnej opinii
organu nadzoru, który udzielił zezwolenia na prowadzenie działalności w państwie siedziby
tej zagranicznej osoby prawnej. Przedmiotem opinii jest sposób prowadzenia tej działalności,
w szczególności jej zgodność z przepisami prawa obowiązującymi w tym państwie.
4.
Udzielenie zagranicznej osobie prawnej, o której mowa w ust. 1, zezwolenia na prowadzenie
działalności maklerskiej następuje pod warunkiem:
1)
istnienia rozwiązań zapewniających Komisji uzyskiwanie informacji niezbędnych z punktu
widzenia sprawowanego przez Komisję nadzoru nad prowadzoną na terytorium Rzeczypospolitej
Polskiej działalnością maklerską, w tym w szczególności istnienia porozumienia, o
którym mowa w art. 20 ust. 2 ustawy o nadzorze, z organem nadzoru, który udzielił
tej osobie prawnej zezwolenia na prowadzenie działalności maklerskiej w państwie jej
siedziby;
2)
podlegania przez zagraniczną osobę prawną w państwie jej siedziby wymogom kapitałowym
równoważnym do wymogów określonych w przepisach wydanych na podstawie art. 94 ust.
1 pkt 2, oraz
3227)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 102 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
wydzielenia przez tę osobę funduszu na prowadzenie działalności maklerskiej na terytorium
Rzeczypospolitej Polskiej w wysokości nie mniejszej niż określona w przepisach dotyczących
kapitału założycielskiego domu maklerskiego.
5.
W skład władz oddziału powinny wchodzić co najmniej dwie osoby posiadające wykształcenie
wyższe, co najmniej trzyletni staż pracy w instytucjach rynku finansowego oraz dobrą
opinię w związku ze sprawowanymi funkcjami.
6.
Do wykonywania nadzoru nad zagraniczną osobą prawną, o której mowa w ust. 1, prowadzącą
na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej działalność maklerską w formie oddziału stosuje
się odpowiednio przepisy art. 100 ust. 1 i 3 w przypadku, gdy z odrębnych przepisów
wynika obowiązek sporządzania przez oddział tej zagranicznej osoby prawnej sprawozdań
finansowych.
Art. 116.
1.
Zagraniczna firma inwestycyjna oraz zagraniczna osoba prawna, o której mowa w art.
115 ust. 1, może otworzyć przedstawicielstwo na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej.
2.
Za przedstawicielstwo uważa się wyodrębnioną w strukturach tej firmy lub osoby jednostkę
organizacyjną nieposiadającą osobowości prawnej, która prowadzi działalność wyłącznie
w zakresie reklamy i promocji zagranicznej firmy inwestycyjnej lub zagranicznej osoby
prawnej, o której mowa w art. 115 ust. 1, na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej.
3.
O otwarciu przedstawicielstwa na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej zagraniczna
firma inwestycyjna lub zagraniczna osoba prawna, o której mowa w art. 115 ust. 1,
niezwłocznie informuje Komisję.
Art. 117.
1228)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 103 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Zagraniczna firma inwestycyjna może bez zezwolenia, o którym mowa w art. 69 ust. 1,
wykonywać na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej czynności stanowiące zgodnie z art.
69 ust. 2 i 4 działalność maklerską, pod warunkiem że dana czynność jest objęta zezwoleniem
udzielonym tej firmie inwestycyjnej przez właściwy organ nadzoru w państwie jej siedziby.
Działalność maklerska może być prowadzona przez utworzenie na terytorium Rzeczypospolitej
Polskiej oddziału, w rozumieniu art. 115 ust. 2, lub bez konieczności otwierania oddziału.
2.
Przepisu ust. 1 nie stosuje się do czynności wykonywanych na podstawie umowy z Narodowym
Bankiem Polskim, Skarbem Państwa lub organem państwowym wykonującym czynności związane
z polityką pieniężną państwa, kształtowaniem kursu wymiany walut, polityką zarządzania
długiem publicznym oraz polityką zarządzania wolnymi środkami Skarbu Państwa.
3.
Warunkiem rozpoczęcia na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej prowadzenia przez zagraniczną
firmę inwestycyjną działalności maklerskiej w zakresie określonym w ust. 1 jest poinformowanie
Komisji przez właściwy organ nadzoru, który udzielił tej firmie inwestycyjnej zezwolenia
na prowadzenie działalności maklerskiej, o zamiarze rozpoczęcia działalności. Działalność
maklerska bez otwierania oddziału może zostać podjęta po otrzymaniu przez Komisję
informacji od zagranicznego organu nadzoru, a w przypadku oddziału - z chwilą wskazania
przez Komisję warunków prowadzenia tej działalności maklerskiej, lub z upływem dwóch
miesięcy od dnia otrzymania przez Komisję informacji od zagranicznego organu nadzoru.
3a229)Dodany przez art. 1 pkt 103 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W przypadku otrzymania przez Komisję zawiadomienia o zamiarze rozpoczęcia działalności
maklerskiej bez otwierania oddziału, Komisja może zwrócić się do zagranicznego organu
nadzoru o przekazanie informacji o agentach zagranicznej firmy inwestycyjnej, którymi
ta firma, zgodnie z przekazanym zawiadomieniem, zamierza posługiwać się w prowadzeniu
działalności maklerskiej na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej.
4.
Komisja, w terminie nie dłuższym niż 2 miesiące od dnia otrzymania zawiadomienia,
o którym mowa w ust. 3, przygotuje się do sprawowania nadzoru nad działalnością tej
firmy oraz informuje ją o warunkach prowadzenia działalności maklerskiej na terytorium
Rzeczypospolitej Polskiej.
5.
Przez warunki prowadzenia działalności maklerskiej, o których mowa w ust. 4, rozumie
się w szczególności:
1)
w przypadku prowadzenia działalności w formie oddziału - zasady określone w art. 83
i w przepisach wydanych na podstawie art. 94 ust. 1 pkt 1;
2)
w przypadku prowadzenia działalności bez otwierania oddziału - zasady określone w
przepisach wydanych na podstawie art. 94 ust. 1 pkt 1.
5a230)Dodany przez art. 1 pkt 103 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Wykonywanie działalności przez agentów zagranicznej firmy inwestycyjnej, o których
mowa w ust. 3a, traktuje się jak działalność oddziału zagranicznej firmy inwestycyjnej.
Komisja może przekazać do publicznej wiadomości, otrzymane zgodnie z ust. 3a, informacje
o agentach zagranicznej firmy inwestycyjnej, którymi firma będzie posługiwać się w
prowadzeniu działalności maklerskiej na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej.
5b230)Dodany przez art. 1 pkt 103 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Agenci zagranicznej firmy inwestycyjnej prowadzącej działalność na terytorium Rzeczypospolitej
Polskiej w formie oddziału wykonują działalność w ramach oddziału tej firmy.
6.
Do tworzenia i działalności oddziałów zagranicznych firm inwestycyjnych nie stosuje
się przepisów ustawy z dnia 2 lipca 2004 r. o swobodzie działalności gospodarczej, z wyłączeniem art. 14 tej ustawy.
Art. 117a231)Dodany przez art. 1 pkt 104 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Zagraniczna firma inwestycyjna organizująca w innym państwie członkowskim alternatywny
system obrotu może bez zezwolenia Komisji instalować na terytorium Rzeczypospolitej
Polskiej systemy informatyczne i urządzenia techniczne umożliwiające dostęp do tego
alternatywnego systemu obrotu podmiotom prowadzącym działalność na terytorium Rzeczypospolitej
Polskiej.
2.
Warunkiem podjęcia czynności, o których mowa w ust. 1, jest poinformowanie Komisji
przez właściwy organ nadzoru, który udzielił zagranicznej firmie inwestycyjnej zezwolenia
na organizowanie alternatywnego systemu obrotu.
3.
Komisja może zwrócić się do organu nadzoru, o którym mowa w ust. 2, o wskazanie uczestników
systemu, o którym mowa w ust. 1.
Art. 118232)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 105 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Zagraniczna firma inwestycyjna prowadząca działalność maklerską w formie oddziału
na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej podlega w innym państwie członkowskim nadzorowi
właściwego organu, który udzielił jej zezwolenia na prowadzenie działalności maklerskiej,
z zastrzeżeniem, że nadzór nad przestrzeganiem zasad świadczenia usług maklerskich,
określonych w przepisach prawa polskiego, sprawuje Komisja.
Rozdział 2
Szczególne typy uczestnictwa w obrocie instrumentami finansowymi
Oddział 1
Banki powiernicze
Art. 119.
1.
Za zezwoleniem Komisji bank z siedzibą na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej może
prowadzić rachunki papierów wartościowych (działalność powiernicza).
2.
Prowadzenie przez bank rachunków papierów wartościowych na terytorium innego państwa
członkowskiego wymaga zezwolenia, o którym mowa w ust. 1.
3.
Zezwolenie, o którym mowa w ust. 1, może być udzielone również w przypadku, gdy bank
otrzymał już zezwolenie na prowadzenie działalności maklerskiej. W takim przypadku
prowadzenie rachunków papierów wartościowych odbywa się poza jednostką organizacyjną
banku prowadzącą działalność maklerską.
4.
Wniosek o udzielenie zezwolenia, o którym mowa w ust. 1, zawiera:
1)
dane osobowe o członkach zarządu i rady nadzorczej banku, jak również innych osobach,
które odpowiadają za rozpoczęcie działalności objętej wnioskiem lub będą nią kierować,
ich kwalifikacje zawodowe oraz dotychczasowy przebieg pracy zawodowej;
2)
w przypadku banku będącego spółką akcyjną - wskazanie akcjonariuszy posiadających
co najmniej 10% ogólnej liczby głosów lub co najmniej 10% kapitału zakładowego;
3)
informację o podmiotach dominujących i zależnych wobec wnioskodawcy;
4)
informację o wysokości funduszy własnych;
5)
informację o posiadanych urządzeniach telekomunikacyjnych i warunkach lokalowych niezbędnych
do prowadzenia rachunków papierów wartościowych;
6)
informację o planowanej organizacji prowadzenia rachunków papierów wartościowych;
7233)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 106 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
oświadczenia osób, które będą kierować działalnością objętą wnioskiem, o nieuznaniu
prawomocnym orzeczeniem za winnego popełnienia przestępstwa skarbowego, przestępstwa
przeciwko wiarygodności dokumentów, mieniu, obrotowi gospodarczemu, obrotowi pieniędzmi
i papierami wartościowymi, za przestępstwa określone w art. 305, art. 307 lub art. 308 ustawy z dnia 30 czerwca 2000 r. - Prawo własności
przemysłowej, za przestępstwa określone w ustawie z dnia 26 października 2000 r. o giełdach towarowych, za przestępstwa określone w ustawie o ofercie publicznej lub za przestępstwa określone
w niniejszej ustawie.
5.
Do wniosku załącza się:
1)
statut banku i wyciąg z właściwego rejestru;
2)
regulamin prowadzenia rachunków papierów wartościowych;
3)
regulamin ochrony przepływu informacji poufnych;
4)
ostatnie roczne sprawozdanie finansowe wraz z opinią podmiotu uprawnionego do badania
sprawozdań finansowych i raportem z tego badania;
5234)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 106 lit. b tiret pierwsze ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
opis systemu kontroli wewnętrznej i regulamin nadzoru zgodności działalności z prawem;
6235)Dodany przez art. 1 pkt 106 lit. b tiret drugie ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
kopię umowy z Krajowym Depozytem o uczestnictwo w systemie rekompensat zawartej pod
warunkiem uzyskania zezwolenia na prowadzenie działalności powierniczej.
6.
Działalnością banku polegającą na prowadzeniu rachunków papierów wartościowych powinny
kierować co najmniej dwie osoby posiadające wykształcenie wyższe, co najmniej trzyletni
staż pracy w instytucjach rynku finansowego oraz dobrą opinię w związku ze sprawowanymi
funkcjami.
7.
Kapitał założycielski banku powierniczego nie może być niższy niż wskazany w art. 32 ust. 1 ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. - Prawo bankowe.
8.
Bank powierniczy obowiązany jest posiadać centralę na terytorium Rzeczypospolitej
Polskiej.
9.
Za centralę banku powierniczego uważa się jednostkę organizacyjną banku, w której
w sposób stały wykonują działalność osoby kierujące działalnością banku polegającą
na prowadzeniu rachunków papierów wartościowych.
10.
Do wykonywania czynności prowadzenia rachunków papierów wartościowych bank powierniczy
zobowiązany jest zatrudniać co najmniej jednego maklera papierów wartościowych.
Art. 120.
Zezwolenie, o którym mowa w art. 119 ust. 1, zawiera firmę (nazwę) i siedzibę banku
oraz termin rozpoczęcia działalności objętej zezwoleniem, nie dłuższy niż 12 miesięcy
od dnia, w którym decyzja o udzieleniu zezwolenia stała się ostateczna.
Art. 121.
1.
Klient banku powierniczego może w umowie, której przedmiotem jest prowadzenie rachunku
papierów wartościowych, zastrzec, że rozliczenie na rachunku klienta transakcji zawartej
na podstawie zlecenia klienta nastąpi po dostarczeniu bankowi przez klienta potwierdzenia
tej transakcji.
2.
Papiery wartościowe nabyte w wyniku transakcji, o której mowa w ust. 1, zostają zapisane
na rachunku papierów wartościowych:
1236)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 107 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
firmy inwestycyjnej lub zagranicznej firmy inwestycyjnej nieprowadzącej działalności
maklerskiej na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej, wykonującej bezpośrednio zlecenie
na rynku regulowanym - w przypadku gdy zlecenie, o którym mowa w ust. 1, jest składane
bezpośrednio w tej firmie inwestycyjnej lub zagranicznej firmie inwestycyjnej nieprowadzącej
działalności maklerskiej na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej, albo
2236)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 107 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
firmy inwestycyjnej, zagranicznej firmy inwestycyjnej nieprowadzącej działalności
maklerskiej na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej lub zagranicznej osoby prawnej,
o której mowa w art. 115 ust. 1, nieprowadzącej działalności maklerskiej na terytorium
Rzeczypospolitej Polskiej - w przypadku gdy podmiot ten pośredniczy w przekazywaniu
zlecenia klienta do podmiotów wymienionych w pkt 1
- prowadzonym w celu ewidencjonowania papierów wartościowych nabywanych lub zbywanych
na rzecz klientów, o których mowa w ust. 1.
3237)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 107 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Przeniesienie papierów wartościowych będących przedmiotem transakcji, o której mowa
w ust. 1, pomiędzy rachunkiem papierów wartościowych podmiotu, o którym mowa w ust.
2, a rachunkiem papierów wartościowych klienta następuje po dostarczeniu zgodnych
potwierdzeń tej transakcji przez klienta i ten podmiot przekazanych odpowiednio do
banków prowadzących ich rachunki papierów wartościowych.
4.
Papiery wartościowe zbyte w wyniku transakcji, o której mowa w ust. 1, pozostają zapisane
na rachunku papierów wartościowych klienta do chwili wskazanej w dostarczonym przez
niego potwierdzeniu transakcji.
5.
W przypadku niedostarczenia zgodnych potwierdzeń transakcji, o której mowa w ust.
1, do dnia, w którym powinno nastąpić jej rozliczenie w depozycie papierów wartościowych,
podmiot, o którym mowa w ust. 2 pkt 2, odpowiada wobec podmiotu, który na rachunek
klienta zawarł transakcję na rynku regulowanym, za zapłatę ceny oraz dostarczenie
papierów wartościowych do rozliczenia. W przypadku gdy klient przekazuje zlecenie
bezpośrednio podmiotowi, o którym mowa w ust. 2 pkt 1, podmiot ten odpowiada za rozliczenie
zawartej transakcji.
6.
Przepisy ust. 1 -5 nie mają zastosowania w przypadku, gdy przed rozliczeniem transakcji,
o której mowa w ust. 1, w depozycie papierów wartościowych nastąpiło wygaśnięcie lub
ustanie stosunku prawnego będącego podstawą świadczenia usług przez podmiot, o którym
mowa w ust. 2, na rzecz klienta lub utrata przez ten podmiot uprawnień do prowadzenia
działalności maklerskiej.
7.
Przenoszenie papierów wartościowych w wyniku transakcji, o której mowa w ust. 1, oraz
pożytków z tych papierów wartościowych pomiędzy rachunkami papierów wartościowych
klienta banku powierniczego i podmiotu określonego w ust. 2 oraz pomiędzy rachunkami
podmiotów, o których mowa w ust. 2, uważa się za dokonywane na rynku regulowanym.
8.
Nabycie papierów wartościowych w wyniku transakcji, o której mowa w ust. 1, przez
podmiot, o którym mowa w ust. 2, powoduje powstanie po stronie tego podmiotu obowiązków
określonych w przepisach rozdziału 4 ustawy o ofercie publicznej wyłącznie w przypadku,
gdy papiery te pozostają zapisane na jego rachunku papierów wartościowych, o którym
mowa w ust. 2, w dniu następującym po dniu rozliczenia tej transakcji w depozycie
papierów wartościowych.
9238)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 107 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Przepisy ust. 2-8 stosuje się odpowiednio do niebędących papierami wartościowymi instrumentów
finansowych dopuszczonych do obrotu na rynku regulowanym, z wyłączeniem instrumentów
pochodnych.
10239)Dodany przez art. 1 pkt 107 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Przepisy ust. 1-9 stosuje się odpowiednio do klienta firmy inwestycyjnej prowadzącej
na jego rzecz rachunek papierów wartościowych oraz do firmy inwestycyjnej.
Art. 122.
1.
Na żądanie Komisji lub jej upoważnionego przedstawiciela, osoby uprawnione do reprezentowania
banku powierniczego lub wchodzące w skład jego statutowych organów albo zatrudnione
w banku powierniczym są obowiązane do niezwłocznego sporządzenia i przekazania, na
koszt tego banku powierniczego, kopii dokumentów i innych nośników informacji oraz
do udzielenia pisemnych lub ustnych wyjaśnień dotyczących prowadzonej działalności
powierniczej, w zakresie nadzoru sprawowanego przez Komisję nad zgodnością prowadzonej
działalności z zasadami prowadzenia rachunków papierów wartościowych.
2240)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 108 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Na żądanie Komisji lub jej upoważnionego przedstawiciela bank powierniczy jest zobowiązany
również do niezwłocznego przekazywania informacji dotyczących rejestrowanych na prowadzonych
przez ten bank rachunkach bankowych środków pieniężnych stanowiących zabezpieczenia
pożyczek instrumentów finansowych oraz środków pieniężnych stanowiących depozyt zabezpieczający
w przypadku dokonywania transakcji instrumentami finansowymi, jeżeli z konstrukcji
tego instrumentu wynika obowiązek posiadania depozytu zabezpieczającego.
3.
W stosunku do oddziału banku powierniczego znajdującego się na terytorium innego państwa
członkowskiego, Komisji przysługują w zakresie sprawowania nadzoru nad prowadzoną
działalnością powierniczą uprawnienia określone w ust. 1. Wykonanie uprawnień następuje
po uprzednim pisemnym poinformowaniu właściwego organu nadzoru w państwie, na którego
terytorium znajduje się oddział banku powierniczego.
Art. 123241)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 109 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W zakresie nieuregulowanym w niniejszym oddziale do banku powierniczego oraz do wykonywania
nadzoru nad takim bankiem stosuje się odpowiednio przepisy art. 85, art. 86, art.
89, art. 90, art. 92 i art. 104.
Oddział 2
Kluby inwestorów
Art. 124.
1.
Osoby fizyczne posiadające pełną zdolność do czynności prawnych mogą, na podstawie
umowy zawartej w formie pisemnej pod rygorem nieważności, zrzeszać się w klubach inwestora.
W jednym klubie inwestora może być zrzeszonych nie mniej niż 3 i nie więcej niż 20
osób.
2.
W umowie, o której mowa w ust. 1, członkowie klubu inwestora zobowiązują się do:
1242)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 110 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
wspólnego działania w celu zdobywania wiedzy o zasadach inwestowania w obrocie zorganizowanym,
w szczególności przez wspólne inwestowanie w zdematerializowane papiery wartościowe
lub inne instrumenty finansowe dopuszczone do obrotu na rynku regulowanym;
2)
nieuczestniczenia w innych klubach inwestora;
3)
niezaciągania w związku z działalnością klubu inwestora zobowiązań o łącznej wartości
przewyższającej wartość aktywów zgromadzonych na prowadzonych dla klubu inwestora
rachunkach papierów wartościowych i rachunkach pieniężnych służących do ich obsługi.
3.
Każdemu członkowi klubu inwestora przysługuje prawo wniesienia w ciągu roku kalendarzowego
na rachunki pieniężne służące do obsługi prowadzonych dla tego klubu rachunków papierów
wartościowych środków pieniężnych w łącznej wysokości nie wyższej niż 20 000 zł.
4243)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 110 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Klub inwestora ani jego członkowie nie są przedsiębiorcami.
5.
W zakresie nieuregulowanym w ust. 1-4 do umowy, o której mowa w ust. 1, stosuje się
przepisy art. 860-864, art. 865 § 1 i art. 866-875 ustawy z dnia 23 kwietnia 1964 r. - Kodeks
cywilny.
Rozdział 3
Maklerzy papierów wartościowych i doradcy inwestycyjni
Art. 125.
1.
Przez wykonywanie zawodu maklera papierów wartościowych, zwanego dalej „maklerem”,
lub doradcy inwestycyjnego, zwanego dalej „doradcą”, rozumie się wykonywanie funkcji
w organach zarządzających lub nadzorczych firmy inwestycyjnej bądź wykonywanie lub
nadzorowanie wykonywania:
1)
czynności stanowiących działalność maklerską,
2)
związanych z rynkiem finansowym czynności niestanowiących działalności maklerskiej,
3)
innych czynności związanych z obsługą klientów lub dostępem do rachunków prowadzonych
dla klientów
- w ramach pozostawania tej osoby w stosunku pracy, zlecenia lub w innym stosunku
prawnym o podobnym charakterze z firmą inwestycyjną.
1a244)Dodany przez art. 1 pkt 111 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Przez wykonywanie zawodu maklera lub doradcy rozumie się również prowadzenie spraw
spółki przez komplementariusza lub wspólnika w spółce osobowej będącej domem maklerskim.
2.
Przez wykonywanie zawodu maklera lub doradcy rozumie się również:
1)
pozostawanie maklera lub doradcy w stosunku pracy, zlecenia lub w innym stosunku prawnym
o podobnym charakterze z bankiem powierniczym przy wykonywaniu lub nadzorowaniu wykonywania
czynności prowadzenia rachunków papierów wartościowych;
2)
pozostawanie maklera lub doradcy w stosunku pracy, zlecenia lub w innym stosunku prawnym
o podobnym charakterze z podmiotem, który jest obowiązany do zatrudniania maklerów
lub doradców na podstawie odrębnych przepisów prawa przy wykonywaniu lub nadzorowaniu
wykonywania czynności określonych w tych przepisach;
3)
wykonywanie przez maklera lub doradcę czynności, o których mowa w art. 79 ust. 2;
Art. 126.
1246)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 112 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Makler i doradca, wykonując zawód, są obowiązani działać zgodnie z przepisami prawa
i zasadami uczciwego obrotu oraz mieć na względzie słuszne interesy klientów.
2.
Tytuły zawodowe „makler papierów wartościowych” i „doradca inwestycyjny” podlegają
ochronie prawnej.
3.
Prawo wykonywania zawodu maklera lub doradcy przysługuje osobom, które są wpisane
odpowiednio na listę maklerów lub na listę doradców, o ile prawo to nie zostało zawieszone
zgodnie z przepisem art. 130 ust. 1.
Art. 127.
1.
Na listę maklerów lub na listę doradców może być wpisana osoba fizyczna:
1)
która posiada pełną zdolność do czynności prawnych;
2)
która korzysta z pełni praw publicznych;
3)
która nie była uznana prawomocnym orzeczeniem za winnego przestępstwa skarbowego,
przestępstwa przeciwko wiarygodności dokumentów, mieniu, obrotowi gospodarczemu, obrotowi
pieniędzmi i papierami wartościowymi, za przestępstwa określone w art. 305, 307 lub 308 ustawy z dnia 30 czerwca 2000 r. - Prawo własności przemysłowej, za przestępstwa określone w ustawie z dnia 26 października 2000 r. o giełdach towarowych lub za przestępstwa określone w niniejszej ustawie;
4)
która złożyła, z zastrzeżeniem art. 129 ust. 2 i 3, egzamin z wynikiem pozytywnym
odpowiednio przed komisją egzaminacyjną dla maklerów albo przed komisją egzaminacyjną
dla doradców.
2.
W przypadku osoby nieposiadającej polskiego obywatelstwa do stwierdzenia pełni praw
publicznych właściwe są przepisy prawa państwa, którego obywatelstwo posiada dana
osoba.
Art. 128.
1.
Egzaminy na maklera, doradcę oraz agenta firmy inwestycyjnej są sprawdzianem teoretycznego
przygotowania kandydatów z następujących dziedzin:
1)
prawo cywilne;
2)
prawo gospodarcze;
3)
prawo podatkowe i dewizowe;
4)
prawo papierów wartościowych, instrumenty finansowe oraz obrót takimi instrumentami;
5)
działalność maklerska oraz działalność powiernicza;
6)
system depozytowo-rozliczeniowy w zakresie obrotu instrumentami finansowymi;
7)
rynek finansowy;
8)
tworzenie i funkcjonowanie funduszy inwestycyjnych;
9)
komercjalizacja i prywatyzacja przedsiębiorstw;
10)
zasady rachunkowości;
11)
rynek towarów giełdowych;
12)
matematyka finansowa;
13)
analiza finansowa;
14)
strategie inwestycyjne;
15)
etyka zawodowa.
2247)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 113 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Egzamin dla doradców jest dodatkowo sprawdzianem teoretycznego przygotowania kandydatów
z następujących dziedzin: ekonomia, statystyka, finanse publiczne, finanse przedsiębiorstw
oraz zarządzanie portfelami, w skład których wchodzi jeden lub większa liczba instrumentów
finansowych.
3.
Sprawdzian umiejętności, o którym mowa w art. 129 ust. 3, jest sprawdzianem teoretycznego
przygotowania kandydatów z następujących dziedzin:
1)
prawo cywilne;
2)
prawo gospodarcze;
3)
prawo podatkowe i dewizowe;
4)
prawo papierów wartościowych, instrumenty finansowe oraz obrót takimi instrumentami;
5)
działalność maklerska oraz działalność powiernicza;
6)
system depozytowo-rozliczeniowy w zakresie obrotu instrumentami finansowymi;
7)
rynek finansowy;
8)
tworzenie i funkcjonowanie funduszy inwestycyjnych;
9)
komercjalizacja i prywatyzacja przedsiębiorstw;
10)
zasady rachunkowości;
11)
rynek towarów giełdowych;
12)
etyka zawodowa.
4.
Ustalony przez komisję egzaminacyjną zakres tematyczny egzaminu lub sprawdzianu umiejętności,
o którym mowa w art. 129 ust. 3, w terminie co najmniej 90 dni przed wyznaczonym terminem
egzaminu lub sprawdzianu podawany jest wraz z tym terminem do wiadomości publicznej
przez publikację w Dzienniku Urzędowym Komisji Nadzoru Finansowego93)Ze zmianą wprowadzoną przez art. 63 pkt 6 ustawy, o której mowa w odnośniku 13. oraz przez zamieszczenie tych informacji na stronie internetowej Komisji.
5.
Egzamin na maklera przeprowadza komisja egzaminacyjna dla maklerów, egzamin na doradcę
przeprowadza komisja egzaminacyjna dla doradców, natomiast egzamin na agenta firmy
inwestycyjnej przeprowadza komisja egzaminacyjna dla agentów. Sprawdzian umiejętności,
o którym mowa w art. 129 ust. 3, przeprowadza komisja egzaminacyjna dla doradców.
6.
Komisja egzaminacyjna składa się z 6 członków powoływanych i odwoływanych przez Przewodniczącego
Komisji. Przewodniczący Komisji powołuje przewodniczącego komisji egzaminacyjnej spośród
jej członków oraz, na wniosek przewodniczącego komisji egzaminacyjnej, zastępcę przewodniczącego
komisji egzaminacyjnej i sekretarza komisji egzaminacyjnej.
7.
Obsługę administracyjno-biurową komisji egzaminacyjnych zapewnia urząd Komisji.
8.
Przewodniczący komisji egzaminacyjnej kieruje jej pracami oraz wyznacza terminy egzaminów.
Przewodniczący komisji egzaminacyjnej dla doradców ustala terminy sprawdzianów umiejętności,
o których mowa w art. 129 ust. 3.
9.
Członkom komisji egzaminacyjnych przysługuje wynagrodzenie za udział w pracach komisji.
10.
Za egzaminy oraz za sprawdzian umiejętności, o którym mowa w art. 129 ust. 3, pobiera
się opłaty, które stanowią dochód budżetu państwa.
11.
Minister właściwy do spraw finansów publicznych określa, w drodze rozporządzenia:
1248)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 113 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
wysokość opłat, o których mowa w ust. 10 oraz tryb i warunki dokonywania zwrotu wniesionych
opłat, mając na uwadze koszty przeprowadzania egzaminów lub sprawdzianu umiejętności,
o którym mowa w art. 129 ust. 3, oraz wydatki związane z funkcjonowaniem komisji egzaminacyjnych;
2)
regulamin przeprowadzania egzaminów na maklera, doradcę oraz agenta firmy inwestycyjnej
oraz regulamin przeprowadzania sprawdzianu umiejętności, o którym mowa w art. 129
ust. 3, uwzględniając konieczność zapewnienia równego traktowania osób składających
egzamin lub przystępujących do sprawdzianu umiejętności, o którym mowa w art. 129
ust. 3, poufności składanego egzaminu lub sprawdzianu umiejętności oraz ich sprawnej
organizacji, oraz
3)
sposób ustalania i wysokość wynagrodzeń członków komisji egzaminacyjnych za udział
w posiedzeniach tych komisji, przeprowadzanie egzaminów lub sprawdzianu umiejętności,
o którym mowa w art. 129 ust. 3, oraz przygotowywanie projektów pytań i zadań na egzaminy
lub sprawdzian umiejętności, uwzględniając zakres obowiązków poszczególnych członków.
Art. 129.
1.
Wpisu na listę maklerów albo na listę doradców dokonuje Komisja na wniosek zainteresowanego,
złożony w terminie 3 miesięcy od dnia złożenia egzaminu z wynikiem pozytywnym, daty
uznania przez Komisję uprawnień do wykonywania zawodu albo dnia zdania z wynikiem
pozytywnym sprawdzianu umiejętności.
2.
Wpis na listę maklerów lub doradców bez konieczności składania egzaminu mogą uzyskać
osoby, których kwalifikacje zostały uznane na zasadach określonych w ustawie z dnia 26 kwietnia 2001 r. o zasadach uznawania nabytych w państwach członkowskich
Unii Europejskiej kwalifikacji do wykonywania zawodów regulowanych 250)Obecnie: ustawie z dnia 18 marca 2008 r. o zasadach uznawania kwalifikacji zawodowych
nabytych w państwach członkowskich Unii Europejskiej (Dz. U. Nr 63, poz. 394), która
weszła w życie z dniem 2 maja 2008 r., na podstawie art. 40 pkt 1 tej ustawy..
3.
Wpis na listę doradców bez konieczności składania egzaminu mogą również uzyskać osoby
nieposiadające uprawnień, o których mowa w ust. 2, o ile posiadają określony w przepisach
wydanych na podstawie ust. 4, nadany przez zagraniczną instytucję, tytuł, do uzyskania
którego należy wykazać się wiedzą w zakresie zbliżonym do zakresu tematycznego obowiązującego
na egzaminie dla doradców, oraz o ile ich kwalifikacje stwierdzone w wyniku przeprowadzonego
sprawdzianu umiejętności gwarantują, że będą one wykonywać zawód na terytorium Rzeczypospolitej
Polskiej w sposób należyty.
4.
Minister właściwy do spraw instytucji finansowych określa, w drodze rozporządzenia,
wykaz nadawanych przez określone zagraniczne instytucje tytułów uprawniających do
ubiegania się, zgodnie z ust. 3, o wpis na listę doradców bez konieczności składania
egzaminu, uwzględniając wyłącznie tytuły nadawane przez zagraniczne instytucje uznające
w prowadzonych przez nie postępowaniach kwalifikacyjnych wynik egzaminu przed komisją
egzaminacyjną dla doradców.
5.
Osoba wpisana na listę maklerów lub na listę doradców jest obowiązana do niezwłocznego
pisemnego informowania Komisji o:
1)
podjęciu wykonywania zawodu, ze wskazaniem daty jego podjęcia, podstawowego zakresu
czynności i miejsca wykonywania zawodu;
2)
każdorazowej zmianie danych objętych wnioskiem, o którym mowa w ust. 1, oraz danych,
o których mowa w pkt 1.
6.
Listy maklerów i doradców, skreślenie z listy oraz zawieszenie uprawnień do wykonywania
zawodu maklera lub doradcy podlegają ogłoszeniu w Dzienniku Urzędowym Komisji Nadzoru
Finansowego93)Ze zmianą wprowadzoną przez art. 63 pkt 6 ustawy, o której mowa w odnośniku 13..
7.
Minister właściwy do spraw instytucji finansowych określa, w drodze rozporządzenia,
wzór wniosku, o którym mowa w ust. 1, zawierający odniesienie do danych, o których
mowa w art. 127 ust. 1, a w przypadku danych dotyczących karalności oraz wyniku egzaminu,
sprawdzianu umiejętności lub uznania uprawnień do wykonywania zawodu powinien zawierać
wymóg dołączenia odpowiednich dokumentów lub ich kopii. Dane wymagane we wniosku powinny
zapewniać Komisji możliwość weryfikacji wypełniania przez wnioskodawcę wymogów wskazanych
w art. 127 ust. 1.
Art. 130.
1251)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 114 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Komisja może skreślić maklera lub doradcę z listy albo zawiesić jego uprawnienia do
wykonywania zawodu na okres od 3 miesięcy do 2 lat na skutek naruszenia w związku
z wykonywaniem zawodu:
1)
przepisów prawa lub regulaminów i innych przepisów wewnętrznych, do których przestrzegania
makler lub doradca jest zobowiązany w związku z wykonywaniem zawodu, lub
2)
zasad uczciwego obrotu, lub
3)
interesów klientów.
2.
Komisja wydaje decyzję o skreśleniu z listy albo o zawieszeniu uprawnień do wykonywania
zawodu po przeprowadzeniu rozprawy.
3.
W razie konieczności zabezpieczenia interesu publicznego Komisja może, od chwili wszczęcia
postępowania w sprawach, o których mowa w ust. 1, zawiesić uprawnienia maklera lub
doradcy do czasu wydania decyzji w sprawie, jednak na okres nie dłuższy niż 6 miesięcy.
Przepisu ust. 2 nie stosuje się.
4.
W przypadku wydania decyzji o zawieszeniu uprawnień maklera lub doradcy do wykonywania
zawodu, okres zawieszenia uprawnień, o którym mowa w ust. 3, wlicza się do okresu
zawieszenia uprawnień, o którym mowa w ust. 1.
5.
Z zastrzeżeniem ust. 6, osoba skreślona z listy maklerów lub listy doradców z przyczyn,
o których mowa w ust. 1 lub w art. 131 pkt 3, nie może być ponownie wpisana na listę
maklerów ani na listę doradców przed upływem 10 lat od dnia wydania decyzji. W przypadku
gdy skreślenie nastąpiło z przyczyny, o której mowa w art. 131 pkt 3, ponowne wpisanie
nie może także nastąpić wcześniej, niż nastąpi zatarcie skazania za przestępstwo,
którego popełnienie stanowiło podstawę wydania decyzji o skreśleniu z listy maklerów
lub z listy doradców.
6.
W przypadku, o którym mowa w ust. 1, wydając decyzję o skreśleniu z listy maklerów
lub doradców, Komisja może skrócić termin, o którym mowa w ust. 5.
Art. 131.
Skreślenie z listy maklerów lub doradców następuje:
1)
na wniosek osoby wpisanej na listę;
2)
w razie całkowitego albo częściowego ubezwłasnowolnienia;
3)
na skutek uznania prawomocnym orzeczeniem za winnego przestępstwa skarbowego, przestępstwa
przeciwko wiarygodności dokumentów, mieniu, obrotowi gospodarczemu, obrotowi pieniędzmi
i papierami wartościowymi, za przestępstwa określone w art. 305, 307 lub 308 ustawy z dnia 30 czerwca 2000 r. - Prawo własności przemysłowej, za przestępstwa określone w ustawie z dnia 26 października 2000 r. o giełdach towarowych lub za przestępstwa określone w niniejszej ustawie;
4)
na skutek śmierci osoby wpisanej na listę;
5)
w przypadkach, o których mowa w art. 130 ust. 1.
Dział V
Zabezpieczanie interesów inwestorów. System rekompensat
Art. 132.
1.
W rozumieniu przepisów niniejszego działu:
1252)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 115 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
za inwestora uważa się osobę fizyczną, osobę prawną albo jednostkę organizacyjną nieposiadającą
osobowości prawnej, na rzecz której dom maklerski świadczy jedną z usług w zakresie
czynności, o których mowa w art. 69 ust. 2 i ust. 4 pkt 1, z wyłączeniem:
a)
Skarbu Państwa,
b)
Narodowego Banku Polskiego, banków z siedzibą na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej
oraz banków zagranicznych,
c)
firm inwestycyjnych,
d)
spółek prowadzących rynek regulowany,
e)
Krajowego Depozytu oraz spółki, której Krajowy Depozyt przekazał wykonywanie czynności
z zakresu zadań, o których mowa w art. 48 ust. 1 pkt 1-6 lub ust. 2,
f)
podmiotów działających na podstawie ustawy z dnia 22 maja 2003 r. o działalności ubezpieczeniowej,
g)
podmiotów działających na podstawie ustawy z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych,
h)
podmiotów działających na podstawie ustawy z dnia 28 sierpnia 1997 r. o organizacji i funkcjonowaniu funduszy emerytalnych,
i)
spółek prowadzących giełdy towarowe, spółek prowadzących giełdowe izby rozrachunkowe,
towarowych domów maklerskich, zagranicznych osób prawnych prowadzących działalność
maklerską w zakresie obrotu towarami giełdowymi, działających na podstawie ustawy z dnia 26 października 2000 r. o giełdach towarowych,
j)
spółek prowadzących izbę rozliczeniową lub izbę rozrachunkową,
k)
gmin, związków gmin, powiatów, związków powiatów i województw,
l)
państw i ich jednostek terytorialnych posiadających osobowość prawną,
m)
podmiotów wchodzących w skład tej samej co dom maklerski grupy kapitałowej,
n)
osób, które w dniu zaistnienia jednej z okoliczności, o której mowa w art. 133 ust.
2, lub w okresie 6 miesięcy poprzedzających zaistnienie jednej z takich okoliczności,
posiadały 5% lub więcej ogólnej liczby głosów lub kapitału zakładowego domu maklerskiego,
oraz osób, które w tym czasie były podmiotami dominującymi lub zależnymi wobec domu
maklerskiego,
o)
członków zarządu, rady nadzorczej, komisji rewizyjnej domu maklerskiego oraz osób
pełniących w domu maklerskim funkcje dyrektorów i zastępców dyrektorów departamentów,
jak również dyrektorów i zastępców dyrektorów oddziałów domu maklerskiego, w przypadku
gdy osoby te pełniły swoje funkcje w dniu zaistnienia jednej z okoliczności, o której
mowa w art. 133 ust. 2, bądź w okresie bieżącego lub poprzedniego roku obrotowego,
p)
osób odpowiedzialnych za badanie sprawozdań finansowych domu maklerskiego, osób zajmujących
stanowisko głównego księgowego w domu maklerskim oraz osób odpowiedzialnych za sporządzanie
i prowadzenie dokumentacji księgowej domu maklerskiego, w przypadku gdy osoby te pełniły
swoje funkcje w dniu zaistnienia jednej z okoliczności, o której mowa w art. 133 ust.
2, bądź w okresie bieżącego lub poprzedniego roku obrotowego,
r)
członków zarządu i rady nadzorczej, osób posiadających 5% lub więcej ogólnej liczby
głosów lub kapitału zakładowego podmiotu dominującego lub zależnego w stosunku do
domu maklerskiego,
s)
małżonka, wstępnych, zstępnych, rodzeństwa oraz powinowatych do pierwszego stopnia
osób, o których mowa w lit. n -r,
t)
inwestorów, w stosunku do których ustalono w postępowaniu zakończonym prawomocnym
orzeczeniem sądu, że wskutek niewywiązywania się ze swoich zobowiązań wobec domu maklerskiego
przyczynili się do zaistnienia jednej z okoliczności, o której mowa w art. 133 ust.
2;
2252)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 115 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
za środki pieniężne inwestorów uważa się środki pieniężne zapisane na rachunkach pieniężnych
oraz inne środki pieniężne należne inwestorom od domu maklerskiego z tytułu świadczonych
na ich rzecz usług w zakresie czynności, o których mowa w art. 69 ust. 2 i ust. 4
pkt 1, z wyłączeniem należności przedawnionych;
3)
za dom maklerski uważa się dom maklerski, bank prowadzący działalność maklerską albo
bank powierniczy;
4)
przez zarząd domu maklerskiego rozumie się również komplementariuszy domu maklerskiego,
o którym mowa w art. 95 ust. 1 pkt 2 i 4, albo osoby uprawnione do reprezentowania
domu maklerskiego, o którym mowa w art. 95 ust. 1 pkt 5 i 6;
5)
przez osoby posiadające udział w kapitale zakładowym domu maklerskiego rozumie się
również odpowiednio wspólników wnoszących wkład do domu maklerskiego, o którym mowa
w art. 95 ust. 1 pkt 4-6.
2.
Przepisy niniejszego działu stosuje się odpowiednio do oddziałów zagranicznych osób
prawnych, o których mowa w art. 115 ust. 1, o ile nie są uczestnikami systemu rekompensat
obowiązującego w państwie ich siedziby lub system rekompensat w państwie siedziby
nie zapewnia odszkodowań w wysokości określonej w ustawie.
3253)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 115 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W przypadku banków powierniczych system rekompensat obejmuje papiery wartościowe i
inne instrumenty finansowe będące przedmiotem obrotu na rynku zorganizowanym zapisane
na rachunkach papierów wartościowych prowadzonych przez te banki.
Art. 133.
1.
Krajowy Depozyt tworzy i prowadzi obowiązkowy system rekompensat, w celu gromadzenia
środków na wypłaty inwestorom rekompensat, pochodzących z wpłat, o których mowa w
art. 137 ust. 1 i 5.
2254)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 116 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Celem systemu rekompensat jest zapewnienie inwestorom wypłat do wysokości określonej
ustawą, środków pieniężnych oraz zrekompensowanie wartości utraconych instrumentów
finansowych, zgromadzonych przez nich w domach maklerskich, w tym w ich oddziałach
poza terytorium Rzeczypospolitej Polskiej, z tytułu świadczonych na ich rzecz usług,
w zakresie czynności, o których mowa w art. 69 ust. 2 i ust. 4 pkt 1, w przypadku:
1)
ogłoszenia upadłości domu maklerskiego lub
2)
prawomocnego oddalenia wniosku o ogłoszenie upadłości ze względu na to, że majątek
tego domu maklerskiego nie wystarcza na zaspokojenie kosztów postępowania, lub
3)
stwierdzenia przez Komisję, że dom maklerski nie jest w stanie, z powodów ściśle związanych
z sytuacją finansową, wykonać ciążących na nim zobowiązań wynikających z roszczeń
inwestorów i nie jest możliwe ich wykonanie w najbliższym czasie.
2a255)Dodany przez art. 1 pkt 116 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Umorzenie postępowania upadłościowego domu maklerskiego nie wstrzymuje dokonywania
czynności mających na celu wypłatę rekompensat inwestorom.
3.
Koszty prowadzenia przez Krajowy Depozyt systemu rekompensat oraz opłaty należne z
tytułu zarządzania systemem rekompensat są pokrywane z aktywów tego systemu.
Art. 134.
1.
Rada nadzorcza Krajowego Depozytu, na wniosek zarządu, uchwala regulamin funkcjonowania
systemu rekompensat. Regulamin oraz jego zmiany wymagają zatwierdzenia przez Komisję.
Komisja odmawia zatwierdzenia regulaminu lub jego zmian, jeżeli jego treść lub proponowane
zmiany są sprzeczne z przepisami prawa lub mogłyby naruszyć bezpieczeństwo zarządzania
systemem rekompensat lub wypłat rekompensat z tego systemu.
2.
Regulamin, o którym mowa w ust. 1, określa szczegółowy sposób funkcjonowania systemu
rekompensat, a w szczególności:
1)
sposób gospodarowania aktywami systemu rekompensat;
2)
sposób zapewnienia wykonywania obowiązków przez podmioty objęte systemem rekompensat;
3)
sposób i tryb wnoszenia wpłat do systemu rekompensat przez podmioty objęte tym systemem;
4)
warunki i tryb dokonywania zwrotu domom maklerskim nadwyżki wniesionych rocznych wpłat,
o której mowa w art. 137 ust. 20;
5)
tryb dokonywania wypłat inwestorom;
6)
sposób dokonywania rozliczeń z podmiotem objętym systemem rekompensat w przypadku
zwolnienia z uczestnictwa tego podmiotu w systemie rekompensat oraz okres, po zwolnieniu
uczestnictwa podmiotu w systemie rekompensat, w ciągu którego ujawnienie się okoliczności
stanowiących podstawę dokonania wypłat rekompensat powoduje brak zwrotu podmiotowi
jego udziału w systemie;
7)
wysokość opłat należnych z tytułu wykonywania przez Krajowy Depozyt obowiązków wynikających
z funkcjonowania systemu rekompensat oraz sposób dokonywania z podmiotami objętymi
systemem rekompensat rozliczeń kosztów poniesionych w związku z funkcjonowaniem tego
systemu;
8)
środki dyscyplinujące i porządkowe, które mogą być stosowane wobec podmiotów objętych
systemem rekompensat naruszających obowiązki wynikające z uczestnictwa w systemie
rekompensat, zasady i tryb ich stosowania oraz tryb informowania Komisji o naruszaniu
obowiązków wynikających z uczestnictwa w tym systemie.
Art. 135.
1256)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 117 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Dom maklerski staje się uczestnikiem systemu rekompensat z chwilą udzielenia mu zezwolenia
na prowadzenie działalności maklerskiej obejmującej świadczenie co najmniej jednej
z usług w zakresie czynności, o których mowa w art. 69 ust. 2 lub ust. 4 pkt 1, a
w przypadku banku powierniczego z chwilą udzielenia mu zezwolenia na prowadzenie rachunków
papierów wartościowych.
2.
Dom maklerski jest zwolniony z uczestnictwa w systemie rekompensat z chwilą:
1)
zaprzestania działalności, określonej w decyzji o cofnięciu lub uchyleniu zezwolenia,
o którym mowa w art. 69 ust. 1, albo w decyzji o cofnięciu lub uchyleniu zezwolenia
na prowadzenie rachunków papierów wartościowych przez bank;
2)
wygaśnięcia zezwolenia w przypadkach, o których mowa w art. 89 ust. 1.
Art. 136.
1.
W przypadku gdy system rekompensat obowiązujący w państwie siedziby zagranicznej firmy
inwestycyjnej prowadzącej działalność maklerską na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej
w formie oddziału nie zapewnia rekompensat w wysokości lub w zakresie określonym w
ustawie, oddział zagranicznej firmy inwestycyjnej może, w celu zagwarantowania inwestorom
wypłat rekompensat do wysokości lub zakresu określonego w ustawie, złożyć do Krajowego
Depozytu wniosek o przystąpienie do systemu rekompensat. Złożenie przez oddział zagranicznej
firmy inwestycyjnej wniosku jest równoznaczne z jego uczestnictwem w tym systemie.
2.
Roczna wpłata, o której mowa w art. 137 ust. 1, dokonana przez oddział zagranicznej
firmy inwestycyjnej ma na celu uzupełnienie poziomu rekompensat zapewnianego przez
system rekompensat obowiązujący w państwie jej siedziby do wysokości lub zakresu rekompensat
zapewnianego przez system rekompensat.
3.
W przypadku gdy oddział zagranicznej firmy inwestycyjnej nie wykonuje bądź nienależycie
wykonuje obowiązki wynikające z uczestnictwa w systemie rekompensat, Krajowy Depozyt
niezwłocznie informuje o tym Komisję. Komisja przekazuje właściwemu organowi nadzoru,
który udzielił zagranicznej firmie inwestycyjnej zezwolenia na prowadzenie działalności
maklerskiej, informacje otrzymane od Krajowego Depozytu, wskazując jednocześnie termin
wykluczenia oddziału zagranicznej firmy inwestycyjnej z systemu rekompensat, nie dłuższy
niż 12 miesięcy od dnia przekazania informacji.
4.
Krajowy Depozyt współpracuje z organem nadzoru, o którym mowa w ust. 3, przy podejmowaniu
przez ten organ środków mających na celu zapewnienie przez oddział zagranicznej firmy
inwestycyjnej należytego wykonania obowiązków wynikających z uczestnictwa w systemie
rekompensat.
5.
W przypadku gdy po upływie okresu, o którym mowa w ust. 3, i pomimo podjęcia środków,
o których mowa w ust. 4, oddział zagranicznej firmy inwestycyjnej nie wykonuje lub
nienależycie wykonuje obowiązki wynikające z uczestnictwa w systemie rekompensat,
Krajowy Depozyt może, za zgodą organu nadzoru, o którym mowa w ust. 3, wykluczyć oddział
zagranicznej firmy inwestycyjnej z systemu rekompensat.
6.
Udział oddziału zagranicznej firmy inwestycyjnej w systemie rekompensat nie ulega
zwrotowi w przypadku wykluczenia z systemu, jeżeli w okresie wskazanym w regulaminie,
o którym mowa w art. 134 ust. 1, przypadającym po tym wykluczeniu ujawnią się okoliczności
stanowiące podstawę dokonania wypłat rekompensat inwestorom będącym klientami tego
oddziału.
7257)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 118 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
System rekompensat zapewnia inwestorom wypłatę rekompensat z tytułu usług świadczonych
na ich rzecz w zakresie czynności, o których mowa w art. 69 ust. 2 i ust. 4 pkt 1,
przez zagraniczną firmę inwestycyjną w ramach jej oddziału na terytorium Rzeczypospolitej
Polskiej przed dniem jego wykluczenia z systemu.
8.
Oddział zagranicznej firmy inwestycyjnej informuje niezwłocznie klientów o wykluczeniu
z systemu rekompensat, wskazując w szczególności datę wykluczenia.
9258)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 118 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W przypadku, o którym mowa w ust. 1, Krajowy Depozyt określa zasady i tryb wypłaty
rekompensat dla inwestorów z tytułu usług świadczonych na ich rzecz w zakresie czynności,
o których mowa w art. 69 ust. 2 i ust. 4 pkt 1, przez zagraniczną firmę inwestycyjną
prowadzącą działalność maklerską na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej w formie
oddziału.
10.
Zasady i tryb, o których mowa w ust. 9, są ustalane w porozumieniu z podmiotem zarządzającym
systemem rekompensat obowiązującym w państwie siedziby zagranicznej firmy inwestycyjnej.
11.
Zasady i tryb, o których mowa w ust. 9, powinny w szczególności zapewniać:
1)
możliwość żądania przez Krajowy Depozyt przekazania przez zagraniczną firmę inwestycyjną
informacji niezbędnych do prawidłowego wykonywania obowiązków wynikających z uczestnictwa
w systemie rekompensat oraz możliwość wystąpienia do właściwego organu nadzoru w państwie
siedziby tej zagranicznej firmy inwestycyjnej o weryfikację tych informacji;
2)
wypłatę rekompensat w wysokości różnicy między wysokością rekompensat przysługujących
inwestorom a wysokością rekompensat wypłacanych przez system obowiązujący w państwie
siedziby danej zagranicznej firmy inwestycyjnej, po otrzymaniu informacji od właściwego
organu nadzoru w państwie siedziby danej zagranicznej firmy inwestycyjnej dotyczącej
zdarzeń, o których mowa w art. 133 ust. 2;
3)
prawo weryfikacji przez Krajowy Depozyt praw przysługujących inwestorom, na rzecz
których świadczone są usługi przez zagraniczną firmę inwestycyjną w ramach jej oddziału
na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej;
4)
ścisłą współpracę między Krajowym Depozytem a podmiotem zarządzającym systemem rekompensat
w państwie siedziby zagranicznej firmy inwestycyjnej w celu zapewnienia inwestorom
sprawnej wypłaty rekompensat w przysługującej im wysokości.
12.
Zasady i tryb, o których mowa w ust. 9, powinny przewidywać sposób ustalania wysokości
rekompensat przysługujących z poszczególnych systemów rekompensat inwestorom posiadającym
roszczenie wzajemne wobec zagranicznej firmy inwestycyjnej prowadzącej działalność
maklerską na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej w formie oddziału.
13.
W zakresie nieuregulowanym przepisami ust. 1-12, do uczestnictwa oddziału zagranicznej
firmy inwestycyjnej w systemie rekompensat, przepisy niniejszego działu stosuje się
odpowiednio.
Art. 137.
1.
Domy maklerskie, z zastrzeżeniem ust. 5 oraz ust. 18-20, wnoszą do systemu rekompensat
w każdym roku kalendarzowym obowiązkowe roczne wpłaty, zwane dalej „rocznymi wpłatami”,
w wysokości sumy iloczynów:
1)
stawki nie wyższej niż 0,4% oraz średniego stanu środków pieniężnych inwestorów;
2259)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 119 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
stawki nie wyższej niż 0,01% oraz średniej wartości instrumentów finansowych, z ostatnich
12 miesięcy, posiadanych przez inwestorów.
2260)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 119 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Przez wartość instrumentów finansowych, posiadanych przez inwestorów, rozumie się
cenę bieżącą ustaloną zgodnie z zasadami zawartymi w przepisach określających szczególne
zasady rachunkowości domów maklerskich.
3.
Przez średni stan środków pieniężnych inwestorów rozumie się stosunek sumy stanu środków
pieniężnych inwestorów na poszczególne dni robocze w ciągu 12 miesięcy do liczby dni
roboczych przypadających w tym okresie.
4261)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 119 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Przez średnią wartość instrumentów finansowych posiadanych przez inwestorów rozumie
się stosunek sumy wartości instrumentów finansowych posiadanych przez inwestorów na
poszczególne dni robocze w ciągu 12 miesięcy do liczby dni roboczych przypadających
w tym okresie.
5261)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 119 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Banki powiernicze wnoszą obowiązkowo do systemu rekompensat w każdym roku kalendarzowym
roczne wpłaty w wysokości iloczynu stawki, o której mowa w ust. 1 pkt 2, oraz, obliczanej
zgodnie z zasadami określonymi w ust. 2 i 4 średniej wartości instrumentów finansowych
będących przedmiotem obrotu na rynku zorganizowanym, z ostatnich 12 miesięcy, zapisanych
na rachunkach inwestorów.
6261)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 119 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Do celów obliczenia średniego stanu środków pieniężnych, o którym mowa w ust. 3, oraz
średniej wartości, o której mowa w ust. 4 i 5, nie stosuje się wyłączenia, o którym
mowa w art. 132 ust. 1 pkt 1 lit. t.
7.
Wysokość stawek, o których mowa w ust. 1, na kolejny rok kalendarzowy określa i przekazuje
domom maklerskim Krajowy Depozyt, nie później niż do końca roku kalendarzowego poprzedzającego
rok, w którym wpłata ma być wniesiona.
8262)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 119 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Domy maklerskie wnoszą, z zastrzeżeniem ust. 18-20, roczne wpłaty w czterech ratach
wnoszonych do ostatniego dnia roboczego miesiąca kończącego każdy kwartał kalendarzowy,
z tym że raty za pierwszy oraz drugi kwartał są równe i wnoszone w wysokości określonej
zgodnie z ust. 1 i 5, zaś raty za trzeci oraz czwarty kwartał są równe i wnoszone
w wysokości określonej zgodnie z ust. 1 i 5 według średniego stanu środków pieniężnych
inwestorów oraz średniej wartości instrumentów finansowych posiadanych przez inwestorów
z drugiego półrocza poprzedniego roku kalendarzowego oraz pierwszego półrocza roku
kalendarzowego, w którym wpłaty są wnoszone, z zastrzeżeniem ust. 9 i 10.
9262)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 119 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W przypadku gdy suma roszczeń inwestorów z tytułu rekompensat przekroczy wysokość
środków zgromadzonych w systemie rekompensat, wartość należnych, a jeszcze niewpłaconych
rat na poczet rocznych wpłat za dany rok kalendarzowy jest wnoszona w terminie 7 dni
od dnia wezwania domów maklerskich do ich wniesienia przez Krajowy Depozyt.
10.
W przypadku gdy suma roszczeń inwestorów z tytułu rekompensat przekroczy wysokość
środków zgromadzonych w systemie rekompensat i należnych, a jeszcze niewpłaconych
rat na poczet rocznych wpłat za dany rok kalendarzowy, kwota rocznych wpłat, które
powinny zostać wpłacone do systemu w tym roku kalendarzowym, może zostać podwyższona
przez zastosowanie stawki nie wyższej jednak niż 1,8%.
11.
Minister właściwy do spraw instytucji finansowych, po zasięgnięciu opinii Komisji
i Krajowego Depozytu, dokonuje, w drodze rozporządzenia, podwyższenia, o którym mowa
w ust. 10, oraz określa termin jego płatności, z uwzględnieniem konieczności zapewnienia
realizacji roszczeń inwestorów.
12.
W przypadku opóźnienia w dokonaniu wpłaty którejkolwiek z rat, o których mowa w ust.
8 i 9, lub kwoty określonej w ust. 11, Krajowemu Depozytowi przysługuje roszczenie
o zapłatę do systemu rekompensat odsetek w wysokości odsetek pobieranych od zaległości
podatkowych. Wyciągi z ksiąg Krajowego Depozytu, podpisane przez upoważnionych członków
zarządu Krajowego Depozytu i opatrzone jego pieczęcią, stwierdzające istnienie zobowiązania
podmiotu objętego systemem rekompensat i zaopatrzone w oświadczenie, że oparte na
nich roszczenia są wymagalne, mają moc tytułów wykonawczych bez potrzeby uzyskiwania
dla nich klauzul wykonalności.
12a263)Dodany przez art. 1 pkt 119 lit. e ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W każdym roku kalendarzowym, najpóźniej do dnia upływu terminu do wniesienia pierwszej
raty wpłat rocznych za ten rok, Krajowy Depozyt informuje Komisję o domach maklerskich,
obowiązanych do wniesienia wpłat rocznych, o których mowa w ust. 1, oraz o ich wysokości.
13264)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 119 lit. f ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W przypadku stwierdzenia, że dom maklerski nie wykonuje bądź nienależycie wykonuje
obowiązki wynikające z uczestnictwa w systemie rekompensat, Krajowy Depozyt niezwłocznie
informuje o tym Komisję. Wobec domu maklerskiego, który nie wykonuje bądź nienależycie
wykonuje obowiązki wynikające z uczestnictwa w systemie rekompensat, Komisja podejmuje
środki, o których mowa w art. 167 ust. 1 lub 2.
14.
W przypadku gdy oddział domu maklerskiego prowadzący działalność w innym państwie
członkowskim nie wykonuje bądź nienależycie wykonuje obowiązki wynikające z uczestnictwa
w systemie rekompensat, do którego przystąpił, Komisja po otrzymaniu od podmiotu zarządzającego
tym systemem informacji o zaistnieniu tych okoliczności współpracuje z tym podmiotem
oraz podejmuje środki, o których mowa w art. 167 ust. 1 lub 2, w związku z nienależytym
wykonywaniem przez oddział domu maklerskiego obowiązków wynikających z uczestnictwa
w tym systemie.
15265)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 119 lit. g ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W przypadku gdy od poinformowania Komisji przez właściwy podmiot zarządzający systemem
rekompensat w innym państwie członkowskim upłynęło co najmniej 12 miesięcy i pomimo
podjęcia środków, o których mowa w art. 167 ust. 1 i 2, oddział domu maklerskiego
nie wykonuje lub nienależycie wykonuje obowiązki wynikające z uczestnictwa w systemie
rekompensat innego państwa członkowskiego, Komisja może, w sytuacji gdy wystąpi o
to podmiot zarządzający systemem rekompensat tego innego państwa członkowskiego, udzielić
zgody na wykluczenie oddziału domu maklerskiego z tego systemu.
16.
Oddział domu maklerskiego informuje niezwłocznie klientów o wykluczeniu z systemu
rekompensat innego państwa członkowskiego, wskazując w szczególności datę wykluczenia.
17.
Komisja informuje właściwy podmiot zarządzający systemem rekompensat w innym państwie
członkowskim, do którego przystąpił oddział domu maklerskiego, o zaistnieniu jednej
z okoliczności, o której mowa w art. 133 ust. 2.
18.
Obowiązek wnoszenia rocznych wpłat do systemu rekompensat przez dom maklerski ulega
zawieszeniu, w przypadku gdy dotychczasowe wpłaty domu maklerskiego do systemu osiągną
wysokość określoną zgodnie z ust. 19. Nie wyłącza to obowiązku dokonania przez dom
maklerski wpłaty do systemu w związku z podwyższeniem stawek, o którym mowa w ust.
10.
19266)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 119 lit. h ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Wysokość środków powodującą zawieszenie wpłat domu maklerskiego do systemu rekompensat
ustala się odpowiednio, zgodnie z zasadami obliczania wysokości rocznych wpłat, poprzez
zastosowanie dziesięciokrotności stawki, o której mowa w:
1)
ust. 1 pkt 1, w odniesieniu do środków pieniężnych inwestorów;
2)
ust. 1 pkt 2, w odniesieniu do instrumentów finansowych inwestorów.
20266)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 119 lit. h ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W przypadku przekroczenia wysokości środków, o której mowa w ust. 19, Krajowy Depozyt
zwraca domowi maklerskiemu nadwyżkę wniesionych wpłat. Zwrotu nadwyżki nie dokonuje
się, w przypadku gdy nadwyżka ta jest skutkiem zaprzestania prowadzenia przez dom
maklerski działalności, z którą wiąże się obowiązek wnoszenia wpłat do systemu.
21.
Przepisów ust. 18-20 nie stosuje się w przypadku, gdy z systemu rekompensat dokonano
wypłat na rzecz inwestorów - do czasu, gdy wartość aktywów systemu rekompensat osiągnie
poziom wymagany przepisami prawa.
Art. 138.
1267)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 120 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Środki wniesione przez domy maklerskie tytułem rocznych wpłat i odsetki, o których
mowa w art. 137 ust. 12, a także pożytki uzyskane z tytułu zarządzania tymi środkami,
stanowią współwłasność łączną uczestników systemu.
1a268)Dodany przez art. 1 pkt 120 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W przypadku zwolnienia z uczestnictwa w systemie rekompensat, podmiotowi jest zwracany
udział we współwłasności w wysokości, która przysługiwałaby temu podmiotowi w przypadku
jej ustania. Udział jest zwracany, pod warunkiem że:
1)
do dnia zwolnienia tego podmiotu z uczestnictwa w systemie rekompensat nie nastąpiły
okoliczności, o których mowa w art. 133 ust. 2, dotyczące któregokolwiek uczestnika
systemu rekompensat, oraz
2)
w okresie wskazanym w regulaminie funkcjonowania systemu rekompensat nie ujawnią się
okoliczności stanowiące podstawę dokonania wypłat rekompensat inwestorom będącym klientami
tego podmiotu.
1b268)Dodany przez art. 1 pkt 120 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W przypadku gdy którykolwiek z warunków, o których mowa w ust. 1a, nie został spełniony,
udział podmiotu zwolnionego z uczestnictwa w systemie rekompensat może zostać zwrócony
jedynie w takim zakresie, w jakim nie podlega on wykorzystaniu na cele związane z
wypłatą rekompensat.
2.
W związku z uczestnictwem w systemie rekompensat domy maklerskie tworzą, w ciężar
kosztów, rezerwy do wysokości wpłat wniesionych do systemu. W przypadku zwrotu nadwyżki
wniesionych wpłat dom maklerski zmniejsza utworzoną rezerwę o wysokość nadwyżki.
3.
Środki wniesione przez dom maklerski tytułem rocznych wpłat, odsetki, o których mowa
w art. 137 ust. 12, a także pożytki uzyskane z tytułu zarządzania tymi środkami, nie
podlegają egzekucji prowadzonej z majątku uczestnika systemu.
Art. 139.1 orzeczenie
1.
System rekompensat zabezpiecza wypłatę środków inwestorów, o których mowa w art. 133
ust. 2, pomniejszonych o należności domu maklerskiego od inwestora z tytułu świadczonych
usług, według stanu z dnia zaistnienia jednej z okoliczności, o której mowa w art.
133 ust. 2, do wysokości równowartości w złotych 3 000 euro - w 100% wartości środków
objętych systemem rekompensat, oraz 90% nadwyżki ponad tę kwotę, z tym że górna granica
środków objętych systemem rekompensat wynosi równowartość w złotych 22 000 euro, z
zastrzeżeniem ust. 2.
2.
Górna granica środków objętych systemem rekompensat wynosi:
1)
równowartość w złotych 15 000 euro od dnia 1 stycznia 2006 r. do dnia 31 grudnia 2006 r.;
2)
równowartość w złotych 19 000 euro - od dnia 1 stycznia 2007 r. do dnia 31 grudnia
2007 r.
3.
Do obliczenia wartości euro w złotych przyjmuje się kurs średni Narodowego Banku Polskiego,
zgodnie z ogłaszaną tabelą kursową, z dnia zaistnienia okoliczności stanowiącej podstawę
do wypłat rekompensat.
4.
Kwoty, o których mowa w ust. 1 i 2, określają maksymalną wysokość roszczeń inwestora
niezależnie od tego, w jakiej wysokości i na ilu rachunkach posiadał środki, o których
mowa w art. 133 ust. 2, lub z ilu wierzytelności przysługują mu należności w danym
domu maklerskim.
5269)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 121 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Rekompensata wypłacana na rzecz współwłaścicieli instrumentów finansowych lub środków
pieniężnych nie może przekroczyć kwoty ustalonej zgodnie z ust. 1 i 2. Każdemu ze
współwłaścicieli przysługuje prawo do otrzymania takiej części tej kwoty, która odpowiada
wysokości jego udziału we współwłasności. W przypadku współwłasności łącznej wysokość
udziału określają przepisy odnoszące się do tej współwłasności w przypadku jej ustania.
6.
Rekompensaty są płatne według terminarza wypłat nie później jednak niż w terminie
3 miesięcy od dnia zatwierdzenia tego terminarza przez Krajowy Depozyt.
7.
W przypadku wystąpienia szczególnie uzasadnionych okoliczności uniemożliwiających
wypłatę rekompensat w terminie 3 miesięcy, Komisja może, na wniosek Krajowego Depozytu,
przedłużyć termin wypłat, nie dłużej jednak niż o kolejne 3 miesiące.
8.
Krajowy Depozyt składa wniosek, o którym mowa w ust. 7, nie później niż na 14 dni
przed upływem terminu wypłat rekompensat.
9270)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 121 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Roszczenia z tytułu rekompensaty przedawniają się z upływem 5 lat od dnia zaistnienia
okoliczności stanowiącej podstawę do wypłat rekompensat.
10.
Inwestor zachowuje prawo do dochodzenia od masy upadłości lub domu maklerskiego swoich
roszczeń ponad kwotę określoną w ust. 1 i 2.
Art. 140.1 orzeczenie
1271)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 122 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Syndyk lub zarządca jest obowiązany niezwłocznie, lecz nie później niż w terminie
6 miesięcy od dnia ogłoszenia upadłości domu maklerskiego, ustalić i przedstawić w
formie pisemnej Krajowemu Depozytowi:
1)
sporządzoną według wzoru określonego przez Krajowy Depozyt, listę inwestorów uprawnionych
do otrzymania rekompensat, z wyszczególnieniem okoliczności stanowiących podstawę
do uznania klientów domu maklerskiego za inwestorów, kwot środków pieniężnych oraz
wartości instrumentów finansowych inwestorów, za które przysługuje rekompensata, oraz
wyliczonych kwot rekompensat należnych poszczególnym inwestorom wraz ze wskazaniem
sposobu ich wyliczenia;
2)
kwotę płynnych środków domu maklerskiego wchodzących w skład masy upadłości według
stanu na dzień ogłoszenia upadłości;
3)
wysokość wydatków związanych z wypłatą wynagrodzeń pracownikom upadłego domu maklerskiego
i wysokość bieżących wydatków związanych z kosztami postępowania upadłościowego, poniesionych
do dnia sporządzenia listy inwestorów, powiększoną o wysokość niezbędnych wydatków
związanych z wypłatą rekompensat, wraz z aktualną wysokością środków płynnych domu
maklerskiego znajdujących się w dyspozycji syndyka lub zarządcy;
4)
terminarz wypłat.
1a272)Dodany przez art. 1 pkt 122 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Ustalenia informacji, o których mowa w ust. 1, syndyk lub zarządca dokonuje na podstawie
ksiąg domu maklerskiego, z zastrzeżeniem ust. 1b.
1b272)Dodany przez art. 1 pkt 122 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Ustalenia okoliczności stanowiących podstawę do uznania klientów domu maklerskiego
za inwestorów uprawnionych do otrzymania rekompensaty syndyk lub zarządca dokonuje
również na podstawie danych zawartych we właściwych rejestrach lub innych danych urzędowych,
a w zakresie ustalenia osób, o których mowa w art. 132 ust. pkt 1 lit. s, także na
podstawie stosownych oświadczeń odebranych od klientów domu maklerskiego.
2273)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 122 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Krajowy Depozyt w terminie 30 dni sprawdza przedstawioną przez syndyka lub zarządcę
listę inwestorów pod względem zgodności z wymaganiami określonymi w ust. 1 pkt 1,
wyliczenie kwot rekompensat pod względem zgodności z ustawą oraz terminarz wypłat,
o którym mowa w ust. 1 pkt 4.
3.
W przypadku powstania uzasadnionych wątpliwości co do podanej przez syndyka lub zarządcę
wysokości wydatków określonych w ust. 1 pkt 3, Krajowy Depozyt zwraca się do sędziego-komisarza
o zatwierdzenie wydatków w trybie art. 168 ustawy z dnia 28 lutego 2003 r. - Prawo upadłościowe i naprawcze , co nie wstrzymuje powzięcia przez Krajowy Depozyt uchwały o przekazaniu kwot na
wypłatę rekompensat.
4.
Jeżeli Krajowy Depozyt stwierdzi, że lista inwestorów nie odpowiada warunkom określonym
w ust. 1 pkt 1, odmawia jej przyjęcia i zwraca ją syndykowi lub zarządcy, o czym niezwłocznie
powiadamia sędziego-komisarza.
5274)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 122 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Syndyk lub zarządca jest zobowiązany do usunięcia braków wskazanych przez Krajowy
Depozyt w terminie nie dłuższym niż 14 dni.
6274)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 122 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Po ustaleniu listy wierzytelności lub po stwierdzeniu wierzytelności prawomocnym orzeczeniem
sądu syndyk lub zarządca uzupełnia listę, o której mowa w ust. 1 pkt 1, o wierzytelności
inwestorów nieobjęte tą listą. Do uzupełnień listy inwestorów stosuje się odpowiednio
przepisy ust. 1 -5.
7274)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 122 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W stosunku do roszczeń inwestorów z tytułu rekompensat, nieobjętych listą, o której
mowa w ust. 1 pkt 1, przyjętą przez Krajowy Depozyt, w tym jej uzupełnieniami, podstawą
ich uwzględnienia przy dokonywaniu wypłat rekompensat może być wyłącznie prawomocne
orzeczenie sądu stwierdzające prawo inwestora do otrzymania rekompensaty oraz jej
wysokość. W takim przypadku inwestorowi przysługuje roszczenie do Krajowego Depozytu
o wypłatę rekompensaty.
Art. 141.
1.
Zarząd Krajowego Depozytu, w terminie 7 dni od dnia przyjęcia listy, o której mowa
w art. 140 ust. 1 pkt 1, podejmuje i podaje do publicznej wiadomości, w drodze ogłoszenia
w dwóch dziennikach o zasięgu ogólnopolskim, uchwałę o przekazaniu syndykowi lub zarządcy
kwot na wypłatę rekompensat, z zastrzeżeniem ust. 3.
2.
Uchwała, o której mowa w ust. 1, określa:
1)
kwotę środków przekazywanych syndykowi lub zarządcy na wypłatę rekompensat, stanowiącą
różnicę sumy należnych inwestorom rekompensat i środków płynnych domu maklerskiego,
pomniejszonych o wydatki określone w art. 140 ust. 1 pkt 3;
2)
sposób dokonywania przez syndyka lub zarządcę wypłat rekompensat, w tym terminy i
miejsce dokonywania wypłat.
3.
W kwocie na wypłatę rekompensat uwzględnia się w całości udział w systemie, jaki przysługuje
domowi maklerskiemu w stanie upadłości.
4.
Kwoty na wypłatę rekompensat, przekazane na podstawie uchwały zarządu Krajowego Depozytu
syndykowi lub zarządcy, nie wchodzą do masy upadłości i nie mogą być wykorzystane
przez syndyka lub zarządcę na żaden inny cel niż wypłata rekompensat.
Art. 142.
Z tytułu przekazania środków syndykowi lub zarządcy, Krajowemu Depozytowi przysługuje
roszczenie do masy upadłości o zwrot do systemu rekompensat przekazanych kwot, które
ulegają zaspokojeniu w kategorii pierwszej, o której mowa w art. 342 ust. 1 pkt 1 ustawy z dnia 28 lutego 2003 r. - Prawo upadłościowe i naprawcze, bezpośrednio po kosztach postępowania oraz po zaspokojeniu należności za pracę.
Art. 343 ust. 1 zdanie pierwsze tej ustawy stosuje się odpowiednio. Roszczenie o zwrot
nie obejmuje jednak tej części przekazanej kwoty, jaka odpowiada udziałowi w systemie
rekompensat domu maklerskiego w stanie upadłości.
Art. 143.
1.
Syndyk lub zarządca jest obowiązany do dokonywania wypłat rekompensat na warunkach
określonych ustawą oraz w uchwale zarządu Krajowego Depozytu, o której mowa w art.
141 ust. 1, zgodnie z terminarzem wypłat.
1a275)Dodany przez art. 1 pkt 123 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W przypadku gdy jest prowadzone postępowanie karne, w którym zachodzi uzasadnione
podejrzenie, że środki objęte systemem rekompensat mogą mieć związek z popełnieniem
przestępstwa, o którym mowa w art. 299 ustawy z dnia 6 czerwca 1997 r. - Kodeks karny , prokurator może postanowieniem wstrzymać wypłatę rekompensaty przysługującej inwestorowi
z tytułu tych środków na czas oznaczony, nie dłuższy jednak niż 3 miesiące.
1b275)Dodany przez art. 1 pkt 123 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W postanowieniu, o którym mowa w ust. 1a, określa się zakres, sposób i termin wstrzymania
wypłaty. Na postanowienie przysługuje zażalenie do sądu właściwego do rozpoznania
sprawy.
1c275)Dodany przez art. 1 pkt 123 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Wstrzymanie wypłaty upada, jeżeli w terminie, o którym mowa w ust. 1b, nie zostanie
wydane postanowienie o zabezpieczeniu majątkowym.
1d275)Dodany przez art. 1 pkt 123 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Przepisy ust. 1a -1c stosuje się odpowiednio, w przypadku gdy wypłaty rekompensat
dokonuje Krajowy Depozyt.
1e275)Dodany przez art. 1 pkt 123 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W sprawach dotyczących wstrzymania wypłaty rekompensaty nieuregulowanych w ustawie
stosuje się przepisy ustawy z dnia 6 czerwca 1997 r. - Kodeks postępowania karnego .
2.
Po zakończeniu wypłat syndyk lub zarządca dokonuje rozliczenia wypłaconych kwot i
sporządza sprawozdanie, które przekazuje Krajowemu Depozytowi w terminie 21 dni od
dnia zakończenia wypłat. W tym terminie syndyk lub zarządca przekazuje Krajowemu Depozytowi,
zwracane do systemu rekompensat, kwoty niewypłacone inwestorom oraz odsetki naliczone
od kwoty przekazanej przez Krajowy Depozyt na wypłatę rekompensat przez bank prowadzący
rachunek, na który wpłacono tę kwotę.
3.
Krajowy Depozyt sprawuje kontrolę przestrzegania przez syndyka lub zarządcę domu maklerskiego
warunków wypłat rekompensat, określonych w ustawie oraz w uchwale zarządu Krajowego
Depozytu, o której mowa w art. 141 ust. 1.
4.
O nieprawidłowościach ujawnionych w toku kontroli Krajowy Depozyt zawiadamia sędziego-komisarza,
wzywając syndyka lub zarządcę do ich usunięcia.
Art. 144.
1.
Wierzytelności przysługujące inwestorowi w stosunku do masy upadłości, w wysokości
kwot wypłaconych z tytułu rekompensat przechodzą z mocy prawa na Krajowy Depozyt,
który realizuje je na rzecz systemu rekompensat.
2.
Kwoty zwrócone Krajowemu Depozytowi przez syndyka lub zarządcę w trybie określonym
w art. 143 ust. 2 nie zmniejszają wierzytelności Krajowego Depozytu do masy upadłości
z tytułu przekazania środków pieniężnych na wypłatę rekompensat.
Art. 145278)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 124 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
W przypadku gdy nastąpi prawomocne oddalenie wniosku o ogłoszenie upadłości ze względu
na to, że majątek domu maklerskiego nie wystarcza na zaspokojenie kosztów postępowania,
umorzenie postępowania upadłościowego, albo gdy nastąpi ustanowienie zarządu własnego,
o którym mowa w art. 76 ust. 1 ustawy z dnia 28 lutego 2003 r. - Prawo upadłościowe i naprawcze, do całości majątku domu maklerskiego, albo stwierdzenie przez Komisję zaistnienia
okoliczności, o której mowa w art. 133 ust. 2 pkt 3:
1)
czynności, o których mowa w art. 140 ust. 1 -1b i ust. 5, art. 141 ust. 4 i art. 143
ust. 1 i 2, dokonywane przez syndyka lub zarządcę, wykonuje zarząd uczestnika systemu
rekompensat, komplementariusze uczestnika systemu, o którym mowa w art. 95 ust. 1
pkt 2 i 4, albo osoby uprawnione do reprezentowania uczestnika systemu, o którym mowa
w art. 95 ust. 1 pkt 5 i 6, albo inne osoby upoważnione do reprezentowania uczestnika
systemu, z wyłączeniem pełnomocników;
2)
przepisy art. 140 ust. 2, 4, 6 i 7, art. 141 ust. 1-3, art. 142, art. 143 ust. 3 oraz
art. 144 stosuje się odpowiednio;
3)
Krajowy Depozyt może zlecić badanie prawidłowości wyliczenia wydatków, o których mowa
w art. 140 ust. 1 pkt 3, przez biegłego rewidenta, który, wykonując zlecone czynności,
jest upoważniony do wglądu do ksiąg i dokumentów uczestnika systemu;
4)
zawiadomienie, o którym mowa w art. 143 ust. 4, jest przekazywane Komisji.
2.
W przypadku ogłoszenia upadłości domu maklerskiego z możliwością zawarcia układu,
wierzytelności inwestorów wobec upadłego z tytułu usług świadczonych na ich rzecz
w zakresie czynności, o których mowa w art. 69 ust. 2 i ust. 4 pkt 1, do wysokości
przysługujących im rekompensat, nie są objęte układem, a w głosowaniu nad układem,
obok innych wierzycieli, mogą brać udział jedynie inwestorzy, których wierzytelności
wobec upadłego są wyższe od przysługujących im rekompensat, i tylko w zakresie tej
nadwyżki.
Art. 146.
1.
Krajowy Depozyt składa Komisji corocznie sprawozdanie z działalności systemu rekompensat
za rok poprzedni, nie później niż w terminie 3 miesięcy od dnia kończącego poprzedni
rok obrotowy.
2.
Sprawozdanie z działalności systemu rekompensat podlega zbadaniu przez podmiot uprawniony
do badania sprawozdań finansowych.
Dział VI
Dostęp do informacji o szczególnym charakterze
Rozdział 1
Tajemnica zawodowa
Art. 147.
Tajemnica zawodowa obejmuje informację uzyskaną, przez osobę wymienioną w art. 148
ust. 1, w związku z podejmowanymi czynnościami służbowymi w ramach pozostawania w
stosunku pracy, zlecenia lub w innym stosunku prawnym o podobnym charakterze, dotyczącą
chronionych prawem interesów podmiotów dokonujących czynności związanych z obrotem
instrumentami finansowymi, lub innych czynności w ramach regulowanej ustawą działalności
objętej nadzorem Komisji lub zagranicznego organu nadzoru, jak również dotyczącą czynności
podejmowanych w ramach wykonywania tego nadzoru, w szczególności informację zawierającą:279)Zdanie wstępne w brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 125 ustawy, o której mowa w
odnośniku 2.
1)
dane osobowe strony umowy lub innej czynności prawnej;
2)
treść umowy lub przedmiot czynności prawnej;
3)
dane o sytuacji majątkowej strony umowy, w tym oznaczenie rachunku papierów wartościowych,
innego rachunku, na którym zapisywane są instrumenty finansowe niebędące papierami
wartościowymi, lub rachunku pieniężnego służącego do obsługi tych rachunków, liczbę
i oznaczenie instrumentów finansowych, oraz wartość środków zgromadzonych na tych
rachunkach.
Art. 148.
1.
Do zachowania tajemnicy zawodowej są obowiązani:
1)
maklerzy i doradcy;
2)
osoby wchodzące w skład statutowych organów:
a)
firmy inwestycyjnej,
c)
banku powierniczego,
d)
towarowego domu maklerskiego, który wykonuje czynności związane z obrotem instrumentami
finansowymi niebędącymi papierami wartościowymi,
e)
spółek prowadzących giełdę oraz spółek prowadzących rynek pozagiełdowy,
f)
Krajowego Depozytu,
g281)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 126 lit. a tiret drugie ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
izby, o której mowa w art. 92,
h281)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 126 lit. a tiret drugie ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
stowarzyszeń i organizacji zrzeszających maklerów, doradców, maklerów giełd towarowych
w rozumieniu ustawy z dnia 26 października 2000 r. o giełdach towarowych, emitentów zdematerializowanych papierów wartościowych albo banki powiernicze,
i282)Dodana przez art. 1 pkt 126 lit. a tiret trzecie ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
spółek prowadzących izbę rozliczeniową,
j282)Dodana przez art. 1 pkt 126 lit. a tiret trzecie ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
spółek prowadzących izbę rozrachunkową,
k282)Dodana przez art. 1 pkt 126 lit. a tiret trzecie ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
spółek, którym Krajowy Depozyt przekazał wykonywanie czynności, o których mowa w art.
48 ust. 1 pkt 1 -6 lub ust. 2;
4284)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 126 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
osoby pozostające w stosunku pracy, zlecenia lub w innym stosunku prawnym o podobnym
charakterze z podmiotami, o których mowa w pkt 2;
5284)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 126 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
osoby pozostające w stosunku pracy, zlecenia lub w innym stosunku prawnym o podobnym
charakterze z podmiotami pozostającymi w stosunku zlecenia lub w innym stosunku prawnym
o podobnym charakterze z podmiotami, o których mowa w pkt 2;
6)
osoby wchodzące w skład zespołu doradczego, o którym mowa w art. 46 ust. 5;
7)
inne osoby, jeżeli obowiązek taki wynika z przepisów innych ustaw.
2.
Obowiązek zachowania tajemnicy zawodowej istnieje również po ustaniu stosunków prawnych,
o których mowa w ust. 1.
Art. 149.
Z zastrzeżeniem art. 150-153 oraz art. 20, art. 21, art. 23 i art. 25 ustawy o nadzorze,
informacje stanowiące tajemnicę zawodową, będące w posiadaniu osób fizycznych wymienionych
w art. 148 ust. 1, są ujawniane wyłącznie na żądanie:
1)
sądu lub prokuratora w związku z toczącym się postępowaniem karnym lub postępowaniem
w sprawie o przestępstwo skarbowe;
2)
sądu lub prokuratora w związku z wykonaniem wniosku o udzielenie pomocy prawnej, pochodzącego
od państwa obcego, które na mocy ratyfikowanej umowy międzynarodowej wiążącej Rzeczpospolitą
Polską ma prawo występować o udzielenie informacji objętych tajemnicą zawodową;
3)
sądu w związku z toczącym się postępowaniem cywilnym w sprawie, w której stroną jest
podmiot będący stroną umowy lub innej czynności objętej tą tajemnicą - w zakresie
informacji dotyczących tego podmiotu;
4)
Generalnego Inspektora Kontroli Skarbowej w związku z toczącym się przed organem kontroli
skarbowej postępowaniem w sprawie o:
a)
przestępstwo skarbowe lub o wykroczenie skarbowe przeciwko osobie fizycznej będącej
stroną umowy lub innej czynności prawnej objętej tajemnicą zawodową - w zakresie informacji
dotyczących tej osoby,
b)
przestępstwo skarbowe popełnione przy wykonywaniu czynności związanych z działalnością
osoby prawnej lub jednostki organizacyjnej nieposiadającej osobowości prawnej, będącej
stroną umowy lub innej czynności prawnej objętej tajemnicą zawodową - w zakresie informacji
dotyczących tej osoby prawnej lub jednostki organizacyjnej;
5)
Prezesa Najwyższej Izby Kontroli lub upoważnionego przez niego kontrolera - w zakresie
informacji dotyczących jednostki kontrolowanej, niezbędnych do ustalenia stanu faktycznego
w prowadzonym postępowaniu kontrolnym dotyczącym tej jednostki, określonym w ustawie z dnia 23 grudnia 1994 r. o Najwyższej Izbie Kontroli ;
6)
podmiotu uprawnionego do badania sprawozdań finansowych podmiotu, o którym mowa w
art. 148 ust. 1 pkt 2, na podstawie zawartej z nim umowy
- w zakresie informacji określonych przepisami o rachunkowości;
7286)W tym brzmieniu obowiązuje do wejścia w życie zmiany, o której mowa w odnośniku 287.)
służb ochrony państwa i ich upoważnionych pisemnie funkcjonariuszy lub żołnierzy -
w zakresie niezbędnym do przeprowadzenia postępowania sprawdzającego na podstawie
przepisów o ochronie informacji niejawnych;
7287)W brzmieniu ustalonym przez art. 162 ustawy z dnia 5 sierpnia 2010 r. o ochronie informacji niejawnych (Dz. U. Nr 182, poz. 1228), która wejdzie w życie z dniem 2 stycznia 2011 r.)
Agencji Bezpieczeństwa Wewnętrznego, Służby Kontrwywiadu Wojskowego, Agencji Wywiadu,
Służby Wywiadu Wojskowego, Centralnego Biura Antykorupcyjnego. Policji, Żandarmerii
Wojskowej, Straży Granicznej, Służby Więziennej, Biura Ochrony Rządu i ich upoważnionych
pisemnie funkcjonariuszy lub żołnierzy - w zakresie niezbędnym do przeprowadzenia
postępowania sprawdzającego na podstawie przepisów o ochronie informacji niejawnych;
8)
Policji, jeżeli jest to konieczne do skutecznego zapobieżenia popełnieniu przestępstwa,
jego wykrycia albo ustalenia sprawcy i uzyskania dowodów, na zasadach i w trybie określonych
w art. 20 ustawy z dnia 6 kwietnia 1990 r. o Policji ;
8a289)Dodany przez art. 210 ustawy z dnia 9 czerwca 2006 r. o Centralnym Biurze Antykorupcyjnym (Dz. U. Nr 104, poz. 708), która weszła w życie z dniem 24 lipca 2006 r.)
Centralnego Biura Antykorupcyjnego, jeżeli jest to konieczne do skutecznego zapobieżenia
popełnieniu przestępstwa, jego wykrycia albo ustalenia sprawcy i uzyskania dowodów,
na zasadach i w trybie określonych w art. 23 ustawy z dnia 9 czerwca 2006 r. o Centralnym Biurze Antykorupcyjnym ;
9)
komornika sądowego w związku z toczącym się postępowaniem zabezpieczającym lub egzekucyjnym
w sprawie roszczeń wobec podmiotu będącego stroną umowy lub innej czynności prawnej
objętej tajemnicą zawodową - w zakresie informacji dotyczących tego podmiotu;
10)
organu egzekucyjnego w związku z prowadzeniem egzekucji administracyjnej w sprawie
obowiązków podmiotu będącego stroną umowy lub innej czynności prawnej objętej tajemnicą
zawodową - w zakresie informacji dotyczących tego podmiotu.
Art. 150.
1.
Nie narusza obowiązku zachowania tajemnicy zawodowej przekazywanie informacji stanowiących
taką tajemnicę:
1)
bezpośrednio osobie, której ta informacja dotyczy, lub innemu podmiotowi, któremu
osoba ta udzieliła pisemnego upoważnienia do otrzymania takich informacji, z zastrzeżeniem
ust. 2;
2)
w zawiadomieniu o przestępstwie oraz dokumentach przekazywanych w uzupełnieniu do
zawiadomienia;
3)
291) Generalnemu Inspektorowi Informacji Finansowej - w zakresie i na zasadach określonych
w ustawie z dnia 16 listopada 2000 r. o przeciwdziałaniu praniu pieniędzy oraz finansowaniu
terroryzmu ;
4)
Generalnemu Inspektorowi Kontroli Skarbowej lub osobom przez niego upoważnionym -
w zakresie niezbędnym do realizacji jego ustawowych zadań;
5)
Szefowi Krajowego Centrum Informacji Kryminalnych - na zasadach określonych w odrębnych
przepisach, w zakresie niezbędnym do realizacji jego ustawowych zadań;
6292)W brzmieniu ustalonym przez art. 220 ustawy z dnia 27 sierpnia 2009 r. o Służbie Celnej (Dz. U. Nr 168, poz. 1323), która weszła w życie z dniem 31 października 2009 r.)
organom podatkowym i organom Służby Celnej - na zasadach określonych w odrębnych przepisach,
w zakresie niezbędnym do realizacji ich ustawowych zadań;
7293)W brzmieniu ustalonym przez art. 63 pkt 5 ustawy, o której mowa w odnośniku 13.)
przez dom maklerski bankowi będącemu w stosunku do tego domu maklerskiego podmiotem
dominującym w rozumieniu art. 4 ust. 1 pkt 8 ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. - Prawo bankowe - na potrzeby sporządzania skonsolidowanego sprawozdania finansowego, oraz Komisji
Nadzoru Finansowego w zakresie niezbędnym do wykonywania nadzoru skonsolidowanego
nad tym bankiem;
7a294)Dodany przez art. 1 pkt 127 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
przez dom maklerski podmiotowi podlegającemu w Rzeczypospolitej Polskiej lub w innym
państwie członkowskim obowiązkom z zakresu adekwatności kapitałowej w zakresie niezbędnym
do wykonania tych obowiązków;
8)
przez firmy inwestycyjne oraz banki powiernicze:
a)
w przypadku określonym w art. 54 i art. 152,
b295)W brzmieniu ustalonym przez art. 59 ustawy z dnia 9 kwietnia 2010 r. o udostępnianiu informacji gospodarczych i wymianie danych gospodarczych (Dz. U. Nr 81, poz. 530), która weszła w życie z dniem 14 czerwca 2010 r.)
w zakresie i na zasadach określonych w ustawie z dnia 9 kwietnia 2010 r. o udostępnianiu informacji gospodarczych i wymianie
danych gospodarczych ;
9)
przez dom maklerski, zagraniczną osobę prawną, o której mowa w art. 115 ust. 1, lub
przez zagraniczną firmę inwestycyjną:
a296)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 127 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
podmiotowi wiodącemu w rozumieniu art. 4 ust. 5 i 6 ustawy o nadzorze uzupełniającym,
b)
koordynatorowi w rozumieniu art. 3 pkt 19 ustawy o nadzorze uzupełniającym,
c)
koordynatorowi zagranicznemu w rozumieniu art. 3 pkt 20 ustawy o nadzorze uzupełniającym
- w wykonaniu obowiązków określonych ustawą o nadzorze uzupełniającym;
10297)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 127 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
przez Krajowy Depozyt, spółkę, której Krajowy Depozyt przekazał wykonywanie czynności
z zakresu zadań, o których mowa w art. 48 ust. 1 pkt 1-6, domy maklerskie, banki prowadzące
działalność maklerską oraz banki powiernicze - w zakresie określonym w art. 34 ust. 4 ustawy z dnia 22 maja 2003 r. o działalności ubezpieczeniowej;
11297)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 127 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
przez uczestników Krajowego Depozytu lub spółki, której Krajowy Depozyt przekazał
wykonywanie czynności z zakresu zadań, o których mowa w art. 48 ust. 1 pkt 1 -6, spółce
publicznej, w przypadku określonym w art. 91 ust. 11 ustawy o ofercie publicznej;
12)
między Komisją lub właściwym organem nadzoru w innym państwie członkowskim a:
a)
podmiotem uprawnionym do badania sprawozdań finansowych domu maklerskiego, banku prowadzącego
działalność maklerską, banku prowadzącego rachunki papierów wartościowych lub podmiotem
uprawnionym do badania sprawozdań finansowych zagranicznej firmy inwestycyjnej,
b)
sędzia-komisarzem, nadzorcą sądowym, syndykiem lub zarządcą albo likwidatorem domu
maklerskiego, banku prowadzącego działalność maklerską, banku prowadzącego rachunki
papierów wartościowych lub organem odpowiedzialnym za prowadzenie postępowania upadłościowego
lub likwidacyjnego zagranicznej firmy inwestycyjnej
- jeżeli informacje te są niezbędne do wykonywania zadań w zakresie nadzoru przez
Komisję lub właściwy organ nadzoru w innym państwie członkowskim albo do skutecznego
prowadzenia postępowania upadłościowego, sprawowania zarządu masą upadłości lub prowadzenia
likwidacji, lub - w zakresie informacji określonych przepisami o rachunkowości - do
celów badania sprawozdań finansowych tych domów maklerskich, banków lub zagranicznych
firm inwestycyjnych;
13)
Krajowemu Depozytowi - jeżeli informacje te są niezbędne do wykonywania jego ustawowych
zadań, w szczególności związanych z tworzeniem, organizacją i zarządzaniem systemem
rekompensat;
13a298)Dodany przez art. 1 pkt 127 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
spółce, której Krajowy Depozyt przekazał wykonywanie czynności z zakresu zadań, o
których mowa w art. 48 ust. 1 pkt 1 -6 lub ust. 2, jeżeli informacje te są niezbędne
do wykonywania tych czynności;
13b298)Dodany przez art. 1 pkt 127 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
przez Krajowy Depozyt lub spółkę, której Krajowy Depozyt przekazał wykonywanie czynności
z zakresu zadań, o których mowa w art. 48 ust. 1 pkt 4 lub 5 albo ust. 2 pkt 3 emitentowi
papierów wartościowych, podmiotowi wykonującemu poza terytorium Rzeczypospolitej Polskiej
zadania w zakresie centralnej rejestracji papierów wartościowych lub rozliczania transakcji
zawieranych w obrocie papierami wartościowymi albo uprawnionemu do prowadzenia poza
terytorium Rzeczypospolitej Polskiej rachunków, na których są rejestrowane papiery
wartościowe, za pośrednictwem którego papiery wartościowe, których dotyczą te informacje,
są rejestrowane w depozycie papierów wartościowych, w przypadkach określonych w art.
54 ust. 2;
14)
przez Komisję lub jej upoważnionego przedstawiciela:
a299)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 127 lit. e ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
do publicznej wiadomości w zakresie dotyczącym treści podjętych uchwał i decyzji,
także w sprawach indywidualnych, jeżeli ze względu na interes rynku instrumentów finansowych,
rynku towarów giełdowych lub rynku działalności funduszy inwestycyjnych, Komisja uznała
przekazanie takiej informacji za uzasadnione,
b)
do publicznej wiadomości w trybie i na warunkach, o których mowa w art. 25 ust. 1
ustawy o nadzorze,
c)
w postępowaniu wyjaśniającym, w przypadku określonym w art. 38 ust. 5 ustawy o nadzorze,
d)
w wykonaniu porozumień, o których mowa w art. 20 i art. 23 ustawy o nadzorze,
e)
w przypadkach określonych w art. 151 oraz w art. 21 ust. 1 ustawy o nadzorze i w art.
96 ust. 11 ustawy o ofercie publicznej;
15)
przez Komisję:
b)
Prezesowi Narodowego Banku Polskiego - jeżeli informacje te są niezbędne w celu realizacji
ustawowych zadań Narodowego Banku Polskiego w zakresie polityki pieniężnej oraz nadzoru
nad systemem płatności;
16301)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 127 lit. g ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
w przypadkach określonych w art. 40, art. 89 ust. 4 i art. 161;
17302)Dodany przez art. 1 pkt 127 lit. h ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
przez firmę inwestycyjną lub bank powierniczy w związku z zawarciem lub wykonaniem
umowy związanej z prowadzeniem działalności maklerskiej lub powierniczej, o ile przekazanie
tych informacji jest niezbędne do zawarcia lub wykonania umowy.
2.
Osoby, o których mowa w art. 148 ust. 1, są obowiązane do zachowania w tajemnicy informacji
dotyczących udzielania Policji informacji na zasadach określonych w art. 20 ust. 4-10 ustawy z dnia 6 kwietnia 1990 r. o Policji, oraz dotyczące zawiadomienia, o którym mowa w art. 20 ust. 13 tej ustawy. Zachowanie
tajemnicy obowiązuje wobec osób, których ta informacja dotyczy, oraz osób trzecich,
z wyjątkiem osób reprezentujących Komisję oraz pracowników urzędu Komisji, którym
informacje te są przekazywane w związku z wykonywaniem ustawowo określonych zadań
w zakresie nadzoru.
Art. 151.
Komisja może również przekazać będące w jej posiadaniu informacje stanowiące tajemnicę
zawodową:
1303)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 128 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
rzecznikowi dyscyplinarnemu lub sądowi dyscyplinarnemu stowarzyszenia zrzeszającego
maklerów lub doradców, wyłącznie w zakresie niezbędnym do ustalenia, na potrzeby wszczęcia
lub prowadzenia postępowania dyscyplinarnego, naruszenia zasad etyki zawodowej przez
maklera lub doradcę;
2)
rzecznikowi sądu lub sądowi izby, wyłącznie w zakresie niezbędnym do ustalenia, na
potrzeby prowadzonego postępowania, naruszenia przez członka izby zasad etyki lub
zasad rzetelnego wykonywania działalności gospodarczej;
3304)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 128 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
Krajowemu Depozytowi, spółce prowadzącej izbę rozliczeniową, spółce prowadzącej izbę
rozrachunkową, spółce prowadzącej giełdę lub spółce prowadzącej rynek pozagiełdowy,
o ile przekazanie takiej informacji jest niezbędne do wykonywania ustawowo określonych
zadań tych podmiotów;
4305)Dodany przez art. 1 pkt 128 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
spółce, której Krajowy Depozyt przekazał wykonywanie czynności z zakresu zadań, o
których mowa w art. 48 ust. 1 pkt 1 -6 lub ust. 2, o ile przekazanie takiej informacji
jest niezbędne do wykonywania tych czynności.
Art. 152.
Firmy inwestycyjne i banki powiernicze mogą przekazywać sobie, objęte tajemnicą zawodową,
informacje o wierzytelnościach przysługujących im względem klientów z tytułu świadczonych
usług - w zakresie, w jakim informacje te są niezbędne do ochrony ich interesów przed
nierzetelnymi klientami.
Art. 153.
1.
Obowiązek zachowania tajemnicy zawodowej mają także osoby, którym informacje stanowiące
taką tajemnicę zostały ujawnione w przypadkach określonych w art. 149-152 lub art.
20, art. 21 i art. 23 ustawy o nadzorze, chyba że na ujawnienie takich informacji
przez te osoby zezwala przepis prawa.
2.
Osoby, o których mowa w art. 148 ust. 1, oraz osoby, o których mowa w ust. 1, ponoszą
odpowiedzialność za szkody wynikające z nieuprawnionego ujawnienia informacji stanowiącej
tajemnicę zawodową i wykorzystania jej niezgodnie z przeznaczeniem.
3.
Osoby, o których mowa w art. 148 ust. 1, nie ponoszą odpowiedzialności za szkodę wynikającą
z ujawnienia i wykorzystania niezgodnie z przeznaczeniem informacji stanowiącej tajemnicę
zawodową przez osoby, którym informacje takie zostały przekazane na podstawie art.
149-152 lub art. 20, art. 21 i art. 23 ustawy o nadzorze.
Rozdział 2
Informacje poufne
Art. 154306)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 129 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Informacją poufną w rozumieniu ustawy jest - określona w sposób precyzyjny - informacja
dotycząca, bezpośrednio lub pośrednio, jednego lub kilku emitentów instrumentów finansowych,
jednego lub kilku instrumentów finansowych albo nabywania lub zbywania takich instrumentów,
która nie została przekazana do publicznej wiadomości, a która po takim przekazaniu
mogłaby w istotny sposób wpłynąć na cenę tych instrumentów finansowych lub na cenę
powiązanych z nimi pochodnych instrumentów finansowych, przy czym dana informacja:
1)
jest określona w sposób precyzyjny, wtedy gdy wskazuje na okoliczności lub zdarzenia,
które wystąpiły lub których wystąpienia można zasadnie oczekiwać, a jej charakter
w wystarczającym stopniu umożliwia dokonanie oceny potencjalnego wpływu tych okoliczności
lub zdarzeń na cenę lub wartość instrumentów finansowych lub na cenę powiązanych z
nimi pochodnych instrumentów finansowych;
2)
mogłaby po przekazaniu do publicznej wiadomości w istotny sposób wpłynąć na cenę lub
wartość instrumentów finansowych lub na cenę powiązanych z nimi pochodnych instrumentów
finansowych, wtedy gdy mogłaby ona zostać wykorzystana przy podejmowaniu decyzji inwestycyjnych
przez racjonalnie działającego inwestora;
3)
w odniesieniu do osób zajmujących się wykonywaniem dyspozycji dotyczących instrumentów
finansowych, ma charakter informacji poufnej, również wtedy gdy została przekazana
tej osobie przez inwestora lub inną osobę mającą wiedzę o takich dyspozycjach, i dotyczy
składanych przez inwestora dyspozycji nabycia lub zbycia instrumentów finansowych,
przy spełnieniu przesłanek określonych w pkt 1 i 2.
2.
W przypadku pochodnych instrumentów finansowych, których instrumentem bazowym jest
towar, za informację poufną uważa się określoną w sposób precyzyjny informację, dotyczącą
bezpośrednio lub pośrednio, jednego lub kilku takich instrumentów, która nie została
przekazana do publicznej wiadomości, a której przekazania, zgodnie z przyjętymi praktykami
rynkowymi, mogliby oczekiwać uczestnicy tego rynku. W szczególności mogą oni oczekiwać
przekazywania takich informacji, które powinny podlegać regularnemu udostępnianiu
uczestnikom rynku lub których ujawnienie jest wymagane, zgodnie z przepisami, umowami
i zwyczajami obowiązującymi na danym rynku.
Art. 155.
Art. 156.
1.
Każdy kto:
1)
posiada informację poufną w związku z pełnieniem funkcji w organach spółki, posiadaniem
w spółce akcji lub udziałów lub w związku z dostępem do informacji poufnej z racji
zatrudnienia, wykonywania zawodu, a także stosunku zlecenia lub innego stosunku prawnego
o podobnym charakterze, a w szczególności:
a)
członkowie zarządu, rady nadzorczej, prokurenci lub pełnomocnicy emitenta lub wystawcy,
jego pracownicy, biegli rewidenci albo inne osoby pozostające z tym emitentem lub
wystawcą w stosunku zlecenia lub innym stosunku prawnym o podobnym charakterze, lub
b)
akcjonariusze spółki publicznej, lub
c)
osoby zatrudnione lub pełniące funkcje, o których mowa w lit. a, w podmiocie zależnym
lub dominującym wobec emitenta lub wystawcy instrumentów finansowych dopuszczonych
do obrotu na rynku regulowanym lub będących przedmiotem ubiegania się o dopuszczenie
do obrotu na takim rynku, albo pozostające z tym podmiotem w stosunku zlecenia lub
innym stosunku prawnym o podobnym charakterze, lub
d)
maklerzy lub doradcy, lub
2)
posiada informację poufną w wyniku popełnienia przestępstwa, albo
3)
posiada informację poufną pozyskaną w sposób inny niż określony w pkt 1 i 2, jeżeli
wiedział lub przy dołożeniu należytej staranności mógł się dowiedzieć, że jest to
informacja poufna
- nie może wykorzystywać takiej informacji.
2.
Osoby, o których mowa w ust. 1, nie mogą:
1)
ujawniać informacji poufnej;
2)
udzielać rekomendacji lub nakłaniać inną osobę na podstawie informacji poufnej do
nabycia lub zbycia instrumentów finansowych, których dotyczy ta informacja.
3.
W przypadku uzyskania informacji poufnej przez osobę prawną lub jednostkę organizacyjną
nieposiadającą osobowości prawnej, zakaz, o którym mowa w ust. 1, dotyczy również
osób fizycznych, które uczestniczą w podejmowaniu decyzji inwestycyjnych w imieniu
lub na rzecz tej osoby prawnej lub jednostki organizacyjnej nieposiadającej osobowości
prawnej.
4.
Wykorzystywaniem informacji poufnej jest nabywanie lub zbywanie, na rachunek własny
lub osoby trzeciej, instrumentów finansowych, w oparciu o informację poufną będącą
w posiadaniu tej osoby, albo dokonywanie, na rachunek własny lub osoby trzeciej, innej
czynności prawnej powodującej lub mogącej powodować rozporządzenie takimi instrumentami
finansowymi, jeżeli instrumenty te:
1)
są dopuszczone do obrotu na rynku regulowanym na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej
lub któregokolwiek z innych państw członkowskich, lub są przedmiotem ubiegania się
o dopuszczenie do obrotu na takim rynku, niezależnie od tego, czy transakcja, której
przedmiotem jest dany instrument, jest dokonywana na tym rynku, albo
2)
nie są dopuszczone do obrotu na rynku regulowanym na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej
lub innego państwa członkowskiego, a ich cena lub wartość zależy bezpośrednio lub
pośrednio od ceny instrumentu finansowego określonego w pkt 1;
3308)Dodany przez art. 1 pkt 131 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
są wprowadzone do alternatywnego systemu obrotu organizowanego na terytorium Rzeczypospolitej
Polskiej, lub są przedmiotem ubiegania się o wprowadzenie do takiego systemu, niezależnie
od tego, czy transakcja, której przedmiotem jest dany instrument, jest dokonywana
w tym alternatywnym systemie obrotu, albo
4308)Dodany przez art. 1 pkt 131 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
nie są wprowadzone do alternatywnego systemu obrotu organizowanego na terytorium Rzeczypospolitej
Polskiej, a ich cena lub wartość zależy bezpośrednio lub pośrednio od ceny instrumentu
finansowego określonego w pkt 3.
5.
Ujawnieniem informacji poufnej jest przekazywanie, umożliwianie lub ułatwianie wejścia
w posiadanie przez osobę nieuprawnioną informacji poufnej dotyczącej:
1)
jednego lub kilku emitentów lub wystawców instrumentów finansowych, o których mowa
w ust. 4 pkt 1;
2)
jednego lub kilku instrumentów finansowych określonych w ust. 4 pkt 1;
3)
nabywania albo zbywania instrumentów finansowych określonych w ust. 4 pkt 1.
6.
Zakazu ujawniania informacji poufnej nie narusza przekazywanie takiej informacji:
1)
przez osoby, o których mowa w ust. 1, jeżeli należy to do normalnego trybu wykonywania
przez nie czynności w ramach swojego zatrudnienia, zawodu lub obowiązków, a jednocześnie
jest zapewnione, że osoby, którym informacja została w tym trybie przekazana, zachowają
poufność tej informacji;
2)
w trybie i na warunkach określonych w art. 25 ust. 1 ustawy o nadzorze;
3)
na podstawie:
a)
art. 160 ust. 3 i 4,
b)
art. 24 ustawy o nadzorze,
c)
art. 66 ustawy o ofercie publicznej;
4)
przez Komisję lub jej upoważnionego przedstawiciela Generalnemu Inspektorowi Informacji
Finansowej w zakresie i na zasadach określonych w odrębnych przepisach;
5)
w związku z dokonywaniem czynności, o których mowa w ust. 7 pkt 1 -3;
6309)Dodany przez art. 1 pkt 131 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
przez emitenta na rzecz spółki prowadzącej rynek regulowany, w związku ze złożeniem
przez emitenta wniosku o zawieszenie obrotu określonymi papierami wartościowymi lub
instrumentami finansowymi.
7.
Nie stanowi wykorzystywania informacji poufnej:
1)
zawieranie transakcji służących realizacji ustawowych zadań w zakresie polityki pieniężnej
lub dewizowej państwa albo zarządzania długiem publicznym, zawieranych przez osoby
uprawnione do reprezentowania właściwych organów państwowych, w tym Narodowego Banku
Polskiego, a także przez Europejski System Banków Centralnych;
2)
nabywanie instrumentów finansowych w celu stabilizacji ich ceny w obrocie na rynku
regulowanym, w trybie, terminie i na warunkach określonych w przepisach, o których
mowa w art. 39 ust. 3 pkt 1;
3)
nabywanie akcji własnych przez spółkę publiczną lub podmiot działający na jej rachunek,
w trybie, terminie i na warunkach określonych w przepisach, o których mowa w art.
39 ust. 3 pkt 1;
4)
dokonywanie transakcji stanowiącej wykonanie umowy zobowiązującej do zbycia lub nabycia
instrumentów finansowych, zawartej na piśmie z datą pewną przed uzyskaniem informacji
poufnej.
8.
Zakazu udzielania rekomendacji lub nakłaniania innej osoby na podstawie informacji
poufnej do nabycia lub zbycia instrumentów finansowych, których dotyczy ta informacja,
nie narusza przekazywanie informacji w związku z dokonywaniem czynności, o których
mowa w ust. 7 pkt 1 -3.
Art. 157.
W przypadku gdy w toku wykonywania czynności określonych w art. 156 ust. 6 pkt 1,
emitent lub wystawca instrumentów finansowych dopuszczonych do obrotu na rynku regulowanym
na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej lub któregokolwiek z innych państw członkowskich,
niezależnie od tego, czy transakcje, których przedmiotem jest dany instrument, są
dokonywane na tym rynku, lub osoby działające w jego imieniu lub na jego rzecz ujawnią
informację poufną osobie nieuprawnionej - jest obowiązany, w przypadku gdy ujawnienie
było zamierzone, do równoczesnego przekazania tej informacji Komisji i spółce prowadzącej
rynek regulowany, na którym notowane są papiery wartościowe tego emitenta, oraz do
publicznej wiadomości, w trybie określonym w art. 56 ust. 1 ustawy o ofercie publicznej,
a w przypadku gdy ujawnienie nastąpiło w sposób niezamierzony, do jej niezwłocznego
przekazania, chyba że z odrębnych przepisów albo postanowień stosownej umowy lub statutu
wynika obowiązek zachowania przez tę osobę poufności tego rodzaju informacji.
Art. 158.
1.
Emitent lub wystawca instrumentów finansowych dopuszczonych do obrotu na rynku regulowanym
na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej lub któregokolwiek z innych państw członkowskich,
niezależnie od tego, czy transakcje, których przedmiotem jest dany instrument, są
dokonywane na tym rynku, jest obowiązany do sporządzenia i prowadzenia odrębnych list
osób fizycznych posiadających dostęp do określonych informacji poufnych, które pozostają
z emitentem lub z innym podmiotem, działającym w jego imieniu lub na jego rzecz, w
stosunku pracy, zlecenia lub innym stosunku prawnym o podobnym charakterze, w tym
pełniących funkcje w organach nadzorczych emitenta.
2.
Przy dokonywaniu wpisu osoby posiadającej dostęp do określonej informacji poufnej
na listę, o której mowa w ust. 1, emitent poucza tę osobę o karnych i administracyjnych
konsekwencjach związanych z bezprawnym ujawnieniem informacji poufnych, w tym wynikających
z ich nieodpowiedniego zabezpieczenia, lub wykorzystaniem takich informacji.
3.
Na żądanie Komisji lub jej upoważnionego przedstawiciela, emitent niezwłocznie przekazuje
listy, o których mowa w ust. 1, informuje o wpisaniu kolejnych osób na listę po dacie
jej sporządzenia oraz o wszelkich zmianach danych w nich zawartych.
Art. 159.
1310)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 132 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Osoby wymienione w art. 156 ust. 1 pkt 1 lit. a nie mogą, w czasie trwania okresu
zamkniętego, nabywać lub zbywać na rachunek własny lub osoby trzeciej, akcji emitenta,
praw pochodnych dotyczących akcji emitenta oraz innych instrumentów finansowych z
nimi powiązanych albo dokonywać, na rachunek własny lub osoby trzeciej, innych czynności
prawnych powodujących lub mogących powodować rozporządzenie takimi instrumentami finansowymi.
1a311)Dodany przez art. 1 pkt 132 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Osoby wymienione w art. 156 ust. 1 pkt 1 lit. a nie mogą, w czasie trwania okresu
zamkniętego, działając jako organ osoby prawnej, podejmować czynności, których celem
jest doprowadzenie do nabycia lub zbycia przez tę osobę prawną, na rachunek własny
lub osoby trzeciej, akcji emitenta, praw pochodnych dotyczących akcji emitenta oraz
innych instrumentów finansowych z nimi powiązanych albo podejmować czynności powodujących
lub mogących powodować rozporządzenie takimi instrumentami finansowymi przez tę osobę
prawną, na rachunek własny lub osoby trzeciej.
1b311)Dodany przez art. 1 pkt 132 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Przepisów ust. 1 i 1a nie stosuje się do czynności dokonywanych:
1)
przez podmiot prowadzący działalność maklerską, któremu osoba, o której mowa w art.
156 ust. 1 pkt 1 lit. a, zleciła zarządzanie portfelem instrumentów finansowych w
sposób wyłączający ingerencję tej osoby w podejmowane na jej rachunek decyzje inwestycyjne
albo
2)
w wykonaniu umowy zobowiązującej do zbycia lub nabycia akcji emitenta, praw pochodnych
dotyczących akcji emitenta oraz innych instrumentów finansowych z nimi powiązanych
zawartej na piśmie z datą pewną przed rozpoczęciem biegu danego okresu zamkniętego,
albo
3)
w wyniku złożenia przez osobę, o której mowa w art. 156 ust. 1 pkt 1 lit. a, zapisu
w odpowiedzi na ogłoszone wezwanie do zapisywania się na sprzedaż lub zamianę akcji,
zgodnie z przepisami ustawy o ofercie publicznej, albo
4)
w związku z obowiązkiem ogłoszenia przez osobę, o której mowa w art. 156 ust. 1 pkt
1 lit. a, wezwania do zapisywania się na sprzedaż lub zamianę akcji, zgodnie z przepisami
ustawy o ofercie publicznej, albo
5)
w związku z wykonaniem przez dotychczasowego akcjonariusza emitenta prawa poboru,
albo
6)
w związku z ofertą skierowaną do pracowników lub osób wchodzących w skład statutowych
organów emitenta, pod warunkiem że informacja na temat takiej oferty była publicznie
dostępna przed rozpoczęciem biegu danego okresu zamkniętego.
2.
Okresem zamkniętym jest:
1)
okres od wejścia w posiadanie przez osobę fizyczną wymienioną w art. 156 ust. 1 pkt
1 lit. a informacji poufnej dotyczącej emitenta lub instrumentów finansowych, o których
mowa w ust. 1, spełniających warunki określone w art. 156 ust. 4, do przekazania tej
informacji do publicznej wiadomości;
2)
w przypadku raportu rocznego - dwa miesiące przed przekazaniem raportu do publicznej
wiadomości lub okres pomiędzy końcem roku obrotowego a przekazaniem tego raportu do
publicznej wiadomości, gdyby okres ten był krótszy od pierwszego ze wskazanych - chyba
że osoba fizyczna wymieniona w art. 156 ust. 1 pkt 1 lit. a nie posiadała dostępu
do danych finansowych, na podstawie których sporządzany jest dany raport;
3)
w przypadku raportu półrocznego - miesiąc przed przekazaniem raportu do publicznej
wiadomości lub okres pomiędzy dniem zakończenia danego półrocza a przekazaniem tego
raportu do publicznej wiadomości, gdyby okres ten był krótszy od pierwszego ze wskazanych
- chyba że osoba fizyczna wymieniona w art. 156 ust. 1 pkt 1 lit. a nie posiadała
dostępu do danych finansowych, na podstawie których sporządzany jest dany raport;
4)
w przypadku raportu kwartalnego - dwa tygodnie przed przekazaniem raportu do publicznej
wiadomości lub okres pomiędzy dniem zakończenia danego kwartału a przekazaniem tego
raportu do publicznej wiadomości, gdyby okres ten był krótszy od pierwszego ze wskazanych
- chyba że osoba fizyczna wymieniona w art. 156 ust. 1 pkt 1 lit. a nie posiadała
dostępu do danych finansowych, na podstawie których sporządzany jest dany raport.
Art. 160.
1.
Osoby:
1)
wchodzące w skład organów zarządzających lub nadzorczych emitenta albo będące jego
prokurentami,
2)
inne, pełniące w strukturze organizacyjnej emitenta funkcje kierownicze, które posiadają
stały dostęp do informacji poufnych dotyczących bezpośrednio lub pośrednio tego emitenta
oraz kompetencje w zakresie podejmowania decyzji wywierających wpływ na jego rozwój
i perspektywy prowadzenia działalności gospodarczej
- są obowiązane do przekazywania Komisji oraz temu emitentowi informacji o zawartych
przez te osoby oraz osoby blisko z nimi związane, na własny rachunek, transakcjach
nabycia lub zbycia akcji emitenta, praw pochodnych dotyczących akcji emitenta oraz
innych instrumentów finansowych powiązanych z tymi papierami wartościowymi, dopuszczonych
do obrotu na rynku regulowanym lub będących przedmiotem ubiegania się o dopuszczenie
do obrotu na takim rynku.
2.
Przez osoby blisko związane z osobą, o której mowa w ust. 1, rozumie się:
1)
jej małżonka lub osobę pozostającą z nią faktycznie we wspólnym pożyciu;
2)
dzieci pozostające na jej utrzymaniu bądź osoby związane z tą osobą z tytułu przysposobienia,
opieki lub kurateli;
3)
innych krewnych i powinowatych, którzy pozostają z nią we wspólnym gospodarstwie domowym
przez okres co najmniej roku;
4)
podmioty:
a)
w których osoba, o której mowa w ust. 1, lub osoba blisko z nią związana, o której
mowa w pkt 1 -3, wchodzi w skład ich organów zarządzających lub nadzorczych, lub w
których strukturze organizacyjnej pełni funkcje kierownicze i posiada stały dostęp
do informacji poufnych dotyczących tego podmiotu oraz kompetencje w zakresie podejmowania
decyzji wywierających wpływ na jego rozwój i perspektywy prowadzenia działalności
gospodarczej, lub
b)
które są bezpośrednio lub pośrednio kontrolowane przez osobę, o której mowa w ust.
1, lub osobę blisko z nią związaną, o której mowa w pkt 1-3, lub
c)
z działalności których osoba, o której mowa w ust. 1, lub osoba blisko z nią związana,
o której mowa w pkt 1 -3, czerpią zyski,
d)
których interesy ekonomiczne są równoważne interesom ekonomicznym osoby, o której
mowa w ust. 1, lub osoby blisko z nią związanej, o której mowa w pkt 1 -3.
3.
Podmioty, o których mowa w ust. 2 pkt 4, są obowiązane do udostępniania osobom, o
których mowa w ust. 1, oraz osobom blisko związanym z tymi osobami informacji niezbędnych
do wykonania obowiązku określonego w ust. 1.
4.
Emitent jest obowiązany do niezwłocznego udostępniania informacji otrzymanych na podstawie
ust. 1, równocześnie spółce prowadzącej rynek regulowany, na którym notowane są papiery
wartościowe tego emitenta, oraz do publicznej wiadomości, w trybie określonym w art.
56 ust. 1 ustawy o ofercie publicznej.
5.
Minister właściwy do spraw instytucji finansowych określa, w drodze rozporządzenia:
1)
szczegółowy zakres informacji, o których mowa w ust. 1, oraz tryb i termin ich przekazywania
przez osoby obowiązane,
2)
szczegółowy zakres, tryb i termin udostępniania tych informacji przez emitentów,
3)
szczegółowe dane, jakie powinna zawierać lista osób posiadających dostęp do określonych
informacji poufnych, o której mowa w art. 158, sposób prowadzenia tej listy i jej
aktualizacji oraz termin jej przechowywania
- mając na uwadze zapewnienie prawidłowego wykonywania przez Komisję zadań w zakresie
nadzoru oraz konieczność zapewnienia dostępu uczestników rynku do informacji.
Art. 161.
1.
Podmioty nadzorowane, o których mowa w art. 5 pkt 1-3, 12 i 13 ustawy o nadzorze,
są obowiązane do niezwłocznego informowania Komisji o każdym uzasadnionym podejrzeniu
bezprawnego ujawnienia lub wykorzystania informacji poufnej, w zakresie, trybie i
na warunkach określonych w art. 40.
2.
Obowiązek, o którym mowa w ust. 1, spoczywa również na:
1)
innych, niebędących podmiotami nadzorowanymi, bankach krajowych i oddziałach instytucji
kredytowych, w rozumieniu przepisów ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. - Prawo bankowe, wykonujących czynności, o których mowa w art. 69 ust. 2;
2)
312) podmiotach, o których mowa w art. 70 ust. 1 pkt 2, 3, 9, 10 i 13.
Art. 161a314)Dodany przez art. 1 pkt 134 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
Zakazy i wymogi, o których mowa w art. 156-160, w tym wynikające z przepisów wydanych
na podstawie art. 160 ust. 5, mają zastosowanie w przypadkach określonych w art. 39
ust. 4.
2.
Zakazy, o których mowa w art. 156, odnoszą się również do informacji poufnych dotyczących
papierów wartościowych będących przedmiotem oferty publicznej, które mają podlegać
dopuszczeniu do obrotu na rynku regulowanym lub wprowadzeniu do alternatywnego systemu
obrotu.
Dział VII
Opłaty
Art. 162.
Udzielenie zezwolenia lub zgody, przewidzianych w ustawie, podlega opłacie w wysokości
nie większej niż równowartość w złotych 4 500 euro.
Art. 163.
1.
Od każdej ze spółek prowadzących rynek regulowany oraz od Krajowego Depozytu pobiera
się opłaty z tytułu nadzoru w łącznej wysokości nie większej niż 0,03% wartości umów
przenoszących prawa zawieranych na rynku regulowanym.
2.
Od każdego z podmiotów organizujących alternatywny system obrotu pobiera się opłaty
z tytułu nadzoru w łącznej wysokości nie większej niż 0,03% wartości umów przenoszących
prawa w ramach tego systemu, z wyłączeniem umów, których przedmiotem są papiery wartościowe
emitowane przez Skarb Państwa lub Narodowy Bank Polski lub opiewające na zbywalne
prawa majątkowe wynikające z tych papierów.
3.
Od każdej z firm inwestycyjnych zawierających transakcje, o których mowa w art. 74
ust. 1, pobiera się opłaty z tytułu nadzoru w łącznej wysokości nie większej niż 0,015%
wartości umów przenoszących prawa.
4315)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 135 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Od każdej z firm inwestycyjnych zawierających umowy sprzedaży na własny rachunek z
klientem dającym zlecenie, w przypadku gdy przedmiotem zlecenia jest nabycie lub zbycie
instrumentów finansowych niebędących papierami wartościowymi dopuszczonymi do obrotu
zorganizowanego, pobiera się opłaty z tytułu nadzoru w łącznej wysokości nie większej
niż 0,015% wartości umów przenoszących prawa.
5315)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 135 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Zagraniczne firmy inwestycyjne prowadzące działalność maklerską na terytorium Rzeczypospolitej
Polskiej oraz zagraniczne osoby prawne prowadzące taką działalność na terytorium Rzeczypospolitej
Polskiej podlegają opłatom, o których mowa w ust. 2-4, chyba że na zasadzie wzajemności
polskie podmioty prowadzące działalność maklerską w państwach siedziby tych zagranicznych
podmiotów nie podlegają tego rodzaju opłatom.
Art. 164.
Przeznaczenie i rozdysponowanie wpływów z opłat, o których mowa w art. 162 i art.
163, oraz ustalenie wysokości, naliczanie i uiszczanie tych opłat następuje na zasadach,
w trybie i na warunkach określonych w art. 17 ustawy o nadzorze.
Dział VIII
Sankcje administracyjne za naruszenie przepisów
Art. 165.
1316)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 136 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Minister właściwy do spraw instytucji finansowych, na wniosek Komisji, może cofnąć
zezwolenie na prowadzenie giełdy, w przypadku gdy spółka prowadząca giełdę:
1)
nie rozpoczęła prowadzenia działalności objętej zezwoleniem w terminie wskazanym w
decyzji w sprawie udzielenia zezwolenia;
2)
przez okres co najmniej 6 miesięcy nie prowadziła działalności objętej zezwoleniem;
3)
otrzymała zezwolenie na podstawie fałszywych oświadczeń lub dokumentów zaświadczających
nieprawdę;
4)
przestała spełniać warunki, które były podstawą udzielenia zezwolenia;
5)
prowadzi działalność z istotnym naruszeniem przepisów prawa regulujących prowadzenie
giełdy;
6)
nie przestrzega zasad uczciwego obrotu;
7)
narusza interesy uczestników obrotu.
1a317)Dodany przez art. 1 pkt 136 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W przypadkach, o których mowa w ust. 1 pkt 3 lub 5-7, Komisja może:
1)
odstąpić od wystąpienia z wnioskiem, o którym mowa w ust. 1, i nałożyć na spółkę prowadzącą
giełdę karę pieniężną do wysokości 1 000 000 zł albo
2)
wystąpić z wnioskiem, o którym mowa w ust. 1, i jednocześnie nałożyć karę pieniężną,
o której mowa w pkt 1
- jeżeli uzasadnia to charakter naruszeń, których dopuściła się spółka prowadząca
giełdę.
2.
Wydanie decyzji następuje po przeprowadzeniu rozprawy.
Art. 166.
1319)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 137 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Komisja może, z zastrzeżeniem ust. 1a, cofnąć zezwolenie na prowadzenie rynku pozagiełdowego,
w przypadku gdy spółka prowadząca rynek pozagiełdowy:
1)
nie rozpoczęła prowadzenia działalności objętej zezwoleniem w terminie wskazanym w
decyzji w sprawie udzielenia zezwolenia;
2)
przez okres co najmniej 6 miesięcy nie prowadziła działalności objętej zezwoleniem;
3)
otrzymała zezwolenie na podstawie fałszywych oświadczeń lub dokumentów zaświadczających
nieprawdę;
4)
przestała spełniać warunki, które były podstawą udzielenia zezwolenia;
5)
prowadzi działalność z istotnym naruszeniem przepisów prawa regulujących prowadzenie
rynku pozagiełdowego;
6)
nie przestrzega zasad uczciwego obrotu;
7)
narusza interesy uczestników obrotu.
1a320)Dodany przez art. 1 pkt 137 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W przypadkach, o których mowa w ust. 1 pkt 3 lub 5-7, Komisja może również:
1)
odstąpić od zastosowania sankcji, o której mowa w ust. 1, i nałożyć na spółkę prowadzącą
rynek pozagiełdowy karę pieniężną do wysokości 1 000 000 zł albo
2)
zastosować sankcję określoną w ust. 1 i jednocześnie nałożyć karę pieniężną, o której
mowa w pkt 1
- jeżeli uzasadnia to charakter naruszeń, których dopuściła się spółka prowadząca
rynek pozagiełdowy.
2.
Wydanie decyzji następuje po przeprowadzeniu rozprawy.
Art. 166a321)Dodany przez art. 1 pkt 138 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
W przypadku stwierdzenia przez Komisję, że podmiot prowadzący zagraniczny rynek regulowany,
prowadząc działalność zgodnie z art. 14a ust. 1 lub organizując alternatywny system
obrotu zgodnie z art. 117a, narusza przepisy prawa obowiązujące w państwie siedziby
tego rynku w zakresie funkcjonowania rynku regulowanego lub organizowania alternatywnego
systemu obrotu, Komisja informuje organ nadzoru, który udzielił temu podmiotowi zezwolenia
na prowadzenie działalności, o stwierdzonych naruszeniach.
2.
Jeżeli mimo środków podjętych przez organ nadzoru, który udzielił podmiotowi prowadzącemu
zagraniczny rynek regulowany zezwolenia, działalność tego podmiotu stanowi zagrożenie
dla prawidłowego funkcjonowania na terytorium innego państwa członkowskiego obrotu
instrumentami finansowymi lub interesów inwestorów, Komisja może zakazać podmiotowi
prowadzącemu zagraniczny rynek regulowany prowadzenia działalności, o której mowa
w art. 14a ust. 1 lub w art. 117a ust. 1, na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej.
O podjętej decyzji Komisja informuje Komisję Europejską oraz organ nadzoru, który
udzielił temu podmiotowi zezwolenia.
3.
Wydanie decyzji następuje po przeprowadzeniu rozprawy.
4.
Rozstrzygnięcie, o którym mowa w ust. 2, podlega ogłoszeniu w Dzienniku Urzędowym
Komisji Nadzoru Finansowego. Komisja może nakazać jego ogłoszenie w dwóch dziennikach
ogólnopolskich na koszt podmiotu prowadzącego zagraniczny rynek regulowany.
5.
W przypadku zakazania prowadzenia działalności zgodnie z ust. 2, podmiot prowadzący
zagraniczny rynek regulowany nie może podjąć tej działalności przed upływem 5 lat
od dnia, w którym decyzja zakazująca prowadzenia działalności stała się ostateczna,
chyba że Komisja wyrazi zgodę na skrócenie tego terminu.
6.
W razie konieczności zabezpieczenia interesu publicznego Komisja może - przed podjęciem
czynności określonych w ust. 1 i 2 - zawiesić na okres nie dłuższy niż miesiąc, możliwość
prowadzenia przez podmiot prowadzący zagraniczny rynek regulowany działalności zgodnie
z art. 14a ust. 1 lub art. 117a ust. 1 na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej, informując
o tym jednocześnie Komisję Europejską oraz właściwy organ nadzoru w innym państwie
członkowskim, który udzielił zezwolenia temu podmiotowi.
Art. 167.
1.
Komisja może, z zastrzeżeniem ust. 2, cofnąć zezwolenie na prowadzenie działalności
maklerskiej albo ograniczyć zakres wykonywanej działalności maklerskiej, w przypadku
gdy firma inwestycyjna:
1)
istotnie narusza przepisy prawa, w szczególności przepisy wydane na podstawie art.
94 ust. 1 pkt 1-2 i 5;
2)
nie przestrzega zasad uczciwego obrotu;
3)
narusza interesy zleceniodawcy;
4322)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 139 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
Przez okres co najmniej 6 miesięcy nie prowadziła działalności objętej zezwoleniem;
5)
przestała spełniać warunki, które były podstawą udzielenia zezwolenia, z zastrzeżeniem
przepisu art. 95 ust. 10;
6)
otrzymała zezwolenie na podstawie fałszywych oświadczeń lub dokumentów zaświadczających
nieprawdę.
2.
W przypadkach, o których mowa w ust. 1 pkt 1 -3 lub 6, Komisja może również:
1)
odstąpić od zastosowania sankcji, o których mowa w ust. 1, i nałożyć na firmę inwestycyjną
karę pieniężną do wysokości 500 000 zł albo
2)
zastosować jedną z sankcji określonych w ust. 1 i jednocześnie nałożyć karę pieniężną,
o której mowa w pkt 1
- jeżeli uzasadnia to charakter naruszeń, których dopuściła się firma inwestycyjna.
3.
Sankcje, o których mowa w ust. 1 lub 2, Komisja może zastosować również wobec firmy
inwestycyjnej powierzającej do wykonywania czynności wskazane w art. 79 ust. 2 agentowi
firmy inwestycyjnej, który w związku z wykonywaniem czynności na rzecz tej firmy inwestycyjnej
narusza przepisy prawa, zasady uczciwego obrotu lub interesy zleceniodawców.
4.
W przypadku cofnięcia zezwolenia na prowadzenie działalności maklerskiej, podmiot,
który je utracił, nie może ponownie wystąpić z wnioskiem o udzielenie zezwolenia na
prowadzenie tej działalności przed upływem 5 lat od dnia, w którym decyzja o cofnięciu
zezwolenia stała się ostateczna, chyba że Komisja wyrazi zgodę na skrócenie tego terminu.
5.
W razie konieczności zabezpieczenia interesu publicznego, Komisja może, od chwili
wszczęcia postępowania w sprawach, o których mowa w ust. 1, zawiesić, na okres nie
dłuższy niż miesiąc, możliwość wykonywania, w całości lub w części, działalności maklerskiej.
5a323)Dodany przez art. 1 pkt 139 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W razie konieczności zabezpieczenia interesu publicznego Komisja może w decyzji w
sprawie cofnięcia zezwolenia na prowadzenie działalności maklerskiej wskazać termin,
w którym następuje zakończenie jej prowadzenia.
7.
Wydanie decyzji następuje po przeprowadzeniu rozprawy.
8325)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 139 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Rozstrzygnięcie Komisji podlega ogłoszeniu w Dzienniku Urzędowym Komisji Nadzoru Finansowego
niezwłocznie po jego podjęciu. Komisja może nakazać jego ogłoszenie w dwóch dziennikach
ogólnopolskich lub w inny sposób na koszt firmy inwestycyjnej.
9.
Przepisy ust. 1 -3, 7 i 8 stosuje się odpowiednio w przypadku powzięcia przez Komisję
informacji o naruszeniu przez dom maklerski prowadzący działalność maklerską na terytorium
innego państwa członkowskiego przepisów regulujących prowadzenie działalności maklerskiej
na terytorium tego państwa. W takim przypadku o zastosowaniu sankcji Komisja informuje
właściwy organ nadzoru tego państwa członkowskiego.
Art. 167a326)Dodany przez art. 1 pkt 140 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
W przypadku gdy finansowa spółka holdingowa narusza art. 103 ust. 1, Komisja może
nakazać finansowej spółce holdingowej usunięcie stwierdzonych naruszeń przepisów lub
przyczyn tych naruszeń, lub nałożyć na finansową spółkę holdingową karę pieniężną
do wysokości 500 000 zł.
2.
W przypadku, o którym mowa w ust. 1, Komisja może również nałożyć karę pieniężną do
wysokości 500 000 zł na osoby zarządzające daną spółką odpowiedzialne za zaistniałe
naruszenie.
3.
W przypadku gdy spółka holdingowa o działalności mieszanej lub finansowa spółka holdingowa
będące podmiotem dominującym wobec domu maklerskiego narusza obowiązki określone w
art. 98a-98f, w tym w szczególności obowiązki określone w przepisach wydanych na podstawie
art. 94 ust. 1 pkt 5, Komisja może nałożyć na tę spółkę karę pieniężną do wysokości
500 000 zł.
4.
Wydanie decyzji następuje po przeprowadzeniu rozprawy.
Art. 168.
1.
W przypadku gdy bank powierniczy:
1)
istotnie narusza przepisy prawa, w szczególności przepisy wydane na podstawie art.
94 ust. 1 pkt 1-2 i 5,
2)
nie przestrzega zasad uczciwego obrotu,
3)
narusza interesy zleceniodawcy
- Komisja może, z zastrzeżeniem ust. 2, nałożyć na ten bank karę pieniężną do wysokości
500 000 zł.
2.
W przypadku gdy uzasadnia to charakter naruszeń, których dopuścił się bank powierniczy,
Komisja może cofnąć zezwolenie na prowadzenie działalności powierniczej.
3.
Przepisy art. 167 ust. 4, 5 i 7-9 stosuje się odpowiednio do banku powierniczego.
Art. 169.
1.
W przypadku stwierdzenia przez Komisję, że zagraniczna firma inwestycyjna lub agent
firmy inwestycyjnej działający w imieniu zagranicznej firmy inwestycyjnej narusza
przepisy prawa regulujące prowadzenie działalności maklerskiej lub działalności powierniczej
obowiązujące na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej, Komisja, w drodze decyzji, nakazuje
zagranicznej firmie inwestycyjnej zaprzestanie tych naruszeń, wyznaczając termin ich
usunięcia.
2.
Komisja informuje właściwy organ nadzoru zagranicznej firmy inwestycyjnej o stwierdzeniu
naruszeń, o których mowa w ust. 1, oraz o uchybieniu terminowi do ich usunięcia.
3.
W przypadku gdy zagraniczna firma inwestycyjna, o której mowa w ust. 1, nie zaprzestała
naruszeń lub nie usunęła ich w wyznaczonym terminie, po upływie miesiąca od poinformowania
właściwego organu nadzoru zgodnie z ust. 2, Komisja może, informując o tym ten organ:
1)
zakazać w całości albo w części wykonywania działalności maklerskiej lub powierniczej
na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej albo
2)
zawiesić w całości albo w części, na okres nie dłuższy niż sześć miesięcy, prawo wykonywania
działalności maklerskiej lub powierniczej na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej,
albo
3)
nałożyć karę pieniężną do wysokości 500 000 zł, albo
4)
zastosować jedną z sankcji określonych w pkt 1 i 2 oraz nałożyć karę pieniężną, o
której mowa w pkt 3.
4.
Wydanie decyzji następuje po przeprowadzeniu rozprawy.
5327)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 141 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Rozstrzygnięcie Komisji podlega ogłoszeniu w Dzienniku Urzędowym Komisji Nadzoru Finansowego.
Komisja może nakazać jego ogłoszenie w dwóch dziennikach ogólnopolskich lub w inny
sposób na koszt zagranicznej firmy inwestycyjnej.
6.
W przypadku zakazania zagranicznej firmie inwestycyjnej prowadzenia działalności maklerskiej
lub powierniczej na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej, firma ta nie może podjąć
tej działalności przed upływem 5 lat od dnia, w którym decyzja zakazująca prowadzenia
działalności stała się ostateczna, chyba że Komisja wyrazi zgodę na skrócenie tego
terminu.
7.
W razie konieczności zabezpieczenia interesu publicznego Komisja może - przed podjęciem
czynności określonych w ust. 1-3 - zawiesić, na okres nie dłuższy niż miesiąc, możliwość
wykonywania, w całości albo w części, działalności maklerskiej lub powierniczej na
terytorium Rzeczypospolitej Polskiej przez zagraniczną firmę inwestycyjną, informując
o tym jednocześnie Komisję Europejską oraz właściwy organ nadzoru w innym państwie
członkowskim, który udzielił zezwolenia zagranicznej firmie inwestycyjnej.
8.
Komisja informuje Komisję Europejską o sankcjach zastosowanych zgodnie z ust. 3.
9.
Do zagranicznej firmy inwestycyjnej prowadzącej działalność maklerską na terytorium
Rzeczypospolitej Polskiej nie stosuje się przepisów art. 167.
10328)Dodany przez art. 1 pkt 141 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W przypadku stwierdzenia przez Komisję, że zagraniczna firma inwestycyjna narusza
przepisy, których przestrzeganie zgodnie z art. 118 pozostaje pod nadzorem właściwego
organu w innym państwie członkowskim, Komisja informuje ten organ nadzoru o stwierdzonych
naruszeniach.
11328)Dodany przez art. 1 pkt 141 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Jeżeli mimo środków podjętych przez organ nadzoru, który udzielił zezwolenia zagranicznej
firmie inwestycyjnej, działalność tej firmy stanowi zagrożenie dla prawidłowego funkcjonowania
obrotu instrumentami finansowymi lub interesów inwestorów, Komisja może, informując
ten organ nadzoru:
1)
zakazać w całości albo w części wykonywania działalności maklerskiej na terytorium
Rzeczypospolitej Polskiej albo
2)
zawiesić w całości albo w części, na okres nie dłuższy niż sześć miesięcy, prawo wykonywania
działalności maklerskiej na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej, albo
3)
zakazać prowadzenia działalności, o której mowa w art. 117a ust. 1, na terytorium
Rzeczypospolitej Polskiej.
12328)Dodany przez art. 1 pkt 141 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W przypadku, o którym mowa w ust. 11, przepisy ust. 4-8 stosuje się odpowiednio.
Art. 169a329)Dodany przez art. 1 pkt 142 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
W przypadku gdy spółka prowadząca rynek regulowany, dom maklerski, bank prowadzący
działalność maklerską lub zagraniczna osoba prawna prowadząca działalność maklerską
na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej narusza przepisy regulujące organizowanie
rynku regulowanego lub prowadzenie działalności maklerskiej, Komisja może, w drodze
decyzji, nałożyć karę pieniężną do wysokości 100 000 zł na osoby odpowiedzialne za
zaistniałe naruszenia.
2.
Wydanie decyzji następuje po przeprowadzeniu rozprawy.
Art. 170.
1.
W przypadku gdy Krajowy Depozyt narusza przepisy prawa, nie przestrzega zasad uczciwego
obrotu lub narusza interesy jego uczestników, Komisja może nałożyć karę pieniężną
do wysokości 1 000 000 zł.
2.
Wydanie decyzji następuje po przeprowadzeniu rozprawy.
Art. 170a330)Dodany przez art. 1 pkt 143 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
W przypadku gdy spółka, której Krajowy Depozyt przekazał wykonywanie czynności z zakresu
zadań, o których mowa w art. 48 ust. 1 pkt 1-6 lub ust. 2, narusza przy wykonywaniu
tych czynności przepisy prawa, nie przestrzega zasad uczciwego obrotu lub narusza
interesy jej uczestników, Komisja może zakazać wykonywania tych czynności lub nałożyć
karę pieniężną do wysokości 1 000 000 zł.
2.
Wydanie decyzji następuje po przeprowadzeniu rozprawy.
Art. 170b330)Dodany przez art. 1 pkt 143 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
W przypadku gdy spółka prowadząca izbę rozliczeniową narusza przepisy prawa, nie przestrzega
zasad uczciwego obrotu lub narusza interesy jej uczestników, Komisja może cofnąć spółce
zezwolenie na prowadzenie izby rozliczeniowej lub nałożyć na spółkę karę pieniężną
do wysokości 1 000 000 zł.
2.
Wydanie decyzji następuje po przeprowadzeniu rozprawy.
Art. 170c330)Dodany przez art. 1 pkt 143 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
1.
W przypadku gdy spółka prowadząca izbę rozrachunkową narusza przepisy prawa, nie przestrzega
zasad uczciwego obrotu lub narusza interesy jej uczestników, Komisja może cofnąć spółce
zezwolenie na prowadzenie izby rozrachunkowej lub nałożyć na spółkę karę pieniężną
do wysokości 1 000 000 zł.
2.
Wydanie decyzji następuje po przeprowadzeniu rozprawy.
Art. 171.
1.
Na każdego kto nie dokonuje zawiadomienia, o którym mowa w art. 24 ust. 1, art. 47
ust. 1, art. 106 ust. 1 lub w art. 107 ust. 1, lub dopuszcza się tego czynu, działając
w imieniu lub w interesie osoby prawnej lub jednostki organizacyjnej nieposiadającej
osobowości prawnej, Komisja może nałożyć w drodze decyzji karę pieniężną do wysokości
500 000 zł.
2331)W brzmieniu ustalonym przez art. 4 pkt 5 ustawy, o której mowa w odnośniku 213..
Komisja może, w drodze decyzji, nałożyć karę, o której mowa w ust. 1, również na osobę,
która nabywa lub obejmuje akcje pomimo zgłoszenia sprzeciwu, o którym mowa w art.
24 ust. 3, art. 47 ust. 3 lub art. 106h, lub dopuszcza się tego czynu, działając w
imieniu lub w interesie osoby prawnej lub jednostki organizacyjnej nieposiadającej
osobowości prawnej.
2a332)Dodany przez art. 1 pkt 144 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Komisja może, w drodze decyzji, nałożyć karę, o której mowa w ust. 1, również na osobę,
która nabywa lub obejmuje akcje przed upływem terminu do zgłoszenia sprzeciwu, o którym
mowa w art. 24 ust. 3, art. 47 ust. 3 lub art. 106 ust. 3, lub nabywa lub obejmuje
akcje z naruszeniem terminu wyznaczonego przez Komisję, w którym nabycie lub objęcie
akcji może zostać dokonane, o którym mowa w art. 24 ust. 3a pkt 2, art. 47 ust. 3a
pkt 2 lub art. 106 ust. 3b pkt 2, lub dopuszcza się tego czynu, działając w imieniu
lub interesie osoby prawnej lub jednostki organizacyjnej nieposiadającej osobowości
prawnej.
3333)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 144 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Wydanie decyzji, o której mowa w ust. 1, 2 lub 2a, następuje po przeprowadzeniu rozprawy.
4333)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 144 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Rozstrzygnięcie Komisji podlega ogłoszeniu w Dzienniku Urzędowym Komisji Nadzoru Finansowego.
Komisja może nakazać jego ogłoszenie w dwóch dziennikach ogólnopolskich lub w inny
sposób na koszt strony.
Art. 172.
1.
Na każdego kto dokonuje manipulacji, o której mowa w art. 39 ust. 2 pkt 4 lit. b lub
pkt 8, Komisja może, w drodze decyzji, nałożyć karę pieniężną do wysokości 200 000
zł lub karę pieniężną do wysokości dziesięciokrotności uzyskanej korzyści majątkowej
albo obie te kary łącznie.
2.
Tej samej karze podlega, kto wchodzi w porozumienie mające na celu dokonanie manipulacji.
3.
Wydanie decyzji następuje po przeprowadzeniu rozprawy.
4334)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 145 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Rozstrzygnięcie, o którym mowa w ust. 1, Komisja w całości lub w części ogłasza w
Dzienniku Urzędowym Komisji Nadzoru Finansowego lub nakazuje jego ogłoszenie w dwóch
dziennikach ogólnopolskich, na koszt strony, chyba że spowodowałoby to poniesienie
przez uczestników obrotu niewspółmiernej szkody lub naraziłoby na poważne niebezpieczeństwo
rynki finansowe.
Art. 173.
1.
Na każdego kto dokonuje lub zleca dokonanie stabilizacji ceny instrumentów finansowych
z naruszeniem zasad określonych w prospekcie emisyjnym lub z naruszeniem przepisów,
o których mowa w art. 39 ust. 3 pkt 1, Komisja może, w drodze decyzji, nałożyć karę
pieniężną do wysokości 1 000 000 zł.
2.
Na każdego kto nabywa akcje własne z naruszeniem przepisów, o których mowa w art.
39 ust. 3 pkt 1, Komisja może, w drodze decyzji, nałożyć karę pieniężną do wysokości
1 000 000 zł.
3.
Na każdego kto nabywa, nie będąc uprawnionym, akcje spółki prowadzącej rynek giełdowy
lub spółki prowadzącej rynek pozagiełdowy, Komisja może, w drodze decyzji, nałożyć
karę pieniężną do wysokości 1 000 000 zł.
4.
Na każdego kto nie przekazuje informacji, o których mowa w art. 40, lub przekazuje
je z naruszeniem warunków określonych w tych przepisach, Komisja może, w drodze decyzji,
nałożyć karę pieniężną do wysokości 1 000 000 zł.
5.
Na każdego kto nie przekazuje informacji, o których mowa w art. 161, lub przekazuje
je z naruszeniem warunków określonych w tych przepisach, Komisja może, w drodze decyzji,
nałożyć karę pieniężną do wysokości 1 000 000 zł.
6.
Tej samej karze podlega, kto dopuszcza się czynu określonego w ust. 1-5, działając
w imieniu lub w interesie osoby prawnej lub jednostki organizacyjnej nieposiadającej
osobowości prawnej.
7.
Na każdego kto sporządza rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych lub ich emitentów
przeznaczone do rozpowszechniania wśród inwestorów lub zajmuje się rozpowszechnianiem
takich rekomendacji, z naruszeniem przepisów rozporządzenia, o którym mowa w art.
42 ust. 2, lub też nie zachowuje przy tym należytej staranności lub nie zapewnia rzetelności
sporządzanych rekomendacji albo nie ujawnia słusznego interesu, a także konfliktów
interesów istniejących w chwili ich sporządzania lub rozpowszechniania, Komisja może,
w drodze decyzji, nałożyć karę pieniężną do wysokości 1 000 000 zł.
8.
W decyzji o nałożeniu kary Komisja może wyznaczyć termin ponownego wykonania obowiązku
lub dokonania czynności wymaganej przepisami, których naruszenie było podstawą nałożenia
kary pieniężnej. W razie bezskutecznego upływu tego terminu Komisja może powtórnie
wydać decyzję o nałożeniu kary pieniężnej.
9.
Wydanie decyzji następuje po przeprowadzeniu rozprawy.
Art. 174.
1335)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 146 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Na osobę wymienioną w art. 156 ust. 1 pkt 1 lit. a, która w czasie trwania okresu
zamkniętego dokonuje czynności, o których mowa w art. 159 ust. 1 lub 1a, Komisja może
nałożyć, w drodze decyzji, karę pieniężną do wysokości 200 000 zł.
2.
Wydanie decyzji następuje po przeprowadzeniu rozprawy.
3336)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 146 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Rozstrzygnięcie, o którym mowa w ust. 1, Komisja ogłasza w całości lub w części w
Dzienniku Urzędowym Komisji Nadzoru Finansowego lub nakazuje jego ogłoszenie w dwóch
dziennikach ogólnopolskich, na koszt strony, chyba że spowodowałoby to poniesienie
przez uczestników obrotu niewspółmiernej szkody lub naraziłoby na poważne niebezpieczeństwo
rynki finansowe.
4.
Uprawnienia Komisji, o których mowa w ust. 1, mają zastosowanie w przypadkach określonych
w art. 39 ust. 4.
Art. 175.
1.
Na osobę, która nie wykonała lub nienależycie wykonała obowiązek, o którym mowa w
art. 160 ust. 1, Komisja może nałożyć, w drodze decyzji, karę pieniężną w wysokości
do 100 000 zł, chyba że osoba ta:
1)
zleciła uprawnionemu podmiotowi prowadzącemu działalność maklerską zarządzanie portfelem
jej papierów wartościowych, w sposób który wyłącza wiedzę tej osoby o transakcjach
zawieranych w ramach tego zarządzania;
2)
przy zachowaniu należytej staranności nie wiedziała lub nie mogła się dowiedzieć o
dokonaniu transakcji.
Art. 176.
1338)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 148 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W przypadku gdy emitent nie wykonuje lub nienależycie wykonuje obowiązki, o których
mowa w art. 157, 158 lub 160, w tym w szczególności wynikające z przepisów wydanych
na podstawie art. 160 ust. 5, Komisja może:
1)
wydać decyzję o wykluczeniu papierów wartościowych z obrotu na rynku regulowanym albo
2)
nałożyć karę pieniężną do wysokości 1 000 000 zł, albo
3)
wydać decyzję o wykluczeniu, na czas określony lub bezterminowo, papierów wartościowych
z obrotu na rynku regulowanym, nakładając jednocześnie karę pieniężną określoną w
pkt 2.
2.
Przepisy art. 19 oraz art. 96 ust. 5-8, 10 i 11 ustawy o ofercie publicznej stosuje
się odpowiednio.
Art. 176a339)Dodany przez art. 1 pkt 149 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
W przypadku gdy emitent lub wprowadzający nie wykonuje lub nienależycie wykonuje obowiązki
wynikające z art. 5, Komisja może nałożyć karę pieniężną do wysokości 1 000 000 zł.
Dział IX
Odpowiedzialność cywilna
Art. 177.
1.
Wystawiający świadectwo odpowiada za szkodę wyrządzoną wskutek wystawienia świadectwa
nieważnego, wydania świadectwa osobie nieuprawnionej lub niedokonania blokady papierów
wartościowych w związku z wystawieniem świadectwa, chyba że szkoda nastąpiła z powodu
siły wyższej albo wyłącznie z winy poszkodowanego lub osoby trzeciej, za którą wystawiający
nie ponosi odpowiedzialności.
2.
Jeżeli wystawiający świadectwo działał na zlecenie innej osoby, odpowiedzialność wystawiającego
i zleceniodawcy jest solidarna i nie można jej ograniczyć lub wyłączyć z góry.
Dział X
Przepisy karne
Art. 178340)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 150 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..2 orzeczenia
Kto bez wymaganego zezwolenia lub upoważnienia zawartego w odrębnych przepisach albo
nie będąc do tego uprawnionym w inny sposób określony w ustawie, prowadzi działalność
w zakresie obrotu instrumentami finansowymi, podlega grzywnie do 5 000 000 zł.
Art. 179340)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 150 ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Kto, będąc obowiązany do zachowania tajemnicy zawodowej, ujawnia lub wykorzystuje
w obrocie instrumentami finansowymi informacje stanowiące tajemnicę zawodową, podlega
grzywnie do 1 000 000 zł albo karze pozbawienia wolności do lat 3, albo obu tym karom
łącznie.
Art. 180.
Kto wbrew zakazowi, o którym mowa w art. 156 ust. 2 pkt 1, ujawnia informację poufną,
podlega grzywnie do 2 000 000 zł albo karze pozbawienia wolności do lat 3, albo obu
tym karom łącznie.
Art. 181.
1.
Kto wbrew zakazowi, o którym mowa w art. 156 ust. 1, wykorzystuje informację poufną,
podlega grzywnie do 5 000 000 zł albo karze pozbawienia wolności od 3 miesięcy do
lat 5, albo obu tym karom łącznie.
2.
Jeżeli czynu określonego w ust. 1 dopuszcza się osoba, o której mowa w art. 156 ust.
1 pkt 1 lit. a, podlega ona grzywnie do 5 000 000 zł albo karze pozbawienia wolności
od 6 miesięcy do lat 8, albo obu tym karom łącznie.
Art. 182.
Kto wbrew zakazowi, o którym mowa w art. 156 ust. 2 pkt 2, udziela rekomendacji lub
nakłania do nabycia lub zbycia instrumentów finansowych, których dotyczy informacja
poufna, podlega grzywnie do 2 000 000 zł albo karze pozbawienia wolności do lat 3,
albo obu tym karom łącznie.
Art. 183.1 orzeczenie
1.
Kto dokonuje manipulacji, o której mowa w art. 39 ust. 2 pkt 1-3, pkt 4 lit. a lub
pkt 5-7, podlega grzywnie do 5 000 000 zł albo karze pozbawienia wolności od 3 miesięcy
do lat 5, albo obu tym karom łącznie.
2.
Kto wchodzi w porozumienie z inną osobą mające na celu manipulację, o której mowa
w art. 39 ust. 2 pkt 1 -3, pkt 4 lit. a lub pkt 5-7, podlega grzywnie do 2 000 000
zł.
Art. 184.
1.
Kto uniemożliwia lub utrudnia przeprowadzanie czynności, o których mowa w art. 30
ust. 1-3, art. 37 w związku z art. 30 i art. 64, art. 88, art. 90 ust. 2 i 3 oraz
art. 122, podlega karze aresztu, ograniczenia wolności albo grzywny.
2.
Tej samej karze podlega, kto działając w imieniu lub w interesie osoby prawnej lub
jednostki organizacyjnej nieposiadającej osobowości prawnej:
1341)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 151 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.)
wbrew nakazowi określonemu w art. 89 ust. 4 nie dokonuje przeniesienia papierów wartościowych,
innych instrumentów finansowych i środków pieniężnych lub dokumentów związanych z
prowadzeniem tych rachunków;
2)
wbrew obowiązkowi, o którym mowa w art. 90 ust. 1, nie archiwizuje lub nie przechowuje
dokumentów lub innych nośników informacji związanych z prowadzeniem działalności maklerskiej
lub powierniczej.
3.
Orzekanie w sprawach określonych w ust. 1 i 2 następuje w trybie przepisów o postępowaniu
w sprawach o wykroczenia.
Dział XI
Zmiany w przepisach obowiązujących
Art. 185-213.
(pominięte).342)Zamieszczone w obwieszczeniu.
Dział XII
Przepisy przejściowe i końcowe
Art. 214.
1.
Z dniem wejścia w życie ustawy, do działalności spółki Giełda Papierów Wartościowych
w Warszawie S.A. stosuje się przepisy tej ustawy, z wyłączeniem art. 25 i art. 165
ust. 3.
2.
Komisja występuje do ministra właściwego do spraw instytucji finansowych o zakazanie
spółce, o której mowa w ust. 1, prowadzenia rynku giełdowego, w przypadku gdy spółka
prowadzi tę działalność z rażącym naruszeniem prawa.
3.
Papiery wartościowe w rozumieniu art. 3 ust. 3 i 4 ustawy, o której mowa w art. 224,
będące w dniu wejścia w życie niniejszej ustawy przedmiotem obrotu na rynku regulowanym,
stają się z tym dniem niebędącymi papierami wartościowymi instrumentami finansowymi,
o których mowa w art. 2 ust. 1 pkt 2 lit. c i d.
4.
Papiery wartościowe w rozumieniu art. 3 i 4 ustawy, o której mowa w art. 224, będące
w dniu wejścia w życie niniejszej ustawy przedmiotem obrotu na rynku regulowanym,
które nie są w tym dniu zarejestrowane w depozycie papierów wartościowych, stają się
niebędącymi papierami wartościowymi instrumentami finansowymi, o których mowa w art.
2 ust. 1 pkt 2 lit. c i d, z dniem zarejestrowania w tym depozycie, pod warunkiem
że rejestracja ta nastąpi w terminie 30 dni od dnia wejścia w życie niniejszej ustawy.
5.
Z dniem wejścia w życie ustawy, urzędowy rynek giełdowy organizowany przez spółkę,
o której mowa w ust. 1, spełniający warunki określone w przepisach wydanych na podstawie
art. 90 ust. 2 ustawy, o której mowa w art. 224, staje się rynkiem oficjalnych notowań,
o którym mowa w art. 16 ust. 2.
Art. 215.
1.
Z dniem wejścia w życie ustawy, do działalności spółki prowadzącej rynek pozagiełdowy
stosuje się przepisy tej ustawy, z wyłączeniem art. 36, art. 37 ust. 2 i art. 166
ust. 1 pkt 2 i 3.
2.
Komisja zakazuje spółce, o której mowa w ust. 1, prowadzenia rynku pozagiełdowego,
w przypadku gdy spółka prowadzi tę działalność z rażącym naruszeniem prawa.
Art. 216.
1.
Zezwolenia na prowadzenie działalności maklerskiej lub na prowadzenie rachunków papierów
wartościowych udzielone przez Komisję przed dniem wejścia w życie ustawy uprawniają
do wykonywania czynności określonych odpowiednio w art. 69 ust. 2-4 albo w art. 119
ust. 1. W przypadku zamiaru wykonywania przez dom maklerski lub bank prowadzący działalność
maklerską czynności określonych w art. 69 ust. 2-4, które przed dniem wejścia w życie
ustawy nie stanowiły działalności maklerskiej, przepisy art. 87 i art. 78 ust. 4 stosuje
się odpowiednio.
2.
Podmioty prowadzące działalność maklerską na podstawie zezwoleń udzielonych przez
Komisję przed dniem wejścia w życie ustawy są obowiązane, w terminie 6 miesięcy od
dnia jej wejścia w życie, do dostosowania prowadzonej działalności do warunków wymaganych
przepisami ustawy.
3.
Spółki prowadzące rynek regulowany w dniu wejścia w życie ustawy są obowiązane do
dostosowania treści regulaminów, o których mowa odpowiednio w art. 105 ust. 1 i art.
115 ust. 1 ustawy, o której mowa w art. 224, do zmian wynikających z przepisów niniejszej
ustawy, w terminie 3 miesięcy od dnia jej wejścia w życie.
4.
Emitenci papierów wartościowych dopuszczonych do publicznego obrotu na podstawie przepisów
ustawy, o której mowa w art. 224, którzy nie zawarli umowy, o której mowa w art. 70
tej ustawy, przed dniem wejścia w życie niniejszej ustawy, są obowiązani do zawarcia
umowy, o której mowa w art. 5 ust. 3-5, w terminie 14 dni od dnia wejścia w życie
niniejszej ustawy.
Art. 217.
1.
Zachowują ważność wpisy na listę maklerów papierów wartościowych i listę doradców
inwestycyjnych dokonane przed dniem wejścia ustawy w życie.
2.
Pozostają w mocy zgody i zezwolenia udzielone przez Komisję przed dniem wejścia ustawy
w życie.
Art. 218.
1.
Maklerzy wpisani na listę maklerów papierów wartościowych przed dniem wejścia w życie
ustawy w celu uzyskania uprawnień do wykonywania czynności doradztwa inwestycyjnego
są zobowiązani zdać egzamin uzupełniający. Wymóg ten dotyczy również doradztwa inwestycyjnego
w ramach wykonywania przez takiego maklera czynności agenta firmy inwestycyjnej.
2343)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 152 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Egzamin uzupełniający jest przeprowadzany przez komisję egzaminacyjną dla maklerów.
Do przeprowadzania egzaminu uzupełniającego stosuje się odpowiednio art. 128 ust.
1, 4, 9 i 10 w zakresie dotyczącym egzaminu przed komisją egzaminacyjną dla maklerów,
z zastrzeżeniem, że zakres tematyczny egzaminu uzupełniającego obejmuje wyłącznie
zagadnienia związane z wykonywaniem czynności doradztwa inwestycyjnego.
2a344)Dodany przez art. 1 pkt 152 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2..
Minister właściwy do spraw instytucji finansowych określa, w drodze rozporządzenia:
1)
wysokość opłat za egzamin uzupełniający oraz tryb i warunki dokonywania zwrotu wniesionych
opłat, mając na uwadze koszty przeprowadzania egzaminu oraz wydatki związane z funkcjonowaniem
komisji egzaminacyjnej;
2)
regulamin przeprowadzania egzaminu uzupełniającego, uwzględniając konieczność zapewnienia
równego traktowania osób składających egzamin, poufności składanego egzaminu oraz
jego sprawnej organizacji;
3)
sposób ustalania i wysokość wynagrodzeń członków komisji egzaminacyjnej za udział
w posiedzeniach komisji egzaminacyjnej, przeprowadzanie egzaminu uzupełniającego oraz
przygotowywanie projektów pytań na egzamin uzupełniający, uwzględniając zakres obowiązków
poszczególnych członków komisji egzaminacyjnej.
3.
W przypadku maklera wpisanego na listę maklerów papierów wartościowych przed dniem
wejścia w życie ustawy, wymóg zatrudnienia, o którym mowa w art. 83 ust. 1 pkt 3,
uważa się za spełniony, jeżeli złożył on z wynikiem pozytywnym egzamin uzupełniający.
4.
Fakt złożenia egzaminu uzupełniającego, o którym mowa w ust. 1, podlega ogłoszeniu
w Dzienniku Urzędowym Komisji Papierów Wartościowych i Giełd, o którym mowa w art.
7 ust. 4 ustawy o nadzorze.
Art. 219.
1.
W sprawach o przestępstwa określone w art. 167-173 ustawy, o której mowa w art. 224,
co do których postępowanie karne zostało umorzone lub nastąpiła odmowa jego wszczęcia
ze względu na ustanie karalności tego przestępstwa w związku z wejściem w życie niniejszej
ustawy, Przewodniczący Komisji może zwrócić się do sądu lub prokuratora o udostępnienie
informacji lub kopii dokumentów dotyczących tych spraw, w zakresie niezbędnym do wszczęcia
przez Komisję postępowania administracyjnego w sprawach o odpowiadające tym przestępstwom
czyny określone w art. 171 ust. 1, art. 172-174.
2.
Do czynów stanowiących przestępstwa określone w art. 167-173 ustawy, o której mowa
w art. 224, popełnionych przed dniem wejścia w życie niniejszej ustawy, a ujawnionych
po tym dniu, stosuje się przepisy tej ustawy w zakresie dotyczącym czynów określonych
w art. 171 ust. 1, art. 172-174.
Art. 220.
1345)W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 1 ustawy z dnia 22 stycznia 2010 r. o zmianie ustawy o obrocie instrumentami finansowymi (Dz. U. Nr 44, poz. 252), która weszła w życie z dniem 6 kwietnia 2010 r..
Do spraw wszczętych i niezakończonych przed dniem wejścia w życie ustawy stosuje się
przepisy niniejszej ustawy, z zastrzeżeniem ust. 2 i 3.
2.
Osoby, które w dniu wejścia w życie ustawy spełniają, według przepisów dotychczasowych,
warunki do uzyskania wpisu na listę maklerów lub listę doradców, uzyskują wpis na
listę, po złożeniu stosownego wniosku, z zachowaniem 3-miesięcznego terminu, o którym
mowa w art. 129 ust. 1.
3346)Dodany przez art. 1 pkt 2 ustawy, o której mowa w odnośniku 345..
Do czynów popełnionych przed dniem wejścia w życie niniejszej ustawy skutkujących
odpowiedzialnością na podstawie ustawy, o której mowa w art. 224, stosuje się przepisy
dotychczasowe, chyba że przepisy niniejszej ustawy są względniejsze dla sprawcy.
Art. 221.
Do dnia 31 grudnia 2005 r. system rekompensat, o którym mowa w przepisach działu V
niniejszej ustawy, zabezpiecza wypłatę środków inwestorów, o których mowa w art. 133
ust. 2, do wysokości równowartości w złotych 3 000 euro - w 100% wartości środków
objętych systemem rekompensat oraz 90% nadwyżki ponad tę kwotę, z tym że górna granica
środków objętych systemem rekompensat wynosi równowartość w złotych 11 000 euro obliczanej
według kursu średniego Narodowego Banku Polskiego, zgodnie z ogłaszaną tabelą kursową,
z dnia zaistnienia okoliczności stanowiącej podstawę do wypłat rekompensat.
Art. 222.
Do czasu wydania przepisów wykonawczych określonych w ustawie pozostają w mocy, nie
dłużej jednak niż przez 6 miesięcy od dnia jej wejścia w życie, przepisy wykonawcze
wydane na podstawie art. 23 ust. 5 i 6, art. 31 ust. 2, art. 59c ust. 2, art. 60 ust.
1, art. 60 ust. 3 pkt 2, art. 60 ust. 5, art. 90 ust. 2 i 4, art. 97a ust. 2 i art.
161g ustawy, o której mowa w art. 224.
Art. 223.
Do określenia przez Krajowy Depozyt wysokości stawek obowiązujących na rok 2006, na
potrzeby ustalenia wysokości wpłat do systemu rekompensat, zgodnie z art. 121 ust.
6 ustawy, o której mowa w art. 224, stosuje się przepisy niniejszej ustawy.
Art. 224.
Traci moc ustawa z dnia 21 sierpnia 1997 r. - Prawo o publicznym obrocie papierami wartościowymi , z wyjątkiem art. 118-123 oraz art. 123a i 123b i art. 146a, z zastrzeżeniem art.
223, które tracą moc z dniem 31 grudnia 2005 r.
Art. 225.
Ustawa wchodzi w życie po upływie 30 dni od dnia ogłoszenia347)Ustawa została ogłoszona w dniu 23 września 2005 r..
1)
Niniejsza ustawa dokonuje w zakresie swojej regulacji wdrożenia następujących dyrektyw:
Dane dotyczące ogłoszenia aktów prawa Unii Europejskiej, zamieszczone w niniejszej
ustawie - z dniem uzyskania przez Rzeczpospolitą Polską członkostwa w Unii Europejskiej
- dotyczą ogłoszenia tych aktów w Dzienniku Urzędowym Unii Europejskiej - wydanie
specjalne.
1)
dyrektywy Rady 93/6/EWG z dnia 15 marca 1993 r. w sprawie adekwatności kapitałowej
przedsiębiorstw inwestycyjnych i instytucji kredytowych ;
2)
dyrektywy Rady 93/22/EWG z dnia 10 maja 1993 r. w sprawie usług inwestycyjnych w zakresie
papierów wartościowych ;
3)
dyrektywy 97/9/WE Parlamentu Europejskiego i Rady z dnia 3 marca 1997 r. w sprawie
systemów rekompensat dla inwestorów ;
4)
dyrektywy 2001/34/WE Parlamentu Europejskiego i Rady z dnia 28 maja 2001 r. w sprawie
dopuszczenia papierów wartościowych do publicznego obrotu giełdowego oraz informacji
dotyczących tych papierów wartościowych, które podlegają publikacji ;
5)
dyrektywy 2002/87/WE Parlamentu Europejskiego i Rady z dnia 16 grudnia 2002 r. w sprawie
dodatkowego nadzoru nad instytucjami kredytowymi, zakładami ubezpieczeń oraz przedsiębiorstwami
inwestycyjnymi konglomeratu finansowego i zmieniającej dyrektywy Rady 73/239/EWG,
79/267/EWG, 92/49/EWG, 92/96/EWG, 93/6/EWG i 93/22/EWG oraz dyrektywy 98/78/WE i 2000/12/WE
Parlamentu Europejskiego i Rady ;
6)
dyrektywy 2003/6/WE Parlamentu Europejskiego i Rady z dnia 28 stycznia 2003 r. w sprawie
wykorzystywania poufnych informacji i manipulacji na rynku (nadużyć na rynku) ;
7)
dyrektywy Komisji 2003/124/WE z dnia 22 grudnia 2003 r. wykonującej dyrektywę 2003/6/WE
Parlamentu Europejskiego i Rady w zakresie definicji i publicznego ujawniania informacji
wewnętrznych oraz definicji manipulacji na rynku ;
8)
dyrektywy Komisji 2003/125/WE z dnia 22 grudnia 2003 r. wykonującej dyrektywę 2003/6/WE
Parlamentu Europejskiego i Rady w zakresie uczciwego przedstawiania zaleceń inwestycyjnych
oraz ujawniania konfliktów interesów ;
9)
dyrektywy Komisji WE 2004/72/WE z dnia 29 kwietnia 2004 r. wykonującej dyrektywę 2003/6/WE
Parlamentu Europejskiego i Rady w zakresie dopuszczalnych praktyk rynkowych, definicji
informacji wewnętrznej w odniesieniu do towarowych instrumentów pochodnych, sporządzania
list osób, mających dostęp do informacji wewnętrznych, powiadamiania o transakcjach
związanych z zarządem oraz powiadamiania o podejrzanych transakcjach .
2)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 1 ustawy z dnia 4 września 2008 r. o zmianie
ustawy o obrocie instrumentami finansowymi oraz niektórych innych ustaw (Dz. U. z
2009 r. Nr 165, poz. 1316), która weszła w życie z dniem 21 października 2009 r.
3)
Zmiany wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2001 r. Nr 102, poz. 1117,
z 2003 r. Nr 49, poz. 408 i Nr 229, poz. 2276, z 2005 r. Nr 132, poz. 1108, Nr 183,
poz. 1538 i Nr 184, poz. 1539, z 2006 r. Nr 133, poz. 935 i Nr 208, poz. 1540, z 2008 r.
Nr 86, poz. 524, Nr 118, poz. 747, Nr 217, poz. 1381 i Nr 231, poz. 1547 oraz z 2009 r.
Nr 13, poz. 69, Nr 42, poz. 341 i Nr 104, poz. 860.
4)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 2 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
5)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 2 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
6)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 2 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
7)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 2 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
8)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 2 lit. e ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
9)
Dodany przez art. 1 pkt 2 lit. f ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
10)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 2 lit. g ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
11)
Zmiany tekstu jednolitego wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2002 r.
Nr 126, poz. 1070, Nr 141, poz. 1178, Nr 144, poz. 1208, Nr 153, poz. 1271, Nr 169,
poz. 1385 i 1387 i Nr 241, poz. 2074, z 2003 r. Nr 50, poz. 424, Nr 60, poz. 535,
Nr 65, poz. 594, Nr 228, poz. 2260 i Nr 229, poz. 2276, z 2004 r. Nr 64, poz. 594,
Nr 68, poz. 623, Nr 91, poz. 870, Nr 96, poz. 959, Nr 121, poz. 1264, Nr 146, poz.
1546 i Nr 173, poz. 1808, z 2005 r. Nr 83, poz. 719, Nr 85, poz. 727, Nr 167, poz.
1398 i Nr 183, poz. 1538, z 2006 r. Nr 104, poz. 708, Nr 157, poz. 1119, Nr 190, poz.
1401 i Nr 245, poz. 1775, z 2007 r. Nr 42, poz. 272 i Nr 112, poz. 769, z 2008 r.
Nr 171, poz. 1056, Nr 192, poz. 1179, Nr 209, poz. 1315 i Nr 231, poz. 1546, z 2009 r.
Nr 18, poz. 97, Nr 42, poz. 341, Nr 65, poz. 545, Nr 71, poz. 609, Nr 127, poz. 1045,
Nr 131, poz. 1075, Nr 144, poz. 1176, Nr 165, poz. 1316, Nr 166, poz. 1317, Nr 168,
poz. 1323 i Nr 201, poz. 1540 oraz z 2010 r. Nr 40, poz. 226, Nr 81, poz. 530, Nr
126, poz. 853 i Nr 182, poz. 1228.
12)
Zmiany wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2006 r. Nr 157, poz. 1119 i
Nr 170, poz. 1217, z 2007 r. Nr 50, poz. 331 oraz z 2009 r. Nr 18, poz. 97 i Nr 165,
poz. 1316.
13)
W brzmieniu ustalonym przez art. 63 pkt 1 lit. a ustawy z dnia 21 lipca 2006 r. o
nadzorze nad rynkiem finansowym (Dz. U. Nr 157, poz. 1119), która weszła w życie z
dniem 19 września 2006 r.
14)
Zmiany wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2007 r. Nr 42, poz. 272 i Nr
49, poz. 328, z 2008 r. Nr 209, poz. 1317, Nr 228, poz. 1507 i Nr 231, poz. 1546,
z 2009 r. Nr 42, poz. 341, Nr 77, poz. 649 i Nr 165, poz. 1316 oraz z 2010 r. Nr 126,
poz. 853.
15)
W brzmieniu ustalonym przez art. 15 ustawy z dnia 13 lutego 2009 r. o zmianie ustawy
o działalności ubezpieczeniowej oraz niektórych innych ustaw (Dz. U. Nr 42, poz. 341),
która weszła w życie z dniem 18 czerwca 2009 r.
16)
Dodany przez art. 1 pkt 2 lit. h ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
17)
Zmiany wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2005 r. Nr 83, poz. 719, Nr
183, poz. 1537 i 1538 i Nr 184, poz. 1539, z 2006 r. Nr 157, poz. 1119, z 2007 r.
Nr 112, poz. 769, z 2008 r. Nr 231, poz. 1546, z 2009 r. Nr 18, poz. 97, Nr 42, poz.
341, Nr 168, poz. 1323 i Nr 201, poz. 1540 oraz z 2010 r. Nr 81, poz. 530, Nr 106,
poz. 670, Nr 126, poz. 853 i Nr 182, poz. 1228.
18)
Zmiany wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 1971 r. Nr 27, poz. 252, z
1976 r. Nr 19, poz. 122, z 1982 r. Nr 11, poz. 81, Nr 19, poz. 147 i Nr 30, poz. 210,
z 1984 r. Nr 45, poz. 242, z 1985 r. Nr 22, poz. 99, z 1989 r. Nr 3, poz. 11, z 1990 r.
Nr 34, poz. 198, Nr 55, poz. 321 i Nr 79, poz. 464, z 1991 r. Nr 107, poz. 464 i Nr
115, poz. 496, z 1993 r. Nr 17, poz. 78, z 1994 r. Nr 27, poz. 96, Nr 85, poz. 388
i Nr 105, poz. 509, z 1995 r. Nr 83, poz. 417, z 1996 r. Nr 114, poz. 542, Nr 139,
poz. 646 i Nr 149, poz. 703, z 1997 r. Nr 43, poz. 272, Nr 115, poz. 741, Nr 117,
poz. 751 i Nr 157, poz. 1040, z 1998 r. Nr 106, poz. 668 i Nr 117, poz. 758, z 1999 r.
Nr 52, poz. 532, z 2000 r. Nr 22, poz. 271, Nr 74, poz. 855 i 857, Nr 88, poz. 983
i Nr 114, poz. 1191, z 2001 r. Nr 11, poz. 91, Nr 71, poz. 733, Nr 130, poz. 1450
i Nr 145, poz. 1638, z 2002 r. Nr 113, poz. 984 i Nr 141, poz. 1176, z 2003 r. Nr
49, poz. 408, Nr 60, poz. 535, Nr 64, poz. 592 i Nr 124, poz. 1151, z 2004 r. Nr 91,
poz. 870, Nr 96, poz. 959, Nr 162, poz. 1692, Nr 172, poz. 1804 i Nr 281, poz. 2783,
z 2005 r. Nr 48, poz. 462, Nr 157, poz. 1316 i Nr 172, poz. 1438, z 2006 r. Nr 133,
poz. 935 i Nr 164, poz. 1166, z 2007 r. Nr 80, poz. 538, Nr 82, poz. 557 i Nr 181,
poz. 1287, z 2008 r. Nr 116, poz. 731, Nr 163, poz. 1012, Nr 220, poz. 1425 i 1431
i Nr 228, poz. 1506, z 2009 r. Nr 42, poz. 341, Nr 79, poz. 662 i Nr 131, poz. 1075
oraz z 2010 r. Nr 40, poz. 222 i Nr 155, poz. 1037.
19)
W brzmieniu ustalonym przez art. 63 pkt 1 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku
13.
20)
Dodany przez art. 1 pkt 2 lit. i ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
21)
Zmiany tekstu jednolitego wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2007 r.
Nr 180, poz. 1280, z 2008 r. Nr 70, poz. 416, Nr 116, poz. 732, Nr 141, poz. 888,
Nr 171, poz. 1056 i Nr 216, poz. 1367, z 2009 r. Nr 3, poz. 11, Nr 18, poz. 97, Nr
168, poz. 1323 i Nr 201, poz. 1540 oraz z 2010 r. Nr 47, poz. 278, Nr 107, poz. 679
i Nr 182, poz. 1228.
22)
Dodany przez art. 1 pkt 3 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
23)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 4 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
24)
Zdanie wstępne w brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 4 lit. b ustawy, o której mowa
w odnośniku 2.
25)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 4 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
26)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 5 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
27)
Dodany przez art. 1 pkt 6 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
28)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 7 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
29)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 7 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
30)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 8 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
31)
Dodany przez art. 1 pkt 8 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
32)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 8 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
33)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 9 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
34)
W brzmieniu ustalonym przez art. 2 pkt 1 ustawy z dnia 5 grudnia 2008 r. o zmianie
ustawy - Kodeks spółek handlowych oraz ustawy o obrocie instrumentami finansowymi
(Dz. U. z 2009 r. Nr 13, poz. 69), która weszła w życie z dniem 3 sierpnia 2009 r.
35)
Dodany przez art. 1 pkt 10 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
36)
Zmiany tekstu jednolitego wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2005 r.
Nr 184, poz. 1539 i Nr 249, poz. 2104, z 2006 r. Nr 157, poz. 1119 oraz z 2009 r.
Nr 157, poz. 1241.
37)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 10 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
38)
Dodany przez art. 2 pkt 2 ustawy, o której mowa w odnośniku 34.
39)
Dodany przez art. 1 pkt 11 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
40)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 11 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
41)
W brzmieniu ustalonym przez art. 30 pkt 1 ustawy z dnia 4 września 2008 r. o zmianie
ustaw w celu ujednolicenia terminologii informatycznej (Dz. U. Nr 171, poz. 1056),
która weszła w życie z dniem 8 października 2008 r.
42)
Oznaczenie ust. 1 nadane przez art. 1 pkt 12 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
43)
Dodany przez art. 1 pkt 12 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
44)
Dodany przez art. 1 pkt 13 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
45)
Przez art. 1 pkt 14 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
46)
Przez art. 1 pkt 14 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
47)
Przez art. 1 pkt 14 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
48)
Dodany przez art. 1 pkt 15 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
49)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 16 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
50)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 17 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
51)
Dodany przez art. 1 pkt 17 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
52)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 17 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
53)
Dodany przez art. 1 pkt 17 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
54)
Przez art. 1 pkt 17 lit. e ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
55)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 18 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
56)
W brzmieniu ustalonym przez art. 115 ustawy z dnia 19 listopada 2009 r. o grach hazardowych
(Dz. U. Nr 201, poz. 1540), która weszła w życie z dniem 1 stycznia 2010 r.
57)
Dodany przez art. 1 pkt 19 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
58)
Dodany przez art. 1 pkt 19 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
59)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 20 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
60)
Dodany przez art. 1 pkt 20 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
61)
Przez art. 1 pkt 20 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
62)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 20 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
63)
Przez art. 1 pkt 20 lit. e ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
64)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 20 lit. f ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
65)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 21 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
66)
Dodany przez art. 1 pkt 21 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
67)
Przez art. 1 pkt 22 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
68)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 23 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
69)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 23 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
70)
Dodany przez art. 1 pkt 23 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
71)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 23 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
72)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 24 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
73)
Dodany przez art. 1 pkt 25 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
74)
Oznaczenie ust. 1 nadane przez art. 1 pkt 26 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
75)
Dodany przez art. 1 pkt 26 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
76)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 27 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
77)
Dodany przez art. 1 pkt 27 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
78)
W brzmieniu ustalonym przez art. 107 pkt 1 ustawy z dnia 7 maja 2009 r. o biegłych
rewidentach i ich samorządzie, podmiotach uprawnionych do badania sprawozdań finansowych
oraz o nadzorze publicznym (Dz. U. Nr 77, poz. 649), która weszła w życie z dniem
6 czerwca 2009 r.
79)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 28 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
80)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 29 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
81)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 30 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
82)
Dodany przez art. 1 pkt 30 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
83)
Przez art. 1 pkt 30 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
84)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 30 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
85)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 31 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
86)
Dodany przez art. 1 pkt 31 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
87)
Przez art. 1 pkt 32 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
88)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 33 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
89)
Zdanie wstępne w brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 34 lit. a tiret pierwsze ustawy,
o której mowa w odnośniku 2.
90)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 34 lit. a tiret drugie ustawy, o której mowa
w odnośniku 2.
91)
Zdanie pierwsze w brzmieniu ustalonym przez art. 30 pkt 2 ustawy, o której mowa w
odnośniku 41.
92)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 34 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
93)
Ze zmianą wprowadzoną przez art. 63 pkt 6 ustawy, o której mowa w odnośniku 13.
94)
Tytuł w brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 35 ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
95)
Dodany przez art. 1 pkt 36 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
96)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 37 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
97)
Przez art. 1 pkt 37 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
98)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 37 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
99)
Dodany przez art. 1 pkt 38 ustawy, o której mowa w odnośniku 2; wejdzie w życie z
dniem 7 kwietnia 2011 r.
100)
Dodany przez art. 1 pkt 39 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
101)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 39 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
102)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 40 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
103)
Przez art. 1 pkt 41 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
104)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 42 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
105)
Zdanie wstępne w brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 42 lit. b tiret pierwsze ustawy,
o której mowa w od nośniku 2.
106)
Dodany przez art. 1 pkt 42 lit. b tiret drugie ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
107)
W brzmieniu ustalonym przez art. 2 pkt 3 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
34.
108)
Dodany przez art. 2 pkt 3 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 34.
109)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 42 lit. b tiret trzecie ustawy, o której mowa
w odnośniku 2.
110)
Dodany przez art. 1 pkt 42 lit. b tiret czwarte ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
111)
Dodany przez art. 1 pkt 42 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
112)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 43 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
113)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 44 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
114)
Dodany przez art. 1 pkt 44 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
115)
Dodany przez art. 1 pkt 45 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
116)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 46 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
117)
Dodany przez art. 1 pkt 47 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
118)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 48 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
119)
Dodany przez art. 1 pkt 49 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
120)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 50 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
121)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 50 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
122)
Dodany przez art. 1 pkt 50 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
123)
Przez art. 1 pkt 51 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
124)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 52 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
125)
W brzmieniu ustalonym przez art. 107 pkt 2 ustawy, o której mowa w odnośniku 78.
126)
Dodany przez art. 1 pkt 53 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
127)
Dodany przez art. 1 pkt 54 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
128)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 55 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
129)
Dodany przez art. 1 pkt 55 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
130)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 56 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
131)
Dodany przez art. 1 pkt 56 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
132)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 57 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
133)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 58 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
134)
Dodany przez art. 1 pkt 59 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
135)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 60 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
136)
Przez art. 1 pkt 60 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
137)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 60 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
138)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 61 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
139)
W brzmieniu ustalonym przez art. 2 ustawy z dnia 20 listopada 2009 r. o zmianie ustawy
o autostradach płatnych oraz o Krajowym Funduszu Drogowym oraz ustawy o obrocie instrumentami
finansowymi (Dz. U. Nr 223, poz. 1776), która weszła w życie z dniem 1 stycznia 2010 r.
140)
Zmiany tekstu jednolitego wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2004 r.
Nr 273, poz. 2703, z 2005 r. Nr 155, poz. 1297 i Nr 172, poz. 1440, z 2006 r. Nr 12,
poz. 61, z 2007 r. Nr 23, poz. 136 i Nr 99, poz. 666, z 2008 r. Nr 218, poz. 1391
oraz z 2009 r. Nr 3, poz. 11, Nr 19, poz. 101, Nr 86, poz. 720, Nr 105, poz. 877,
Nr 115, poz. 966, Nr 143, poz. 1164, Nr 157, poz. 1241 i Nr 223, poz. 1776.
141)
Przez art. 1 pkt 62 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
142)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 63 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
143)
Dodany przez art. 1 pkt 64 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
144)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 65 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
145)
Zmiany wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2003 r. Nr 228, poz. 2260,
z 2004 r. Nr 91, poz. 870 i Nr 173, poz. 1808, z 2006 r. Nr 157, poz. 1119, z 2007 r.
Nr 61, poz. 410, z 2008 r. Nr 228, poz. 1506 oraz z 2009 r. Nr 18, poz. 97 i Nr 69,
poz. 589.
146)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 66 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
147)
Dodany przez art. 1 pkt 67 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
148)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 68 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
149)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 68 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
150)
Dodany przez art. 1 pkt 68 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
151)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 69 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
152)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 70 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
153)
Zmiany tekstu jednolitego wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2004 r.
Nr 33, poz. 286, z 2005 r. Nr 10, poz. 68, Nr 163, poz. 1362 i Nr 167, poz. 1398,
z 2006 r. Nr 170, poz. 1217 i 1218 i Nr 208, poz. 1539, z 2007 r. Nr 99, poz. 662
i Nr 136, poz. 958, z 2008 r. Nr 180, poz. 1113, Nr 216, poz. 1368 i Nr 227, poz.
1505 oraz z 2010 r. Nr 182, poz. 1228.
154)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 70 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
155)
Dodany przez art. 1 pkt 71 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
156)
Zdanie wstępne w brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 72 lit. a tiret pierwsze ustawy,
o której mowa w odnośniku 2.
157)
Dodany przez art. 1 pkt 72 lit. a tiret drugie ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
158)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 72 lit. a tiret trzecie ustawy, o której mowa
w odnośniku 2.
159)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 72 lit. a tiret czwarte ustawy, o której mowa
w odnośniku 2.
160)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 72 lit. a tiret piąte ustawy, o której mowa
w odnośniku 2.
161)
Dodany przez art. 1 pkt 72 lit. a tiret szóste ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
162)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 72 lit. a tiret siódme ustawy, o której mowa
w odnośniku 2.
163)
Zdanie wstępne w brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 72 lit. b tiret pierwsze ustawy,
o której mowa w odnośniku 2.
164)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 72 lit. b tiret drugie ustawy, o której mowa
w odnośniku 2.
165)
Dodany przez art. 1 pkt 72 lit. b tiret trzecie ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
166)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 72 lit. b tiret czwarte ustawy, o której mowa
w odnośniku 2.
167)
Dodany przez art. 1 pkt 72 lit. b tiret piąte ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
168)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 72 lit. b tiret szóste ustawy, o której mowa
w odnośniku 2.
169)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 72 lit. b tiret siódme ustawy, o której mowa
w odnośniku 2.
170)
Dodany przez art. 1 pkt 72 lit. b tiret ósme ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
171)
Dodany przez art. 1 pkt 72 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
172)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 73 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
173)
Dodany przez art. 1 pkt 73 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
174)
Dodany przez art. 1 pkt 74 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
175)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 75 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
176)
Dodany przez art. 1 pkt 75 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
177)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 76 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
178)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 76 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
179)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 76 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
180)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 77 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
181)
Przez art. 1 pkt 78 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
182)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 79 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
183)
Dodany przez art. 1 pkt 79 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
184)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 80 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
185)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 81 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
186)
Dodany przez art. 1 pkt 82 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
187)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 83 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
188)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 84 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
189)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 84 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
190)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 84 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
191)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 85 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
192)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 86 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
193)
Zmiany wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2004 r. Nr 96, poz. 959, z
2005 r. Nr 48, poz. 447, Nr 167, poz. 1396 i Nr 183, poz. 1538, z 2006 r. Nr 157,
poz. 1119 oraz z 2009 r. Nr 18, poz. 97 i Nr 42, poz. 341.
194)
Przez art. 1 pkt 86 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
195)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 86 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
196)
Dodany przez art. 1 pkt 86 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
197)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 86 lit. e ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
198)
Dodany przez art. 1 pkt 87 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
199)
Przez art. 1 pkt 88 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
200)
Utraciła moc z dniem 6 czerwca 2009 r., na podstawie art. 121 ustawy, o której mowa
w odnośniku 78.
201)
Przez art. 1 pkt 89 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
202)
Dodany przez art. 1 pkt 90 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
203)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 91 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
204)
Dodany przez art. 1 pkt 91 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
205)
Dodany przez art. 1 pkt 91 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
206)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 91 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
207)
Dodany przez art. 1 pkt 91 lit. e ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
208)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 91 lit. f ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
209)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 91 lit. g ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
210)
Dodany przez art. 1 pkt 92 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
211)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 93 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
212)
Dodany przez art. 1 pkt 94 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
213)
W brzmieniu ustalonym przez art. 4 pkt 1 ustawy z dnia 25 czerwca 2010 r. o zmianie
ustawy - Prawo bankowe, ustawy o działalności ubezpieczeniowej, ustawy o funduszach
inwestycyjnych, ustawy o obrocie instrumentami finansowymi oraz ustawy o nadzorze
nad rynkiem finansowym (Dz. U. Nr 126, poz. 853), która weszła w życie z dniem 14
sierpnia 2010 r.
214)
Dodany przez art. 4 pkt 2 ustawy, o której mowa w odnośniku 213.
215)
W brzmieniu ustalonym przez art. 4 pkt 3 ustawy, o której mowa w odnośniku 213.
216)
Dodany przez art. 4 pkt 4 ustawy, o której mowa w odnośniku 213.
217)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 97 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
218)
Wprowadzenie do wyliczenia ze zmianą wprowadzoną przez art. 63 pkt 2 ustawy, o której
mowa w odnośniku 13.
220)
Dodany przez art. 1 pkt 98 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
221)
Przez art. 1 pkt 98 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
222)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 98 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
223)
Przez art. 1 pkt 98 lit. e ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
224)
Przez art. 1 pkt 99 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
225)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 100 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
226)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 101 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
227)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 102 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
228)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 103 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
229)
Dodany przez art. 1 pkt 103 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
230)
Dodany przez art. 1 pkt 103 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
231)
Dodany przez art. 1 pkt 104 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
232)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 105 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
233)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 106 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
234)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 106 lit. b tiret pierwsze ustawy, o której
mowa w odnośniku 2.
235)
Dodany przez art. 1 pkt 106 lit. b tiret drugie ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
236)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 107 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
237)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 107 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
238)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 107 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
239)
Dodany przez art. 1 pkt 107 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
240)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 108 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
241)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 109 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
242)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 110 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
243)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 110 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
244)
Dodany przez art. 1 pkt 111 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
245)
Przez art. 1 pkt 111 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
246)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 112 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
247)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 113 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
248)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 113 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
249)
Zmiany wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2002 r. Nr 71, poz. 655, z
2003 r. Nr 190, poz. 1864, z 2004 r. Nr 96, poz. 959, z 2006 r. Nr 12, poz. 62 oraz
z 2007 r. Nr 147, poz. 1028 i Nr 176, poz. 1238.
250)
Obecnie: ustawie z dnia 18 marca 2008 r. o zasadach uznawania kwalifikacji zawodowych
nabytych w państwach członkowskich Unii Europejskiej (Dz. U. Nr 63, poz. 394), która
weszła w życie z dniem 2 maja 2008 r., na podstawie art. 40 pkt 1 tej ustawy.
251)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 114 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
252)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 115 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
253)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 115 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
254)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 116 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
255)
Dodany przez art. 1 pkt 116 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
256)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 117 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
257)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 118 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
258)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 118 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
259)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 119 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
260)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 119 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
261)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 119 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
262)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 119 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
263)
Dodany przez art. 1 pkt 119 lit. e ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
264)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 119 lit. f ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
265)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 119 lit. g ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
266)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 119 lit. h ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
267)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 120 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
268)
Dodany przez art. 1 pkt 120 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
269)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 121 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
270)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 121 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
271)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 122 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
272)
Dodany przez art. 1 pkt 122 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
273)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 122 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
274)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 122 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
275)
Dodany przez art. 1 pkt 123 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
276)
Zmiany wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 1997 r. Nr 128, poz. 840, z
1999 r. Nr 64, poz. 729 i Nr 83, poz. 931, z 2000 r. Nr 48, poz. 548, Nr 93, poz.
1027 i Nr 116, poz. 1216, z 2001 r. Nr 98, poz. 1071, z 2003 r. Nr 111, poz. 1061,
Nr 121, poz. 1142, Nr 179, poz. 1750, Nr 199, poz. 1935 i Nr 228, poz. 2255, z 2004 r.
Nr 25, poz. 219, Nr 69, poz. 626, Nr 93, poz. 889 i Nr 243, poz. 2426, z 2005 r. Nr
86, poz. 732, Nr 90, poz. 757, Nr 132, poz. 1109, Nr 163, poz. 1363, Nr 178, poz.
1479 i Nr 180, poz. 1493, z 2006 r. Nr 190, poz. 1409, Nr 218, poz. 1592 i Nr 226,
poz. 1648, z 2007 r. Nr 89, poz. 589, Nr 123, poz. 850, Nr 124, poz. 859 i Nr 192,
poz. 1378, z 2008 r. Nr 90, poz. 560, Nr 122, poz. 782, Nr 171, poz. 1056, Nr 173,
poz. 1080 i Nr 214, poz. 1344, z 2009 r. Nr 62, poz. 504, Nr 63, poz. 533, Nr 166,
poz. 1317, Nr 168, poz. 1323, Nr 190, poz. 1474, Nr 201, poz. 1540 i Nr 206, poz.
1589 oraz z 2010 r. Nr 7, poz. 46, Nr 40, poz. 227 i 229, Nr 98, poz. 625 i 626, Nr
125, poz. 842, Nr 127, poz. 857, Nr 152, poz. 1018 i 1021 i Nr 182, poz. 1228.
277)
Zmiany wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 1999 r. Nr 83, poz. 931, z
2000 r. Nr 50, poz. 580, Nr 62, poz. 717, Nr 73, poz. 852 i Nr 93, poz. 1027, z 2001 r.
Nr 98, poz. 1071 i Nr 106, poz. 1149, z 2002 r. Nr 74, poz. 676, z 2003 r. Nr 17,
poz. 155, Nr 111, poz. 1061 i Nr 130, poz. 1188, z 2004 r. Nr 51, poz. 514, Nr 69,
poz. 626, Nr 93, poz. 889, Nr 240, poz. 2405 i Nr 264, poz. 2641, z 2005 r. Nr 10,
poz. 70, Nr 48, poz. 461, Nr 77, poz. 680, Nr 96, poz. 821, Nr 141, poz. 1181, Nr
143, poz. 1203, Nr 163, poz. 1363, Nr 169, poz. 1416 i Nr 178, poz. 1479, z 2006 r.
Nr 15, poz. 118, Nr 66, poz. 467, Nr 95, poz. 659, Nr 104, poz. 708 i 711, Nr 141,
poz. 1009 i 1013, Nr 167, poz. 1192 i Nr 226, poz. 1647 i 1648, z 2007 r. Nr 20, poz.
116, Nr 64, poz. 432, Nr 80, poz. 539, Nr 89, poz. 589, Nr 99, poz. 664, Nr 112, poz.
766, Nr 123, poz. 849 i Nr 128, poz. 903, z 2008 r. Nr 27, poz. 162, Nr 100, poz.
648, Nr 107, poz. 686, Nr 123, poz. 802, Nr 182, poz. 1133, Nr 208, poz. 1308, Nr
214, poz. 1344, Nr 225, poz. 1485, Nr 234, poz. 1571 i Nr 237, poz. 1651, z 2009 r.
Nr 8, poz. 39, Nr 20, poz. 104, Nr 28, poz. 171, Nr 68, poz. 585, Nr 85, poz. 716,
Nr 127, poz. 1051, Nr 144, poz. 1178, Nr 168, poz. 1323, Nr 178, poz. 1375, Nr 190,
poz. 1474 i Nr 206, poz. 1589 oraz z 2010 r. Nr 7, poz. 46, Nr 98, poz. 626, Nr 106,
poz. 669, Nr 122, poz. 826, Nr 125, poz. 842, Nr 182, poz. 1228 i Nr 197, poz. 1307.
278)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 124 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
279)
Zdanie wstępne w brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 125 ustawy, o której mowa w
odnośniku 2.
280)
Przez art. 1 pkt 126 lit. a tiret pierwsze ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
281)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 126 lit. a tiret drugie ustawy, o której mowa
w odnośniku 2.
282)
Dodana przez art. 1 pkt 126 lit. a tiret trzecie ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
283)
Przez art. 1 pkt 126 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
284)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 126 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
285)
Zmiany tekstu jednolitego wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2008 r.
Nr 209, poz. 1315, Nr 225, poz. 1502 i Nr 227, poz. 1505 oraz z 2010 r. Nr 182, poz.
1228.
286)
W tym brzmieniu obowiązuje do wejścia w życie zmiany, o której mowa w odnośniku 287.
287)
W brzmieniu ustalonym przez art. 162 ustawy z dnia 5 sierpnia 2010 r. o ochronie informacji
niejawnych (Dz. U. Nr 182, poz. 1228), która wejdzie w życie z dniem 2 stycznia 2011 r.
288)
Zmiany tekstu jednolitego wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2007 r.
Nr 57, poz. 390, Nr 120, poz. 818, Nr 140, poz. 981 i Nr 165, poz. 1170, z 2008 r.
Nr 86, poz. 521, Nr 171, poz. 1065 i Nr 237, poz. 1651, z 2009 r. Nr 22, poz. 120,
Nr 62, poz. 504, Nr 85, poz. 716, Nr 97, poz. 803, Nr 98, poz. 817, Nr 115, poz. 959,
Nr 157, poz. 1241, Nr 168, poz. 1323, Nr 195, poz. 1502, Nr 201, poz. 1540, Nr 206,
poz. 1589 i Nr 223, poz. 1777 oraz z 2010 r. Nr 34, poz. 190, Nr 96, poz. 620, Nr
98, poz. 626, Nr 125, poz. 842, Nr 127, poz. 857, Nr 164, poz. 1108 i Nr 182, poz.
1228.
289)
Dodany przez art. 210 ustawy z dnia 9 czerwca 2006 r. o Centralnym Biurze Antykorupcyjnym
(Dz. U. Nr 104, poz. 708), która weszła w życie z dniem 24 lipca 2006 r.
290)
Zmiany wymienionej ustawy zostały ogłoszone w Dz. U. z 2006 r. Nr 158, poz. 1122 i
Nr 218, poz. 1592, z 2007 r. Nr 25, poz. 162, z 2008 r. Nr 171, poz. 1056, z 2009 r.
Nr 18, poz. 97, Nr 85, poz. 716, Nr 105, poz. 880 i Nr 157, poz. 1241 oraz z 2010 r.
Nr 151, poz. 1014 i Nr 182, poz. 1228.
292)
W brzmieniu ustalonym przez art. 220 ustawy z dnia 27 sierpnia 2009 r. o Służbie Celnej
(Dz. U. Nr 168, poz. 1323), która weszła w życie z dniem 31 października 2009 r.
293)
W brzmieniu ustalonym przez art. 63 pkt 5 ustawy, o której mowa w odnośniku 13.
294)
Dodany przez art. 1 pkt 127 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
295)
W brzmieniu ustalonym przez art. 59 ustawy z dnia 9 kwietnia 2010 r. o udostępnianiu
informacji gospodarczych i wymianie danych gospodarczych (Dz. U. Nr 81, poz. 530),
która weszła w życie z dniem 14 czerwca 2010 r.
296)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 127 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
297)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 127 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
298)
Dodany przez art. 1 pkt 127 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
299)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 127 lit. e ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
300)
Przez art. 1 pkt 127 lit. f ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
301)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 127 lit. g ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
302)
Dodany przez art. 1 pkt 127 lit. h ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
303)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 128 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
304)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 128 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
305)
Dodany przez art. 1 pkt 128 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
306)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 129 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
307)
Przez art. pkt 130 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
308)
Dodany przez art. 1 pkt 131 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
309)
Dodany przez art. 1 pkt 131 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
310)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 132 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
311)
Dodany przez art. 1 pkt 132 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
313)
Przez art. 1 pkt 133 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
314)
Dodany przez art. 1 pkt 134 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
315)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 135 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
316)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 136 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
317)
Dodany przez art. 1 pkt 136 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
318)
Przez art. 1 pkt 136 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
319)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 137 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
320)
Dodany przez art. 1 pkt 137 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
321)
Dodany przez art. 1 pkt 138 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
322)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 139 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
323)
Dodany przez art. 1 pkt 139 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
324)
Przez art. 1 pkt 139 lit. c ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
325)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 139 lit. d ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
326)
Dodany przez art. 1 pkt 140 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
327)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 141 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
328)
Dodany przez art. 1 pkt 141 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
329)
Dodany przez art. 1 pkt 142 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
330)
Dodany przez art. 1 pkt 143 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
331)
W brzmieniu ustalonym przez art. 4 pkt 5 ustawy, o której mowa w odnośniku 213.
332)
Dodany przez art. 1 pkt 144 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
333)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 144 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
334)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 145 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
335)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 146 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
336)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 146 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
337)
Przez art. 1 pkt 147 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
338)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 148 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
339)
Dodany przez art. 1 pkt 149 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
340)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 150 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
341)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 151 ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
342)
Zamieszczone w obwieszczeniu.
343)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 152 lit. a ustawy, o której mowa w odnośniku
2.
344)
Dodany przez art. 1 pkt 152 lit. b ustawy, o której mowa w odnośniku 2.
345)
W brzmieniu ustalonym przez art. 1 pkt 1 ustawy z dnia 22 stycznia 2010 r. o zmianie
ustawy o obrocie instrumentami finansowymi (Dz. U. Nr 44, poz. 252), która weszła
w życie z dniem 6 kwietnia 2010 r.
346)
Dodany przez art. 1 pkt 2 ustawy, o której mowa w odnośniku 345.
347)
Ustawa została ogłoszona w dniu 23 września 2005 r.